노바티스(NVS) 주가 전망 및 기업 분석 - PER·배당·실적·목표주가·RSI·MACD

NVS

Novartis AG ADR

7월 27일 9:38 AM ET (한국 7/27 22:38)

$155.01

-1.13 ▼ -0.72%

노바티스(NVS) 為 Healthcare 類股企業，本頁從 PER、EPS、股息、RSI、MACD 等 14 項指標進行分析。

시가총액

$283.8B

라지캡

P/E

23.4

적정 수준

배당수익률

2.87%

52주 위치

73%

저점 +38% · 고점 -9%

애널리스트

보유

B-

基本面體質

相對 Drug Manufacturers - General

수익성

前 29%

성장

前 52%

밸류에이션

前 33%

재무 안정

前 67%

Index ⓘ	-	P/E ⓘ	23.38	EPS (ttm) ⓘ	6.63	Insider Own ⓘ	0.01%	Shs Outstand ⓘ	1.83B	Perf Week ⓘ	0.81%
Market Cap ⓘ	283.75B	Forward P/E ⓘ	15.83	EPS next Y ⓘ	11.72%	Insider Trans ⓘ	-	Shs Float ⓘ	1.83B	Perf Month ⓘ	1.23%
Enterprise Value ⓘ	325.48B	PEG ⓘ	2.47	EPS next Q ⓘ	2.24	Inst Own ⓘ	7.92%	Short Float ⓘ	0.29%	Perf Quarter ⓘ	5.11%
Income ⓘ	12.76B	P/S ⓘ	5.18	EPS this Y ⓘ	-2.39%	Inst Trans ⓘ	-3.81%	Short Ratio ⓘ	2.95	Perf Half Y ⓘ	6.9%
Sales ⓘ	54.79B	P/B ⓘ	6.83	EPS next 5Y ⓘ	6.41%	ROA ⓘ	11.27%	Short Interest ⓘ	5.36M	Perf YTD ⓘ	12.43%
Book/sh ⓘ	22.69	P/C ⓘ	36.9	EPS past 3/5Y ⓘ	31.4% 15.24%	ROE ⓘ	30.56%	52W High ⓘ	-9.06% ($170.46)	Perf Year ⓘ	31.97%
Cash/sh ⓘ	4.2	P/FCF ⓘ	16.92	Sales past 3/5Y ⓘ	9.03% 2.29%	ROIC ⓘ	15.82%	52W Low ⓘ	37.98% ($112.34)	Perf 3Y ⓘ	57.37%
Dividend Est. ⓘ	$4.45 (2.87%)	EV/EBITDA ⓘ	15.2	EPS Y/Y TTM ⓘ	-4.08%	Gross Margin ⓘ	74.08%	Volatility(W/M) ⓘ	2.8% 1.78%	Perf 5Y ⓘ	78.89%
Dividend TTM ⓘ	4.74	EV/Sales ⓘ	5.94	Sales Y/Y TTM ⓘ	2.33%	Oper. Margin ⓘ	29.58%	ATR (14) ⓘ	3.46	Perf 10Y ⓘ	119%
Dividend Ex-Date ⓘ	2026/3/11	Quick Ratio ⓘ	0.67	EPS Q/Q ⓘ	-18.54%	Profit Margin ⓘ	23.29%	RSI (14) ⓘ	53.51	Recom ⓘ	2.61
Dividend Gr. 3/5Y ⓘ	10.71% 8.17%	Current Ratio ⓘ	0.86	Sales Q/Q ⓘ	0.97%	SMA20 ⓘ	0.37% ($154.44)	Beta ⓘ	0.46	Target Price ⓘ	$153.57
Payout ⓘ	42.5%	Debt/Eq ⓘ	1.18	Earnings ⓘ	2026/7/21	SMA50 ⓘ	2.17% ($151.72)	Rel Volume ⓘ	1.01	Prev Close ⓘ	$156.14
Employees ⓘ	75267	LT Debt/Eq ⓘ	0.94	EPS/Sales Surpr. ⓘ	10.95% 2.43%	SMA200 ⓘ	6.47% ($145.59)	Avg Volume(3M) ⓘ	1.82M	Price ⓘ	$155.01
IPO ⓘ	1996/11/7	Option/Short ⓘ	Yes/Yes			Trades ⓘ	19300	Volume ⓘ	1,826,575	Change ⓘ	-0.72%

