JSML 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

JSML

Janus Henderson Small Cap Growth Alpha ETF

7월 28일 3:50 PM ET (한국 7/29 04:50)

$88.32

+0.87 ▲ +1.00%

🌙 7월 28일 4:00 PM ET (한국 7/29 05:00)

$87.67

+0.08 ▲ +0.09%

JSML ETFは運用報酬・保有銘柄・セクター構成・配当・RSI・MACDなど10項目を分析します。

総経費比率

0.3%

年間運用コスト

純資産 (AUM)

$361M

약 4951억원

保有銘柄

129銘柄

配当利回り

0.34%

運用方式

Passive

Category ⓘ	US Equities - Dividend & Fundamental	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	27.99%	Total Holdings ⓘ	129	Perf Week ⓘ	-0.21%
ETF Type ⓘ	US Equities	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	14.46%	AUM ⓘ	$361M	Perf Month ⓘ	-3.65%
Expense ⓘ	0.3%	NAV ⓘ	$87.57	Return% 5Y ⓘ	7.25%	52W High ⓘ	-9.89%	Perf Quarter ⓘ	7.98%
Dividend TTM ⓘ	$0.3 (0.34%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	30.93% 29.12%	Return% 10Y ⓘ	12.47%	52W Low ⓘ	33.14%	Perf Half Y ⓘ	14.17%
Flows% 1M ⓘ	4.84%	Flows% YTD ⓘ	17.14%	Return% SI ⓘ	13.36%	Volatility(W/M) ⓘ	1.47% 2.06%	Perf YTD ⓘ	20.06%
SMA20 ⓘ	-2%	SMA50 ⓘ	-0.06%	SMA200 ⓘ	12.26%	RSI (14) ⓘ	46.42	Beta ⓘ	1.29
IPO ⓘ	2016/2/25	Prev Close ⓘ	$87.45	Perf Year ⓘ	29.46%	Avg Volume ⓘ	0.02M	Price ⓘ	$88.32

📊 Janus Henderson Small Cap Growth Alpha ETF（JSML）投資分析

ETF概要

Janus Henderson Small Cap Growth Alpha ETF · US Equities - Dividend & Fundamental

성장주형 — 고성장 기업 중심 포트폴리오

2016년 상장, 10년 운영 중.

Janus Henderson Small Cap Growth Alpha ETF는 수수료 및 비용 차감 전 기준으로 Janus Henderson Small Cap Growth Alpha 지수의 성과와 일반적으로 일치하는 투자 결과를 목표로 합니다. 정상적인 상황에서 순자산의 최소 80%를 해당 지수 종목에 투자하며, 이 지수는 Solactive Small Cap 지수 내 2,000개 소형주 중 성장성 등이 우수한 종목들로 구성됩니다.

📘 JSML ETF 자세히 알아보기 →

U.S.equitygrowthsmall-cap

규모: $361M 약 4951억원
운용사: Janus Henderson
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2016년

コスト効率

年率運用報酬・カテゴリ内順位・長期コストへの影響

低コストETF — 年 0.3%

US Equities - Dividend & Fundamental内で상위 25%。1億円投資時の年間コストは約300,000円。

実質年間運用報酬 (Net Expense Ratio)

상위 25%

0.3%

自分の位置上位25%

下位層平均上位層

投資金額別の実質コストシミュレーション

$100.0M

年間運用報酬

$300K

カテゴリ平均比で年 $150K の節約

カテゴリ中央値の年間費用

$450K

報酬率 0.45% 基準

10年累計運用報酬（市場が年7%上昇と仮定した長期シミュレーション）

$5.4M

手数料がなければ得られた利益の 5.6% が運用会社へ流出します

💡 運用報酬は毎年資産の一部を徴収するため、10年間の複利で積み上がると単純な合計（年間費用×10）より大きな損失になります。年7%リターンの仮定は S&P 500 の長期平均に基づいています。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. スライダーで金額を調整するとリアルタイムで反映されます。

