DUST
Direxion Daily Gold Miners Index Bear 2X ETF
7월 28일 4:00 PM ET (한국 7/29 05:00)
$63.68
+2.27 ▲ +3.70%
🌙 7월 28일 7:50 PM ET (한국 7/29 08:50)
$63.88
+0.20 ▲ +0.31%
DUST ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。
总费用比率
0.94%
年度运营费用
净资产规模 (AUM)
$68M
약 937억원
持仓
8只
股息率
4.35%
运作方式
Passive
| Category | Equity - Leveraged / Inverse | Asset Type | Equities (Stocks) | Return% 1Y | -72.64% | Total Holdings | 8 | Perf Week | -0.7% |
| ETF Type | Global Equities | Active/Passive | Passive | Return% 3Y | -60.2% | AUM | $68M | Perf Month | 4.12% |
| Expense | 0.94% | NAV | $61.37 | Return% 5Y | -48.68% | 52W High | -74.57% | Perf Quarter | 30.87% |
| Dividend TTM | $2.77 (4.35%) | Div Gr. 3/5Y | - -33.53% | Return% 10Y | -49.99% | 52W Low | 84.05% | Perf Half Y | 36.95% |
| Flows% 1M | -19.24% | Flows% YTD | -26.88% | Return% SI | -48.68% | Volatility(W/M) | 5.43% 5.88% | Perf YTD | -14.41% |
| SMA20 | -0.28% | SMA50 | 7.49% | SMA200 | -2.94% | RSI (14) | 51.93 | Beta | -1.33 |
| IPO | 2010/12/8 | Prev Close | $61.41 | Perf Year | -73.41% | Avg Volume | 0.79M | Price | $63.68 |
Direxion Daily Gold Miners Index Bear 2X ETF (DUST) 投资分析
ETF 概览
Direxion Daily Gold Miners Index Bear 2X ETF · Equity - Leveraged / Inverse
인버스형 — 지수 하락에 베팅 (단기 헤지용 · 고위험)
2010년 상장, 16년 운영 중.
Direxion Daily Gold Miners Index Bear 2X Shares는 수수료 차감 전 기준으로 NYSE Arca Gold Miners Index 일일 성과의 반대 방향 200%(인버스)에 해당하는 일일 투자 성과를 목표로 합니다. 지수는 선진국·신흥국에서 주로 금, 일부 은 채굴 사업을 하는 글로벌 상장 기업으로 구성됩니다. 순자산의 80% 이상을 스왑 계약, 선물 계약, 숏 포지션 또는 지수·지수 추종 ETF에 대해 일일 인버스·숏 익스포저를 제공하는 기타 금융 상품에 투자합니다. 비분산형입니다.
📘 DUST ETF 자세히 알아보기 →Globalequitygold-minersleverage
- 규모
- $68M 약 937억원
- 운용사
- Direxion
- 운용 방식
- 패시브 (지수 추종)
- 상장일
- 2010년
费用效率
年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响
费率处于平均水平 — 年化 0.94%
在Equity - Leveraged / Inverse类别中处于中等水平。
实际年化管理费 (Net Expense Ratio)
평균권0.94%
我的位置中等
低位区 均值 高位区
按投资金额的实际费用模拟
$100.0M
年度管理费
$940K
相比同类平均每年节省 $30K
同类中位数年费用
$970K
按费率 0.97% 计算
10年累计管理费 (假设市场年化上涨7%的长期模拟)
$16.6M
若没有手续费，你本可赚取金额的 17.2% 会流入资管机构
管理费每年都会从资产中扣除一部分，按10年复利累计，损失远大于简单的「年费 × 10」相加。7%的年化收益假设基于 S&P 500 的长期平均水平。
Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖动滑块调整金额，结果实时更新。
同类中更便宜的替代品
TOPW
Roundhill Top WeeklyPay ETF
0.32%
每年 -0.62%p
FNGU
MicroSectors FANG+ 3X Leveraged ETNs
0.35%
每年 -0.59%p
SPDN
Direxion Daily S&P 500 Bear 1X ETF
0.48%
每年 -0.46%p
* 费率低未必代表 ETF 更优，请综合考虑跟踪指数、流动性、税务等因素。
长期表现
1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力
收益率略低于平均水平
相对Equity - Leveraged / Inverse的하위 25%。相对基准(SPY)的1年超额收益为 -90.4%p。
ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。
↩️ 反向(Inverse)ETF —— 仅供短期对冲使用
该产品用于博弈指数下跌。收益数值为 "指数上涨、ETF下跌" 的反向结构，因此年均收益率显示为负也属正常。受每日重置机制影响，长期持有的复利衰减显著。除对冲或短线交易用途外，不建议长期持有。
若在 10 年前投资,如今...
