PFIX 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

PFIX

Simplify Interest Rate Hedge ETF

7월 28일 4:00 PM ET (한국 7/29 05:00)

$47.12

-0.74 ▼ -1.55%

🌙 7월 28일 4:25 PM ET (한국 7/29 05:25)

$47.00

-0.12 ▼ -0.25%

PFIX ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.5%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$170M

약 2329억원

持有標的

30個

股息殖利率

3.35%

運作方式

Active

Category ⓘ	Bonds - Treasury & Government	Asset Type ⓘ	Bonds	Return% 1Y ⓘ	-12.51%	Total Holdings ⓘ	30	Perf Week ⓘ	-1.48%
ETF Type ⓘ	US Bonds	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	17.94%	AUM ⓘ	$170M	Perf Month ⓘ	10.9%
Expense ⓘ	0.5%	NAV ⓘ	$48.57	Return% 5Y ⓘ	22.16%	52W High ⓘ	-16.47%	Perf Quarter ⓘ	2.73%
Dividend TTM ⓘ	$1.58 (3.35%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	110.89% -	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	13.93%	Perf Half Y ⓘ	3.54%
Flows% 1M ⓘ	-20.85%	Flows% YTD ⓘ	12.37%	Return% SI ⓘ	15.39%	Volatility(W/M) ⓘ	1.35% 1.85%	Perf YTD ⓘ	-1.47%
SMA20 ⓘ	0.93%	SMA50 ⓘ	1.26%	SMA200 ⓘ	2.84%	RSI (14) ⓘ	52.83	Beta ⓘ	-1.24
IPO ⓘ	2021/5/11	Prev Close ⓘ	$47.86	Perf Year ⓘ	-15.91%	Avg Volume ⓘ	0.37M	Price ⓘ	$47.12

📊 Simplify Interest Rate Hedge ETF (PFIX) 投資分析

ETF 概覽

Simplify Interest Rate Hedge ETF · Bonds - Treasury & Government

채권형 — 채권 ETF (만기 미상)

2021년 상장, 5년 운영 중.

Simplify Interest Rate Hedge ETF는 장기 금리 상승에 따른 위험을 헤지하고, 채권 시장 변동성 확대 시 수익을 얻으며 동시에 인컴 수익 창출을 목표로 합니다. 자산을 금리 관련 파생 상품(스왑션, 금리 옵션, 국채 선물 등)과 이자 발생 채무 증권에 약 절반씩 배분하는 비분산형(Non-diversified) 펀드입니다.

📘 PFIX ETF 자세히 알아보기 →

U.S.fixed-incometreasuriesbonds

규모: $170M 약 2329억원
운용사: Simplify
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2021년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

費用略高 — 年 0.5%

運作費用高於Bonds - Treasury & Government中位數。建議與相似 ETF 比較。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

하위 25%

0.5%

我的位置後 25%

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$500K

相較類別平均,每年多付 $350K

類別中位數年度費用

$150K

依費率 0.15% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$9.0M

若無手續費可獲得的收益中，有 9.3% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

VGIT

Vanguard Intermediate-Term Treasury ETF

0.03%

每年 -0.47%p

VGSH

Vanguard Short-Term Treasury ETF

0.03%

每年 -0.47%p

SCHR

Schwab Intermediate-Term U.S. Treasury ETF

0.03%

每年 -0.47%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

同類別中表現最佳

優於Bonds - Treasury & Government상위 5%。一年期相對基準(SPY)超額報酬為 -30.3%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

若在 5 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$272.0M

→

累計報酬

+$172.0M

年化平均 +22.2%

ℹ️ 報酬構成長條圖讀法

各期間資料列所顯示的長條代表此 ETF 收益來源的比例。

價格上漲價格下跌領取股利

以藍色為主 (80%+)：成長型 — 價格上漲為主要收益來源
以橘色為主 (70%+)：收益型 — 股利為主要收益來源（須留意稅後課稅負擔）
紅色 + 橘色：價格持平或下跌型 — 以股利彌補虧損的結構（常見於掩護性買權與高股息個股）

