GVAL 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

GVAL

Cambria Global Value ETF

7월 28일 3:59 PM ET (한국 7/29 04:59)

$36.52

-0.09 ▼ -0.25%

GVAL ETF는 운용보수·보유종목·섹터구성·배당·RSI·MACD 등 10개 항목을 분석합니다.

총보수비율

0.66%

연간 운용 비용

순자산 (AUM)

$574M

약 7860억원

보유종목

114개

배당수익률

2.43%

운용 방식

Active

Category ⓘ	Global or ExUS Equities - Factor & Thematic	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	34.05%	Total Holdings ⓘ	114	Perf Week ⓘ	-1.99%
ETF Type ⓘ	Global Equities	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	25.41%	AUM ⓘ	$574M	Perf Month ⓘ	2.47%
Expense ⓘ	0.66%	NAV ⓘ	$36.60	Return% 5Y ⓘ	15.62%	52W High ⓘ	-3.74%	Perf Quarter ⓘ	3.66%
Dividend TTM ⓘ	$0.89 (2.43%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-3.06% 17.8%	Return% 10Y ⓘ	11.06%	52W Low ⓘ	33.67%	Perf Half Y ⓘ	5.24%
Flows% 1M ⓘ	10.36%	Flows% YTD ⓘ	18.44%	Return% SI ⓘ	6.77%	Volatility(W/M) ⓘ	1.28% 1.22%	Perf YTD ⓘ	16.05%
SMA20 ⓘ	-0.29%	SMA50 ⓘ	0.91%	SMA200 ⓘ	8.4%	RSI (14) ⓘ	49.37	Beta ⓘ	0.62
IPO ⓘ	2014/3/12	Prev Close ⓘ	$36.61	Perf Year ⓘ	31.32%	Avg Volume ⓘ	0.25M	Price ⓘ	$36.52

📊 Cambria Global Value ETF (GVAL) 투자 분석

ETF 개요

Cambria Global Value ETF · Global or ExUS Equities - Factor & Thematic

가치주형 — 저평가된 가치주 중심 포트폴리오

2014년 상장, 12년 운영 중.

Cambria Global Value ETF는 수익과 자본 증식을 목표로 합니다. 액티브 운용 방식이며, 통상적인 시장 여건에서 총자산의 최소 80%를 강력한 가치 특성을 보이는 선진국·신흥국 상장 기업이 발행한 주식 증권(보통주 및 예탁증서 포함)에 투자하여 목표를 달성하고자 합니다. 운용사 Cambria Investment Management L.P.는 자체 규칙 기반 퀀트 알고리즘을 활용해 보유 종목을 선정합니다.

📘 GVAL ETF 자세히 알아보기 →

Globalequityvaluequantitative

규모: $574M 약 7860억원
운용사: Cambria
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2014년

비용 효율성

연 운용보수 · 카테고리 내 순위 · 장기 비용 영향

평균 수준의 운용보수 — 연 0.66%

Global or ExUS Equities - Factor & Thematic 카테고리 내 평균권.

실질 연간 운용보수 (Net Expense Ratio)

평균권

0.66%

내 위치평균권

하위권 평균 상위권

투자 금액별 실제 비용 시뮬레이션

100,000,000원

연간 운용보수

660,000원

카테고리 평균 대비 연 110,000원 추가 부담

카테고리 중앙값 연간 비용

550,000원

보수율 0.55% 기준

10년 누적 운용보수 (시장이 연 7% 오른다고 가정한 장기 시뮬레이션)

11,802,512원

수수료가 없었다면 벌 수 있었던 돈의 12.2%가 운용사로 빠져나갑니다

💡 운용보수는 매년 자산의 일부를 가져가므로, 10년간 복리로 쌓이면 단순 합산(연간 비용 × 10)보다 훨씬 큰 손실이 됩니다. 연 7% 수익 가정은 S&P 500의 장기 평균에 근거합니다.

