TUSI 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

TUSI

Touchstone Ultra Short Income ETF

7월 28일 12:36 PM ET (한국 7/29 01:36)

$25.35

+0.03 ▲ +0.12%

TUSI ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.25%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$597M

약 8176억원

持有標的

239個

股息殖利率

4.52%

運作方式

Active

Category ⓘ	Bonds - Broad Market	Asset Type ⓘ	Bonds	Return% 1Y ⓘ	4.36%	Total Holdings ⓘ	239	Perf Week ⓘ	-0.02%
ETF Type ⓘ	US Bonds	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	5.62%	AUM ⓘ	$597M	Perf Month ⓘ	-0.04%
Expense ⓘ	0.25%	NAV ⓘ	$25.34	Return% 5Y ⓘ	-	52W High ⓘ	-0.73%	Perf Quarter ⓘ	-0.16%
Dividend TTM ⓘ	$1.15 (4.52%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	52.1% -	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	0.48%	Perf Half Y ⓘ	-0.16%
Flows% 1M ⓘ	5.36%	Flows% YTD ⓘ	100.43%	Return% SI ⓘ	5.32%	Volatility(W/M) ⓘ	0.09% 0.13%	Perf YTD ⓘ	0.06%
SMA20 ⓘ	0.12%	SMA50 ⓘ	0.07%	SMA200 ⓘ	-0.04%	RSI (14) ⓘ	54.57	Beta ⓘ	0
IPO ⓘ	2022/8/9	Prev Close ⓘ	$25.32	Perf Year ⓘ	-0.15%	Avg Volume ⓘ	0.25M	Price ⓘ	$25.35

📊 Touchstone Ultra Short Income ETF (TUSI) 投資分析

ETF 概覽

Touchstone Ultra Short Income ETF · Bonds - Broad Market

인버스형 — 지수 하락에 베팅 (단기 헤지용 · 고위험)

2022년 상장, 4년 운영 중.

Touchstone Ultra Short Income ETF는 자본 보존과 함께 최대 총수익 달성을 목표로 합니다. 정상적인 상황에서 순자산의 최소 80%를 투자 등급(BBB-/Baa3 이상)의 고정 수입 증권에 투자하며, 신용 평가 기관의 등급이 없는 경우 서브 어드바이저가 유사한 품질로 판단하는 종목에 배분합니다.

📘 TUSI ETF 자세히 알아보기 →

U.S.fixed-incomedebt-securitiesinvestment-grade

규모: $597M 약 8176억원
운용사: Touchstone
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2022년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

平均水準的運作費用 — 年 0.25%

在Bonds - Broad Market類別中屬平均水準。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

평균권

0.25%

我的位置中間

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$250K

相較類別平均,每年節省 $110K

類別中位數年度費用

$360K

依費率 0.36% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$4.5M

若無手續費可獲得的收益中，有 4.7% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

BND

Vanguard Total Bond Market ETF

0.03%

每年 -0.22%p

AGG

iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF

0.03%

每年 -0.22%p

BSV

Vanguard Short-Term Bond ETF

0.03%

每年 -0.22%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

收益數據不足

一年期相對基準(SPY)超額報酬為 -13.4%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

↩️ 反向 ETF — 短線避險用途

此商品為放空指數下跌的標的。由於其「指數上漲、ETF 下跌」的特性，即使年化報酬率為負數（−）也屬正常。採每日重置機制，長期持有的複利衰減幅度較大。除避險與短線交易目的外，不建議長期持有。

若在 3 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$117.8M

→

累計報酬

+$17.8M

年化平均 +5.6%

ℹ️ 報酬構成長條圖讀法

各期間資料列所顯示的長條代表此 ETF 收益來源的比例。

價格上漲價格下跌領取股利

以藍色為主 (80%+)：成長型 — 價格上漲為主要收益來源
以橘色為主 (70%+)：收益型 — 股利為主要收益來源（須留意稅後課稅負擔）
紅色 + 橘色：價格持平或下跌型 — 以股利彌補虧損的結構（常見於掩護性買權與高股息個股）