季度業績走勢 尚無季度業績資料 — 海外上市企業 (ADR) 在美國僅提交年度報告，而新上市公司可能尚未發布首份季度報告。

📊 Novartis AG ADR (NVS) 投資分析

Novartis AG ADR 是怎樣的公司？

노바티스(NVS) 배당주

Healthcare · Drug Manufacturers - General

市值 TOP 49 — 大型全球企業

💊 腫瘤、心血管、免疫、神經等領域持續推出創新新藥的全球大型製藥企業。公司於 1996 年由 Ciba-Geigy 與 Sandoz 合併成立,總部位於瑞士,在美國股市以美國存託憑證(ADR)形式掛牌上市。

進一步了解 Novartis AG ADR →

市值

$284B

約 389 兆韓元

⚖️ 三星電子的 98%

市值排名49位

員工數75,267人

IPO1996/11/07

目前股價$155.01 ≈ 212,364원

NYSE · Switzerland

重要事件

⏰ 即將公布的事件

🔔 財報公布

下一次公布日期尚未公告

🎯 除息日

目前沒有預定配息日程

📜 近期事件

🔔 財報公布 2026년 7월 21일 (화) · 장 시작 전 EPS +10.9% 매출 +2.4%

🔔 財報公布 2026년 4월 28일 (화) · 장 시작 전 EPS -5.1% 매출 -2.4%

🎯 除息 2026년 3월 11일 (수)

🔔 財報公布 2026년 2월 4일 (수) · 장 시작 전 EPS +2.4% 매출 -2.7%

賺錢能力如何？

獲利能力佳，但財務狀況偏弱

負債壓力較高，景氣下滑時可能承壓

獲利能力 — 賺錢效率如何

營業利益率

賣產品與服務後真正留下的利潤比率（越高越會賺）

29.6%

✓ 양호

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 27.0% · 前 36%

💡 일반적으로 10% 이상이면 양호, 20% 이상이면 우수

淨利率

扣完稅金與利息後，最終實際留下的利潤比率

23.3%

✓ 우수

我的位置前 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 14.7% · 前 22%

💡 일반적으로 8% 이상이면 양호, 15% 이상이면 우수

毛利率

只扣除原料成本後的利潤比率（反映產品本身的競爭力）

74.1%

✓ 우수

我的位置前 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 69.3% · 前 25%

💡 제조업 30%, IT/소프트웨어 50% 이상이면 우수 (업종별 편차 큼)

ROE

用股東的錢一年能賺多少（15% 以上為優秀）

30.6%

✓ 양호

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 25.7% · 前 42%

💡 일반적으로 15% 이상이면 우수 (단, 부채 레버리지 효과 주의)

ROA

公司資產一年能創造多少利潤的比率

11.3%

✓ 우수

我的位置前 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 6.0% · 前 22%

💡 일반적으로 5% 이상이면 양호, 10% 이상이면 우수

ROIC

投入事業的資金能產生多少報酬

15.8%

✓ 양호

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 7.9% · 前 26%

💡 자본비용(보통 8~10%)보다 높으면 가치 창출, 15% 이상이면 우수

財務健全度 — 負債與流動性壓力是否可控

負債比 D/E

相對自有資本的負債比率（越低越健全）

1.18

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 0.94

💡 일반적으로 1.0 이하면 건전, 1.5까지는 무난 (금융·유틸·REIT는 구조적으로 높음)

流動比率

一年內應還債務對應的現金性資產充裕度

0.86

✓ 부진

我的位置後 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 1.26

💡 1.5~3.0 적정, 1.0 미만이면 단기 유동성 주의

速動比率

扣除存貨後，可立即變現資產所占的比率

0.67

✓ 부진

我的位置後 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 1.01

💡 1.0 이상이면 안전, 0.5 미만이면 주의

* 評級依據同產業、同規模同業群組中的相對位置，以及絕對門檻（虧損、風險臨界值）綜合判定。

未來展望如何？

展望分歧

正面與負面訊號交錯

애널리스트 목표가

$153.57

현재가 대비 -0.9%

💡 12개월 이내 도달을 전망하는 애널리스트 컨센서스 평균

예상 PER (Forward)

15.83배

💡 내년 예상 EPS 기준. 현재 PER과 비교해 이익 성장 반영 정도 확인

PEG (성장 반영 밸류)

2.47

고평가

💡 PEG > 2 — 성장 대비 비싼 편

내년 EPS 예상 성장률

+11.7%

💡 10% 이상이면 견조한 성장, 마이너스는 이익 감소 예상

5년 EPS 예상 연평균

+6.4%

💡 장기 성장 전망. 15% 이상이면 고성장 기업

⚠ 이 데이터는 애널리스트 추정치이며 실제 결과와 다를 수 있습니다. 투자 결정은 추가 검토와 함께 하세요.