한국 투자자 중산층 기준 1억원을 기본값으로 표시합니다. 슬라이더로 금액을 조정하면 실시간 반영됩니다.

같은 카테고리의 더 저렴한 대안

KLMN

Invesco MSCI North America Climate ETF

0.09%

연 -0.57%p

FINA

Fidelity MSCI North American Subset Index ETF

0.09%

연 -0.57%p

VSGX

Vanguard ESG International Stock ETF

0.10%

연 -0.56%p

* 보수가 낮다고 반드시 더 좋은 ETF는 아닙니다. 추종 지수·유동성·세제 등을 함께 검토하세요.

장기 성과

1년 · 3년 · 5년 · 10년 수익률 · 벤치마크 대비 · 하락장 방어력

카테고리 내 최상위 수익률

Global or ExUS Equities - Factor & Thematic 대비 상위 5%. 벤치마크(SPY) 대비 1년 +16.3%p.

ℹ️ 아래 "1년·3년·5년·10년"은 오늘로부터 거슬러 올라간 기간의 연평균(CAGR)입니다. 예: "3년 +12%"는 최근 3년간 매년 12%씩 복리로 성장했다는 뜻.

10년 전 투자했다면 지금

100,000,000원

지금 자산

285,480,659원

→

누적 수익

+185,480,659원

연평균 +11.1%

1년

2025.07 ~ 2026.07

연평균 +34.05%

상위 25%

벤치마크보다 연 16.3%p 앞섰습니다

내 위치상위 25%

하위권 평균 상위권

3년

2023.07 ~ 2026.07

연평균 +25.41% 누적 +97.2%

상위 25%

벤치마크보다 연 6.1%p 앞섰습니다

내 위치상위 25%

하위권 평균 상위권

5년

2021.07 ~ 2026.07

연평균 +15.62% 누적 +106.6%

상위 5%

벤치마크보다 연 2.4%p 앞섰습니다

내 위치상위 5%

하위권 평균 상위권

10년

2016.07 ~ 2026.07

연평균 +11.06% 누적 +185.5%

평균권

벤치마크보다 연 3.9%p 뒤쳐졌습니다

내 위치평균권

하위권 평균 상위권

10년 누적 총수익 곡선

2016-07-29 시작 1억 원 기준 — 곡선 값을 그대로 억 원 단위로 해석 (예: 308 → 3.08억). 이 ETF와 벤치마크 모두 같은 시작일에서 100으로 맞춰 비교됩니다.

GVAL · 주가만 GVAL · 주가 + 누적배당 GVAL · 배당 재투자 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 주가만: 배당 제외, 순수 주식 가격만 추종. 커버드콜·고배당 ETF는 이 선이 하락하거나 정체되는 경우가 많아 "원금 보존" 관점에서 유의미합니다. 주가 + 누적배당: 주식 수는 그대로 유지하고 받은 배당을 현금으로 쌓아둔 경우. 실제 계좌 체감 총자산과 유사. 배당 재투자: 받은 배당으로 즉시 추가 매수 (adjClose 기반, 업계 표준 총수익). 세 선이 크게 벌어질수록 배당 전략의 효과 파악이 쉬워집니다.

연도별 수익률 비교

달력 연도별 ETF vs S&P 500 (SPY)의 각 해 수익률

GVAL S&P 500 (SPY)

+60%

−60%

+25%

2017

-17%

2018

+15%

2019

-10%

2020

+10%

2021

-9%

2022

+14%

2023

+4%

2024

+57%

2025

+15%

2026 YTD

ℹ️ 각 해 1월 1일부터 12월 31일까지의 수익률. 현재 연도(2026) 컬럼은 투명도 낮춰 YTD(미완성)임을 표시. 파란색이 회색보다 높으면 그 해는 이 ETF가 벤치마크를 이겼습니다.