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 +4.36%

평균권

價格 -0.15% + 股利 +4.51% = 總計 +4.36%/年

年化落後基準指數 13.4%p

我的位置中間

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

年化平均 +5.62% 累計 +17.8%

평균권

價格 +0.49% + 股利 +5.13% = 總計 +5.62%/年

年化落後基準指數 13.4%p

我的位置中間

後段平均前段

5年

2021.07 ~ 2026.07

2022年8月上市 — 不足 5 年

10年

2016.07 ~ 2026.07

2022年8月上市 — 不足 10 年

4年累計總報酬曲線

自 2022-08-10 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

TUSI · 僅股價 TUSI · 股價 + 累計配息 TUSI · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

100

150

200

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

TUSI S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+1%

2022

+6%

2023

+6%

2024

+5%

2025

+2%

2026 YTD

💡 inverse ETF 屬反向結構：基準下跌的年度取得正報酬，基準上漲的年度則出現虧損。

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

1 / 4年

表現不及基準 (25%)

+ 2026 YTD：落後 (1.8% vs 8.5%)

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

💡 反向型僅在市場下跌的年份勝出，並不適合作為長期持有的勝率指標。

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

🛡️ -3%

空頭市場跌幅小於基準——防禦力優異

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

💡 反向型在基準下跌時上漲、基準上漲時下跌，此指標的一般解讀需反過來套用。

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

高風險

此商品走勢與市場相反，持有時間越久，累積損失越多，屬於短線對沖用途。

↩️ 反向 ETF — Beta 為負屬正常

因走勢與指數相反，Beta 為負或接近 −1 均屬正常。波動幅度與標的指數相近。此類產品僅適合短期避險，不建議長期持有。

Beta (市場敏感度)

0.00

市場上漲 10% 時 +0.0%

市場下跌 10% 時 0.0%

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

평균권

±0.13%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-0.4%

回撤持續期間: 2 個月

2022-09-01 → 2022-11-08

約 23 日後回檔

2022-08-10 最差 -5% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

2.29

卓越 — 風險調整後報酬極佳

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

月度最大預估損失（VaR 95%）

-0.1%

根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。

ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

反向型 ETF 配息 — 年化 4.52%

屬於方向性避險用途的商品，與配息收益關聯不大。

ℹ️ 反向型 ETF 並非以股息收益為目的，即使有配息，結構性減損（decay）也可能抵銷配息收益。

배당수익률

4.52%

주당 배당

$1.15

연간 기준

5년 성장률

지급 주기

불규칙

1월 · 2월 · 3월 · 7월 · 8월 · 9월 · 10월 · 11월 · 12월

📊 총 이력 2022~2026 (46건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

—

2021

$0.34

2022

$1.36 +293.6%

2023

$1.39 +2.4%

2024

$1.23 -11.8%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 46건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-30

