VIXY 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

VIXY

ProShares VIX Short-Term Futures ETF

7월 28일 3:51 PM ET (한국 7/29 04:51)

$21.38

-0.06 ▼ -0.28%

VIXY ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.85%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$207M

약 2839억원

持有標的

5個

股息殖利率

運作方式

Passive

Category ⓘ	US Equities - Quant Strat	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	-48.67%	Total Holdings ⓘ	5	Perf Week ⓘ	0.71%
ETF Type ⓘ	US Equities	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	-39.4%	AUM ⓘ	$207M	Perf Month ⓘ	-4.89%
Expense ⓘ	0.85%	NAV ⓘ	$21.50	Return% 5Y ⓘ	-46.71%	52W High ⓘ	-53.29%	Perf Quarter ⓘ	-25.69%
Dividend TTM ⓘ	-	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-	Return% 10Y ⓘ	-47.08%	52W Low ⓘ	6.63%	Perf Half Y ⓘ	-16.74%
Flows% 1M ⓘ	-0.05%	Flows% YTD ⓘ	1.68%	Return% SI ⓘ	-48.39%	Volatility(W/M) ⓘ	3.85% 3.74%	Perf YTD ⓘ	-16.61%
SMA20 ⓘ	1.62%	SMA50 ⓘ	-6.24%	SMA200 ⓘ	-24.02%	RSI (14) ⓘ	47.66	Beta ⓘ	-2.32
IPO ⓘ	2011/1/4	Prev Close ⓘ	$21.44	Perf Year ⓘ	-48.14%	Avg Volume ⓘ	3.04M	Price ⓘ	$21.38

📊 ProShares VIX Short-Term Futures ETF (VIXY) 投資分析

ETF 概覽

ProShares VIX Short-Term Futures ETF · US Equities - Quant Strat

일반 ETF — 카테고리 기반 분석만 제공됩니다

2011년 상장, 15년 운영 중.

ProShares VIX Short-Term Futures ETF는 수수료 및 비용 차감 전 기준으로 S&P 500 VIX Short-Term Futures 지수의 성과를 추종하고자 합니다. 공개 거래되는 선물 시장을 통해 30일 후의 S&P 500 기대 변동성(내재 변동성)을 측정하는 지수의 단기 성과를 반영하도록 설계되었습니다.

📘 VIXY ETF 자세히 알아보기 →

futuresvolatility-indexvixSP500

규모: $207M 약 2839억원
운용사: ProShares
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2011년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

平均水準的運作費用 — 年 0.85%

在US Equities - Quant Strat類別中屬平均水準。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

평균권

0.85%

我的位置中間

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$850K

相較類別平均,每年多付 $60K

類別中位數年度費用

$790K

依費率 0.79% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$15.1M

若無手續費可獲得的收益中，有 15.6% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

CBOX

Calamos Tax-Aware Collateral ETF

0.14%

每年 -0.71%p

XBOX

Roundhill Ultra Short Duration No Dividend Target ETF

0.14%

每年 -0.71%p

SELV

SEI QiM U.S. Large Cap Low Volatility Active ETF

0.15%

每年 -0.70%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

同類別中表現落後

長期收益明顯低於同類別平均水準。一年期相對基準(SPY)超額報酬為 -66.5%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

若在 10 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$172K

→

累計虧損

$-99,827,734

年化平均 -47.1%

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 -48.67%

하위 5%

年化落後基準指數 66.5%p

我的位置後 5%

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

年化平均 -39.40% 累計 -77.7%

하위 5%

年化落後基準指數 58.4%p

我的位置後 5%

後段平均前段

5年

2021.07 ~ 2026.07

年化平均 -46.71% 累計 -95.7%

하위 5%

年化落後基準指數 59.6%p

我的位置後 5%

後段平均前段

10年

2016.07 ~ 2026.07

年化平均 -47.08% 累計 -99.8%

하위 5%

年化落後基準指數 62.0%p

我的位置後 5%

後段平均前段

10年累計總報酬曲線

自 2016-07-28 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

VIXY · 僅股價 VIXY · 股價 + 累計配息 VIXY · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

150

300

450

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

VIXY S&P 500 (SPY)

+80%

−80%

-71%

2017

+73%

2018

-67%

2019

+15%

2020

-75%

2021

-22%

2022

-73%

2023

-27%

2024

-44%

2025

-15%

2026 YTD

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

1 / 9年

表現不及基準 (11%)

+ 2026 YTD：落後 (-15.2% vs 8.5%)

2017 ✗

2018 ✓

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✗

2022 ✗

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

🛡️ -385%

空頭市場跌幅小於基準——防禦力優異

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

高風險

波動高於市場平均，建議以可長期閒置的資金進場。

Beta (市場敏感度)

상위 5%

-2.32

市場上漲 10% 時 -23.2%

市場下跌 10% 時 +23.2%

我的位置前 5%

後段平均前段

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

하위 5%

±3.74%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-99.9%

回撤持續期間: 132 個月

2015-09-01 → 2026-07-15

尚未完全回檔

2015-07-31 最差 -100% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

-0.67

落後 — 連無風險報酬都未能達到

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

月度最大預估損失（VaR 95%）

-25.3%

根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。

ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

需要審慎評估 多項指標出現警訊，建議與同類 ETF 比較後再決定。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

낮음

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

매우 낮음

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

낮음

👤

이런 분에게 어울려요

長期持有·定期定額投資人

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

📈長期績效明顯低於同類
⚠️波動率極高 — 僅適合作為長期可承受的資金投入
🎯年化落後基準 -59.6%p

同類別比較

類別：US Equities - Quant Strat

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 6/6위

카테고리: US Equities - Quant Strat

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 VIXY보다 유리, ▼ 표시는 VIXY보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
VIXY	ProShares VIX Short-Term Futures ETF	0.85%	$207M	5	-	-16.61%	-48.14%
MOAT	VanEck Morningstar Wide Moat ETF	0.46% ▲	$11.5B ▲	56	1.32%	-	+7.10% ▲
PTLC	Pacer Trendpilot US Large Cap ETF	0.6% ▲	$3.2B ▲	505	1.03%	-	+10.28% ▲
BALT	Innovator Defined Wealth Shield ETF	0.69% ▲	$2.7B ▲	5	-	-	+6.10% ▲
ACIO	Aptus Collared Investment Opportunity ETF	0.79% ▲	$2.3B ▲	207	0.38%	-	+8.56% ▲
PKW	Invesco BuyBack Achievers ETF	0.62% ▲	$1.7B ▲	228	0.77%	-	+14.87% ▲