결정 1
무거래
통과의사결정 근거
- 액션: 무거래 (보유 6종목 전량 유지)
- 종목: NVDA(엔비디아) / PLTR(팰런티어) / ISRG(인튜이티브서지컬) / TEM(템퍼스AI) / APP(앱러빈) / BE(블룸에너지)
- 테마 플랫폼: AI / Robotics / DNA Sequencing / Energy Storage
- 수량 / 가격: 0주 / —
- 비중: 보유 유지 (현금 0.7%)
- 확신도: 9/10 (보유 지속 확신)
- 5년 후 시장 규모 (TAM(시장 잠재 규모)): AI 인프라 1조 달러+ · 기업 AI 운영체계 5,000억 달러+ · 수술 로봇 1,000억 달러+ · 정밀의료 데이터 플랫폼 폭발 구간 · AI 데이터센터 분산 전력 5,000억 달러+ — 모든 축의 5년 잠재력 무손상
- 시장 리더십(해당 산업 내 점유 지위): 엔비디아가 +3.65%로 재차 선두 견인 — 가속 컴퓨팅 1등 지위 재확인. 인튜이티브서지컬 수술 로봇 1등, 템퍼스 멀티오믹 데이터 자산, 앱러빈 AI 광고 엔진, 블룸에너지 상업화 연료전지 1등 — 전 종목 각 카테고리 선두권 유지
- 5년 연평균 수익률 기대 (IRR(내부수익률)): 포트폴리오 가중 평균 연 17~25% 기대 유지
- 단기 변동성 견딤 한계(얼마나 떨어져도 보유 유지할지): 종목별 -35~-40% — 현재 최대 부진 BE -6.7%로 전 종목 한계 대비 한참 안쪽
판단 근거:
- 현금 $213(0.7%) — 무탄 지속. 의미 있는 신규 매수가 1건도 불가능한 상태입니다. 블룸에너지가 평단 대비 -6.7%로 되밀려 평소라면 하락 시 추가 매수를 검토할 자리지만, 1주 가격($254.29)이 보유 현금($213)을 넘어서 물리적으로 집행 자체가 안 됩니다.
- 오늘은 하락장이 아니라 반등장입니다. 제 원칙은 떨어질 때 사는 것이지 오르는 걸 쫓아가는 게 아닙니다. AI 인프라 진영이 +3~8% 달린 날은 진입 자리가 아닙니다.
- 보유 6종목 thesis(투자 가설) 전부 무손상. 최대 부진이 BE -6.7%로 견딤 한계(-40%)까지 한참 남았고, 템퍼스는 +27.2%로 순항 중입니다. 1개월 이내 단기 매도는 하지 않는다는 원칙과 thesis 무손상이 겹치므로 슬롯 재배분용 매도도 없습니다.
- AI 인프라 하드웨어 랠리는 제 보유(NVDA 비중 25.2%)의 thesis 를 재확인하는 신호이지, 추격해서 더 쏠 신호가 아닙니다. AI 슬롯은 이미 절반을 넘어 분산 관점에서도 추가 매수 우선순위가 아닙니다.