業績是否符合預期？

盈餘表現平均

優於預期的次數略多

예상 상회

예상 부합

예상 하회

67%

상회 비율

+3.3%

평균 서프라이즈

2026.07.21

상회

실적 $2.41 · 예상 $2.15 +12.2%

2026.04.28

하회

실적 $1.99 · 예상 $2.07 -3.7%

2026.02.04

상회

실적 $2.03 · 예상 $2.00 +1.3%

💡 예상보다 높은 실적을 자주 내는 기업은 실적 신뢰도가 높다고 평가됩니다. 단, 애널리스트 기대치가 낮게 설정되었을 수도 있으니 절대 수치도 함께 봐야 합니다.

是否持續成長？

成長持平

在產業中處於中間水準

由毛利擴張帶動僅 EPS 成長、營收停滯 — 可能為成本壓縮效果,須留意持續性

🔮 未來將成長多少（分析師預測）

今年 EPS 預估

今年預估每股盈餘成長率

-2.4%

평균

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 2.3% · 後 40%

明年 EPS 預估

明年預估 EPS 成長率(分析師共識)

+11.7%

양호

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 11.7% · 平均水準

未來 5 年 EPS 年均預估

預估未來 5 年 EPS 年均成長率

+6.4%

평균

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 6.5% · 後 49%

📊 迄今成長多少（實際業績）

過去 3 年 EPS

過去 3 年實際 EPS 年均成長

+31.4%

우수

我的位置前 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 5.5% · 前 10%

過去 5 年 EPS

過去 5 年實際 EPS 年均成長

+15.2%

양호

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 -1.4% · 前 30%

過去 5 年營收

過去 5 年營收成長幅度

+2.3%

평균

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 3.7% · 後 25%

⚡ 短期動能

營收 QoQ

較上一季的營收變化(短期動能)

+1.0%

부진

我的位置後 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 6.7% · 後 15%

* 未來數值為分析師共識預估值。評分根據其相對於相同成長風格與規模的同業群組之位置決定。

投資術語看不懂嗎？前往經濟辭典查詢 →

股價長期是否呈上升趨勢？

5 年間小幅領先大盤 (+11% 個百分點)

NVS +78.9% · S&P 500 +68.0%

相對市場超額報酬（以股價計算，不含股息）

5年期間

vs S&P 500

+10.9%p

優於市場

vs 健康照護類股 (XLV)

+55.2%p

明顯優於類股平均

1年期間

vs S&P 500

+15.5%p

優於市場

vs 健康照護類股 (XLV)

+12.2%p

優於類股平均

52週區間內目前位置

最低 (-38.0%p) 最高 (-9.1%p)

目前股價較低點高38.0%，較高點低9.1%

近期風險（最近120個交易日）

最大回撤

-15.2%

年化波動率

23.4%

技術指標

布林通道 · MACD · RSI · 隨機指標 · 一目均衡表5條線 · 最近136個交易日時間序列

價格 · 布林通道 · 一目均衡表雲帶

close
BB Upper
BB Mid
BB Lower
Tenkan
Kijun
雲帶 (SpanA/B)

布林通道以收盤價的波動區間（20 日・2σ）勾勒出上下通道；觸及上軌為過熱、觸及下軌為超賣。一目均衡表雲帶則以填色區塊表示趨勢方向與強度：價格在雲之上為偏多、在雲之下為偏空。布林通道詳情 →

🟢

目前診斷 · 2026-07-24

上升趨勢區間

目前股價 $155.01 位於均線($154.44) 之上,屬正常上漲走勢。位於一目均衡表雲層之上(偏多)。

MACD (12 · 26 · 9) 展開 ▼

由短期 EMA(12)與長期 EMA(26) 的差值判斷多空轉折時機。MACD 升破 Signal 為買進訊號(黃金交叉),跌破則為賣出訊號(死亡交叉)。 MACD 詳情 →

