BFRZ 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

Q: BFRZ是否支付分红（分配）？

BFRZ的分红收益率约为 0.27%。

BFRZ

Innovator Equity Managed 100 Buffer ETF

7월 28일 3:59 PM ET (한국 7/29 04:59)

$26.85

+0.01 ▲ +0.04%

🌙 7월 28일 5:05 PM ET (한국 7/29 06:05)

$26.90

+0.05 ▲ +0.19%

BFRZ ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。

总费用比率

0.89%

年度运营费用

净资产规模 (AUM)

$137M

약 1875억원

持仓

180只

股息率

0.27%

运作方式

Passive

Category ⓘ	US Equities - Quant Strat	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	4.88%	Total Holdings ⓘ	180	Perf Week ⓘ	-0.81%
ETF Type ⓘ	US Equities	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	-	AUM ⓘ	$137M	Perf Month ⓘ	0.71%
Expense ⓘ	0.89%	NAV ⓘ	$26.83	Return% 5Y ⓘ	-	52W High ⓘ	-8.92%	Perf Quarter ⓘ	1.8%
Dividend TTM ⓘ	$0.07 (0.27%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	6.48%	Perf Half Y ⓘ	-0.44%
Flows% 1M ⓘ	-4.63%	Flows% YTD ⓘ	75.94%	Return% SI ⓘ	6.21%	Volatility(W/M) ⓘ	0.32% 0.9%	Perf YTD ⓘ	0.06%
SMA20 ⓘ	-0.73%	SMA50 ⓘ	-0.56%	SMA200 ⓘ	0.25%	RSI (14) ⓘ	43.31	Beta ⓘ	0.22
IPO ⓘ	2025/5/13	Prev Close ⓘ	$26.84	Perf Year ⓘ	4.27%	Avg Volume ⓘ	0.05M	Price ⓘ	$26.85

📊 Innovator Equity Managed 100 Buffer ETF (BFRZ) 投资分析

ETF 概览

Innovator Equity Managed 100 Buffer ETF · US Equities - Quant Strat

버퍼/구조화형 — 옵션으로 하락 일부 방어 · 상승도 제한

2025년 상장, 1년 운영 중.

Innovator Equity Managed 100 Buffer ETF旨在为投资者提供资本增值的同时，限制其所承受的损失规模（未计入管理费用及其他成本）。该ETF将其净资产的至少80%（包括出于投资目的的借款）投资于股票及提供股票经济敞口的期权合约。

📘 BFRZ ETF 자세히 알아보기 →

U.S.optionsNasdaq100buffer

규모: $137M 약 1875억원
운용사: Innovator
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2025년

费用效率

年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响

费率偏高 — 年化 0.89%

管理费率高于US Equities - Quant Strat中位数,建议与同类 ETF 比较。

实际年化管理费 (Net Expense Ratio)

하위 25%

0.89%

我的位置后 25%

低位区均值高位区

按投资金额的实际费用模拟

$100.0M

年度管理费

$890K

相比同类平均每年多支出 $100K

长期表现

1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力

收益率数据不足

相对基准(SPY)的1年超额收益为 -12.9%p。

ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。

🛡️ 缓冲/结构化 ETF —— 设有固定持有期限

该产品通过期权在一定区间内防御下跌，同时对上行设置上限。通常以 1 年为一个结果期(Outcome Period)，若在结果期之外买入或卖出，所适用的防御与上限规则会发生变化。受结构设计所限，相对基准的总收益与胜率均会受到约束。

若在 1 年前投资,如今...

$100.0M

当前资产

$104.9M

→

累计收益

+$4.9M

年化 +4.9%

1 年

2025.07 ~ 2026.07

年化 +4.88%

하위 25%

年化跑输基准 12.9%p

我的位置后 25%

低位区均值高位区

3 年

2023.07 ~ 2026.07

2025年5月上市 — 不足3年

5 年

2021.07 ~ 2026.07

2025年5月上市 — 不足5年

10年

2016.07 ~ 2026.07

2025年5月上市 — 不足10年

1年累计总收益曲线

2025-05-13 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。

BFRZ · 仅股价 BFRZ · 股价 + 累计分红 BFRZ · 红利再投资 S&P 500 (SPY)

100

150

ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。

年度收益率对比

按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率

BFRZ S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+7%

2025

+0%

2026 YTD

ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。

相对 S&P 500 (SPY) 的胜率

—

已结束年度仅 1 年 ——需累计 3 年以上数据才会显示胜率判定。

2025 ✗

2026 ✗ YTD

ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。

下跌捕获比 (Downside Capture)

🛡️ 36%

下跌行情中跌幅小于基准——防御能力出色

<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。

风险特征

波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史

综合风险等级

低风险

波动小于市场平均水平，长期持有压力较小。

Beta（市场敏感度）

상위 25%

0.22

市场上涨 10% 时 +2.2%

市场下跌 10% 时 -2.2%

我的位置前 25%

低位区均值高位区

ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。

日均波动幅度（最近 1 个月）

하위 25%

±0.90%

标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上

年化波动率走势 (过去 10 年)

ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。

最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年

-3.1%

回撤持续期: 2 个月

2026-02-09 → 2026-03-30

约 57 天回本

2025-05-13 最大 -5% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。

夏普比率（风险调整收益）

0.59

一般 — 风险调整后收益平平

ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。

分红分析

派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算

有派息但偏低 —— 年化 0.27%

更接近成长与股息混合型。

배당수익률

0.27%

주당 배당

$0.07

연간 기준

5년 성장률

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2025~2026 (4건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

—

2021

—

2022

—

2023

—

2024

$0.05

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 4건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-31

$0.015

—

0.26%

2025-12-31

$0.023

—

0.20%

2025-09-30

$0.017

—

0.12%

2025-06-30

$0.014

—

0.06%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $221

5년 누적 (세후) $1K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

综合投资吸引力

该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像

需谨慎评估 多项指标出现预警信号,建议与同类 ETF 对比后再做决定。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

낮음

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

부적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

낮음

👤

이런 분에게 어울려요

长期持有·定投型投资者

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

💸管理费偏高 — 年费率0.89%
⚠️波动率高于平均水平
🎯年化跑输基准-12.9%p

同类 ETF 对比

分类：US Equities - Quant Strat

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 2/6위

카테고리: US Equities - Quant Strat

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 BFRZ보다 유리, ▼ 표시는 BFRZ보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
BFRZ	Innovator Equity Managed 100 Buffer ETF	0.89%	$137M	180	0.27%	+0.06%	+4.27%
BUFR	FT Vest Laddered Buffer ETF	0.95% ▼	$10.1B ▲	13	-	-	+12.67% ▲
SFLR	Innovator Equity Managed Floor ETF	0.89%	$2.1B ▲	196	0.28% ▲	-	+10.40% ▲
BUFD	FT Vest Laddered Deep Buffer ETF	0.95% ▼	$2.0B ▲	13	-	-	+10.50% ▲
BUFQ	FT Vest Laddered Nasdaq Buffer ETF	1% ▼	$1.5B ▲	5	-	-	+12.97% ▲
PJAN	Innovator U.S. Equity Power Buffer ETF - January	0.79% ▲	$1.4B ▲	5	-	-	+10.99% ▲