LONZ 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

Q: LONZ是否支付分红（分配）？

LONZ的分红收益率约为 9.12%。

LONZ

PIMCO Senior Loan Active ExchangeTraded Fund

7월 28일 1:46 PM ET (한국 7/29 02:46)

$49.22

+0.00 +0.01%

LONZ ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。

总费用比率

0.63%

年度运营费用

净资产规模 (AUM)

$579M

약 7935억원

持仓

334只

股息率

9.12%

运作方式

Active

Category ⓘ	Bonds - Broad Market	Asset Type ⓘ	Bonds	Return% 1Y ⓘ	5.48%	Total Holdings ⓘ	334	Perf Week ⓘ	0.01%
ETF Type ⓘ	Global Bonds	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	7.79%	AUM ⓘ	$579M	Perf Month ⓘ	-0.1%
Expense ⓘ	0.63%	NAV ⓘ	$49.17	Return% 5Y ⓘ	-	52W High ⓘ	-3.71%	Perf Quarter ⓘ	-0.95%
Dividend TTM ⓘ	$4.49 (9.12%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	31.76% -	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	0.85%	Perf Half Y ⓘ	-2.81%
Flows% 1M ⓘ	1.9%	Flows% YTD ⓘ	23.09%	Return% SI ⓘ	7.56%	Volatility(W/M) ⓘ	0.15% 0.16%	Perf YTD ⓘ	-2.11%
SMA20 ⓘ	0.07%	SMA50 ⓘ	-0.16%	SMA200 ⓘ	-1.34%	RSI (14) ⓘ	49.31	Beta ⓘ	0.15
IPO ⓘ	2022/6/9	Prev Close ⓘ	$49.22	Perf Year ⓘ	-3.55%	Avg Volume ⓘ	0.12M	Price ⓘ	$49.22

📊 PIMCO Senior Loan Active ExchangeTraded Fund (LONZ) 投资分析

ETF 概览

PIMCO Senior Loan Active ExchangeTraded Fund · Bonds - Broad Market

채권형 — 채권 ETF (만기 미상)

2022년 상장, 4년 운영 중.

PIMCO Senior Loan Active ETF는 신중한 투자 관리를 바탕으로 경상 수익 제공을 목표로 합니다. 정상적인 상황에서 자산의 최소 80%를 선순위 대출(Senior Loans)의 다각화된 포트폴리오에 투자하며, 선도 계약이나 옵션, 선물, 스왑 등 파생 상품을 활용할 수 있습니다. 포트폴리오의 평균 듀레이션을 벤치마크 지수의 +/- 1년 범위 내에서 관리합니다.

📘 LONZ ETF 자세히 알아보기 →

U.S.debt-securitiessenior-loans

규모: $579M 약 7935억원
운용사: PIMCO
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2022년

费用效率

年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响

费率偏高 — 年化 0.63%

管理费率高于Bonds - Broad Market中位数,建议与同类 ETF 比较。

实际年化管理费 (Net Expense Ratio)

하위 25%

0.63%

我的位置后 25%

低位区均值高位区

按投资金额的实际费用模拟

$100.0M

年度管理费

$630K

相比同类平均每年多支出 $270K

长期表现

1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力

收益率数据不足

相对基准(SPY)的1年超额收益为 -12.3%p。

ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。

若在 3 年前投资,如今...

$100.0M

当前资产

$125.2M

→

累计收益

+$25.2M

年化 +7.8%

ℹ️ 收益构成条形图阅读方法

各周期柱状图所显示的是该 ETF 收益来源的占比。

价格上涨价格下跌获得分红

以蓝色为主 (80%+)：成长型 — 收益大部分来自股价上涨
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）

1 年

2025.07 ~ 2026.07

年化 +5.48%

상위 25%

价格 -3.55% + 分红 +9.03% = 总 +5.48%/年

年化跑输基准 12.3%p

我的位置前 25%

低位区均值高位区

3 年

2023.07 ~ 2026.07

年化 +7.79% 累计 +25.2%

상위 25%

价格 -0.60% + 分红 +8.39% = 总 +7.79%/年

年化跑输基准 11.2%p

我的位置前 25%

低位区均值高位区

5 年

2021.07 ~ 2026.07

2022年6月上市 — 不足5年

10年

2016.07 ~ 2026.07

2022年6月上市 — 不足10年

4年累计总收益曲线

2022-06-09 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。

LONZ · 仅股价 LONZ · 股价 + 累计分红 LONZ · 红利再投资 S&P 500 (SPY)

100

150

200

ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。

年度收益率对比

按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率

LONZ S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+1%

2022

+12%

2023

+9%

2024

+5%

2025

+1%

2026 YTD

💡 股票类基准(SPY)资产类别不同，直接对比仅供参考。

ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。

相对 S&P 500 (SPY) 的胜率

1 / 4年

落后于基准 (25%)

+ 2026 YTD：落后 (0.9% vs 8.5%)

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

💡 与不同资产类别(如SPY)的胜率仅供参考。

ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。

下跌捕获比 (Downside Capture)

