MCHI 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

Q: MCHI是否支付分红（分配）？

MCHI的分红收益率约为 2.02%。

MCHI

iShares MSCI China ETF

7월 28일 1:09 PM ET (한국 7/29 02:09)

$54.26

+0.93 ▲ +1.74%

MCHI ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。

总费用比率

0.59%

年度运营费用

净资产规模 (AUM)

$6.0B

약 8조원

持仓

584只

股息率

2.02%

运作方式

Passive

Category ⓘ	Global or ExUS Equities - Country Specific	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	-8.29%	Total Holdings ⓘ	584	Perf Week ⓘ	0.33%
ETF Type ⓘ	Global Ex. US Equities	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	8.07%	AUM ⓘ	$6.0B	Perf Month ⓘ	6.85%
Expense ⓘ	0.59%	NAV ⓘ	$53.33	Return% 5Y ⓘ	-5.2%	52W High ⓘ	-19.46%	Perf Quarter ⓘ	-6.14%
Dividend TTM ⓘ	$1.1 (2.02%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	14.8% 8.82%	Return% 10Y ⓘ	3.84%	52W Low ⓘ	8.78%	Perf Half Y ⓘ	-13.52%
Flows% 1M ⓘ	-1.57%	Flows% YTD ⓘ	-12.68%	Return% SI ⓘ	2.23%	Volatility(W/M) ⓘ	0.86% 1.02%	Perf YTD ⓘ	-9.67%
SMA20 ⓘ	2.69%	SMA50 ⓘ	0.6%	SMA200 ⓘ	-7.9%	RSI (14) ⓘ	56.21	Beta ⓘ	0.34
IPO ⓘ	2011/3/31	Prev Close ⓘ	$53.33	Perf Year ⓘ	-7.92%	Avg Volume ⓘ	3.08M	Price ⓘ	$54.26

📊 iShares MSCI China ETF (MCHI) 投资分析

ETF 概览

iShares MSCI China ETF · Global or ExUS Equities - Country Specific

신흥국형 — 중국·인도·베트남 등 신흥국 주식

2011년 상장, 15년 운영 중.

iShares MSCI China ETF는 MSCI China Index의 투자 결과를 추종하고자 합니다. 중국 주식 시장(H주, B주 등 포함)에서 시가총액 상위 85%를 차지하는 기업들의 성과를 측정하는 지수를 따르며, 자산의 최소 80%를 지수 구성 종목 및 유사한 경제적 특성을 지닌 상품에 투자하는 비분산형(Non-diversified) 펀드입니다.

📘 MCHI ETF 자세히 알아보기 →

Chinaequity

규모: $6.0B 약 8조원
운용사: iShares (BlackRock)
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2011년

费用效率

年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响

费率处于平均水平 — 年化 0.59%

在Global or ExUS Equities - Country Specific类别中处于中等水平。

实际年化管理费 (Net Expense Ratio)

평균권

0.59%

我的位置中等

低位区均值高位区

按投资金额的实际费用模拟

$100.0M

年度管理费

$590K

相比同类平均每年多支出 $10K

长期表现

1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力

收益率略低于平均水平

相对Global or ExUS Equities - Country Specific的하위 25%。相对基准(SPY)的1年超额收益为 -26.1%p。

ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。

若在 10 年前投资,如今...

$100.0M

当前资产

$145.8M

→

累计收益

+$45.8M

年化 +3.8%

1 年

2025.07 ~ 2026.07

年化 -8.29%

하위 25%

年化跑输基准 26.1%p

我的位置后 25%

低位区均值高位区

3 年

2023.07 ~ 2026.07

年化 +8.07% 累计 +26.2%

평균권

年化跑输基准 10.9%p

我的位置中等

低位区均值高位区

5 年

2021.07 ~ 2026.07

年化 -5.20% 累计 -23.4%

하위 25%

年化跑输基准 18.1%p

我的位置后 25%

低位区均值高位区

10年

2016.07 ~ 2026.07

年化 +3.84% 累计 +45.8%

하위 25%

年化跑输基准 11.1%p

我的位置后 25%

低位区均值高位区

10年累计总收益曲线

2016-07-28 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。

MCHI · 仅股价 MCHI · 股价 + 累计分红 MCHI · 红利再投资 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。

年度收益率对比

按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率

MCHI S&P 500 (SPY)

+60%

−60%

+53%

2017

-23%

2018

+24%

2019

+24%

2020

-22%

2021

-23%

2022

-14%

2023

+21%

2024

+33%

2025

-13%

2026 YTD

ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。

相对 S&P 500 (SPY) 的胜率

3 / 9年

落后于基准 (33%)

+ 2026 YTD：落后 (-12.8% vs 8.5%)

2017 ✓

2018 ✗

2019 ✗

2020 ✓

2021 ✗

2022 ✗

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✓

2026 ✗ YTD

ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。

下跌捕获比 (Downside Capture)