🟡

目前診斷 · 2026-07-24

觀望區間 — 趨勢疲弱

MACD 0.520 · Signal 0.554 · Hist -0.035。方向性不明顯。

RSI(14) · Stochastics %K(14) 展開 ▼

RSI 介於 0~100,反映短期買賣力道。30 以下 = 過賣(可能反彈),70 以上 = 過買(可能回檔)。Stoch %K 同樣用於觀察短期動能強弱。 RSI · 了解更多隨機指標 →

🟢

目前診斷 · 2026-07-24

偏多區間

RSI 53.5（位於中軸 50 之上）。買方占優，溫和上揚。Stoch %K 也為 57.0。

※「目前診斷」為依標準門檻的自動判讀,僅供參考。實際交易請自行綜合判斷並自負盈虧。

目前投資吸引力如何？

與業界平均水準相近

以相對盈餘來看屬偏貴, 以相對資產·相對營收·相對現金流來看屬平均水準

💡 閱讀方式 — 查看與同業公司相比，股價相對於「什麼」是便宜還是昂貴。例如：相對收益便宜 = 股價相對於賺取的收入較低；相對資產昂貴 = 股價相對於持有的資產較高。

💵 相對盈餘偏貴

🏢 相對資產中間

🧾 相對營收中間

💧 相對現金流中間

💵 相對盈餘

PER 本益比

股價相對盈餘的倍數——越低代表越便宜

23.38倍

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 20.25倍 · 接近業界平均

💡 PER 15 이하 저평가, 25 이상이면 성장성 검증 필요 (적자 기업은 의미 없음)

💵 相對盈餘

Forward PER 預估本益比

以明年預估盈餘計算的 PER——已反映成長

15.83倍

✓ 偏貴

我的位置後 25%

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 13.52倍 · 業界相對昂貴的後 25%

💡 향후 12개월 예상 EPS 기준 PER. 현재 PER보다 낮으면 이익 성장 중

🏢 相對資產

PBR 股價淨值比

股價相對公司資產價值——低於 1 代表比資產便宜

6.83倍

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 6.32倍 · 接近業界平均

💡 PBR 1 미만이면 청산가치 이하 (금융·제조업에서 특히 의미, IT는 낮은 비중)

🧾 相對營收

PSR 股價營收比

市值相對營收——越低代表相對營收越便宜

5.18倍

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 3.17倍 · 接近業界平均

💡 PSR 2 이하 저평가, 10 초과면 고평가 (고성장 기업일 때만 정당화)

💧 相對現金流

EV/EBITDA 企業價值倍數

企業整體價值 ÷ 營業現金利潤——常用於 M&A 估值

15.20倍

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 11.04倍 · 接近業界平均

💡 EV/EBITDA 10 이하 저평가, 20 이상이면 고평가 (M&A 밸류 기준)

💧 相對現金流

P/FCF 股價自由現金流比

股價相對實際現金創造力——越低代表效率越高

16.92倍

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Drug Manufacturers - General 中位數 15.70倍 · 接近業界平均

💡 P/FCF 20 이하면 현금창출 대비 저평가 (실질 수익성 기준)