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 -12.51%

하위 5%

價格 -15.91% + 股利 +3.40% = 總計 -12.51%/年

年化落後基準指數 30.3%p

我的位置後 5%

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

年化平均 +17.94% 累計 +64.1%

상위 5%

價格 +8.39% + 股利 +9.55% = 總計 +17.94%/年

年化落後基準指數 1.3%p

我的位置前 5%

後段平均前段

5年

2021.07 ~ 2026.07

年化平均 +22.16% 累計 +172.0%

상위 5%

價格 +16.53% + 股利 +5.63% = 總計 +22.16%/年

年化領先基準指數 8.9%p

我的位置前 5%

後段平均前段

10年

2016.07 ~ 2026.07

2021年5月上市 — 不足 10 年

5年累計總報酬曲線

自 2021-05-11 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

PFIX · 僅股價 PFIX · 股價 + 累計配息 PFIX · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

100

150

200

250

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

PFIX S&P 500 (SPY)

+90%

−90%

-25%

2021

+85%

2022

+12%

2023

+34%

2024

+1%

2025

-3%

2026 YTD

💡 股票基準指數(SPY)資產類別不同，直接比較僅供參考。

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

2 / 5年

與基準互有領先 (40%)

+ 2026 YTD：落後 (-3.2% vs 8.7%)

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✓

2025 ✗

2026 ✗ YTD

💡 與 SPY 資產類別不同的標的，勝率僅供參考。

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

🛡️ -72%

空頭市場跌幅小於基準——防禦力優異

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

💡 債券與股票下跌常呈負相關，本指標的解讀因此較為有限。

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

以債券為基準

債券 ETF 本來就比股票波動小，比較時應以同類債券 ETF 為基準，並留意利率與價格呈反向變動的特性。

🏦 債券 ETF — 低波動·低 Beta 為常態

相較於股票，債券波動明顯較低；對照股票基準指數時，Beta 也偏低。「穩健」其實是理所當然的結果，若要進行有意義的比較，應以債券指數（如 AGG／TLT 等）為基準。

Beta (市場敏感度)

상위 5%

-1.24

市場上漲 10% 時 -12.4%

市場下跌 10% 時 +12.4%

我的位置前 5%

後段平均前段

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

하위 5%

±1.85%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-36.2%

回撤持續期間: 2 個月

2023-10-20 → 2023-12-15

約 1.4 年後回檔

2021-05-11 最差 -32% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

0.31

不佳 — 風險調整後報酬偏低

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

月度最大預估損失（VaR 95%）

-16.6%

根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。

ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

債券配息 — 年化 3.35%

主要來源為票息利息。

ℹ️ 債券 ETF 的配息主要來自利息收入（票息）。當利率上升時配息會增加，但同時價格會下跌，須一併觀察兩者的關係。

배당수익률

3.35%

주당 배당

$1.58

연간 기준

5년 성장률

지급 주기

불규칙

1월 · 2월 · 3월 · 4월 · 8월 · 9월 · 10월 · 11월 · 12월

📊 총 이력 2022~2026 (47건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

—

2021

$0.45

2022

$35.17 +7680.3%

2023

$1.78 -94.9%

2024

$4.88 +174.5%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 47건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-04-27

