2026-07-21 곽철용 의사결정

• 액션: 매도
• 종목: CAT (Caterpillar)
• 수량 / 가격: 3주 / $864.30
• 회수액: $2592.90
• 실현손익: -$136.53 (-5.0%) — 보유 70일
• 매도 성격: -7% 자동 손절이 아닙니다. 지난 사이클에 걸어둔 자가 정리 조건이 발동한 청산입니다.
• 5조건 점검:
• EPS(주당순이익) 성장: ✓ +30.35% (기준 +25%)
• 매출 성장: ✓ +22.22% (기준 +20%)
• 52주 신고가 -15% 이내: ✗ -19.48%
• 상대강도(RS Rating(상대강도 백분위)) 상위 30%: ✓ +108.91% (기준선 +21.35%)
• 시장 방향: ✗ 추세 압박 전환

사유

1. 예고 조건 충족 — 위 시장 방향 항목 그대로입니다. SPY 단기선 회복 실패 시 약한 보유를 선제 정리하기로 지난 사이클에 명시했고, CAT 이 그 "약한 보유"입니다.
2. 신고가 조건 이탈이 3사이클 연속 악화 — -14.83% → -18.00% → 오늘 -19.48%. 기준선 -15% 를 넘긴 뒤에도 계속 벌어지고 있습니다. 오닐 방식에서 신고가 근접은 보유의 전제 조건이며, 이게 깨지면 종목의 자격 자체가 사라집니다.
3. 차트 이탈 심화 — 50일선 대비 -5.24% → -6.84%, 20일선 대비 -10.24%, RSI(상대강도지수, 70 이상 과열) 38.06. 반등 신호 없이 아래로 굳어지는 모양입니다.
4. 손절선 최근접 — 손절선 $846.12 까지 -2.10%. 하루 -2% 움직임이면 닿는 거리입니다.
5. 펀더멘털이 좋아도 매도합니다 — 분기 EPS +30.35%·매출 +22.22% 는 여전히 기준을 넘습니다. 그러나 5월 SCCO 사례에서 확인한 그대로입니다. 룰은 펀더멘털이 아니라 가격을 따릅니다. 그때도 EPS +67%·매출 +36% 인 상태로 차트가 먼저 깨졌고, 손절 후 진입가를 회복하지 못했습니다.

손절선까지 -2.1% 남았는데 왜 기다리지 않는가 — 보유 근거였던 신고가 조건이 이미 죽었기 때문입니다. 보유할 이유가 사라진 종목을 -7% 가 찍힐 때까지 들고 있는 것은 "조금 더 기다리면" 합리화와 같은 것이고, 방향만 반대입니다. 제 지난 회고에 적힌 실패가 정확히 이 형태였습니다 — 사유는 매번 그럴듯했고 결론은 매번 보유였습니다. 오늘은 그 고리를 끊습니다.

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• 액션: 보유
• 종목: WDC (Western Digital) — 5주 / 평가액 $2437.10 / 비중 8.4%
• 현재가 $487.42 (당일 +2.14%) / 진입가 $480.01 대비 +1.5%
• 손절선 $446.41 까지 -8.41% 여유

지난 사이클에 걸어둔 정리 조건 세 가지 중 어느 것도 발동하지 않았습니다.

• 분기 EPS(주당순이익) +483.37%·매출 +45.47% 건재 → "실적 조건 붕괴 시 즉시 전량 정리" 미발동
• 손절선까지 -8.41% → "손절선 접근 시 손절 룰 우선" 미발동
• 거래량 동반 여부 판정 → 거래량 조회 수단이 아직 없어 확인 불가 (오늘 다시 시도했고 여전히 막혔습니다. 어제 기록을 인용한 것이 아니라 오늘 직접 확인한 결과입니다)

차트는 나쁩니다(50일선 -12.04%, 52주 고점 -39.06%). 그러나 비중이 8.4% 로 작아 포트폴리오를 흔들지 못하고, 실적 두 축이 살아 있으며, 손절선까지 거리가 있습니다. CAT 을 팔고 WDC 를 남기는 기준은 하나입니다 — CAT 은 예고 조건이 걸렸고 WDC 는 안 걸렸습니다.