🛡️ 81%

下跌行情中跌幅小于基准——防御能力出色

<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。

风险特征

波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史

综合风险等级

中风险

波动与市场平均水平相当，遇到大熊市需做好亏损-30%~40%的心理准备。

Beta（市场敏感度）

상위 25%

0.34

市场上涨 10% 时 +3.4%

市场下跌 10% 时 -3.4%

我的位置前 25%

低位区均值高位区

ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。

日均波动幅度（最近 1 个月）

평균권

±1.02%

标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上

年化波动率走势 (过去 10 年)

ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。

最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年

-62.8%

回撤持续期: 21 个月

2021-02-17 → 2022-10-31

尚未回本

2015-07-31 最大 -61% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。

夏普比率（风险调整收益）

-0.02

不佳 — 收益低于无风险利率

ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。

月度最大预期亏损 (VaR 95%)

-11.7%

按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。

ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。

分红分析

派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算

有派息但偏低 —— 年化 2.02%

更接近成长与股息混合型。5 年股息增长率 +8.8%。

배당수익률

2.02%

주당 배당

$1.10

연간 기준

5년 성장률

8.8%

지급 주기

연배당

12월

📊 총 이력 2011~2025 (30건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.72 -41.2%

2016

$1.04 +43.4%

2017

$0.84 -19.1%

2018

$0.93 +10.7%

2019

$0.84 -9.6%

2020

$0.65 -22.2%

2021

$1.02 +56.6%

2022

$1.42 +39.0%

2023

$1.08 -24.0%

2024

$1.27 +17.5%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 30건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2025-12-16

$0.735

—

3.62%

2025-06-16

$0.536

—

2.59%

2024-12-17

$0.891

—

4.40%

2024-06-11

$0.191

—

2.74%

2023-12-20

$0.994

—

3.62%

2023-06-07

$0.429

—

3.23%

2022-12-13

$0.712

—

3.13%

2022-06-09

$0.312

—

1.81%

2021-12-13

$0.477

—

1.95%

2021-06-10

$0.177

—

1.25%

2020-12-14

$0.604

—

1.80%

2020-06-15

$0.237

—

1.84%

2019-12-16

$0.574

—

2.33%

2019-06-17

$0.356

—

2.14%

2018-12-18

$0.525

—

3.15%

2018-06-19

$0.315

—

1.99%

2017-12-19

$0.846

—

2.24%

2017-06-20

$0.192

—

1.69%

2016-12-21

$0.421

—

1.67%

2016-06-22

$0.303

—

3.68%

2015-12-21

$0.631

—

2.73%

2015-06-25

$0.601

—

3.07%

2014-12-17

$0.450

—

2.88%

2014-06-25

$0.728

—

4.08%

2013-12-18

$0.219

—

2.57%

2013-06-27

$0.925

—

2.51%

2012-12-18

$0.093

—

2.14%

2012-06-21

$0.829

—

4.74%

2011-12-20

$0.095

—

2.61%

2011-06-22

$0.954

—

1.99%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $2K

5년 누적 (세후) $10K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 8.82% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

综合投资吸引力

该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像

优势与不足并存 请结合下方的适配度,判断是否符合您的投资目标。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

낮음

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

看好新兴市场增长的投资者

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

📈长期收益率低于平均水平
🎯年化跑输基准-18.1%p

组合构成

该 ETF 实际持有的成份——行业权重与重仓股

563개 종목에 넓게 분산

개별 종목 리스크가 분산되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

563개

상위 10개 비중

44.1%

최대 단일 종목

15.14%

집중도(HHI)

420

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Consumer Cyclical

17.4%

Communication Services

2.9%

Financial

2.3%

Healthcare

0.8%

Real Estate

0.4%

Industrials

0.4%

Consumer Defensive

0.3%

Technology

0.2%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 44.1% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 - Tencent Holdings Ltd

15.14%

#2 BABA Alibaba Group Holding Ltd

11.16%

#3 - China Construction Bank Corp

3.51%

#4 - Xiaomi Corp

2.73%

#5 PDD PDD Holdings Inc

2.64%

PASW Ping An Insurance Group Co of China Ltd

2.08%

#7 - Industrial & Commercial Bank of China Ltd

1.92%

#8 - Meituan

1.84%

#9 - BYD Co Ltd

1.59%

#10

BMRC Bank of China Ltd

1.51%

同类 ETF 对比

分类：Global or ExUS Equities - Country Specific

같은 카테고리 6종 중 AUM 4/6위 · 보수율 2/6위

카테고리: Global or ExUS Equities - Country Specific

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 MCHI보다 유리, ▼ 표시는 MCHI보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
MCHI	iShares MSCI China ETF	0.59%	$6.0B	584	2.02%	-9.67%	-7.92%
EWT	iShares MSCI Taiwan ETF	0.59%	$10.0B ▲	86	1.04% ▼	-	+69.34% ▲
EWZ	iShares MSCI Brazil ETF	0.59%	$9.1B ▲	54	3.78% ▲	-	+33.60% ▲
INDA	iShares MSCI India ETF	0.61% ▼	$6.5B ▲	175	-	-	-9.13% ▼
FXI	iShares China Large-Cap ETF	0.74% ▼	$4.1B ▼	61	1.92% ▼	-	-8.72% ▼
FLTW	Franklin FTSE Taiwan ETF	0.19% ▲	$2.7B ▼	138	1.75% ▼	-	+73.76% ▲