分析師目標價（參考）

$153.57 相對於現價 -0.9%

* 評估是根據同業與市值 peer 群組分布中的相對位置決定。即使估值具吸引力，也請搭配查看「盈利能力」與「成長性」版塊。

截至：近期快照 · 比較對象：Drug Manufacturers - General

股東組成有哪些？

資金流向略有壓力

機構淨賣超 -3.8% · 放空壓力偏低 0.3%

📈 近期買賣流向（6 個月）

🧑‍💼 內部人（管理層・董事）

0.0%

內部人士幾無變動

🏦 機構（基金・投資公司）

-3.8%

機構淨賣超

💡 最近 6 個月的淨變動，以百分比表示內部人與機構如何增持或減持股票。

👥 持股組成

🏦 機構 7.9%

散戶為主

Drug Manufacturers - General 中位數 62.4%

🧑‍💼 內部人士 0.0%

大型股常見的低持股水準

Drug Manufacturers - General 中位數 0.2%

👤 散戶投資者（估計） 92.1%

扣除機構與內部人後的其餘部分

機構內部人士散戶（估算）

📉 放空指標

放空比率

0.3%

偏低 — 做空押注力量弱

Drug Manufacturers - General 中位數 2.0%

近 72 日幾乎無變動

放空回轉天數

3.0 天

以平均成交量平倉放空部位所需天數

🧮 股數

總發行股數 1.83B주

流通股（可交易） 1.83B주

* 內部人士與機構交易以近 6 個月的淨變動為準。趨勢以近 72 日累計為準。

NVS 成分 ETF

依 ETF 持股權重排序 · 共顯示 10 檔

EWL

iShares MSCI Switzerland ETF

14.11%

$2.1B

FLSW

Franklin FTSE Switzerland ETF

14.09%

$81M

PPH

VanEck Pharmaceutical ETF

10.76%

$955M

MEDX

Horizon Kinetics Medical ETF

7.40%

$18M

HDEF

Xtrackers MSCI EAFE High Dividend Yield Equity ETF

5.78%

$2.3B

* 以官方季度報告為準。為近期資料，實際持股權重可能有所不同。

可獲得多少股息？

배당주 — 연 2.87% 배당

5년 배당 성장률 8.17%

股息殖利率

2.87%

產業平均 1.25%

每股股利

$4.45

以年度為基準

配息率

43%

淨利潤中配息所佔比重

5年成長率

8.2%

股利年複合成長

🏆 3년 연속 배당 증가

📅 지급월 3월

📊 총 이력 2000~2026 (26건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$2.47 -2.0%

2016

$2.46 -0.6%

2017

$2.67 +8.4%

2018

$2.57 -3.8%

2019

$3.04 +18.5%

2020

$3.38 +11.0%

2021

$3.36 -0.6%

2022

$3.47 +3.3%

2023

$3.74 +7.8%

2024

$3.99 +6.8%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 26건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-11

$4.77

—

5.63%

2025-03-12

$3.99

—

3.68%

2024-03-07

$3.74

—

7.21%

2023-03-09

$3.47

—

4.33%

2022-03-08

$3.36

—

4.19%

2021-03-04

$3.38

—

4.05%

2020-03-03

$3.04

—

6.71%

2019-03-04

$2.57

—

6.54%

2018-03-06

$2.67

—

3.65%

2017-03-01

$2.46

—

3.63%

2016-02-24

$2.47

—

7.78%

2015-03-02

$2.52

—

2.82%

2014-02-27

$2.44

—

3.29%

2013-02-26

$2.27

—

7.48%

2012-02-27

$2.20

—

4.47%

2011-02-24

$2.11

—

7.91%

2010-03-02

$1.78

—

3.66%

2009-02-24

$1.54

—

8.22%

2008-02-26

$1.32

—

5.09%

2007-03-06

$0.969

—

1.90%

2006-02-28

$0.801

—

1.68%

2004-02-24

$0.722

—

3.34%

2003-03-04

$0.627

—

3.38%

2002-03-21

$0.468

—

2.59%

2001-03-22

$0.450

—

4.36%

2000-11-14

$0.966

—

2.72%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 100만원 투자한다면

연간 배당금 (세후) 2.4만원

5년 누적 (세후) 14.4만원

* 환율 1,370원, 세금 15% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 8.17% 가정.

同產業企業比較

💡 相較產業平均 ▲ 有利 / ▼ 不利 (PER·PBR 越低越好，ROE·股息率越高越好)

依市值由大到小排序

股票	市值	PER	PBR	ROE	股息率	漲跌
NVS 本檔	$283.8B	23.4 ▲	6.8 ▼	30.56% ▲	2.87% ▲	-0.7%
LLY	$1.13T	43.0 ▼	36.2 ▼	107.64% ▲	0.58% ▼	+0.9%
JNJ	$634.1B	30.5 ▼	7.5 ▼	25.74% ▲	2.04% ▲	+1.6%
ABBV	$458.2B	127.9 ▼	-	15221.82% ▲	2.65% ▲	+0.9%
UNH	$382.1B	27.1 ▼	3.9 ▼	12.49% ▲	2.15% ▲	-0.7%
MRK	$323.7B	36.9 ▼	7.1 ▼	18.97% ▲	2.49% ▲	+0.5%
產業平均	-	25.8	2.7	-48.83%	1.25%	-

常見問題

노바티스(NVS) 是什麼樣的公司？

노바티스(NVS) 隸屬於 Healthcare 產業，屬於 Drug Manufacturers - General 類別的企業。

NVS的市值是多少？

NVS的市值約為$283.8B，在同類股中排名第49。

NVS有發放股利嗎？

NVS的股息殖利率約為2.87%，年股利為$4.45。

NVS的本益比是多少？

NVS的本益比約為23.4倍，可與Healthcare類股平均進行比較以判斷其估值。

NVS 的 52 週最高價與最低價是多少？

NVS 在過去 52 週最高為 $170.46，最低為 $112.34。

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