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PVAL
PVAL
Putnam Focused Large Cap Value ETF
7월 28일 12:14 PM ET (한국 7/29 01:14)
$52.57
+0.16 ▲ +0.31%

PVAL ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。

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总费用比率
0.55%
年度运营费用
净资产规模 (AUM)
$13.0B
약 18조원
持仓
48只
股息率
0.91%
运作方式
Active
Category ⓘ US Equities - US StyleAsset Type ⓘ Equities (Stocks)Return% 1Y ⓘ 28.03%Total Holdings ⓘ 48Perf Week ⓘ 1.49%
ETF Type ⓘ US EquitiesActive/Passive ⓘ ActiveReturn% 3Y ⓘ 22.11%AUM ⓘ $13.0BPerf Month ⓘ 2.36%
Expense ⓘ 0.55%NAV ⓘ $52.33Return% 5Y ⓘ 17.34%52W High ⓘ 0.02%Perf Quarter ⓘ 7.97%
Dividend TTM ⓘ $0.48 (0.91%)Div Gr. 3/5Y ⓘ 46.17% -Return% 10Y ⓘ -52W Low ⓘ 32.38%Perf Half Y ⓘ 12.55%
Flows% 1M ⓘ 8.23%Flows% YTD ⓘ 63.83%Return% SI ⓘ 16.5%Volatility(W/M) ⓘ 0.84% 0.81%Perf YTD ⓘ 15.36%
SMA20 ⓘ 1.45%SMA50 ⓘ 2.74%SMA200 ⓘ 10.76%RSI (14) ⓘ 62.3Beta ⓘ 0.84
IPO ⓘ 2021/5/26Prev Close ⓘ $52.41Perf Year ⓘ 27.47%Avg Volume ⓘ 1.78MPrice ⓘ $52.57

📊 Putnam Focused Large Cap Value ETF (PVAL) 投资分析

ETF 概览

Putnam Focused Large Cap Value ETF · US Equities - US Style

가치주형 — 저평가된 가치주 중심 포트폴리오
2021년 상장, 5년 운영 중.

Putnam Focused Large Cap Value ETF는 자본이득과 경상수익을 추구합니다. 이 ETF는 주로 미국 기업 보통주에 투자하며, 자본이득·경상수익 또는 둘 다의 잠재력을 제공하는 가치주에 집중합니다. 정상적인 상황에서 순자산의 최소 80%를 Russell 1000 Value Index 편입 기업과 유사한 규모의 대형주에 투자하며, 중형주에도 투자할 수 있습니다. 비분산형입니다.

📘 PVAL ETF 자세히 알아보기 →
U.S.equityvaluelarge-cap
규모
$13.0B 약 18조원
운용사
Putnam
운용 방식
액티브 (운용사 재량)
상장일
2021년

费用效率

年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响

费率处于平均水平 — 年化 0.55%
在US Equities - US Style类别中处于中等水平。
实际年化管理费 (Net Expense Ratio)
평균권
0.55%
我的位置中等
低位区 均值 高位区
按投资金额的实际费用模拟
$100.0M
年度管理费
$550K
相比同类平均每年多支出 $130K
同类中位数年费用
$420K
按费率 0.42% 计算
10年累计管理费 (假设市场年化上涨7%的长期模拟)
$9.9M
若没有手续费，你本可赚取金额的 10.2% 会流入资管机构
💡 管理费每年都会从资产中扣除一部分，按10年复利累计，损失远大于简单的「年费 × 10」相加。7%的年化收益假设基于 S&P 500 的长期平均水平。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖动滑块调整金额，结果实时更新。

同类中更便宜的替代品
VUG
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Vanguard Growth ETF
0.03%
每年 -0.52%p
VTV
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Vanguard Value ETF
0.03%
每年 -0.52%p
SCHG
SCHG
Schwab U.S. Large-Cap Growth ETF
0.04%
每年 -0.51%p

