VRP 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

Q: VRP是否支付分红（分配）？

VRP的分红收益率约为 6.18%。

VRP

Invesco Variable Rate Preferred ETF

7월 28일 9:33 AM ET (한국 7/28 22:33)

$24.16

-0.01 ▼ -0.04%

VRP ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。

总费用比率

0.5%

年度运营费用

净资产规模 (AUM)

$3.0B

약 4조원

持仓

354只

股息率

6.18%

运作方式

Passive

Category ⓘ	Other Asset Types - Multi-Asset / Other	Asset Type ⓘ	Preferred Stock	Return% 1Y ⓘ	5.13%	Total Holdings ⓘ	354	Perf Week ⓘ	-0.49%
ETF Type ⓘ	Preferred	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	9.02%	AUM ⓘ	$3.0B	Perf Month ⓘ	-0.58%
Expense ⓘ	0.5%	NAV ⓘ	$24.15	Return% 5Y ⓘ	4.17%	52W High ⓘ	-3.09%	Perf Quarter ⓘ	-0.78%
Dividend TTM ⓘ	$1.49 (6.18%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	9.64% 7.92%	Return% 10Y ⓘ	4.95%	52W Low ⓘ	1.9%	Perf Half Y ⓘ	-1.11%
Flows% 1M ⓘ	0.9%	Flows% YTD ⓘ	28.62%	Return% SI ⓘ	4.98%	Volatility(W/M) ⓘ	0.53% 0.43%	Perf YTD ⓘ	-0.7%
SMA20 ⓘ	-0.68%	SMA50 ⓘ	-0.68%	SMA200 ⓘ	-0.96%	RSI (14) ⓘ	30.24	Beta ⓘ	0.3
IPO ⓘ	2014/5/1	Prev Close ⓘ	$24.17	Perf Year ⓘ	-1.19%	Avg Volume ⓘ	0.69M	Price ⓘ	$24.16

📊 Invesco Variable Rate Preferred ETF (VRP) 投资分析

ETF 概览

Invesco Variable Rate Preferred ETF · Other Asset Types - Multi-Asset / Other

배당 인컴형 — 꾸준한 배당 수익 목적의 배당주 바구니

2014년 상장, 12년 운영 중.

Invesco Variable Rate Preferred ETF는 수수료 및 비용 차감 전 기준으로 ICE Variable Rate Preferred & Hybrid Securities 지수의 투자 결과를 추종하고자 합니다. 달러 표시 변동금리 우선주 및 하이브리드 증권 시장의 성과를 측정하며, 자산의 최소 90%를 지수 종목 및 예탁증서(ADR)에 투자하는 비분산형(Non-diversified) 펀드입니다.

📘 VRP ETF 자세히 알아보기 →

U.S.fixed-incomevariable-ratepreferred

규모: $3.0B 약 4조원
운용사: Invesco
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2014년

费用效率

年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响

费率处于平均水平 — 年化 0.5%

在Other Asset Types - Multi-Asset / Other类别中处于中等水平。

实际年化管理费 (Net Expense Ratio)

평균권

0.5%

我的位置中等

低位区均值高位区

按投资金额的实际费用模拟

$100.0M

年度管理费

$500K

相比同类平均每年节省 $190K

长期表现

1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力

长期收益率处于平均水平

接近Other Asset Types - Multi-Asset / Other中位数。相对基准(SPY)的1年超额收益为 -12.7%p。

ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。

若在 10 年前投资,如今...

$100.0M

当前资产

$162.1M

→

累计收益

+$62.1M

年化 +5.0%

ℹ️ 收益构成条形图阅读方法

各周期柱状图所显示的是该 ETF 收益来源的占比。

价格上涨价格下跌获得分红

以蓝色为主 (80%+)：成长型 — 收益大部分来自股价上涨
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）

