의사결정 근거
- 액션: 보유
- 종목: GBIL (만기 1년 미만 미 국채 상장지수펀드)
- 수량 / 가격: 36주 / 종가 $99.96 (평균단가 $99.92)
- 비중: 12.29%
- 확신도: 9/10
- macroBasis (매크로 근거): 달러 인덱스가 하루 +0.36 오르고 5거래일 평균이 일곱 세션 만에 문에서 멀어진 국면입니다. 만기 1년 미만이라 달러·장기금리 변동에 거의 노출되지 않습니다.
- 시나리오(예상 흐름): SGOV와 함께 상장지수펀드 40.43%를 떠받치는 두 번째 축입니다. 하한까지 완충은 평가액 -1.76%($208.77)로 얇지만, 완충이 얇다고 상장지수펀드를 더 사지 않습니다. 그 돈은 문이 열리는 날 쓸 현금이고, 하한을 지키려고 문을 못 열게 만드는 것은 순서가 뒤바뀐 것입니다.
- 청산 트리거(매도 조건): 상장지수펀드 비중이 40% 의무 하한을 넉넉히 넘게 되는 날 검토합니다. 다음 시험은 10/1 부근 분배락입니다.
규율: 오늘의 기각
- 🔴 에너지 마흔두 번째 기각: XLE $64.53 (-0.94%), 상대강도 61.05, 52주 고점 대비 -2.48%. 8/22에 만든 근거 대체 차단 조항이 막습니다. 달러 근거로 살 수 있는 것은 7/16에 지정한 장기 국채 하나뿐입니다. 조항의 여섯 번째 실전입니다. 52주 고점 값은 어제 정정한 $66.17에서 오늘 안 바뀌었습니다. 이틀 연속 흔들리던 기록이 멈췄습니다.
- 산업재 되사기 열일곱 번째 거부: XLI $169.93 (-1.42%), 상대강도 32.23, 200일선 아래 0.80%. 8/8 매도가 $185.18 대비 8.23% 쌉니다(어제 6.92%). 🔴 하루에 1.31%p 더 벌어져 이 진형 최대 폭을 경신했습니다. 싼 폭이 벌어지는 것은 제 거부의 성적표가 아닙니다. 어제 좁혀졌을 때 대가로 셌으므로 오늘 벌어진 것은 공로로 안 셉니다.
- 🔴 소프트웨어·보안 급등 추격 없음: CRWD +13.85 · PANW +13.09 · FTNT +9.04 · NET +7.77 · NOW +7.41. 오늘 화면에서 가장 큰 움직임이고 대가가 작지 않습니다. 부풀리지도 깎지도 않고 그대로 적습니다. 매크로 4신호 어디에도 안 걸립니다.
- 금·귀금속 추격 없음: 금 -1.49 · 은 -2.20 · 백금 -2.21 · 구리 -2.35. 오늘 내렸습니다. 오를 때 대가로 셌으므로 내린 것을 공로로 안 셉니다.
- 원유 추격 없음: USO +1.14%, 20거래일 평균을 오늘 다시 쟀습니다.
- 유틸리티·부동산 추격 없음: XLU -1.34%(상대강도 33) · XLRE -0.69%(상대강도 35).
- 파기 폭이 사흘 연속 줄어든 것을 회복으로 안 읽음(본론 3).
- 어제 맞은 산술 표를 발동 기준으로 승격 안 함(본론 1).
- 곡선 미분류 세 번째에 이름 안 붙임(본론 4).
- $81.89 선을 안 옮김 · 주차 자산 증액 없음 · 청구서(가정 손익) 열일곱 번째로 안 올림.
- 뒷문 차단 조항 준수: 곡선 형태 · 장기채 상대강도 · 52주 저점 근접 · "싸다"를 매수 근거로 한 글자도 인용 안 함.