$0.100

—

10.42%

2026-03-26

$0.100

—

10.20%

2026-02-24

$0.100

—

11.69%

2026-01-27

$0.100

—

10.89%

2025-12-23

$2.61

—

10.51%

2025-11-21

$0.100

—

5.36%

2025-10-28

$0.100

—

6.04%

2025-09-25

$0.100

—

5.83%

2025-08-26

$0.600

—

5.19%

2025-07-28

$0.600

—

3.86%

2025-06-25

$0.120

—

3.75%

2025-05-27

$0.150

—

3.25%

2025-04-25

$0.150

—

3.80%

2025-03-26

$0.150

—

3.72%

2025-02-25

$0.100

—

4.11%

2025-01-28

$0.100

—

3.45%

2024-12-23

$0.148

—

68.45%

2024-11-25

$0.180

—

76.51%

2024-10-28

$0.180

—

73.83%

2024-09-25

$0.200

—

86.54%

2024-08-27

$0.200

—

86.64%

2024-07-26

$0.180

—

73.52%

2024-06-25

$0.160

—

80.16%

2024-05-24

$0.140

—

74.37%

2024-04-25

$0.120

—

63.94%

2024-03-25

$0.100

—

74.79%

2024-02-26

$0.100

—

73.53%

2024-01-26

$0.070

—

74.14%

2023-12-26

$34.27

—

89.44%

2023-11-27

$0.100

—

1.23%

2023-10-26

$0.100

—

1.08%

2023-09-27

$0.100

—

1.16%

2023-08-28

$0.100

—

1.29%

2023-07-26

$0.100

—

1.47%

2023-06-27

$0.100

—

1.36%

2023-05-25

$0.100

—

1.10%

2023-04-25

$0.100

—

1.02%

2023-01-26

$0.100

—

0.91%

2022-12-27

$0.179

—

0.63%

2022-11-25

$0.117

—

0.41%

2022-10-26

$0.052

—

0.20%

2022-09-27

$0.049

—

0.15%

2022-08-26

$0.034

—

0.10%

2022-07-26

$0.013

—

0.04%

2022-05-25

$0.004

—

0.02%

2022-04-26

$0.002

—

0.01%

2022-01-26

$0.002

—

0.00%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $3K

5년 누적 (세후) $14K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

優缺點並存 請查看下方的適合度，確認是否符合您的投資目標。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

보통

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

매우 적합

👤

이런 분에게 어울려요

希望提升投資組合穩定度的投資人

✅ 강점

📈長期績效 Bonds - Treasury & Government 前 5%
🎯年化超額報酬 +8.9%p（對比基準）

⚠️ 약점·주의사항

💸管理費略高 — 年 0.5%
⚠️波動率極高 — 僅適合作為長期可承受的資金投入

投資組合配置

這檔 ETF 實際持有的標的 — 產業權重與成分股

채권 포트폴리오

주식과 달리 "섹터 = 만기·신용등급"으로 해석해야 해요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

30개

상위 10개 비중

95.7%

최대 단일 종목

24.07%

집중도(HHI)

1458

보통

⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.

🥧 섹터 비중

Financial

35.4%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 95.7% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

SBIL Simplify Exchange Traded Funds

24.07%

USLM United States Treasury Bills

18.45%

BNO United States Treasury Bills

16.46%

BNO United States Treasury Bills

11.66%

USLM United States Treasury Bills

6.38%

USLM United States Treasury Bills

6.10%

MSBT MORGAN STANLEY & CO. INTERNATIONAL PLC

4.61%

GTOP GOLDMAN SACHS INTERNATIONAL

3.78%

USLM United States Treasury Bills

2.14%

#10

GTOP GOLDMAN SACHS INTERNATIONAL

2.01%

同類別比較

類別：Bonds - Treasury & Government

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 6/6위

카테고리: Bonds - Treasury & Government

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PFIX보다 유리, ▼ 표시는 PFIX보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
PFIX	Simplify Interest Rate Hedge ETF	0.5%	$170M	30	3.35%	-1.47%	-15.91%
GOVT	iShares U.S. Treasury Bond ETF	0.05% ▲	$43.6B ▲	216	3.60% ▲	-	-0.73% ▲
SHV	iShares 0-1 Year Treasury Bond ETF	0.15% ▲	$20.7B ▲	66	3.78% ▲	-	-0.05% ▲
EMB	iShares J.P. Morgan USD Emerging Markets Bond ETF	0.39% ▲	$14.7B ▲	617	5.12% ▲	-	+2.70% ▲
BOXX	Alpha Architect 1-3 Month Box ETF	0.19% ▲	$13.2B ▲	9	-	-	+4.08% ▲
GBIL	Goldman Sachs Access Treasury 0-1 Year ETF	0.12% ▲	$7.6B ▲	40	3.71% ▲	-	+0.01% ▲