XSOE 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

XSOE

WisdomTree Emerging Markets ex-State-Owned Enterprises Fund

7월 28일 10:32 AM ET (한국 7/28 23:32)

$45.12

+0.20 ▲ +0.45%

XSOE ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.32%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$2.0B

약 3조원

持有標的

850個

股息殖利率

1.68%

運作方式

Passive

Category ⓘ	Global or ExUS Equities - Factor & Thematic	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	28.81%	Total Holdings ⓘ	850	Perf Week ⓘ	-0.02%
ETF Type ⓘ	Global Ex. US Equities	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	17.66%	AUM ⓘ	$2.0B	Perf Month ⓘ	-7.26%
Expense ⓘ	0.32%	NAV ⓘ	$45.37	Return% 5Y ⓘ	3.69%	52W High ⓘ	-12.18%	Perf Quarter ⓘ	0.2%
Dividend TTM ⓘ	$0.76 (1.68%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-4.55% 7.71%	Return% 10Y ⓘ	9.23%	52W Low ⓘ	31.67%	Perf Half Y ⓘ	7.92%
Flows% 1M ⓘ	-1.11%	Flows% YTD ⓘ	-2.5%	Return% SI ⓘ	7.19%	Volatility(W/M) ⓘ	1.18% 1.56%	Perf YTD ⓘ	15.63%
SMA20 ⓘ	-3.47%	SMA50 ⓘ	-5.34%	SMA200 ⓘ	5.71%	RSI (14) ⓘ	40.89	Beta ⓘ	0.81
IPO ⓘ	2014/12/10	Prev Close ⓘ	$44.92	Perf Year ⓘ	28.11%	Avg Volume ⓘ	0.15M	Price ⓘ	$45.12

📊 WisdomTree Emerging Markets ex-State-Owned Enterprises Fund (XSOE) 投資分析

ETF 概覽

WisdomTree Emerging Markets ex-State-Owned Enterprises Fund · Global or ExUS Equities - Factor & Thematic

신흥국형 — 중국·인도·베트남 등 신흥국 주식

2014년 상장, 12년 운영 중.

WisdomTree Emerging Markets ex-State-Owned Enterprises Fund는 수수료 및 비용 차감 전 기준으로 WisdomTree Emerging Markets ex-State-Owned Enterprises 지수의 가격 및 수익률 성과를 추종하고자 합니다. 신흥 시장 국가 기업들 중 '국영 기업'을 제외한 나머지 주식들의 성과를 측정하며, 정상적인 상황에서 자산의 최소 80%를 지수 종목에 투자하는 비분산형(Non-diversified) 펀드입니다.

📘 XSOE ETF 자세히 알아보기 →

Emergingequity

규모: $2.0B 약 3조원
운용사: WisdomTree
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2014년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

低費用 ETF — 年 0.32%

Global or ExUS Equities - Factor & Thematic中屬상위 25%。投資 1 億韓元,每年約 320,000韓元。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

상위 25%

0.32%

我的位置前 25%

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$320K

相較類別平均,每年節省 $230K

類別中位數年度費用

$550K

依費率 0.55% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$5.8M

若無手續費可獲得的收益中，有 6.0% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

KLMN

Invesco MSCI North America Climate ETF

0.09%

每年 -0.23%p

FINA

Fidelity MSCI North American Subset Index ETF

0.09%

每年 -0.23%p

VSGX

Vanguard ESG International Stock ETF

0.10%

每年 -0.22%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

收益接近平均水準

接近Global or ExUS Equities - Factor & Thematic中位數。一年期相對基準(SPY)超額報酬為 +11.0%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

若在 10 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$241.8M

→

累計報酬

+$141.8M

年化平均 +9.2%

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 +28.81%

평균권

年化領先基準指數 11.0%p

我的位置中間

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

年化平均 +17.66% 累計 +62.9%

평균권

年化落後基準指數 1.3%p

我的位置中間

後段平均前段

5年

2021.07 ~ 2026.07

年化平均 +3.69% 累計 +19.9%

평균권

年化落後基準指數 9.2%p

我的位置中間

後段平均前段

10年

2016.07 ~ 2026.07

年化平均 +9.23% 累計 +141.8%

평균권

年化落後基準指數 5.7%p

我的位置中間

後段平均前段

10年累計總報酬曲線

自 2016-07-28 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

XSOE · 僅股價 XSOE · 股價 + 累計配息 XSOE · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

XSOE S&P 500 (SPY)

+50%

−50%

+49%

2017

-21%

2018

+25%

2019

+26%

2020

-7%

2021

-26%

2022

+9%

2023

+9%

2024

+30%

2025

+13%

2026 YTD

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

3 / 9年

表現不及基準 (33%)

+ 2026 YTD：領先 (12.9% vs 8.5%)

2017 ✓

2018 ✗

2019 ✗

2020 ✓

2021 ✗

2022 ✗

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✓

2026 ✓ YTD

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

⚖️ 100%

跌幅與基準相近——走勢同步

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

低風險

波動低於市場平均，長期持有的負擔較小。

Beta (市場敏感度)

