GDXD
MicroSectors Gold Miners -3X Inverse Leveraged ETNs
6월 12일 4:00 PM ET (한국 6/13 05:00)
$45.62
-4.32 ▼ -8.65%
🌙 6월 12일 7:56 PM ET (한국 6/13 08:56)
$45.06
-0.56 ▼ -1.22%
GDXD ETF는 운용보수·보유종목·섹터구성·배당·RSI·MACD 등 10개 항목을 분석합니다.
총보수비율
0.95%
연간 운용 비용
순자산 (AUM)
$125M
약 1716억원
보유종목
-개
배당수익률
-
운용 방식
Passive
| Category | Equity - Leveraged / Inverse | Asset Type | Equities (Stocks) | Return% 1Y | -92.2% | Total Holdings | - | Perf Week | -9.23% |
| ETF Type | Global Equities | Active/Passive | Passive | Return% 3Y | -83.06% | AUM | $125M | Perf Month | 49.67% |
| Expense | 0.95% | NAV | $50.11 | Return% 5Y | -71.68% | 52W High | -93.35% | Perf Quarter | 3.66% |
| Dividend TTM | - | Div Gr. 3/5Y | - | Return% 10Y | - | 52W Low | 91.96% | Perf Half Y | -54.43% |
| Flows% 1M | - | Flows% YTD | 244.03% | Return% SI | -71.54% | Volatility(W/M) | 16.16% 11.16% | Perf YTD | -46.2% |
| SMA20 | 4.95% | SMA50 | 17.42% | SMA200 | -53.16% | RSI (14) | 52.29 | Beta | -2.19 |
| IPO | 2020/12/3 | Prev Close | $49.94 | Perf Year | -92.05% | Avg Volume | 1.03M | Price | $45.62 |
MicroSectors Gold Miners -3X Inverse Leveraged ETNs (GDXD) 투자 분석
ETF 개요
MicroSectors Gold Miners -3X Inverse Leveraged ETNs · Equity - Leveraged / Inverse
인버스형 — 지수 하락에 베팅 (단기 헤지용 · 고위험)
2020년 상장, 6년 운영 중.
MicroSectors Gold Miners -3X Inverse Leveraged ETNs는 S-Network MicroSectors Gold Miners 지수 일간 성과의 인버스 3배(-300%)에 해당하는 수익률을 추구하는 채권입니다. 이 지수는 대형 금광 기업 ETF(GDX)와 중소형 금광 기업 ETF(GDXJ)의 성과를 추적하며, 금광 섹터의 하락으로부터 수익을 얻고자 하는 투자자를 위한 상품입니다.
U.S.equitygold-minersleverage
- 규모
- $0M 약 1716억원
- 운용사
- MicroSectors
- 운용 방식
- 패시브 (지수 추종)
- 상장일
- 2020년
비용 효율
연 운용보수 · 카테고리 내 순위 · 장기 비용 영향
저비용 ETF — 연 0.95%
Equity - Leveraged / Inverse 내 상위 25%. 1억 원 투자 시 약 950,000원/년.
실질 연간 운용보수 (Net Expense Ratio)
상위 25%0.95%
내 위치상위 25%
하위권 평균 상위권
투자 금액별 실제 비용 시뮬레이션
100,000,000원
연간 운용보수
950,000원
카테고리 평균 대비 연 40,000원 절약
카테고리 중앙값 연간 비용
990,000원
보수율 0.99% 기준
10년 누적 운용보수 (시장이 연 7% 오른다고 가정한 장기 시뮬레이션)
16,783,831원
수수료가 없었다면 벌 수 있었던 돈의 17.4%가 운용사로 빠져나갑니다
운용보수는 매년 자산의 일부를 가져가므로, 10년간 복리로 쌓이면 단순 합산(연간 비용 × 10)보다 훨씬 큰 손실이 됩니다. 연 7% 수익 가정은 S&P 500의 장기 평균에 근거합니다.
한국 투자자 중산층 기준 1억원을 기본값으로 표시합니다. 슬라이더로 금액을 조정하면 실시간 반영됩니다.
같은 카테고리의 더 저렴한 대안
TOPW
Roundhill Top WeeklyPay ETF
0.32%
연 -0.63%p
FNGU
MicroSectors FANG+ 3X Leveraged ETNs
0.35%
연 -0.60%p
SPDN
Direxion Daily S&P 500 Bear 1X ETF
0.48%
연 -0.47%p
* 보수가 낮다고 반드시 더 좋은 ETF는 아닙니다. 추종 지수·유동성·세제 등을 함께 검토하세요.
장기 성과
1년 · 3년 · 5년 · 10년 수익률 · 벤치마크 대비 · 하락장 방어력
카테고리 내 하위권 수익률
장기 수익률이 동일 카테고리 평균을 크게 밑돌았습니다. 벤치마크(SPY) 대비 1년 -115.9%p.
ℹ️ 아래 "1년·3년·5년·10년"은 오늘로부터 거슬러 올라간 기간의 연평균(CAGR)입니다. 예: "3년 +12%"는 최근 3년간 매년 12%씩 복리로 성장했다는 뜻.
↩️ 인버스 ETF — 단기 헤지 용도
지수 하락에 베팅하는 상품입니다. 수익률 값은 "지수가 오르면 ETF는 떨어진다"는 구조이므로, 연평균 수익률이 음수(−)여도 이상하지 않습니다. 일일 리셋 구조상 장기 보유 시 복리 감쇄가 큽니다. 헤지·단기 트레이딩 목적 외 장기 보유 부적합.
