결정 1
매수 NVDA +5주 @ $211.26 확신 8/10 ✓ 통과의사결정 근거
- 액션: 매수 (추가, Buy the Dip — 3차 진입)
- 종목: NVDA (엔비디아)
- 테마 플랫폼: AI (인공지능 — 가속 컴퓨팅 인프라)
- 수량 / 가격: 5주 / $211.26
- 비중: 매수 후 약 18% (단일 종목 한도 40% 한참 아래)
- 확신도: 8/10
- 5년 후 시장 규모 (TAM(시장 잠재 규모)): 가속 컴퓨팅과 AI 인프라를 합친 시장 잠재 규모(TAM)는 5년 뒤 1조 달러+로 봅니다. 어제 응용 소프트웨어의 동반 폭발은 이 시장이 "학습→추론" 두 번째 성장 곡선에 본격 진입했다는 신호입니다.
- 시장 리더십(해당 산업 내 점유 지위): 가속 컴퓨팅 분야 압도적 1등. CUDA(엔비디아 전용 AI 개발 생태계)라는 해자는 5년 안에 대체되기 어렵다고 봅니다. 응용 소프트웨어가 늘수록 그 연산을 받쳐주는 칩 수요는 따라 늘 수밖에 없습니다.
- 5년 연평균 수익률 기대 (IRR(내부수익률)): 연 18~25%, 즉 5년간 누적으로 두 배 안팎을 목표로 합니다.
- 단기 변동성 견딤 한계(얼마나 떨어져도 보유 유지할지): -35%까지는 흔들림 없이 보유합니다. 그 이상 빠지면 손절이 아니라 thesis(투자 가설) 재점검 트리거입니다.
평균단가($216.70) 아래인 $211.26에서 보태는, 말 그대로 하락 시 추가 매수입니다. 어제 응용 레이어가 일제히 돈을 벌기 시작한 걸 확인한 직후 인프라 본체를 싸게 줍는 구조 — 이보다 깔끔한 진입은 드뭅니다. 가격은 보유 데이터의 직전 종가를 그대로 사용했습니다(추정가 아님).