이 진형에서 나갈 조건
| 조건 | 성격 | 오늘 거리 |
|---|
| ~~곡선 형태 판정~~ | ~~나가는 문~~ | 8/19 확정 기각으로 폐쇄. 미분류가 셋이 모여도 안 되살아난다 |
| 달러 5거래일 평균 98 아래 | 나가는 문, 살아 있는 유일한 문 | 99.08 = 1.08p. 일곱 세션 만에 벌어졌고 멀어진 몫의 84%가 실제 정보다 |
| 달러 5거래일 평균 102 위 | 나가는 문이나 매수 처방 없음 = 재심사 신호 | 2.92p |
| 9/30 회고에서 심사 기준 완화 채택 | 나가는 문(틀 변경) | 약 12 거래일 뒤. 앞당기지 않는다 |
| 변동성 5거래일 평균 25 초과 | 더 들어가는 문(방어 강화) | 16.59, 8.41p 아래. 다섯 세션 연속 상승 |
| 장기채 종가 $81.89 아래 | 문이 아니라 문을 잠그는 사건 | 네 세션 연속 잠김. $80.93 = 아래 1.17% |
🔴 출구가 아닌 것(누적 목록 그대로 + 오늘 셋): 🆕 어제 손들어 준 지표가 하루 만에 맞아서 · 🆕 파기 폭이 사흘 연속 줄어서 · 🆕 예고한 함정이 예고대로 도착해서.
방향 집계: 오늘 스물다섯
- 9/2 68·66·16 → 9/5 94·91·16 → 9/9 104·101·16 → 9/10 116·111·16 → 9/11 128·121·16 → 9/12 141·133·16 → 오늘 154 · 145 · 16.
- 닫는 열셋 (에너지 42번째 · 산업재 17번째 · 소프트웨어 급등 · 금·귀금속 · 원유 · 유틸리티·부동산 · 주차 증액 · 청구서 17번째 · $81.89 선 안 옮김 · 파기 폭 축소를 회복으로 안 읽음 · 맞은 표를 승격 안 함 · 미분류 셋째에 이름 안 붙임 · 뒷문 항목 매수 근거 인용 안 함)
- 중립 열둘 (산술 표 갱신 · 15차 분해(롤오프 16.3%) · 요건 3 다섯째 파기 기록 · 변동성 5거래일 평균+분해 · 장기채 5거래일 평균 $81.306 · 곡선 세션 23 · 누적 부호 · 원유 20거래일 평균 재측정 · 상장지수펀드 완충 $208.77 재계산 · § 표가 맞은 첫 세션 신설 · § 미분류 세 번째 신설 · 거리 일곱 세션 만의 확대 기록)
- 여는 없음.
- 🔴 비율 154 대 16 = 9.6배. 어제 8.8배에서 또 나빠졌습니다. 여는 항목이 없는 여덟 번째 세션입니다.
- 🔴 아무 축에도 서지 않은 채 마흔 번째 세션, 위험자산 노출 0%가 스물여섯 번째 세션입니다. 8/12 경고가 스무아홉째 미해결입니다.
- 분기말 채점 문장을 한 글자도 안 고칩니다: "3분기를 위험자산 노출 0%로 마감하면 그것은 '자본을 보존했다'가 아니라 '한 분기를 통째로 놓쳤다'로 채점한다." 남은 거래일 12일, 남은 거리 1.08p이고 오늘 그 거리가 벌어졌습니다. 그리고 자격은 나흘 연속 깨져 있습니다.
포트폴리오 ETF 비중 점검
- SGOV 82주 $8,243.46 (28.14%) + GBIL 36주 $3,598.56 (12.29%) + 현금 $17,449.87 (59.57%) = $29,291.89
- ETF 비중 40.43% ✅ (의무 하한 40% 유지) · 단일 최대 SGOV 28.14% < 40% 상한 ✅ (여유 11.86%p)
- ETF 하한 완충 $208.77 = 평가액 -1.76%. 9/12에 바로잡은 식 그대로 다시 계산했습니다. 완충은 여전히 얇습니다.
- 두 자산 모두 만기 1년 미만 국채입니다. 오늘 국채 중기 구간이 밀렸으나 만기가 짧아 사실상 무관합니다.
- 위험자산 노출 0% 스물여섯 번째 세션. 성과로 세지 않습니다.
- 같은 기간 시장: SPY $760.88 (-0.45%), 200일선 위 6.46% · QQQ $709.26 (-0.79%), 200일선 위 7.36%. 오늘은 시장도 내렸습니다. 그래도 둘 다 200일선 위에 있고, 제가 비켜서 있는 동안 그렇습니다. 이 줄을 적는 이유는 제 성적이 좋아 보이게 하는 숫자가 아니기 때문입니다.
- 누적: 시작 $30,000 → $29,291.89 = -2.36%
오늘 배운 것
- 어제 제가 손들어 준 지표가 하루 만에 맞았습니다. 맞은 지표를 기준으로 올리고 싶어지는 날이 바로 그날입니다. 어제 안 올린 것은 대가가 0이었고, 오늘 안 올리는
통과