특정 지수를 수동적으로 따르지 않고, 기업의 기본적 분석(Fundamental Analysis)을 통해 성장성과 가치를 겸비한 국제 주식 포트폴리오를 구성합니다. 전 세계 다양한 국가의 대형주와 중형주를 주요 투자 대상으로 삼습니다.

단순한 지수 추종보다 전문가의 종목 선별을 통해 국제 시장에서 플러스 알파 수익을 기대하는 투자자에게 적합합니다.

MFS가 2024년 출시한 액티브(적극 운용) 운용 방식의 ETF입니다.

상향식(Bottom-up) 리서치를 통해 경영진의 역량, 현금 흐름, 시장 경쟁력을 갖춘 기업을 엄선합니다. 특정 스타일(성장 또는 가치)에 얽매이지 않고 위험 대비 수익 구조가 적정한 기회를 유연하게 포착합니다.

• MFS의 글로벌 통합 리서치 플랫폼 활용
• 유연한 스타일 배분 및 종목 대응

운용자산(AUM)은 $1.0B(약 1조원) 규모이며, 총보수비율(Expense Ratio)은 연 0.59%입니다.

지수를 추종하는 VEA 나 VXUS 대비 보수율은 높은 편이지만, 적극적인 종목 교체를 통해 시장 변화에 대응한다는 차별점이 있습니다. 특히 고배당에 집중하는 VYMI 나 팩터 기반 전략을 쓰는 DFAI·DFIC 대비 매니저의 주관적 판단이 더 크게 작용하는 순수 액티브 전략을 구사합니다.

글로벌 금리 환경 변화와 지역별 경기 순환에 따라 포트폴리오 비중을 조절하며 성과를 관리하고 있습니다. 최근에는 기술 및 산업재 섹터 내 우량 기업들의 실적 개선세가 펀드 성과에 영향을 미치는 흐름입니다.

패시브 위주의 국제 투자에서 벗어나 전문적인 액티브 관리를 원하는 투자자들의 관심이 나타나고 있습니다. 글로벌 시장의 불확실성이 커질수록 매니저의 종목 선별 능력이 강조되면서 자금 유입을 꾀하고 있습니다.

전문적인 종목 선별을 통한 초과 수익 기회가 강점이나, 액티브 운용에 따른 보수 부담과 매니저 리스크가 존재합니다.

표에 보이는 VYMI 는 고배당에, DFAI·DFIC 등은 요인 기반 전략에 집중하는 반면 MFSI는 순수 액티브 운용을 지향합니다. 비용 효율적인 지수 투자를 원한다면 VEA 나 VXUS 가 직접적인 대안이 되며, 핵심 선진국 시장에 집중하고 싶다면 IDEV 나 IXUS 를 함께 검토해 볼 만합니다.

MFSI 투자에 앞서 투자자가 신중하게 고려해야 할 세 가지 주요 요소들입니다. 액티브 펀드로서의 비용 구조와 운용사의 투자 철학이 본인의 장기 투자 성향과 일치하는지 사전에 확인이 필요합니다.

액티브 운용 특성상 지수와의 괴리가 발생할 수 있으며, 국제 시장의 지정학적 사건이나 환율 변동이 단기 수익률에 큰 영향을 줄 수 있음을 유념해야 합니다.

지수 그 이상의 성과를 원하는 적극적인 국제 투자자에게 적합한 액티브 솔루션입니다. 장기적으로 우량 기업의 성장에 동참하고자 할 때 유용한 선택지가 될 수 있습니다.