同じカテゴリのより低コストな代替

VIG

Vanguard Dividend Appreciation FTF

0.04%

年 -0.26%p

VYM

Vanguard High Dividend Yield Indx ETF

0.04%

年 -0.26%p

DIVB

iShares Core Dividend ETF

0.05%

年 -0.25%p

* 低い expense ratio だからといって、必ずしも優れた ETF とは限りません。対象インデックス・流動性・税制なども併せてご確認ください。

長期パフォーマンス

1年・3年・5年・10年リターン・ベンチマーク比較・下落局面での抵抗力

収益率は平均をやや下回ります

US Equities - Dividend & Fundamental 対比 하위 25%。ベンチマーク(SPY)対比 1年 +10.2%p。

ℹ️ 下記の「1年・3年・5年・10年」は今天から過去に遡った期間の年平均成長率(CAGR)です。例：「3年 +12%」は直近3年間、毎年12%ずつ複利で成長したことを意味します。

10年前に投資していたら今

$100.0M

現在の資産

$323.9M

→

累計収益

+$223.9M

年平均 +12.5%

1年

2025.07 ~ 2026.07

年平均 +27.99%

상위 25%

ベンチマークを年率 10.2%p 上回りました

自分の位置上位25%

下位層平均上位層

3年

2023.07 ~ 2026.07

年平均 +14.46% 累計 +50.0%

평균권

ベンチマークを年率 4.5%p 下回りました

自分の位置平均的

下位層平均上位層

5年

2021.07 ~ 2026.07

年平均 +7.25% 累計 +41.9%

하위 25%

ベンチマークを年率 5.6%p 下回りました

自分の位置下位25%

下位層平均上位層

10年

2016.07 ~ 2026.07

年平均 +12.47% 累計 +223.9%

상위 25%

ベンチマークを年率 2.4%p 下回りました

自分の位置上位25%

下位層平均上位層

10年累積総収益カーブ

2016-07-28 開始・1億円基準 — カーブの値をそのまま億円単位で解釈 (例: 308 → 3.08億円)。このETFとベンチマークはどちらも同じ開始日で100に揃えて比較されます。

JSML · 株価のみ JSML · 株価 + 累積配当 JSML · 配当再投資 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 株価のみ: 配当を除き、純粋な株価のみを追跡。カバードコール・高配当ETFはこのラインが下落または停滞することが多く、「元本保全」の観点から重要です。株価 + 累積配当: 株数はそのまま、受け取った配当を現金で積み上げた場合。実際の口座で体感する総資産に近い値です。配当再投資: 受け取った配当で即座に追加購入(adjCloseベース、業界標準の総収益)。3本の差が大きいほど、配当戦略の効果が把握しやすくなります。

年別リターン比較

暦年ごとのETF vs S&P 500 (SPY)の年間リターン

JSML S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+21%

2017

-3%

2018

+31%

2019

+35%

2020

+4%

2021

-30%

2022

+30%

2023

+13%

2024

+14%

2025

+19%

2026 YTD

ℹ️ 各年1月1日〜12月31日までのリターン。現在年(2026)の列は透明度を下げてYTD(未完成)であることを表示。青がグレーより高ければ、その年はETFがベンチマークを上回りました。

S&P 500 (SPY)に対する勝率

4 / 9年

ベンチマークと一進一退 (44%)

+ 2026 YTD: アウトパフォーム (19.2% vs 8.5%)

2017 ✓

2018 ✓

2019 ✗

2020 ✓

2021 ✗

2022 ✗

2023 ✓

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✓ YTD

ℹ️ 暦年（1/1〜12/31）における S&P 500 (SPY) との比較で勝った年の数。現在の年（YTD）は別途ご参照ください。

下落相場追随度（ダウンサイド・キャプチャー）

⚠️ 132%

ベンチマークより大きく下落 — 下落相場に弱い

<85% (防御) 85~110% (同調) >110% (脆弱)

ℹ️ S&P 500 (SPY) が−1%の日において、このETFが平均で何%下落したかを示します。直近3年の日次リターンが対象（ベンチマークが下落した日のみを集計）。

