GDMN 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

Q: GDMN是否支付分红（分配）？

GDMN的分红收益率约为 3.52%。

GDMN

WisdomTree Efficient Gold Plus Gold Miners Strategy Fund

7월 28일 3:50 PM ET (한국 7/29 04:50)

$71.46

-1.78 ▼ -2.43%

🌙 7월 28일 7:48 PM ET (한국 7/29 08:48)

$71.57

+0.11 ▲ +0.16%

GDMN ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。

总费用比率

0.45%

年度运营费用

净资产规模 (AUM)

$143M

약 1962억원

持仓

56只

股息率

3.52%

运作方式

Active

Category ⓘ	Target Date / Multi-Asset - Other	Asset Type ⓘ	Multi-Asset - Tactical / Active	Return% 1Y ⓘ	46.25%	Total Holdings ⓘ	56	Perf Week ⓘ	-1.06%
ETF Type ⓘ	Global Diversified	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	50.73%	AUM ⓘ	$143M	Perf Month ⓘ	-4.44%
Expense ⓘ	0.45%	NAV ⓘ	$73.46	Return% 5Y ⓘ	-	52W High ⓘ	-51.48%	Perf Quarter ⓘ	-29.47%
Dividend TTM ⓘ	$2.51 (3.52%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	96.54% -	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	47.12%	Perf Half Y ⓘ	-44.73%
Flows% 1M ⓘ	-5.13%	Flows% YTD ⓘ	5.49%	Return% SI ⓘ	30.79%	Volatility(W/M) ⓘ	2.42% 2.99%	Perf YTD ⓘ	-23.18%
SMA20 ⓘ	-1.51%	SMA50 ⓘ	-10.71%	SMA200 ⓘ	-25.37%	RSI (14) ⓘ	43.89	Beta ⓘ	0.66
IPO ⓘ	2021/12/16	Prev Close ⓘ	$73.24	Perf Year ⓘ	42.49%	Avg Volume ⓘ	0.04M	Price ⓘ	$71.46

📊 WisdomTree Efficient Gold Plus Gold Miners Strategy Fund (GDMN) 投资分析

ETF 概览

WisdomTree Efficient Gold Plus Gold Miners Strategy Fund · Target Date / Multi-Asset - Other

원자재형 — 금·원유·농산물 등 실물 자산 노출

2021년 상장, 5년 운영 중.

WisdomTree Efficient Gold Plus Gold Miners Strategy Fund는 총수익을 목표로 합니다. 직접 또는 완전자회사를 통해 (i) 미국 상장 금 선물 계약과 (ii) 수익의 50% 이상을 금 채굴 사업에서 창출하는 글로벌 기업이 발행한 주식으로 구성된 포트폴리오에 투자합니다. 글로벌 금 채굴 기업 주식 대표 바스켓에 통상 시가총액 가중 방식으로 투자하며, 금 선물 계약의 담보로 미국 국채 및 기타 유동성 있는 단기 투자 수단을 보유할 수 있습니다. 비분산 펀드입니다.

📘 GDMN ETF 자세히 알아보기 →

Globalequityfuturesgold

규모: $143M 약 1962억원
운용사: WisdomTree
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2021년

费用效率

年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响

低费率 ETF — 年化 0.45%

Target Date / Multi-Asset - Other中상위 25%。投资1亿韩元,约450,000韩元/年。

实际年化管理费 (Net Expense Ratio)

상위 25%

0.45%

我的位置前 25%

低位区均值高位区

按投资金额的实际费用模拟

$100.0M

年度管理费

$450K

相比同类平均每年节省 $370K

长期表现

1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力

收益率数据不足

相对基准(SPY)的1年超额收益为 +28.5%p。

ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。

🪙 大宗商品 ETF — 以价格变动替代分红

该产品主要暴露于大宗商品现货价格(或期货),不派发分红,纯价格波动是收益来源。与之比较时,使用大宗商品价格本身(而非 SPY 等指数)作为基准可能更具参考意义。

若在 3 年前投资,如今...

$100.0M

当前资产

$342.5M

→

累计收益

+$242.5M

年化 +50.7%

ℹ️ 收益构成条形图阅读方法

各周期柱状图所显示的是该 ETF 收益来源的占比。

价格上涨价格下跌获得分红

以蓝色为主 (80%+)：成长型 — 收益大部分来自股价上涨
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）

1 年

2025.07 ~ 2026.07

年化 +46.25%

상위 5%

价格 +42.49% + 分红 +3.76% = 总 +46.25%/年

年化跑赢基准 28.5%p

我的位置前 5%

低位区均值高位区

3 年

2023.07 ~ 2026.07

年化 +50.73% 累计 +242.5%

상위 5%

价格 +41.79% + 分红 +8.94% = 总 +50.73%/年

年化跑赢基准 31.5%p

我的位置前 5%

低位区均值高位区

5 年

2021.07 ~ 2026.07

数据不足

10年

2016.07 ~ 2026.07

2021年12月上市 — 不足10年

5年累计总收益曲线

2021-12-16 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。

GDMN · 仅股价 GDMN · 股价 + 累计分红 GDMN · 红利再投资 S&P 500 (SPY)