* 费率低未必代表 ETF 更优，请综合考虑跟踪指数、流动性、税务等因素。

长期表现

1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力

同类中表现领先
相对US Equities - US Style的상위 5%。相对基准(SPY)的1年超额收益为 +10.2%p。
ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。
若在 5 年前投资,如今...
$100.0M
当前资产
$222.4M
→
累计收益
+$122.4M
年化 +17.3%
1 年
2025.07 ~ 2026.07
年化 +28.03%
상위 25%
年化跑赢基准 10.2%p
我的位置前 25%
低位区 均值 高位区
3 年
2023.07 ~ 2026.07
年化 +22.11% 累计 +82.1%
상위 25%
年化跑赢基准 3.1%p
我的位置前 25%
低位区 均值 高位区
5 年
2021.07 ~ 2026.07
年化 +17.34% 累计 +122.4%
상위 5%
年化跑赢基准 4.5%p
我的位置前 5%
低位区 均值 高位区
10年
2016.07 ~ 2026.07
2021年5月上市 — 不足10年
5年 累计总收益曲线
2021-05-26 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。
PVAL · 仅股价 PVAL · 股价 + 累计分红 PVAL · 红利再投资 S&P 500 (SPY)
50
100
150
200
250
2021-05-26 • 起始值 100 • 2026-07-01
仅股价 203 股价+红利 210 再投资 214 vs S&P 500 (SPY) 191
ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。
年度收益率对比
按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率
PVAL S&P 500 (SPY)
+40%
0%
−40%
+11%
2021
-3%
2022
+19%
2023
+19%
2024
+25%
2025
+15%
2026 YTD
ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。
相对 S&P 500 (SPY) 的胜率
2 / 5年
与基准互有胜负 (40%)
+ 2026 YTD：领先 (14.6% vs 8.5%)
2021 ✗
2022 ✓
2023 ✗
2024 ✗
2025 ✓
2026 ✓ YTD
ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。
下跌捕获比 (Downside Capture)
🛡️ 71%
下跌行情中跌幅小于基准——防御能力出色
<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)
ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。

风险特征

波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史

综合风险等级
低风险
波动小于市场平均水平，长期持有压力较小。
Beta（市场敏感度）
평균권
0.84
市场上涨 10% 时 +8.4%
市场下跌 10% 时 -8.4%
我的位置中等
低位区 均值 高位区
ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。
日均波动幅度（最近 1 个月）
평균권
±0.81%
标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上
年化波动率走势 (过去 10 年)
最低 7% 当前 11% 最高 36%
ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。
最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年
-16.6%
回撤持续期: 6 个月
2022-03-30 → 2022-09-30
约 4 个月回本
2021-05-26 最大 -14% 2026-07-01
ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。
夏普比率（风险调整收益）
0.89
一般 — 风险调整后收益平平
ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。
月度最大预期亏损 (VaR 95%)
-4.9%
按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。
ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。

分红分析

派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算

有派息但偏低 —— 年化 0.91%
更接近成长与股息混合型。
ℹ️ 股息为辅助收益，主要预期收益来源于股价上涨。
배당수익률
0.91%
주당 배당
$0.48
연간 기준
5년 성장률
-
지급 주기
분기배당
4월 · 10월 · 12월
📊 총 이력 2021~2026 (15건)
연도별 배당 총액 추이
주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.
$0.13
2021
$0.16 +21.2%
2022
$0.42 +162.5%
2023
$0.50 +18.6%
2024
$0.46 -8.4%
2025
$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소
최근 배당 이력 총 15건
아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.
배당락일
주당 금액
지급일
당시 수익률
2026-04-07
$0.140
—
1.06%
2025-12-19
$0.112
—
1.00%
2025-10-06
$0.103
—
1.16%
2025-07-07
$0.140
—
1.27%
2025-04-04
$0.101
—
1.43%
2024-12-05
$0.155
—
1.81%
2024-09-06
$0.121
—
1.84%
2024-06-06
$0.111
—
1.52%
2024-03-06
$0.111
—
1.57%
2023-12-06
$0.212
—
1.94%
2023-09-07
$0.111
—
1.24%
2023-06-06
$0.097
—
0.92%
2022-12-27
$0.014
—
0.59%
2022-12-06
$0.146
—
1.02%
2021-12-06
$0.132
—
0.49%
* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.
💰 내가 $100K 투자한다면
연간 배당금 (세후) $772
5년 누적 (세후) $4K
* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.
* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