リスクの性質

ボラティリティ · β(ベータ) · 最大ドローダウン · シャープレシオ · 下落からの回復履歴

総合リスク評価

中リスク

市場平均程度に変動します。大幅な下落局面では-30~40%程度の下落も覚悟が必要です。

ベータ（市場感応度）

하위 5%

1.29

市場 +10%上昇時 +12.9%

市場 -10%下落時 -12.9%

自分の位置下位5%

下位層平均上位層

ℹ️ Beta 1.0は市場と同じ動き。1より大きいと市場より大きく、小さいと小さく動きます。

日次平均変動幅 (直近1ヶ月)

하위 5%

±2.06%

S&P 500 通常 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · レバレッジETF ±3%以上

年間ボラティリティ推移 (過去10年)

ℹ️ このETFの1日あたりの平均価格変動幅です。1%なら「1日に平均±1%程度動く」という意味です。下記のローリング曲線は年率換算ボラティリティ(長期標準指標)の時系列推移です。

最大ドローダウン（Max Drawdown）・過去10年

-39.6%

ドローダウン期間: 20ヶ月

2021-02-12 → 2022-09-26

約2.1年で回復

2016-02-25 最悪 -37% 2026-07-01

ℹ️ 最大ドローダウンとは、過去の高値から安値まで最も大きく下落した割合です。長期投資家が心理的に耐えなければならない最悪の下落実績です。

シャープレシオ（リスク調整後リターン）

0.43

やや低い — リスク対比でリターンは低め

ℹ️ 年率リターンから無リスクリターン（年率3%）を引いた値を、年率ボラティリティで割った指標です。1.0以上であれば「リスク対比でリターンが良好」とされています。

月間最大想定損失（VaR 95%）

-8.9%

過去のデータにおいて、月次でこれより大きく下落したのは5%の期間だけでした。

ℹ️ "今後1か月でこの金額以上を失う確率は95%以下"という統計的推計。残る5%は金融危機・パンデミック級の衝撃局面に該当します。

分配金分析

配当利回り · 配当実績 · 税引き後受取額の計算

配当はあるものの少なめ — 年0.34%

成長・配当のブレンド型に近いETFです。5年配当成長率 +29.1%。

ℹ️ 配当は補助的な成果であり、主に期待される収益は株価上昇です。

배당수익률

0.34%

주당 배당

$0.30

연간 기준

5년 성장률

29.1%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2016~2026 (39건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.15

2016

$0.15 -0.6%

2017

$0.27 +76.5%

2018

$0.13 -53.3%

2019

$0.19 +52.4%

2020

$0.30 +54.7%

2021

$0.31 +3.4%

2022

$0.29 -5.5%

2023

$0.78 +169.7%

2024

$0.69 -11.9%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 39건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-31