1 年

2025.07 ~ 2026.07

年化 +5.13%

평균권

价格 -1.19% + 分红 +6.32% = 总 +5.13%/年

年化跑输基准 12.7%p

我的位置中等

低位区均值高位区

3 年

2023.07 ~ 2026.07

年化 +9.02% 累计 +29.6%

평균권

价格 +2.20% + 分红 +6.82% = 总 +9.02%/年

年化跑输基准 10.0%p

我的位置中等

低位区均值高位区

5 年

2021.07 ~ 2026.07

年化 +4.17% 累计 +22.7%

평균권

价格 -1.72% + 分红 +5.89% = 总 +4.17%/年

年化跑输基准 8.7%p

我的位置中等

低位区均值高位区

10年

2016.07 ~ 2026.07

年化 +4.95% 累计 +62.1%

평균권

价格 -0.46% + 分红 +5.41% = 总 +4.95%/年

年化跑输基准 10.0%p

我的位置中等

低位区均值高位区

10年累计总收益曲线

2016-07-28 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。

VRP · 仅股价 VRP · 股价 + 累计分红 VRP · 红利再投资 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。

年度收益率对比

按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率

VRP S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+9%

2017

-6%

2018

+19%

2019

+4%

2020

+5%

2021

-9%

2022

+10%

2023

+11%

2024

+7%

2025

+1%

2026 YTD

ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。

相对 S&P 500 (SPY) 的胜率

1 / 9年

落后于基准 (11%)

+ 2026 YTD：落后 (1.1% vs 8.5%)

2017 ✗

2018 ✗

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。

下跌捕获比 (Downside Capture)

🛡️ 11%

下跌行情中跌幅小于基准——防御能力出色

<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。

风险特征

波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史

综合风险等级

低风险

波动小于市场平均水平，长期持有压力较小。

Beta（市场敏感度）

상위 25%

0.30

市场上涨 10% 时 +3.0%

市场下跌 10% 时 -3.0%

我的位置前 25%

低位区均值高位区

ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。

日均波动幅度（最近 1 个月）

상위 25%

±0.43%

标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上

年化波动率走势 (过去 10 年)

ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。

最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年

-46.0%

回撤持续期: 1 个月

2020-02-12 → 2020-03-18

约 8 个月回本

2015-07-31 最大 -20% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。

夏普比率（风险调整收益）

0.15

欠佳 — 风险调整后收益偏低

ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。

月度最大预期亏损 (VaR 95%)

-2.8%

按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。

ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。

分红分析

派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算

派息型 ETF —— 年化 6.18%

提供稳定股息收益的 ETF。5 年股息增长率 +7.9%。

ℹ️ 该 ETF 以股息收益为设计目标。派息主要来源于成份股分红加上少量利息，整体相对稳定。

배당수익률

6.18%

주당 배당

$1.49

연간 기준

5년 성장률

7.9%

지급 주기

불규칙

1월 · 2월 · 3월 · 4월 · 8월 · 9월 · 10월 · 11월 · 12월

📊 총 이력 2014~2026 (141건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$1.25 +2.9%

2016

$1.20 -4.2%

2017

$1.21 +0.4%

2018

$1.33 +10.4%

2019

$0.99 -25.3%

2020

$1.01 +1.9%

2021

$1.20 +18.9%

2022

$1.53 +26.7%

2023

$1.40 -8.3%

2024

$1.59 +13.5%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 141건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-04-20