250

450

650

ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。

年度收益率对比

按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率

GDMN S&P 500 (SPY)

+230%

−230%

+5%

2021

-14%

2022

+9%

2023

+30%

2024

+222%

2025

-23%

2026 YTD

💡 股票类基准(SPY)资产类别不同，直接对比仅供参考。

ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。

相对 S&P 500 (SPY) 的胜率

3 / 5年

稳定跑赢基准 (60%)

+ 2026 YTD：落后 (-23.4% vs 8.7%)

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✓

2025 ✓

2026 ✗ YTD

💡 与不同资产类别(如SPY)的胜率仅供参考。

ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。

下跌捕获比 (Downside Capture)

⚖️ 103%

下跌幅度与基准相近——走势同步

<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。

风险特征

波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史

综合风险等级

大宗商品基准

大宗商品与股市的波动节奏不同，不同品种差异也很大（黄金较稳定，原油波动剧烈）。

🪙 商品 ETF — 独立的波动模式

大宗商品以与股市不同的节奏波动。以股票为基准的 Beta 参考意义不大,波动率因资产而异(黄金低、原油高)。

Beta（市场敏感度）

평균권

0.66

市场上涨 10% 时 +6.6%

市场下跌 10% 时 -6.6%

我的位置中等

低位区均值高位区

ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。

日均波动幅度（最近 1 个月）

하위 5%

±2.99%

标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上

年化波动率走势 (过去 10 年)

ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。

最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年

-52.8%

回撤持续期: 5 个月

2022-04-18 → 2022-09-26

约 1.8 年回本

2021-12-16 最大 -49% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。

夏普比率（风险调整收益）

0.56

一般 — 风险调整后收益平平

ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。

月度最大预期亏损 (VaR 95%)

-17.9%

按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。

ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。

分红分析

派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算

派息型 ETF —— 年化 3.52%

提供稳定股息收益的 ETF。

배당수익률

3.52%

주당 배당

$2.51

연간 기준

5년 성장률

지급 주기

반기배당

10월 · 12월

📊 총 이력 2022~2025 (8건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

—

2021

$0.33

2022

$1.84 +456.5%

2023

$2.69 +46.1%

2024

$2.51 -6.6%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 8건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2025-12-26

$0.228

—

2.54%

2025-10-28

$2.29

—

6.83%

2024-12-26

$0.117

—

9.26%

2024-10-28

$2.58

—

7.73%

2023-12-22

$0.160

—

8.17%

2023-10-25

$1.68

—

9.23%

2022-12-23

$0.144

—

1.45%

2022-10-25

$0.187

—

1.03%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $3K

5년 누적 (세후) $15K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

综合投资吸引力

该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像

整体表现具有吸引力 主要指标良好,虽然存在部分短板,但优势更加突出。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

매우 낮음

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

매우 낮음

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

매우 적합

👤

이런 분에게 어울려요

希望实现资产多元化的投资者

✅ 강점

💸低费率 — 年费率0.45%
🎯年化跑赢基准+28.5%p

⚠️ 약점·주의사항

⚠️波动率很高 — 请仅使用可长期持有的资金投资

组合构成

该 ETF 实际持有的成份——行业权重与重仓股

51개 종목에 넓게 분산

개별 종목 리스크가 분산되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

51개

상위 10개 비중

51.6%

최대 단일 종목

7.68%

집중도(HHI)

357

낮음 (분산)

⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.

🥧 섹터 비중

Basic Materials

54.9%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 51.6% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 AU Anglogold Ashanti PLC

7.68%

#2 AEM Agnico Eagle Mines Ltd

7.40%

#3 NEM Newmont Corporation

7.06%

#4 B Barrick Mining Corp.

6.63%

#5 KGC Kinross Gold Corp.

4.80%

#6 GFI Gold Fields Ltd

4.80%

#7 WPM Wheaton Precious Metals Corporation

3.62%

#8 - COMMODITIES EXCHANGE CENTER

3.24%

PAAS Pan American Silver Corp.

3.21%

#10 FNV Franco Nevada Corp

3.17%

同类 ETF 对比

分类：Target Date / Multi-Asset - Other

같은 카테고리 5종 중 AUM 2/5위 · 보수율 2/5위

카테고리: Target Date / Multi-Asset - Other

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 GDMN보다 유리, ▼ 표시는 GDMN보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
GDMN	WisdomTree Efficient Gold Plus Gold Miners Strategy Fund	0.45%	$143M	56	3.52%	-23.18%	+42.49%
GDE	WisdomTree Efficient Gold Plus Equity Strategy Fund	0.2% ▲	$434M ▲	506	4.41% ▲	-	+24.87% ▼
SLVX	Nicholas Silver Income ETF	1.16% ▼	$4M ▼	42	13.30% ▲	-	-
GLDN	Nicholas Gold Income ETF	1.07% ▼	$3M ▼	44	7.36% ▲	-	-
ESBG	First Trust Enhanced Stocks, Bonds & Gold ETF	0.95% ▼	$2M ▼	5	1.13% ▼	-	-