$0.083

—

4.67%

2026-02-26

$0.086

—

5.10%

2026-01-29

$0.078

—

5.15%

2025-12-30

$0.111

—

5.29%

2025-12-11

$0.013

—

5.07%

2025-11-26

$0.086

—

5.45%

2025-10-30

$0.108

—

5.63%

2025-09-29

$0.109

—

5.20%

2025-08-28

$0.098

—

5.64%

2025-07-30

$0.107

—

5.74%

2025-06-27

$0.093

—

5.73%

2025-05-29

$0.095

—

5.87%

2025-04-29

$0.116

—

5.88%

2025-03-28

$0.098

—

5.84%

2025-02-27

$0.096

—

5.85%

2025-01-30

$0.097

—

5.47%

2024-12-30

$0.114

—

5.50%

2024-12-11

$0.055

—

5.62%

2024-11-27

$0.108

—

5.83%

2024-10-30

$0.131

—

5.41%

2024-09-27

$0.104

—

5.38%

2024-08-29

$0.117

—

5.86%

2024-07-30

$0.122

—

5.40%

2024-06-27

$0.103

—

5.86%

2024-05-30

$0.128

—

5.46%

2024-04-29

$0.097

—

5.36%

2024-03-28

$0.108

—

5.91%

2024-02-28

$0.102

—

5.48%

2024-01-30

$0.102

—

5.80%

2023-12-27

$0.148

—

5.74%

2023-11-29

$0.109

—

5.50%

2023-10-30

$0.127

—

5.08%

2023-09-27

$0.111

—

5.11%

2023-08-30

$0.109

—

4.83%

2023-07-28

$0.111

—

4.41%

2023-06-28

$0.125

—

3.96%

2023-05-30

$0.103

—

3.46%

2023-04-27

$0.118

—

3.05%

2023-03-29

$0.117

—

2.58%

2023-02-27

$0.089

—

2.10%

2023-01-30

$0.091

—

1.75%

2022-12-28

$0.081

—

1.39%

2022-11-29

$0.087

—

1.06%

2022-10-28

$0.073

—

0.71%

2022-09-28

$0.062

—

0.42%

2022-08-30

$0.042

—

0.17%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $4K

5년 누적 (세후) $19K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

僅適合短線交易的商品 不建議長期持有，但適合用於短線交易與避險。

⚠️ 與市場反向波動的短線對沖商品。長期持有會因時間衰減而累積虧損。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

부적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

부적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 적합

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

매우 낮음

👤

이런 분에게 어울려요

短期避險·看跌操作

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

🎯年化落後基準 -13.4%p
🔄反向型 — 持有越久,時間衰減損失越會累積

投資組合配置

這檔 ETF 實際持有的標的 — 產業權重與成分股

파생상품 기반 ETF

실제 보유 종목이 일반 ETF와 다르게 스왑·선물 중심이에요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

239개

상위 10개 비중

17.8%

최대 단일 종목

3.66%

집중도(HHI)

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Industrials

3.9%

Energy

1.7%

Technology

1.6%

Financial

1.5%

Utilities

1.3%

Consumer Cyclical

1.1%

Real Estate

0.8%

Basic Materials

0.6%

Healthcare

0.5%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 17.8% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 AME Ametek, Inc.

3.66%

#2 - Evergy Kansas Central Inc.

3.66%

#3 - SANTANDER DRIVE AUTO RECEIVABLES TRUST 2025-4

1.68%

#4 - WESTLAKE AUTO REC TR 2023-1

1.45%

#5 - Berry Global Inc

1.44%

#6 - Hilton Usa Trust 2016-Hhv

1.30%

#7 - Onemain Financial Issuance Trust 2019-2

1.25%

CAF Morgan Stanley Capital

1.15%

#9 - Jpmccmst 2016-Nine

1.13%

#10

GPN Global Payments Inc

1.12%

同類別比較

類別：Bonds - Broad Market

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 4/6위

카테고리: Bonds - Broad Market

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 TUSI보다 유리, ▼ 표시는 TUSI보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
TUSI	Touchstone Ultra Short Income ETF	0.25%	$597M	239	4.52%	+0.06%	-0.15%
JPST	JPMorgan Ultra-Short Income ETF	0.18% ▲	$40.1B ▲	788	4.23% ▼	-	-0.28% ▼
PULS	PGIM Ultra Short Bond ETF	0.15% ▲	$18.0B ▲	926	4.51% ▼	-	-0.18% ▼
MINT	PIMCO Enhanced Short Maturity Active ETF	0.36% ▼	$16.9B ▲	1027	4.22% ▼	-	+0.14% ▲
VUSB	Vanguard Ultra-Short Bond ETF	0.1% ▲	$9.2B ▲	1342	4.35% ▼	-	-0.24% ▼
FTSM	First Trust Enhanced Short Maturity ETF	0.29% ▼	$6.5B ▲	692	4.13% ▼	-	-0.27% ▼