S&P 500 (SPY) 대비 승률

3 / 9년

벤치마크 대비 열세 (33%)

+ 2026 YTD: 앞섬 (15.2% vs 8.7%)

2017 ✓

2018 ✗

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✓

2026 ✓ YTD

ℹ️ 완성된 달력 연도(1/1~12/31)에서 S&P 500 (SPY) 대비 이긴 해의 수. 현재 연도(YTD)는 별도 참고.

하락장 추종도 (Downside Capture)

🛡️ 65%

하락장에서 벤치마크보다 덜 떨어짐 — 방어력 우수

<85% (방어) 85~110% (동조) >110% (취약)

ℹ️ S&P 500 (SPY)가 −1%일 때 이 ETF가 평균 몇 % 하락했는가. 지난 3년 일일 수익률 기준(벤치마크가 음수인 날만 집계).

리스크 성격

변동성 · Beta · 최대 낙폭 · Sharpe · 하락 회복 이력

종합 리스크 등급

저위험

시장 평균보다 덜 흔들리는 편이에요. 꾸준히 보유하기에 부담이 적어요.

Beta (시장 민감도)

상위 25%

0.62

시장 +10% 상승 시 +6.2%

시장 -10% 하락 시 -6.2%

내 위치상위 25%

하위권 평균 상위권

ℹ️ Beta 1.0은 시장과 동일하게 움직임. 1보다 크면 시장보다 더 크게, 작으면 덜 움직입니다.

일평균 변동폭 (최근 1개월)

평균권

±1.22%

S&P 500 보통 ±1.0~1.3% · 채권형 ±0.3% · 레버리지 ETF ±3% 이상

연간 변동성 추이 (과거 10년)

ℹ️ 이 ETF의 하루 평균 가격 변동폭. 1%면 "하루에 평균 ±1% 정도 움직인다"는 뜻. 아래 롤링 곡선은 연환산 변동성(장기 표준 지표)의 시간 추이입니다.

최대 낙폭 (Max Drawdown) · 과거 10년

-47.8%

낙폭 기간: 26개월

2018-01-26 → 2020-03-18

약 4.2년 만에 회복

2015-08-03 최악 -44% 2026-07-01

ℹ️ 최대 낙폭은 과거 고점에서 저점까지 가장 크게 떨어진 비율입니다. 장기 투자자가 심리적으로 버텨야 할 최악의 하락 경험치.

Sharpe 비율 (리스크 조정 수익)

0.30

미흡 — 리스크 대비 수익 낮음

ℹ️ 연 수익률에서 무위험 수익(연 3%)을 뺀 값을 연간 변동성으로 나눔. 1.0 이상이면 "리스크 대비 수익이 좋다"로 통용.

월간 최대 예상 손실 (VaR 95%)

-6.4%

과거 기준, 월 단위로 이 수치보다 크게 떨어진 경우는 5%에 불과했습니다.

ℹ️ "앞으로도 95% 확률로 한 달에 이 정도 이상은 잃지 않는다"는 통계적 추정. 남은 5%는 금융위기·팬데믹급 충격 구간에 해당.

배당 분석

배당률 · 배당 이력 · 세후 수령액 계산

배당이 있지만 낮은 편 — 연 2.43%

성장·배당 혼합형에 가깝습니다. 5년 배당 성장률 +17.8%.

ℹ️ 배당은 보조 성과이며, 주된 기대 수익은 주가 상승입니다.

배당수익률

2.43%

주당 배당

$0.89

연간 기준

5년 성장률

17.8%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2018~2026 (27건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.54

2018

$0.68 +26.7%

2019

$0.41 -40.2%

2020

$0.68 +68.5%

2021

$1.01 +47.8%

2022

$1.30 +28.9%

2023

$0.99 -24.0%

2024

$0.92 -7.0%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 27건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-20