평균권

0.81

市場上漲 10% 時 +8.1%

市場下跌 10% 時 -8.1%

我的位置中間

後段平均前段

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

평균권

±1.56%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-45.2%

回撤持續期間: 21 個月

2021-02-16 → 2022-10-24

約 3.2 年後回檔

2015-07-31 最差 -44% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

0.24

不佳 — 風險調整後報酬偏低

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

月度最大預估損失（VaR 95%）

-7.6%

根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。

ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

有配息但偏低 — 年化 1.68%

較接近成長與配息混合型。5 年配息成長率 +7.7%。

배당수익률

1.68%

주당 배당

$0.76

연간 기준

5년 성장률

7.7%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2015~2026 (38건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.31 -61.8%

2016

$0.21 -32.6%

2017

$0.40 +92.8%

2018

$0.63 +56.9%

2019

$0.41 -35.3%

2020

$0.50 +24.2%

2021

$0.67 +34.2%

2022

$0.51 -23.7%

2023

$0.44 -14.6%

2024

$0.59 +33.4%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 38건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-26

$0.050

—

1.62%

2025-12-26

$0.232

—

1.83%

2025-09-25

$0.195

—

1.71%

2025-06-25

$0.160

—

1.75%

2024-12-31

$0.034

—

1.44%

2024-12-26

$0.096

—

1.31%

2024-09-25

$0.160

—

1.50%

2024-06-25

$0.150

—

2.17%

2023-12-22

$0.175

—

1.82%

2023-09-25

$0.160

—

2.10%

2023-06-26

$0.180

—

1.46%

2022-09-26

$0.225

—

2.84%

2022-06-24

$0.375

—

3.16%

2022-03-25

$0.075

—

1.78%

2021-12-27

$0.041

—

1.37%

2021-09-24

$0.215

—

1.62%

2021-06-24

$0.220

—

1.29%

2021-03-25

$0.027

—

1.04%

2020-12-21

$0.149

—

1.38%

2020-09-22

$0.145

—

2.24%

2020-06-23

$0.090

—

2.35%

2020-03-24

$0.021

—

2.77%

2019-12-23

$0.126

—

2.30%

2019-09-24

$0.365

—

2.83%

2019-06-24

$0.115

—

1.86%

2019-03-26

$0.020

—

1.47%

2018-12-24

$0.088

—

2.06%

2018-09-25

$0.201

—

1.76%

2018-06-25

$0.110

—

1.07%

2017-12-26

$0.117

—

0.66%

2017-09-26

$0.070

—

1.18%

2017-06-26

$0.020

—

1.02%

2016-12-23

$0.097

—

1.44%

2016-09-26

$0.160

—

1.27%

2016-06-20

$0.050

—

4.09%

2015-12-21

$0.084

—

3.92%

2015-09-21

$0.160

—

3.53%

2015-06-22

$0.560

—

2.26%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $1K

5년 누적 (세후) $8K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 7.71% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

優缺點並存 請查看下方的適合度，確認是否符合您的投資目標。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

낮음

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

新興市場成長型投資人

✅ 강점

💸低成本 — 年 0.32%

⚠️ 약점·주의사항

🎯年化落後基準 -9.2%p

投資組合配置

這檔 ETF 實際持有的標的 — 產業權重與成分股

852개 종목에 넓게 분산

개별 종목 리스크가 분산되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

852개

상위 10개 비중

32.0%

최대 단일 종목

12.10%

집중도(HHI)

221

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Technology

12.9%

Consumer Cyclical

5.5%

Financial

2.7%

Communication Services

1.5%

Basic Materials

0.7%

Industrials

0.7%

Consumer Defensive

0.6%

Healthcare

0.4%

Utilities

0.2%

Real Estate

0.2%

Energy

0.1%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 32.0% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 TSM Taiwan Semiconductor Manufacturing Co., Ltd.

12.10%

#2 - Samsung Electronics Co Ltd.

5.05%

#3 - TENCENT HOLDINGS LTD

3.65%

#4 BABA ALIBABA GROUP HOLDING LTD

2.80%

#5 - SK Hynix Inc.

2.60%

#6 - AL Rajhi Bank

1.48%

#7 - WISDOMTREE GOVERNMENT MONEY MARKET DIGITAL FUND

1.33%

RLI Reliance Industries Ltd.

1.09%

#9 HDB HDFC Bank Ltd.

1.01%

#10 MELI Mercadolibre Inc

0.92%

同類別比較

類別：Global or ExUS Equities - Factor & Thematic

같은 카테고리 6종 중 AUM 3/6위 · 보수율 2/6위

카테고리: Global or ExUS Equities - Factor & Thematic

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 XSOE보다 유리, ▼ 표시는 XSOE보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
XSOE	WisdomTree Emerging Markets ex-State-Owned Enterprises Fund	0.32%	$2.0B	850	1.68%	+15.63%	+28.11%
FNDE	Schwab Fundamental Emerging Markets Equity ETF	0.39% ▼	$9.5B ▲	393	3.66% ▲	-	+18.89% ▼
FRDM	Alpha Architect Freedom 100 Emerging Markets ETF	0.49% ▼	$3.3B ▲	129	1.70% ▲	-	+58.49% ▲
PXH	Invesco RAFI Emerging Markets ETF	0.47% ▼	$1.9B ▼	400	4.28% ▲	-	+18.16% ▼
EMGF	iShares Emerging Markets Equity Factor ETF	0.26% ▲	$1.8B ▼	702	2.12% ▲	-	+27.25% ▼
GEM	Goldman Sachs ActiveBeta Emerging Markets Equity ETF	0.35% ▼	$1.7B ▼	780	1.97% ▲	-	+28.10% ▼