IJJ ETF, 어떤 상품일까? - 수익률·보수율·구성종목·대안 ETF 총정리
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF(IJJ)는 미국 중형 가치주에 분산 노출을 제공하는 아이셰어즈 패시브 상품으로, 낮은 보수와 스타일 배분 활용도, 대형주 가치 ETF와의 시총 구간 차이가 핵심 선택 기준입니다.
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF는 무엇인가요?
S&P MidCap 400 지수 구성 종목 중 가치 특성을 지닌 기업으로 선별된 가치 부분 지수를 추종하는 ETF입니다. 미국 중형주 영역에서 밸류에이션 지표가 상대적으로 낮은 종목에 분산 투자합니다.
대형주 중심 코어에 더해 중형 가치주 스타일 노출을 추가하려는 분산·장기 투자자에게 적합합니다.
블랙록(아이셰어즈)가 운용하는 패시브(지수 추종) 운용 방식의 ETF입니다.
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF 어떻게 투자하나요?
| 항목 | 내용 |
|---|---|
| 추적 지수 | S&P MidCap 400 Value |
| 운용 방식 | 패시브 (지수 추종) |
| 리밸런싱 주기 | 분기 1회 |
| 배당 주기 | 분기 배당 |
| 운용사 | 블랙록(아이셰어즈) |
| 총보수비율 | 0.18% |
S&P 중형주 400 지수 종목을 장부가·이익·매출 같은 가치 지표 기준으로 선별해, 가치 특성이 강한 중형주를 시가총액 비중대로 보유합니다. 지수 구성은 지수위원회 방법론에 따라 분기 단위로 갱신되며 운용진의 종목 선택 재량은 개입하지 않습니다.
- 중형주 가치 스타일에 특화된 분산 노출
- 패시브 운용 기반의 낮은 보수 구조
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF 규모와 비용 (AUM·운용보수)
운용자산(AUM)은 $8.9B(약 12조원) 규모이며, 총보수비율(Expense Ratio)은 연 0.18%입니다.
성장주 비중이 높은 동급 ETF 대비 밸류에이션 부담이 상대적으로 낮으며, 대형주 가치 ETF와는 시가총액 구간에서 차별화됩니다.
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF 성과와 흐름
중형 가치주는 금리·경기 사이클에 민감하게 반응하는 경향이 있어, 시장 국면에 따라 대형 성장주와 성과 차이를 보입니다. 단기 흐름은 실적 시즌과 매크로 환경에 따라 변동성을 나타냅니다.
스타일 배분 수요에 따라 자금 유출입이 나타나며, 가치주 선호가 강해지는 국면에서는 중형 가치 카테고리로 자금이 유입되는 경향이 관찰됩니다. 광범위 자산 규모를 갖춘 중형 가치 대표 상품 중 하나입니다.
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF 장점과 단점
낮은 보수와 중형 가치 스타일 분산이 강점이며, 대형주 대비 변동성과 경기 민감도가 단점으로 작용할 수 있습니다.
💪 핵심 장점
⚠️ 주의할 점
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF 대안 ETF와 관련 상품
같은 중형 가치 스타일의 직접 대안으로 표에 보이는 VTV·IWD·IVE 등 대형주 중심 가치 ETF가 있으며, 이들은 시가총액 구간에서 차이가 납니다. 중형주 전반 노출을 원한다면 성장·가치를 함께 포함하는 IJH, 가치 대신 성장 쪽으로 기울이려면 같은 지수의 IJK, 소형 가치 영역으로 확장하려면 VBR도 함께 검토할 수 있습니다.
| 종목 | 이름 | 가격 | 등락 | AUM | 총보수 | 배당률 | 1년 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
 VTV | Vanguard Value ETF | $219.80 | -1.4% | $190.0B | 0.03% | 1.86% | +22.3% |
 IWD | iShares Russell 1000 Value ETF | $249.52 | -1.0% | $82.0B | 0.18% | 1.4% | +26.0% |
 IVE | iShares S&P 500 Value ETF | $232.36 | -0.9% | $49.5B | 0.18% | 1.52% | +16.4% |
 VBR | Vanguard Small Cap Value ETF | $245.01 | -1.3% | $37.8B | 0.05% | 1.76% | +21.3% |
 SPYV | State Street SPDR Portfolio S&P 500 Value ETF | $62.18 | -0.9% | $36.6B | 0.04% | 1.68% | +16.3% |
| 종목 | 이름 | 비중 | 가격 | 등락 | 시총 | PER | 배당률 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
 USFD | US Foods Holding Corp | 0.01% | $102.35 | +0.9% | $22.5B | 34.5 | - |
 AA | Alcoa Corp | 0.01% | $42.88 | -3.3% | $11.3B | 8.8 | 0.93% |
 OVV | Ovintiv Inc | 0.01% | $61.28 | +3.6% | $16.9B | 17.1 | 1.97% |
 RS | Reliance Inc | 0.01% | $403.62 | -2.6% | $20.6B | 23.5 | 1.23% |
 PR | Permian Resources Holdings Inc | 0.01% | $20.75 | +5.2% | $17.4B | 24.1 | 3.1% |
 NLY | Annaly Capital Management Inc | 0.01% | $23.05 | -0.7% | $17.3B | 5.8 | 12.78% |
 JLL | Jones Lang Lasalle Inc | 0.01% | $340.00 | -0.9% | $15.8B | 18.3 | - |
 PFGC | Performance Food Group Company | 0.01% | $116.65 | +1.0% | $18.3B | 55.7 | - |
 RGA | Reinsurance Group Of America Inc | 0.01% | $237.11 | -2.3% | $15.5B | 12.9 | 1.61% |
 WCC | Wesco International Inc | 0.01% | $309.36 | -6.4% | $15.1B | 22.0 | 0.59% |
iShares S&P 중형주 400 가치 ETF 투자자 체크포인트
IJJ 투자 전 점검할 포인트입니다. 중형 가치 스타일에 특화된 상품인 만큼 보수 부담과 시총 구간, 경기 민감도, 그리고 환율 노출까지 본인의 포트폴리오와 맞는지 사전에 확인하는 것이 좋습니다.
| 체크포인트 | 확인 내용 | 현재 상태 |
|---|---|---|
| 💵 보수비율 | 장기 보유 시 누적 비용 영향 확인 | 낮은 수준 |
| 📊 스타일 노출 | 중형 가치 비중이 포트폴리오와 맞는지 | 확인 필요 |
| 📈 경기 민감도 | 중형주 변동성 감내 여부 | 대형주보다 큼 |
| 💱 환율 | 원화 환산 수익률 영향 | 환헤지 미적용 |
중형 가치주의 경기 민감도와 변동성이 단기 위험의 주된 요인입니다. 시장 침체기에는 대형 코어 자산보다 낙폭이 클 수 있어 비중 조절이 필요합니다.
대형주 코어에 중형 가치 스타일을 보완하려는 투자자에게 활용도가 높습니다. 시총 구간을 넓히려면 IJH, 성장 스타일을 원한다면 IJK 같은 상품이 대안이 될 수 있습니다.
면책조항: 본 콘텐츠는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.
이 글은 2026년 6월 21일 기준 정보입니다.