🛡️ 5%

下跌行情中跌幅小于基准——防御能力出色

<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

💡 债券与股票下跌常呈负相关,该指标的解读较为有限。

ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。

风险特征

波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史

综合风险等级

债券基准

债券ETF的波动本来就比股票小，直接拿它和其他资产比意义不大，应该在债券ETF之间相互比较。同时也要结合利率上行时价格下跌的关系来综合判断。

🏦 债券 ETF — 低波动·低 Beta 是其本性

债券的波动率远低于股票,相对股票基准的 Beta 也较低。"稳定"这一评价是理所当然的结果,有意义的对比应以债券指数(如 AGG/TLT 等)为基准。

Beta（市场敏感度）

평균권

0.15

市场上涨 10% 时 +1.5%

市场下跌 10% 时 -1.5%

我的位置中等

低位区均值高位区

ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。

日均波动幅度（最近 1 个月）

평균권

±0.16%

标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上

年化波动率走势 (过去 10 年)

ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。

最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年

-4.2%

回撤持续期: 2 个月

2025-02-14 → 2025-04-04

约 38 天回本

2022-06-09 最大 -5% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。

夏普比率（风险调整收益）

1.24

优秀 — 风险调整后收益良好

ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。

月度最大预期亏损 (VaR 95%)

-1.3%

按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。

ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。

分红分析

派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算

债券派息 —— 年化 9.12%

派息主要来源于票息利息。

ℹ️ 债券 ETF 的派息大部分来源于票息收益。利率上升时派息会增加，但价格会随之下跌，需要综合看待这一关系。

배당수익률

9.12%

주당 배당

$4.49

연간 기준

5년 성장률

지급 주기

불규칙

2월 · 3월 · 4월 · 8월 · 9월 · 10월 · 11월 · 12월

📊 총 이력 2022~2026 (45건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

—

2021

$1.62

2022

$4.19 +158.1%

2023

$4.17 -0.4%

2024

$3.32 -20.4%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 45건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-04-01

$0.380

—

8.10%

2026-03-02

$0.380

—

7.74%

2026-02-02

$0.380

—

7.41%

2025-12-30

$0.130

—

7.44%

2025-12-01

$0.390

—

7.96%

2025-11-03

$0.390

—

7.17%

2025-10-01

$0.350

—

7.93%

2025-09-02

$0.320

—

7.87%

2025-08-01

$0.300

—

7.83%

2025-07-01

$0.260

—

7.72%

2025-06-02

$0.280

—

7.93%

2025-05-01

$0.230

—

8.17%

2025-04-01

$0.180

—

8.15%

2025-03-03

$0.200

—

7.74%

2025-02-03

$0.290

—

7.99%

2024-12-31

$0.450

—

8.16%

2024-12-02

$0.370

—

7.77%

2024-11-01

$0.460

—

7.80%

2024-10-01

$0.330

—

8.28%

2024-09-03

$0.330

—

7.61%

2024-08-01

$0.290

—

7.62%

2024-07-01

$0.250

—

8.50%

2024-06-03

$0.350

—

7.99%

2024-05-01

$0.350

—

8.11%

2024-04-01

$0.240

—

8.84%

2024-03-01

$0.350

—

8.40%

2024-02-01

$0.400

—

9.11%

2023-12-28

$0.260

—

9.07%

2023-12-01

$0.360

—

9.20%

2023-11-01

$0.370

—

9.08%

2023-10-02

$0.330

—

8.76%

2023-09-01

$0.333

—

8.52%

2023-08-01

$0.370

—

8.34%

2023-07-03

$0.370

—

7.63%

2023-06-01

$0.400

—

6.98%

2023-05-01

$0.340

—

6.12%

2023-04-03

$0.380

—

5.45%

2023-03-01

$0.324

—

4.63%

2023-02-01

$0.350

—

3.97%

2022-12-29

$0.400

—

3.32%

2022-12-01

$0.264

—

2.49%

2022-11-01

$0.260

—

1.97%

2022-10-03

$0.250

—

1.44%

2022-09-01

$0.228

—

0.90%

2022-08-01

$0.220

—

0.45%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $8K

5년 누적 (세후) $39K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

综合投资吸引力

该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像

优势与不足并存 请结合下方的适配度,判断是否符合您的投资目标。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

보통

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

매우 적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

매우 적합

👤

이런 분에게 어울려요

希望提升投资组合稳定性的投资者

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

💸管理费偏高 — 年费率0.63%
🎯年化跑输基准-12.3%p

同类 ETF 对比

分类：Bonds - Broad Market

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 5/6위

카테고리: Bonds - Broad Market

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 LONZ보다 유리, ▼ 표시는 LONZ보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
LONZ	PIMCO Senior Loan Active ExchangeTraded Fund	0.63%	$579M	334	9.12%	-2.11%	-3.55%
BNDX	Vanguard Total International Bond ETF	0.07% ▲	$82.4B ▲	6833	4.52% ▼	-	-2.70% ▲
IUSB	iShares Core Universal USD Bond ETF	0.06% ▲	$43.0B ▲	18030	4.28% ▼	-	-0.85% ▲
BINC	iShares Flexible Income Active ETF	0.4% ▲	$16.1B ▲	4787	5.60% ▼	-	-1.36% ▲
PYLD	PIMCO Multisector Bond Active ETF	0.64% ▼	$15.0B ▲	2427	5.94% ▼	-	-0.62% ▲
JCPB	JPMorgan Core Plus Bond ETF	0.38% ▲	$13.9B ▲	2743	4.95% ▼	-	-0.89% ▲