$100.0M
当前资产
$98K
→
累计亏损
$-99,902,148
年化 -50.0%
ℹ️ 收益构成条形图阅读方法
各周期柱状图所显示的是该 ETF 收益来源的占比。
价格上涨 价格下跌 获得分红
以蓝色为主 (80%+)：成长型 — 收益大部分来自股价上涨
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）
1 年
2025.07 ~ 2026.07
年化 -72.64%
하위 25%价格 -73.41% + 分红 +0.77% = 总 -72.64%/年
年化跑输基准 90.4%p
我的位置后 25%
低位区 均值 高位区
3 年
2023.07 ~ 2026.07
年化 -60.20% 累计 -93.7%
하위 25%价格 -61.83% + 分红 +1.63% = 总 -60.20%/年
年化跑输基准 79.5%p
我的位置后 25%
低位区 均值 高位区
5 年
2021.07 ~ 2026.07
年化 -48.68% 累计 -96.4%
하위 25%价格 -49.15% + 分红 +0.47% = 总 -48.68%/年
年化跑输基准 61.9%p
我的位置后 25%
低位区 均值 高位区
10年
2016.07 ~ 2026.07
年化 -49.99% 累计 -99.9%
하위 25%价格 -50.41% + 分红 +0.42% = 总 -49.99%/年
年化跑输基准 64.9%p
我的位置后 25%
低位区 均值 高位区
10年 累计总收益曲线
2016-07-29 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。
DUST · 仅股价 DUST · 股价 + 累计分红 DUST · 红利再投资 S&P 500 (SPY)
0
150
300
450
ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。
年度收益率对比
按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率
DUST S&P 500 (SPY)
+90%
0%
−90%
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
2025
2026 YTD
💡 反向ETF具有反向结构：基准下跌年份录得正收益，基准上涨年份录得亏损。
ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。
相对 S&P 500 (SPY) 的胜率
1 / 9年
落后于基准 (11%)
+ 2026 YTD：落后 (-13.7% vs 8.7%)
2017 ✗
2018 ✓
2019 ✗
2020 ✗
2021 ✗
2022 ✗
2023 ✗
2024 ✗
2025 ✗
2026 ✗ YTD
💡 反向ETF仅在市场下跌的年份获胜,不适合作为长期持有的胜率指标。
ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。
下跌捕获比 (Downside Capture)
-201%
下跌行情中跌幅小于基准——防御能力出色
<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)
💡 反向ETF在基准下跌时上涨、在基准上涨时下跌,该指标的常规解读需反向适用。
ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。
风险特征
波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史
综合风险等级
高风险
与市场反向走势的产品。持有时间越久，亏损会不断累积，更适合短期对冲。
↩️ 反向 ETF — Beta 为负属正常
因走势与指数相反,Beta 为负或接近 −1 属正常。波动率与标的指数相近。该产品适用于短期对冲,不适合长期持有。
Beta（市场敏感度）
상위 25%-1.33
市场上涨 10% 时 -13.3%
市场下跌 10% 时 +13.3%
我的位置前 25%
低位区 均值 高位区
ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。
日均波动幅度（最近 1 个月）
평균권±5.88%
标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上
年化波动率走势 (过去 10 年)
ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。
最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年
-100.0%
2015-08-03 最大 -100% 2026-07-01
ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。
夏普比率（风险调整收益）
-0.70
不佳 — 收益低于无风险利率
ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。
月度最大预期亏损 (VaR 95%)
-38.1%
按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。
ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。
分红分析
派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算
反向 ETF 派息 —— 年化 4.35%
作为方向性对冲工具，与股息收益关联不大。5 年股息增长率 -33.5%。
反向 ETF 并非以股息收益为目的，即便存在派息，其结构性的价值损耗（decay）也可能抵消股息部分。
배당수익률
4.35%
주당 배당
$2.77
연간 기준
5년 성장률
-33.5%
지급 주기
분기배당
3월 · 9월 · 12월
연도별 배당 총액 추이
주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.
$123562.50
2011
$210.00 -99.8%
2018
$347.50 +65.5%
2019
$72.50 -79.1%
2020
$45.60 -37.1%
2023
$34.42 -24.5%
2024
$9.30 -73.0%
2025
$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소
최근 배당 이력 총 22건
아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.
배당락일
주당 금액
지급일
당시 수익률
2026-03-24
$0.768
—
15.92%
2025-12-23
$0.650
—
19.20%
2025-09-23
$1.03
—
15.76%
2025-06-24
$2.34
—
10.77%
2025-03-25
$5.28
—
6.53%
2024-12-23
$3.72
—
5.15%
2024-09-24
$5.90
—
7.49%
2024-06-25
$9.60
—
5.84%
2024-03-19
$15.20
—
5.48%
2023-12-21
$6.40
—
4.56%
2023-09-19
$13.70
—
3.18%
2023-06-21
$9.80
—
2.10%
2023-03-21
$15.70
—
1.25%
2020-03-24
$72.50
—
3.66%
2019-12-23
$32.50
—
2.42%
2019-09-24
$77.50
—
2.88%
2019-06-25
$50.00
—
1.32%
2019-03-19
$187.50
—
0.84%
2018-12-27
$57.50
—
0.36%
2018-09-25
$77.50
—
0.16%
2018-03-20
$75.00
—
0.10%
2011-12-13
$123562.50
—
5.10%
* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.