$0.042

—

1.04%

2025-12-19

$0.124

—

1.75%

2025-09-30

$0.090

—

1.66%

2025-06-30

$0.207

—

1.71%

2025-03-31

$0.268

—

1.64%

2024-12-20

$0.623

—

1.18%

2024-09-30

$0.055

—

0.44%

2024-06-28

$0.051

—

0.60%

2024-03-28

$0.053

—

0.57%

2023-12-20

$0.132

—

0.84%

2023-09-29

$0.057

—

0.77%

2023-06-30

$0.063

—

0.70%

2023-03-31

$0.038

—

0.69%

2022-12-20

$0.195

—

0.87%

2022-09-30

$0.040

—

0.73%

2022-06-30

$0.059

—

0.65%

2022-03-31

$0.013

—

0.54%

2021-12-20

$0.089

—

0.70%

2021-09-30

$0.125

—

0.54%

2021-06-30

$0.019

—

0.35%

2021-03-31

$0.064

—

0.38%

2020-12-21

$0.126

—

0.30%

2020-09-30

$0.017

—

0.22%

2020-06-30

$0.016

—

0.24%

2020-03-31

$0.033

—

0.41%

2019-12-19

$0.039

—

0.50%

2019-09-30

$0.024

—

0.47%

2019-06-28

$0.041

—

0.60%

2019-03-29

$0.022

—

0.71%

2018-12-20

$0.110

—

0.99%

2018-09-28

$0.020

—

0.61%

2018-06-29

$0.069

—

0.65%

2018-03-29

$0.071

—

0.61%

2017-12-22

$0.073

—

0.80%

2017-09-29

$0.046

—

0.63%

2017-06-30

$0.007

—

0.57%

2017-03-31

$0.027

—

0.58%

2016-12-23

$0.139

—

0.50%

2016-06-30

$0.015

—

0.05%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $271

5년 누적 (세후) $2K

* 환율 155 가정, 배당소득세 20.315% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 29.12% 가정.

* 所得税 15.315% + 住民税 5%。申告分離課税を前提としています。

総合的な投資魅力度

このETFがどんな目的に合うか — 強み・弱み・投資家プロフィール

慎重な検討が必要です 複数の指標に注意シグナルが出ています。類似ETFと比較して検討されることをおすすめします。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

부적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

낮음

👤

이런 분에게 어울려요

長期成長を狙う投資家

✅ 강점

💸低コスト — 年率 0.3%

⚠️ 약점·주의사항

📈長期リターンが平均を下回ります
⚠️ボラティリティが非常に高いです — 長く持ち続けられる資金でのみ投資してください
🎯ベンチマークに対し年率 -5.6%p アンダーパフォーム

ポートフォリオ構成

このETFが実際に保有しているもの — セクター比率と上位銘柄

121개 종목에 넓게 분산

개별 종목 리스크가 분산되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

121개

상위 10개 비중

20.9%

최대 단일 종목

4.03%

집중도(HHI)

120

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Technology

23.4% -7%p

Industrials

22.6% +15%p

Healthcare

20.4% +9%p

Financial

9.7% -3%p

Consumer Cyclical

6.8% -3%p

Basic Materials

3.7%

Consumer Defensive

2.7% -3%p

Real Estate

2.4%

Communication Services

2.2% -7%p

Energy

2.2%

S&P 500보다 많이 투자 (+3%p 이상) S&P 500보다 적게 투자 (-3%p 이상)

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 20.9% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 BE Bloom Energy Corp.

4.03%

#2 CRDO Credo Technology Group Holding Ltd.

2.20%

STRL Sterling Infrastructure, Inc.

2.04%

PIPR Piper Sandler Cos.

2.01%

FN Fabrinet

1.93%

RHP Ryman Hospitality Properties, Inc.

1.87%

AAMI Acadian Asset Management, Inc.

1.85%

POWL Powell Industries, Inc.

1.73%

VICR Vicor Corp.

1.65%

#10

SFBS ServisFirst Bancshares, Inc.

1.61%

同カテゴリー比較

カテゴリ: US Equities - Dividend & Fundamental

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 2/6위

카테고리: US Equities - Dividend & Fundamental

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 JSML보다 유리, ▼ 표시는 JSML보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
JSML	Janus Henderson Small Cap Growth Alpha ETF	0.3%	$361M	129	0.34%	+20.06%	+29.46%
DGRO	iShares Core Dividend Growth ETF	0.08% ▲	$42.6B ▲	398	1.89% ▲	-	+18.88% ▼
NUGO	Nuveen Growth Opportunities ETF	0.5% ▼	$2.4B ▲	44	-	-	+10.65% ▼
BGIG	Bahl & Gaynor Income Growth ETF	0.45% ▼	$2.2B ▲	55	1.69% ▲	-	+16.63% ▼
COWG	Pacer US Large Cap Cash Cows Growth Leaders ETF	0.49% ▼	$2.2B ▲	101	0.38% ▲	-	+4.98% ▼
SMIG	Bahl & Gaynor Small/Mid Cap Income Growth ETF	0.6% ▼	$1.5B ▲	42	1.66% ▲	-	+11.87% ▼