BTCI 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

BTCI

NEOS Bitcoin High Income ETF

7월 28일 4:00 PM ET (한국 7/29 05:00)

$28.26

-0.41 ▼ -1.43%

🌙 7월 28일 7:58 PM ET (한국 7/29 08:58)

$28.48

+0.22 ▲ +0.77%

BTCI ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.99%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$1.1B

약 2조원

持有標的

9個

股息殖利率

40.85%

運作方式

Active

Category ⓘ	Other Asset Types - Multi-Asset / Other	Asset Type ⓘ	CryptoCurrency	Return% 1Y ⓘ	-41.04%	Total Holdings ⓘ	9	Perf Week ⓘ	-5.1%
ETF Type ⓘ	Global Cryptocurrency	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	-	AUM ⓘ	$1.1B	Perf Month ⓘ	3.65%
Expense ⓘ	0.99%	NAV ⓘ	$28.76	Return% 5Y ⓘ	-	52W High ⓘ	-57.1%	Perf Quarter ⓘ	-21.04%
Dividend TTM ⓘ	$11.54 (40.85%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	6.56%	Perf Half Y ⓘ	-34.66%
Flows% 1M ⓘ	2.04%	Flows% YTD ⓘ	114.3%	Return% SI ⓘ	-1.97%	Volatility(W/M) ⓘ	1.04% 1.7%	Perf YTD ⓘ	-35.8%
SMA20 ⓘ	-1.15%	SMA50 ⓘ	-6.38%	SMA200 ⓘ	-27.84%	RSI (14) ⓘ	43.12	Beta ⓘ	1.33
IPO ⓘ	2024/10/17	Prev Close ⓘ	$28.67	Perf Year ⓘ	-55.39%	Avg Volume ⓘ	0.73M	Price ⓘ	$28.26

📊 NEOS Bitcoin High Income ETF (BTCI) 投資分析

ETF 概覽

NEOS Bitcoin High Income ETF · Other Asset Types - Multi-Asset / Other

암호화폐형 — 비트코인·이더리움 등 암호화폐 노출

2024년 상장, 2년 운영 중.

NEOS Bitcoin High Income ETF 旨在透過對直接曝險於比特幣的交易所交易商品（ETP）進行投資，創造高額月度收益，同時兼顧資本增值潛力。在正常情況下，本基金將至少將淨資產的 80% 投資於比特幣現貨 ETP 及／或比特幣期貨 ETF 的選擇權。在判斷是否遵循 80% 投資政策時，衍生性金融商品將以名目價值（Notional value）進行評估。本 ETF 為非分散型（Non-diversified）基金。

📘 BTCI ETF 자세히 알아보기 →

futurescryptobitcoinoptions

규모: $1.1B 약 2조원
운용사: NEOS
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2024년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

費用略高 — 年 0.99%

運作費用高於Other Asset Types - Multi-Asset / Other中位數。建議與相似 ETF 比較。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

하위 25%

0.99%

我的位置後 25%

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$990K

相較類別平均,每年多付 $300K

類別中位數年度費用

$690K

依費率 0.69% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$17.5M

若無手續費可獲得的收益中，有 18.1% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

MSBT

Morgan Stanley Bitcoin Trust

0.14%

每年 -0.85%p

BTC

Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF

0.15%

每年 -0.84%p

ETH

Grayscale Ethereum Staking Mini ETF

0.15%

每年 -0.84%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

收益數據不足

一年期相對基準(SPY)超額報酬為 -58.8%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

₿ 加密貨幣 ETF — 波動度極高

虛擬資產價格波動幅度遠高於傳統資產，過去報酬率的波動性極大。投資組合的權重請依個人風險承受度審慎決定。

若在 1 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$59.0M

→

累計虧損

$-41,040,000

年化平均 -41.0%

ℹ️ 報酬構成長條圖讀法

各期間資料列所顯示的長條代表此 ETF 收益來源的比例。

價格上漲價格下跌領取股利

以藍色為主 (80%+)：成長型 — 價格上漲為主要收益來源
以橘色為主 (70%+)：收益型 — 股利為主要收益來源（須留意稅後課稅負擔）
紅色 + 橘色：價格持平或下跌型 — 以股利彌補虧損的結構（常見於掩護性買權與高股息個股）

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 -41.04%

평균권

價格 -55.39% + 股利 +14.35% = 總計 -41.04%/年

年化落後基準指數 58.8%p

我的位置中間

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

2024年10月上市 — 不足 3 年

5年

2021.07 ~ 2026.07

2024年10月上市 — 不足 5 年

10年

2016.07 ~ 2026.07

2024年10月上市 — 不足 10 年

2年累計總報酬曲線

自 2024-10-17 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

BTCI · 僅股價 BTCI · 股價 + 累計配息 BTCI · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