$0.091

—

6.81%

2026-03-23

$0.102

—

6.95%

2026-02-23

$0.102

—

6.85%

2026-01-20

$0.102

—

6.94%

2025-12-22

$0.210

—

7.10%

2025-11-24

$0.200

—

6.23%

2025-10-20

$0.193

—

6.52%

2025-09-22

$0.114

—

6.12%

2025-08-18

$0.110

—

6.18%

2025-07-21

$0.111

—

6.24%

2025-06-23

$0.109

—

6.25%

2025-05-19

$0.105

—

6.27%

2025-04-21

$0.109

—

6.39%

2025-03-24

$0.103

—

5.80%

2025-02-24

$0.112

—

5.82%

2025-01-21

$0.112

—

6.23%

2024-12-23

$0.137

—

5.77%

2024-11-18

$0.143

—

6.55%

2024-10-21

$0.143

—

6.60%

2024-09-23

$0.109

—

6.00%

2024-08-19

$0.113

—

6.58%

2024-07-22

$0.117

—

6.64%

2024-06-24

$0.109

—

6.17%

2024-05-20

$0.102

—

6.73%

2024-04-22

$0.111

—

6.91%

2024-03-18

$0.106

—

6.86%

2024-02-20

$0.102

—

6.93%

2024-01-22

$0.107

—

7.01%

2023-12-18

$0.167

—

7.08%

2023-11-20

$0.167

—

6.98%

2023-10-23

$0.160

—

6.90%

2023-09-18

$0.105

—

6.33%

2023-08-21

$0.119

—

6.40%

2023-07-24

$0.123

—

5.85%

2023-06-20

$0.121

—

6.35%

2023-05-22

$0.116

—

6.31%

2023-04-24

$0.114

—

5.68%

2023-03-20

$0.113

—

6.39%

2023-02-21

$0.111

—

5.77%

2023-01-23

$0.110

—

5.64%

2022-12-19

$0.102

—

5.76%

2022-11-21

$0.102

—

5.77%

2022-10-24

$0.101

—

5.43%

2022-09-19

$0.090

—

5.15%

2022-08-22

$0.113

—

5.06%

2022-07-18

$0.109

—

5.11%

2022-06-21

$0.105

—

5.08%

2022-05-23

$0.098

—

4.95%

2022-04-18

$0.098

—

4.62%

2022-03-21

$0.097

—

4.57%

2022-02-22

$0.097

—

4.52%

2022-01-24

$0.092

—

3.96%

2021-12-20

$0.090

—

4.31%

2021-11-22

$0.090

—

4.28%

2021-10-18

$0.090

—

4.24%

2021-08-23

$0.090

—

4.21%

2021-07-19

$0.090

—

4.22%

2021-06-21

$0.093

—

4.22%

2021-05-24

$0.093

—

3.88%

2021-04-19

$0.092

—

4.22%

2021-03-22

$0.096

—

4.26%

2021-02-22

$0.096

—

4.22%

2021-01-19

$0.093

—

4.19%

2020-12-21

$0.093

—

4.21%

2020-11-23

$0.092

—

3.91%

2020-10-19

$0.092

—

4.53%

2020-08-24

$0.088

—

4.58%

2020-07-20

$0.090

—

5.30%

2020-06-22

$0.088

—

5.47%

2020-05-18

$0.090

—

5.72%

2020-04-20

$0.089

—

5.89%

2020-03-23

$0.088

—

7.03%

2020-02-24

$0.090

—

4.95%

2020-01-21

$0.094

—

5.49%

2019-12-23

$0.097

—

5.61%

2019-11-18

$0.105

—

5.65%

2019-10-21

$0.108

—

5.69%

2019-09-23

$0.112

—

5.69%

2019-08-19

$0.104

—

5.67%

2019-07-22

$0.111

—

5.59%

2019-06-24

$0.116

—

5.21%

2019-05-20

$0.117

—

5.57%

2019-04-22

$0.114

—

5.49%

2019-03-18

$0.113

—

5.48%

2019-02-19

$0.110

—

5.51%

2019-01-22

$0.124

—

5.61%

2018-12-24

$0.114

—

5.33%

2018-11-19

$0.103

—

5.40%

2018-10-22

$0.103

—

5.19%

2018-09-24

$0.103

—

4.68%

2018-08-20

$0.091

—

4.62%

2018-07-23

$0.090

—

4.68%

2018-06-18

$0.099

—

4.75%

2018-05-21

$0.094

—

4.75%

2018-04-23

$0.098

—

4.75%

2018-03-19

$0.102

—

4.75%

2018-02-20

$0.103

—

4.77%

2018-01-22

$0.106

—

4.71%

2017-12-18

$0.092

—

4.68%

2017-11-20

$0.102

—

4.74%

2017-10-23

$0.086

—

4.71%

2017-09-18

$0.095

—

4.78%

2017-08-15

$0.100

—

5.19%

2017-07-14

$0.103

—

5.19%

2017-06-15

$0.101

—

5.23%