综合投资吸引力

该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像

整体表现具有吸引力 主要指标良好,虽然存在部分短板,但优势更加突出。
🎯 목적별 적합도
내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.
🌳
장기 보유
수년 이상 꾸준히 모아갈 때
매우 적합
💵
배당 인컴
매월·분기 현금흐름이 목적일 때
낮음
⚡
단기 트레이딩
며칠~몇 주 단기 방향성 매매
매우 낮음
🧩
포트폴리오 보조
자산 배분·헤지 용도
보통
👤
이런 분에게 어울려요
价值投资者
✅ 강점
  • 📈长期收益率在US Equities - US Style中位居前5%
  • 🎯年化跑赢基准+4.5%p
⚠️ 약점·주의사항
특별한 약점이 보이지 않아요.

同类 ETF 对比

分类：US Equities - US Style

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 6/6위
카테고리: US Equities - US Style
ℹ️ 왜 비교해야 하나요?
같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PVAL보다 유리, ▼ 표시는 PVAL보다 불리를 뜻해요.
티커ETF명보수율AUM보유종목배당률YTD1년
PVAL PVAL
Putnam Focused Large Cap Value ETF0.55% $13.0B 480.91% +15.36% +27.47%
VTV VTV
Vanguard Value ETF0.03% ▲$188.3B ▲3251.84% ▲- +22.73% ▼
IWD IWD
iShares Russell 1000 Value ETF0.18% ▲$80.9B ▲8751.40% ▲- +25.45% ▼
IVE IVE
iShares S&P 500 Value ETF0.18% ▲$48.9B ▲4441.52% ▲- +15.86% ▼
VBR VBR
Vanguard Small Cap Value ETF0.05% ▲$37.2B ▲8441.76% ▲- +20.77% ▼
SPYV SPYV
State Street SPDR Portfolio S&P 500 Value ETF0.04% ▲$36.1B ▲4401.68% ▲- +15.77% ▼
AUM 내림차순 정렬 · ▲ PVAL보다 유리 · ▼ PVAL보다 불리
📊
实时看板 一览市场动态 盘前·盘中·盘后实时行情、筛选器、热力图，尽在一屏
→

同一主题的杠杆·备兑认购ETF

以不同策略切入同一主题的ETF

以与PVAL相同主题、采用杠杆或备兑认购方式运作的ETF共1只(杠杆 1)
并非PVAL的直接衍生品,而是同一主题下采用不同策略的ETF。
ℹ️ 汇集了哪些ETF?
在与 PVAL 主题（类别·行业）有重合的 ETF 中，有一些采用特殊策略的产品：杠杆型每日涨跌幅度为 2~3 倍，反向型追求相反方向的收益，备兑认购权证（Covered Call）型则通过期权权利金创造每月分红。
⚠️ 长期持有需注意
杠杆与反向 ETF 仅跟踪每日收益率。当波动较大时，持有时间越长，与标的指数的收益偏差会不断累积，形成 波动率衰减（volatility decay），因此更适合作为短线交易工具。
📈 杠杆 1 对同一主题进行 2~3 倍放大的 ETF(波动较大)
IWDL
IWDL
ETRACS 2x Leveraged US Value Factor TR ETN
+1.02%
$7M
🧺
前往ETF中心进行深度分析 ETF重叠度、行业敞口、X-Ray分析等工具合集
→

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常见问题

PVAL 是什么 ETF？

PVAL 是一只 US Equities - US Style 类 ETF，由 Putnam 运营。

PVAL投资了多少只成分股？

PVAL共持有 48 只成分股，AUM 约为 $13.0B。

PVAL是否支付分红（分配）？

PVAL的分红收益率约为 0.91%。

PVAL 的 52 周最高价和最低价是多少？

PVAL 过去 52 周最高 $52.56，最低 $39.71。

시황 · 실적발표 · 매수매도 신호, 가장 먼저 받아보세요 🔔 구독

면책조항: 본 콘텐츠는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.