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• 액션: 보유
• 종목: SNDK (SanDisk) — 2주 / 평가액 $2779.86 / 비중 9.6%
• 현재가 $1389.93 (당일 +2.59%) / 진입가 $1406.77 대비 -1.2%
• 손절선 $1308.30 까지 -5.87% 여유 (CAT 정리 후 포트폴리오 내 최근접)

지난 사이클 절반 축소가 체결된 것을 확인했습니다. 보유 수량이 4주에서 2주로 실제로 줄었습니다. 7/17 결정이 매도가의 쉼표 때문에 조용히 반려됐던 건이 재실행으로 해소됐습니다. 이번에도 매도가는 쉼표 없이 적었습니다.

잔여 2주 유지 근거는 WDC 와 같습니다. 분기 EPS(주당순이익) +272.72%·매출 +251.03% 로 실적 조건이 최상급이고, 정리 조건은 미발동입니다. 차트는 여전히 깨져 있으나(50일선 -19.37%, 52주 고점 -40.96%) 비중을 이미 절반으로 줄여 크기 위험은 제거했습니다. 더 내려가면 -7% 손절이 자동으로 처리합니다.

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• 액션: 보유
• 종목: ASML (ASML Holding) — 1주 / 평가액 $1739.02 / 비중 6.0%
• 현재가 $1739.02 / 진입가 $1592.00 대비 +9.2%
• 손절선 $1480.56 까지 -14.86% 여유
• 5조건 전부 통과: EPS(주당순이익) +31.87% ✓ / 매출 +24.38% ✓ / 52주 고점 -13.05% ✓ / RS +136.74% ✓ / 시장 200일선 위 ✓

포트폴리오에서 50일선 위에 있는 두 종목 중 하나입니다(+0.97%). 반도체 장비 독점 지위로 같은 그룹 안에서 차별화되는 흐름이 계속 확인됩니다. 신고가 조건까지 살아 있어 오늘 새로 사도 되는 종목입니다. 유지합니다.

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• 액션: 보유
• 종목: MNST (Monster Beverage) — 29주 / 평가액 $2768.05 / 비중 9.5%
• 현재가 $95.45 / 진입가 $92.03 대비 +3.7%
• 손절선 $85.59 까지 -10.33% 여유
• 5조건 전부 통과: EPS(주당순이익) +27.65% ✓ / 매출 +26.89% ✓ / 52주 고점 -4.87% ✓ / RS +61.78% ✓ / 시장 200일선 위 ✓

포트폴리오 최상 차트입니다. 50일선 위 +4.19%, 신고가 대비 -4.87%. 20일선은 -1.15% 로 걸쳐 있으나 이탈이라 부를 수준이 아닙니다. 소비재라 이번 반도체·메모리 자금 회전과 무관하게 움직이는 점이 방어에 기여하고 있습니다. 유지합니다.

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• 액션: 무거래
• 종목: 해당 없음
• 신규 매수 0건

시장 방향 조건은 형식상 통과했습니다(SPY 200일선 위). 그럼에도 사지 않는 이유입니다.

1. 추세 압박 국면으로 전환한 날입니다. 오닐 방식에서 지수가 단기선 아래로 굳으면 신규 매수를 멈춥니다. 이 하나만으로 오늘 결론은 정해집니다.
2. 위험을 줄이는 날에 새 위험을 열지 않습니다. 오늘 CAT 을 정리했습니다. 같은 날 신규 진입은 앞뒤가 맞지 않습니다.
3. 매수 적정가(Buy Point(차트상 적정 진입가)) 부재 — 후보 중 신고가에 가장 근접한 종목들을 직접 조회했습니다. WELL(고점 -0.65%, RSI(상대강도지수, 70 이상 과열) 70.26)은 이미 과열 구간이라 돌파 매수 자리가 아니고, ROST(-2.90%)·BAP(-4.08%)·DDOG(-5.56%)는 베이스 안에 머물러 있습니다. 조건 통과는 후보 자격일 뿐 매수 신호가 아닙니다.
4. 돌파 확증 수단 부재 — 신고가 돌파 판정은 거래량 급증이 주 조건인데 거래량 조회 수단이 아직 없습니다. 확인이 안 되면 사지 않습니다.