2017-05-15

$0.102

—

4.86%

2017-04-13

$0.105

—

5.37%

2017-03-15

$0.105

—

5.41%

2017-02-15

$0.104

—

4.99%

2017-01-13

$0.106

—

5.46%

2016-12-15

$0.114

—

5.18%

2016-11-15

$0.107

—

5.04%

2016-10-14

$0.103

—

5.36%

2016-09-15

$0.100

—

4.93%

2016-08-15

$0.102

—

4.86%

2016-07-15

$0.102

—

4.94%

2016-06-15

$0.107

—

5.05%

2016-05-13

$0.107

—

5.52%

2016-04-15

$0.110

—

5.18%

2016-03-15

$0.101

—

5.19%

2016-02-12

$0.100

—

5.86%

2016-01-15

$0.101

—

5.53%

2015-12-15

$0.100

—

5.53%

2015-11-13

$0.110

—

5.46%

2015-10-15

$0.107

—

5.45%

2015-09-15

$0.094

—

5.45%

2015-08-14

$0.099

—

5.46%

2015-07-15

$0.109

—

5.46%

2015-06-15

$0.106

—

5.00%

2015-05-15

$0.097

—

4.98%

2015-04-15

$0.098

—

4.55%

2015-03-13

$0.096

—

4.20%

2015-02-13

$0.103

—

3.82%

2015-01-15

$0.100

—

3.45%

2014-12-15

$0.101

—

3.05%

2014-11-14

$0.109

—

2.61%

2014-10-15

$0.100

—

2.18%

2014-09-15

$0.110

—

1.77%

2014-08-15

$0.110

—

1.31%

2014-07-15

$0.110

—

0.87%

2014-06-13

$0.110

—

0.44%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $5K

5년 누적 (세후) $31K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 7.92% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

综合投资吸引力

该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像

优势与不足并存 请结合下方的适配度,判断是否符合您的投资目标。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

매우 적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

希望持续获得股息的投资者

✅ 강점

🛡️波动率较低

⚠️ 약점·주의사항

🎯年化跑输基准-8.7%p

组合构成

该 ETF 实际持有的成份——行业权重与重仓股

배당주 중심 포트폴리오

주로 배당을 꾸준히 지급하는 기업들로 구성되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

333개

상위 10개 비중

16.9%

최대 단일 종목

6.08%

집중도(HHI)

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Financial

42.7% +30%p

Utilities

14.1% +12%p

Energy

6.8%

Real Estate

2.5%

Healthcare

1.4% -10%p

Communication Services

1.1% -8%p

Industrials

0.3% -8%p

Basic Materials

0.2%

S&P 500보다 많이 투자 (+3%p 이상) S&P 500보다 적게 투자 (-3%p 이상)

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 16.9% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 - Invesco Private Prime Fund

6.08%

#2 - Invesco Private Government Fund

2.34%

#3 WFC Wells Fargo & Co.

1.30%

#4 JPM JPMorgan Chase & Co.

1.16%

#5 BAC Bank of America Corp.

1.16%

#6 C Citigroup Inc.

1.02%

#7 - Citigroup Capital XIII

0.99%

#8 JPM JPMorgan Chase & Co.

0.98%

#9 C Citigroup Inc.

0.96%

#10 BAC Bank of America Corp.

0.95%

同类 ETF 对比

分类：Other Asset Types - Multi-Asset / Other

같은 카테고리 6종 중 AUM 3/6위 · 보수율 3/6위

카테고리: Other Asset Types - Multi-Asset / Other

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 VRP보다 유리, ▼ 표시는 VRP보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
VRP	Invesco Variable Rate Preferred ETF	0.5%	$3.0B	354	6.18%	-0.70%	-1.19%
AMLP	Alerian MLP ETF	1.01% ▼	$12.9B ▲	15	7.41% ▲	-	+10.47% ▲
PGX	Invesco Preferred ETF	0.5%	$3.8B ▲	270	6.40% ▲	-	-4.29% ▼
PFXF	VanEck Preferred Securities ex Financials ETF	0.4% ▲	$2.4B ▼	121	6.59% ▲	-	+0.00% ▲
MLPA	Global X MLP ETF	0.77% ▼	$2.3B ▼	22	7.08% ▲	-	+10.28% ▲
PFFD	Global X U.S. Preferred ETF	0.23% ▲	$2.1B ▼	223	6.50% ▲	-	-3.45% ▼