미국 대형주 섹터의 핵심 기업들을 발굴하여 투자하는 액티브 운용 상품입니다. 러셀 1000 지수 구성 종목을 주요 투자 대상으로 삼으며, 산업별 중립성을 유지하면서 개별 종목 선택을 통해 알파 수익을 창출하고자 합니다.

단순 지수 추종보다 전문가의 안목을 통한 우량주 선별 투자를 선호하는 대형주 투자자에게 적합합니다.

뉴버거 버먼(Neuberger Berman)이 2024년 출시한 액티브(적극 운용) 운용 방식의 ETF입니다.

기업의 현금 흐름, 재무 건전성, 향후 성장 전망을 종합적으로 분석하여 포트폴리오를 구성합니다. 특정 섹터에 과도하게 치우치지 않도록 관리하면서, 분석 역량을 바탕으로 경쟁 우위를 가진 기업들을 선별하여 보유합니다.

• 리서치 중심의 상향식 종목 선정
• 리스크 관리를 동반한 섹터 중립적 운용

운용자산(AUM)은 $867.5M(약 1조원) 규모이며, 총보수비율(Expense Ratio)은 연 0.29%입니다.

표에 보이는 ITOT·SCHB 가 시장 지수를 광범위하게 따르는 것과 달리, NBCR 은 핵심 대형주 중에서도 펀더멘털이 우수한 종목을 액티브하게 골라 투자합니다.

빅테크 및 주요 대형주들의 실적 성장세와 맞물려 견조한 성과 흐름을 나타내고 있습니다. 시장의 전반적인 상승세 속에서 우량 기업들의 이익 개선이 펀드 수익률을 뒷받침하고 있습니다.

액티브 대형주 펀드에 대한 수요가 유입되고 있으며, 지수 대비 방어력을 갖춘 우량주 중심의 투자 전략이 투자자들의 관심을 받고 있는 특징이 있습니다.

전문적인 종목 선별 능력과 리스크 관리가 강점이나, 액티브 운용에 따른 보수 부담과 특정 시기 지수 대비 성과 부진 가능성이 고려 요인입니다.

표에 보이는 ITOT·SCHB·IWV 는 미국 전체 시장을 아우르는 대표적인 패시브 대안이며, OEF 는 초대형주에만 집중하는 선택지입니다. 만약 유사한 액티브 대형주 전략을 원한다면 AVUS 나 DFAC 을 검토할 수 있으며, 배당 우량주 중심의 접근을 원한다면 VIG 나 SCHD 도 좋은 선택지가 될 수 있습니다. 기술주 성장에 더 무게를 두고 싶다면 QQQ 도 고려할 만합니다.

NBCR 투자 전 확인이 필요한 핵심 사항입니다. 액티브 운용 전략의 유효성과 대형주 시장의 전반적인 밸류에이션 수준을 종합적으로 검토하는 것이 필요합니다.

대형주는 중소형주보다 안정적이지만 시장 전체의 하락을 피할 수는 없습니다. 특히 액티브 전략이 시장의 흐름과 일치하지 않을 경우 지수보다 더 큰 손실을 입을 수도 있음에 유의해야 합니다.

안정적인 미국 대형주 투자 기반 위에 전문가의 종목 선정을 통한 초과 수익을 원하는 투자자에게 적합한 상품입니다. 포트폴리오의 코어 자산으로서 장기적인 성장을 추구하기에 유용한 대안입니다.