EAGL ETF, 어떤 상품일까? - 수익률·보수율·구성종목·대안 ETF 총정리
이글 캐피털이 1988년부터 유지한 가치 투자 철학 기반으로 운용하는 대형주 20~35개 집중형 액티브 ETF
이 ETF는 무엇인가요?
펀더멘털 분석과 바텀업 종목 선별로 내재 가치 대비 저평가되고 장기 성장 잠재력이 있는 미국 대형주 20~35개를 편입합니다. 인덱스를 추종하지 않는 고신념 집중 포트폴리오 전략입니다.
S&P 500 초과 수익을 목표로 집중 포트폴리오의 높은 변동성을 감수할 수 있는 장기 가치 투자자
Eagle Capital Management가 2023년 출시한 액티브(적극 운용) 운용 방식의 ETF입니다.
어떻게 투자하나요?
| 항목 | 내용 |
|---|---|
| 운용 방식 | 액티브 (펀더멘털 바텀업 선별) |
| 편입 종목 수 | 20~35개 (고신념 집중) |
| 투자 철학 | 저평가 + 장기 성장 + 경쟁 우위 |
| 배당 주기 | 연간 배당 |
| 총보수비율 | 0.80% |
내재 가치 대비 저평가된 기업 중 지속적 경쟁 우위와 우수한 경영진을 갖춘 대형주를 선별합니다. 철저한 실사를 거쳐 20~35개 고신념 종목만 편입하며, 광범위 인덱스 대비 집중도가 높습니다.
- 1988년부터 유지해온 일관된 투자 철학을 ETF 구조로 접근 가능하게 제공
- 20~35개 집중 포트폴리오로 확신 있는 종목만 편입해 인덱스와 차별화된 포트폴리오 구성
규모와 비용
운용자산(AUM)은 $4.2B(약 6조원) 규모이며, 총보수비율(Expense Ratio)은 연 0.80%입니다.
BLCR·AVLC 등 다른 액티브 대형주 ETF는 편입 종목 수와 선별 기준이 다릅니다. OAKM도 집중형 가치 지향 ETF이지만 오크마크의 독자적 방법론을 사용합니다. EAGL은 이글 캐피털의 오랜 운용 철학을 ETF로 구현한 점이 차별점입니다.
성과와 흐름
집중 포트폴리오 특성상 편입 종목의 실적과 기업 이슈에 따라 성과 변동성이 광범위 ETF보다 높게 나타납니다. 저평가 가치주 전략은 성장주 강세 국면에서 상대적으로 다른 성과를 보일 수 있습니다.
고신념 집중 포트폴리오 액티브 ETF에 대한 관심이 일부 투자자 사이에서 증가하는 가운데, 이글 캐피털의 장기 운용 실적을 바탕으로 한 브랜드 신뢰도가 자금 유입에 기여하고 있습니다.
장점과 단점
검증된 투자 철학과 집중 포트폴리오가 강점이나, 높은 보수율과 집중 위험이 단점입니다.
💪 핵심 장점
대안 ETF와 관련 상품
표에 보이는 BLCR은 블랙록의 대형주 코어 액티브 ETF로 편입 종목이 더 넓습니다. OAKM은 비슷한 집중형 가치주 ETF입니다. AVLC는 저보수 퀀트 기반 대형주 ETF로 전략이 다릅니다. 단순히 광범위 S&P 500에 투자하려면 VOO·IVV가 더 저렴한 대안입니다.
| 종목 | 이름 | 가격 | 등락 | AUM | 총보수 | 배당률 | 1년 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
 BLCR | iShares Large Cap Core Active ETF | $49.26 | +0.4% | $6.1B | 0.36% | 0.24% | +40.4% |
 RONB | Baron First Principles ETF | $24.70 | +3.4% | $2.0B | 1.00% | - | - |
 AVLC | Avantis U.S. Large Cap Equity ETF | $88.92 | +0.6% | $1.3B | 0.15% | 0.82% | +28.3% |
 OAKM | Oakmark U.S. Large Cap ETF | $28.32 | +1.0% | $1.1B | 0.59% | 0.67% | +12.7% |
 RSMC | Rockefeller U.S. Small-Mid Cap ETF | $28.59 | +0.9% | $774.1M | 0.75% | - | +13.0% |
| 종목 | 이름 | 비중 | 가격 | 등락 | 시총 | PER | 배당률 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| AMZN | Amazon.com Inc | 0.07% | $238.51 | -1.2% | $2.57T | 28.5 | - |
| COP | Conoco Phillips | 0.05% | $116.98 | +1.4% | $142.5B | 19.9 | 2.9% |
| UNH | Unitedhealth Group Inc | 0.05% | $408.52 | +0.7% | $371.0B | 30.9 | 2.18% |
| MSFT | Microsoft Corp | 0.05% | $390.66 | +0.1% | $2.90T | 23.3 | 0.94% |
| GOOGL | Alphabet Inc | 0.05% | $359.68 | +0.5% | $4.35T | 27.4 | 0.24% |
| WDAY | Workday Inc | 0.05% | $130.80 | +0.2% | $32.3B | 40.8 | - |
| TSM | Taiwan Semiconductor Manufacturing ADR | 0.04% | $423.93 | +0.7% | $2.20T | 35.2 | 0.9% |
| COF | Capital One Financial Corp | 0.04% | $184.73 | +1.5% | $113.8B | 65.1 | 1.75% |
| DHR | Danaher Corp | 0.04% | $180.10 | -0.4% | $127.5B | 34.8 | 0.78% |
 WWD | Woodward Inc | 0.04% | $386.85 | -0.3% | $23.0B | 46.3 | 0.32% |
투자자 체크포인트
EAGL은 이글 캐피털의 장기 운용 철학을 집중 포트폴리오로 구현한 액티브 ETF입니다. 아래 항목을 점검해 투자 목적에 부합하는지 확인하세요.
| 체크포인트 | 확인 내용 | 현재 상태 |
|---|---|---|
| 💵 보수율 비교 | VOO·BLCR 등 경쟁 대형주 ETF와 보수율을 비교합니다 | 0.80% — 카테고리 평균 대비 높음 |
| 📊 집중도 인식 | 20~35개 종목 집중으로 광범위 ETF 대비 변동성이 높습니다 | 개별 종목 이슈 직접 반영 |
| ⚡ 가치주 전략 이해 | 저평가 가치주 중심 전략이 현재 시장 환경과 맞는지 확인합니다 | 성장주 강세 시 상대 불리 |
| 🔄 장기 보유 적합성 | 집중 포트폴리오의 단기 변동성을 감내할 수 있는지 확인합니다 | 장기 보유 전제 전략 |
집중 포트폴리오 특성상 편입 종목의 실적 악화나 섹터 부진 시 성과 하락 폭이 클 수 있습니다. 높은 보수율은 장기적으로 수익률을 잠식하며, 가치주 전략이 시장과 맞지 않는 기간이 장기화될 수 있습니다.
EAGL은 이글 캐피털의 검증된 가치 투자 철학을 ETF로 접근하는 집중형 액티브 상품입니다. 높은 보수율과 집중 위험을 인지한 뒤, 광범위 인덱스 ETF를 보완하는 위성 포지션으로 소규모 배분하는 것이 적합합니다.
면책조항: 본 리포트는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.