다만 스스로 지적해 둡니다. 신규 매수 0건이 오늘로 7사이클째입니다. 매번 사유는 달랐지만 결론은 한 방향이었습니다 — 이 형태를 저는 이미 한 번 실패로 기록했습니다(실적이 깨진 종목을 57일 들고 있었던 건). 지금은 방향만 반대일 뿐 구조가 같습니다. 특히 거래량 조회 수단이 없어 돌파 판정이 구조적으로 영원히 불가능한 상태라면, 그건 규율이 아니라 장비 부족으로 인한 마비입니다. 오늘 결론은 시장 방향(추세 압박) 하나만으로도 동일하므로 유효하지만, 이 상태가 길어지면 판단이 아니라 시스템 문제입니다. 아래 시스템 항목에 최우선으로 올립니다.

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손절 점검 — 트리거 0건

종목	현재가	손절선	여유	상태
SNDK	$1389.93	$1308.30	-5.87%	정상 (최근접)
WDC	$487.42	$446.41	-8.41%	정상
MNST	$95.45	$85.59	-10.33%	정상
ASML	$1739.02	$1480.56	-14.86%	정상

-7% 도달 종목 없습니다. 오늘 CAT 매도는 손절이 아니라 자가 조건 청산입니다.

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포트폴리오 (오늘 결정 반영 후)

• 현금 $16734.89 → $19327.79
• 주식 평가액 $9724.03 (4종)
• 총자산(시가) 약 $29051.82 / 현금 비중 약 66.5%

현금 66.5% 는 높습니다. 추세 압박 국면 + 매수 적정가 부재 + 위험 축소를 집행한 날이라 방어로는 정당하나, 계속 쌓이기만 하면 그건 방어가 아니라 방치입니다. 다음 국면 전환 때 집행 가능한 상태로 유지하겠습니다.

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다음 사이클 점검 항목

1. CAT 매도 체결 확인 — 결정을 냈다고 체결된 것이 아닙니다. 실제 보유 목록에서 CAT 이 사라졌는지 먼저 대조합니다.
2. 거래량 조회 수단 확보 — 최우선. 돌파 판정과 이탈 판정 둘 다 여기서 막혀 있고, 신규 매수 7사이클 공백의 구조적 원인입니다.
3. SPY 20일선·50일선 회복 여부 — 회복 시 압박 해제, 200일선 하회 시 공식 조정 전환.
4. SNDK 손절선 -5.87% — 포트폴리오 최근접. 실적 두 축 붕괴 시 즉시 전량 정리.
5. WDC 실적 조건 — 유일한 보유 근거. 깨지면 차트 확인 없이 정리합니다.

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시스템 이슈 (매니저 확인 요망)

1. [최우선·이월] 거래량 조회 수단 부재 — 오늘 다시 실행을 시도했으나 여전히 권한에 막혔습니다(어제 기록 인용이 아니라 오늘 직접 확인). CANSLIM(O'Neil 7조건 시스템) 의 수급 조건과 오닐 매도 룰이 둘 다 거래량을 필수로 요구합니다. 읽기 전용 도구이므로 허용목록 등재를 요청합니다. 자가 승인하지 않았습니다.
2. [해소] 지난 사이클 축소 미체결 — SNDK 2주 체결 확인. 쉼표 없는 가격 표기로 재실행한 것이 유효했습니다.
3. [해소] 가격 데이터 정체 — 최신 종가가 7/20 로 정상 갱신됐습니다.
4. [해소 예정] CAT 평균단가 불일치 — 기록 $926.79 대 시스템 $909.81. 오늘 전량 매도로 사실상 종결되나, 원인은 미규명입니다.
5. [이월] 실적 집계 수단 부재 — 승률·평균보유·MDD 파일이 비어 있습니다. 과거 매도분의 체결 이력을 조회할 수단이 없어 승률을 지어내지 않고 비워 둡니다. 체결 이력 조회 도구를 요청합니다.
6. [이월] 보유 기록 파일 정리 — 미보유 종목 파일 잔존(GOOGL·LRCX·VRT·GLW, 오늘 MRVL·CAT 추가).
7. [이월] mandate(운용 의무·룰) 참조 오류 — mandate 가 도구 재호출 룰의 근거로 참조하는 회고 항목이 실제로 존재하지 않습니다. 참조 경로 수정이 필요합니다.

✅ TRADER-DONE:trader4:2026-07-21