$0.093

—

3.19%

2025-12-18

$0.253

—

2.99%

2025-09-18

$0.206

—

2.29%

2025-06-18

$0.462

—

5.47%

2024-06-21

$0.970

—

10.28%

2024-03-21

$0.020

—

6.23%

2023-12-14

$0.193

—

6.54%

2023-09-21

$0.286

—

7.05%

2023-06-22

$0.664

—

8.30%

2023-03-23

$0.160

—

5.92%

2022-12-22

$0.070

—

5.93%

2022-09-22

$0.188

—

7.03%

2022-06-23

$0.584

—

7.89%

2022-03-24

$0.169

—

4.09%

2021-12-22

$0.163

—

3.44%

2021-09-23

$0.120

—

3.14%

2021-06-24

$0.384

—

3.25%

2021-03-25

$0.017

—

1.93%

2020-12-23

$0.092

—

2.96%

2020-09-24

$0.128

—

4.57%

2020-06-25

$0.144

—

4.81%

2020-03-26

$0.042

—

4.48%

2019-12-26

$0.214

—

5.12%

2019-09-26

$0.244

—

4.49%

2019-06-27

$0.214

—

3.21%

2019-03-28

$0.007

—

2.41%

2018-12-26

$0.536

—

2.55%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 100,000,000원 투자한다면

연간 배당금 (세후) 2,061,720원

5년 누적 (세후) 14,691,902원

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 17.8% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

종합 투자 매력도

이 ETF는 어떤 목적에 잘 맞는지 — 강점·약점·투자자 프로필

강점과 약점이 공존해요 투자 목적에 맞는지 아래 적합도를 확인해 보세요.

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

매우 적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

보통

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

가치 투자자

✅ 강점

📈장기 수익률 Global or ExUS Equities - Factor & Thematic 상위 5%

⚠️ 약점·주의사항

특별한 약점이 보이지 않아요.

포트폴리오 구성

이 ETF가 실제로 담고 있는 것들 — 섹터 비중과 상위 종목

114개 종목에 넓게 분산

개별 종목 리스크가 분산되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

114개

상위 10개 비중

19.6%

최대 단일 종목

3.90%

집중도(HHI)

115

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Financial

5.0% -8%p

Communication Services

2.9% -6%p

Basic Materials

2.2%

Consumer Defensive

2.0% -4%p

Utilities

1.4%

Energy

1.1%

S&P 500보다 많이 투자 (+3%p 이상) S&P 500보다 적게 투자 (-3%p 이상)

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 19.6% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 - AT&S Austria Technologie & Sys

3.90%

#2 - Moneta Money Bank AS

3.03%

#3 - Komercni Banka AS

2.09%

FAF First American Treasury Obliga

1.74%

#5 - KGHM Polska Miedz SA

1.64%

#6 - CEZ AS

1.61%

#7 - Mineros SA

1.55%

#8 - Grupo de Inversiones Surameric

1.44%

#9 - ORLEN SA

1.30%

#10 - UOL Group Ltd

1.27%

같은 카테고리 비교

카테고리: Global or ExUS Equities - Factor & Thematic

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 6/6위

카테고리: Global or ExUS Equities - Factor & Thematic

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 GVAL보다 유리, ▼ 표시는 GVAL보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
GVAL	Cambria Global Value ETF	0.66%	$574M	114	2.43%	+16.05%	+31.32%
EFV	iShares MSCI EAFE Value ETF	0.33% ▲	$28.3B ▲	429	4.58% ▲	-	+24.14% ▼
AVDV	Avantis International Small Cap Value ETF	0.36% ▲	$18.8B ▲	1708	2.83% ▲	-	+27.40% ▼
DISV	Dimensional International Small Cap Value ETF	0.42% ▲	$4.9B ▲	1637	2.47% ▲	-	+25.00% ▼
IVLU	iShares MSCI Intl Value Factor ETF	0.3% ▲	$4.4B ▲	370	3.29% ▲	-	+27.98% ▼
JIVE	JPMorgan International Value ETF	0.55% ▲	$3.4B ▲	387	1.95% ▼	-	+34.71% ▲