100

150

200

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

BTCI S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+28%

2024

-5%

2025

-31%

2026 YTD

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

—

已完結年度共 2 年 — 累積 3 年以上資料 後，將顯示勝率判定。

2024 ✓

2025 ✗

2026 ✗ YTD

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

⚠️ 142%

跌幅大於基準——空頭市場較為脆弱

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

高風險

虛擬資產單日波動 10～20% 很常見，歷史上曾下跌超過 -50%，建議審慎配置投資比重。

₿ 加密貨幣 ETF — 極端波動

虛擬資產本身巨大的波動性會直接反映在價格上。Bata 換算的參考意義有限，最大回撤超過 -50% 的情況並不罕見。

Beta (市場敏感度)

평균권

1.33

市場上漲 10% 時 +13.3%

市場下跌 10% 時 -13.3%

我的位置中間

後段平均前段

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

평균권

±1.70%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-50.6%

回撤持續期間: 9 個月

2025-10-06 → 2026-06-30

尚未完全回檔

2024-10-17 最差 -50% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

-0.23

落後 — 連無風險報酬都未能達到

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

配息型 ETF — 年化 40.85%

提供穩定配息收益的 ETF。

배당수익률

40.85%

주당 배당

$11.54

연간 기준

5년 성장률

지급 주기

불규칙

1월 · 2월 · 3월 · 4월 · 8월 · 9월 · 10월 · 11월 · 12월

📊 총 이력 2024~2026 (19건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

—

2021

—

2022

—

2023

$3.99

2024

$16.05 +302.2%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 19건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-04-22

$0.798

—

41.64%

2026-03-18

$0.780

—

46.32%

2026-02-18

$0.761

—

50.03%

2026-01-21

$1.04

—

38.44%

2025-12-24

$0.997

—

39.90%

2025-11-26

$1.02

—

36.03%

2025-10-22

$1.30

—

32.67%

2025-09-24

$1.34

—

28.38%

2025-08-20

$1.42

—

25.38%

2025-07-23

$1.47

—

22.08%

2025-06-25

$1.40

—

20.92%

2025-05-21

$1.51

—

18.39%

2025-04-23

$1.26

—

17.67%

2025-03-26

$1.33

—

15.95%

2025-02-26

$1.43

—

13.54%

2025-01-22

$1.57

—

8.62%

2024-12-24

$1.46

—

6.44%

2024-11-20

$1.41

—

4.12%

2024-10-23

$1.13

—

2.34%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $35K

5년 누적 (세후) $173K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

優缺點並存 請查看下方的適合度，確認是否符合您的投資目標。

💡 反映加密資產特有的極端波動。請審慎配置投資比重。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

낮음

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

매우 낮음

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

적합

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

配置加密資產的投資人

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

💸管理費略高 — 年 0.99%
🎯年化落後基準 -58.8%p

投資組合配置

這檔 ETF 實際持有的標的 — 產業權重與成分股

상위 10종목이 123% 차지

소수 종목에 집중돼 개별 종목 변동에 크게 영향을 받을 수 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

9개

상위 10개 비중

122.8%

최대 단일 종목

97.50%

집중도(HHI)

9798

높음 (집중)

⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.

🥧 섹터 비중

Financial

13.3%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 100.1% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

BNO United States Treasury Bill

97.50%

IBIT iShares Bitcoin Trust ETF

13.29%

HODL VanEck Bitcoin ETF/US

10.70%

FAF First American Treasury Obliga

0.86%

#5 - N/A

0.23%

#6 - Northern US Government Select

0.23%

#7 - N/A

-0.26%

#8 - N/A

-0.81%

#9 - N/A

-21.67%

同類別比較

類別：Other Asset Types - Multi-Asset / Other

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 5/6위

카테고리: Other Asset Types - Multi-Asset / Other

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 BTCI보다 유리, ▼ 표시는 BTCI보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
BTCI	NEOS Bitcoin High Income ETF	0.99%	$1.1B	9	40.85%	-35.80%	-55.39%
IBIT	iShares Bitcoin Trust ETF	0.25% ▲	$47.7B ▲	2	-	-	-46.14% ▲
FBTC	Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund	0.25% ▲	$11.2B ▲	3	-	-	-46.11% ▲
GBTC	Grayscale Bitcoin Trust	1.5% ▼	$8.7B ▲	1	-	-	-46.77% ▲
ETHA	iShares Ethereum Trust ETF	0.25% ▲	$5.6B ▲	2	-	-	-49.67% ▲
BTC	Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF	0.15% ▲	$3.8B ▲	1	-	-	-46.07% ▲