💰 내가 $100K 투자한다면
연간 배당금 (세후) $4K
5년 누적 (세후) $10K
* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 -33.53% 가정.
* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.
综合投资吸引力
该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像
仅供短线交易的产品 不建议长期持有,但适合短线交易与对冲用途。
⚠️ 这是与市场反向波动的短期对冲产品。长期持有会因时间损耗而累积亏损。
🎯 목적별 적합도
내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.
부적합
부적합
매우 적합
매우 낮음
이런 분에게 어울려요
短线对冲·做空押注
✅ 강점
뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.
⚠️ 약점·주의사항
- 📈长期收益率低于平均水平
- 🎯年化跑输基准-61.9%p
- 🔄反向型 — 持有越久，时间损耗造成的亏损越多
组合构成
该 ETF 实际持有的成份——行业权重与重仓股
파생상품 기반 ETF
실제 보유 종목이 일반 ETF와 다르게 스왑·선물 중심이에요.
ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?
ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.
🔬 집중도 한눈에 보기
총 보유종목
7개
상위 10개 비중
119.2%
최대 단일 종목
63.80%
집중도(HHI)
5634
높음 (집중)
⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.
📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 119.2% 차지
티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)
#1 - DREYFUS GOVERNMENT CASH MANAGE 63.80%
#2 - GOLDMAN FINANCIAL 38.43%
#3 - N/A 6.56%
#4 - N/A 4.87%
#5 - N/A 4.34%
#6 - N/A 1.12%
#7 - N/A 0.08%
同类 ETF 对比
分类：Equity - Leveraged / Inverse
같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 3/6위
카테고리: Equity - Leveraged / Inverse
ℹ️ 왜 비교해야 하나요?
같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 DUST보다 유리, ▼ 표시는 DUST보다 불리를 뜻해요.
| 티커 | ETF명 | 보수율 | AUM | 보유종목 | 배당률 | YTD | 1년 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| DUST | Direxion Daily Gold Miners Index Bear 2X ETF | 0.94% | $68M | 8 | 4.35% | -14.41% | -73.41% |
| ProShares UltraPro Short QQQ -3x Shares | 0.95% ▼ | $2.1B ▲ | 22 | 8.59% ▲ | - | -48.55% ▲ | |
| Direxion Daily Semiconductor Bear 3X ETF | 1% ▼ | $1.6B ▲ | 13 | 36.06% ▲ | - | -95.65% ▼ | |
| ProShares Short S&P500 -1x Shares | 0.89% ▲ | $930M ▲ | 18 | 4.16% ▼ | - | -13.67% ▲ | |
| ProShares Short QQQ -1x Shares | 0.95% ▼ | $791M ▲ | 18 | 4.18% ▼ | - | -16.85% ▲ | |
| ProShares UltraPro Short S&P 500 | 0.9% ▲ | $431M ▲ | 18 | 6.63% ▲ | - | -38.30% ▲ |
AUM 내림차순 정렬 · ▲ DUST보다 유리 · ▼ DUST보다 불리
同一主题的杠杆·备兑认购ETF
以不同策略切入同一主题的ETF
以与DUST相同主题、采用杠杆或备兑认购方式运作的ETF共7只(杠杆 4 · 反向 2 · 备兑看涨 1)
并非DUST的直接衍生品,而是同一主题下采用不同策略的ETF。
ℹ️ 汇集了哪些ETF?
在与 DUST 主题（类别·行业）有重合的 ETF 中，有一些采用特殊策略的产品：杠杆型每日涨跌幅度为 2~3 倍，反向型追求相反方向的收益，备兑认购权证（Covered Call）型则通过期权权利金创造每月分红。
⚠️ 长期持有需注意
杠杆与反向 ETF 仅跟踪每日收益率。当波动较大时，持有时间越长，与标的指数的收益偏差会不断累积，形成 波动率衰减（volatility decay），因此更适合作为短线交易工具。
杠杆 4 对同一主题进行 2~3 倍放大的 ETF(波动较大)
反向 2 押注同一主题下跌的 ETF
备兑看涨·期权 1 在同一主题上叠加期权卖方策略以获取月息的ETF
常见问题
DUST 是什么 ETF？
DUST 是一只 Equity - Leveraged / Inverse 类 ETF，由 Direxion 运营。
DUST投资了多少只成分股？
DUST共持有 8 只成分股，AUM 约为 $68M。
DUST是否支付分红（分配）？
DUST的分红收益率约为 4.35%。
DUST 的 52 周最高价和最低价是多少？
DUST 过去 52 周最高 $250.40，最低 $34.60。
면책조항: 본 콘텐츠는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.