5년 전 투자했다면 지금
100,000,000원
지금 자산
182,166원
→
누적 손실
-99,817,834원
연평균 -71.7%
1년
2025.06 ~ 2026.06
연평균 -92.20%
하위 5%벤치마크보다 연 115.9%p 뒤쳐졌습니다
내 위치하위 5%
하위권 평균 상위권
3년
2023.06 ~ 2026.06
연평균 -83.06% 누적 -99.5%
하위 5%벤치마크보다 연 104.5%p 뒤쳐졌습니다
내 위치하위 5%
하위권 평균 상위권
5년
2021.06 ~ 2026.06
연평균 -71.68% 누적 -99.8%
하위 5%벤치마크보다 연 85.0%p 뒤쳐졌습니다
내 위치하위 5%
하위권 평균 상위권
10년
2016.06 ~ 2026.06
2020년 12월 상장 — 10년 미만
6년 누적 총수익 곡선
2020-12-03 시작 1억 원 기준 — 곡선 값을 그대로 억 원 단위로 해석 (예: 308 → 3.08억). 이 ETF와 벤치마크 모두 같은 시작일에서 100으로 맞춰 비교됩니다.
GDXD · 주가만 GDXD · 주가 + 누적배당 GDXD · 배당 재투자 S&P 500 (SPY)
0
100
200
ℹ️ 주가만: 배당 제외, 순수 주식 가격만 추종. 커버드콜·고배당 ETF는 이 선이 하락하거나 정체되는 경우가 많아 "원금 보존" 관점에서 유의미합니다. 주가 + 누적배당: 주식 수는 그대로 유지하고 받은 배당을 현금으로 쌓아둔 경우. 실제 계좌 체감 총자산과 유사. 배당 재투자: 받은 배당으로 즉시 추가 매수 (adjClose 기반, 업계 표준 총수익).
세 선이 크게 벌어질수록 배당 전략의 효과 파악이 쉬워집니다.
연도별 수익률 비교
달력 연도별 ETF vs S&P 500 (SPY)의 각 해 수익률
GDXD S&P 500 (SPY)
+100%
0%
−100%
2020
2021
2022
2023
2024
2025
2026 YTD
💡 인버스 ETF는 벤치마크가 하락한 해에 양의 수익, 상승한 해에 손실이 나는 반대 구조입니다.
ℹ️ 각 해 1월 1일부터 12월 31일까지의 수익률. 현재 연도(2026) 컬럼은 투명도 낮춰 YTD(미완성)임을 표시. 파란색이 회색보다 높으면 그 해는 이 ETF가 벤치마크를 이겼습니다.
S&P 500 (SPY) 대비 승률
0 / 6년
벤치마크 대비 열세 (0%)
+ 2026 YTD: 뒤짐 (-46.5% vs 8.9%)
2020 ✗
2021 ✗
2022 ✗
2023 ✗
2024 ✗
2025 ✗
2026 ✗ YTD
💡 인버스는 시장이 내린 해에만 이깁니다. 장기 보유용 승률 지표로는 부적합.
ℹ️ 완성된 달력 연도(1/1~12/31)에서 S&P 500 (SPY) 대비 이긴 해의 수. 현재 연도(YTD)는 별도 참고.
하락장 추종도 (Downside Capture)
-293%
하락장에서 벤치마크보다 덜 떨어짐 — 방어력 우수
<85% (방어) 85~110% (동조) >110% (취약)
💡 인버스는 벤치마크 하락 시 상승, 상승 시 하락. 이 지표의 일반적 해석이 반대로 적용됩니다.
ℹ️ S&P 500 (SPY)가 −1%일 때 이 ETF가 평균 몇 % 하락했는가. 지난 3년 일일 수익률 기준(벤치마크가 음수인 날만 집계).
리스크 성격
변동성 · Beta · 최대 낙폭 · Sharpe · 하락 회복 이력
종합 리스크 등급
고위험
시장과 반대로 움직이는 상품이에요. 오래 보유할수록 시간이 지날수록 손해가 쌓이는 구조라 단기 헤지용이에요.
↩️ 인버스 ETF — Beta 음수가 정상
지수와 반대로 움직이므로 Beta는 음수 또는 −1 근처가 정상입니다. 변동성은 기초지수와 유사하게 나옵니다. 단기 헤지용이며 장기 보유는 부적합.
Beta (시장 민감도)
상위 25%-2.19
시장 +10% 상승 시 -21.9%
시장 -10% 하락 시 +21.9%
내 위치상위 25%
하위권 평균 상위권
ℹ️ Beta 1.0은 시장과 동일하게 움직임. 1보다 크면 시장보다 더 크게, 작으면 덜 움직입니다.
일평균 변동폭 (최근 1개월)
평균권±11.16%
S&P 500 보통 ±1.0~1.3% · 채권형 ±0.3% · 레버리지 ETF ±3% 이상
연간 변동성 추이 (과거 10년)
ℹ️ 이 ETF의 하루 평균 가격 변동폭. 1%면 "하루에 평균 ±1% 정도 움직인다"는 뜻. 아래 롤링 곡선은 연환산 변동성(장기 표준 지표)의 시간 추이입니다.
최대 낙폭 (Max Drawdown) · 과거 10년
-100.0%
2020-12-03 최악 -100% 2026-06-01
ℹ️ 최대 낙폭은 과거 고점에서 저점까지 가장 크게 떨어진 비율입니다. 장기 투자자가 심리적으로 버텨야 할 최악의 하락 경험치.
Sharpe 비율 (리스크 조정 수익)
-0.68
부진 — 무위험 수익에도 못 미침
ℹ️ 연 수익률에서 무위험 수익(연 3%)을 뺀 값을 연간 변동성으로 나눔. 1.0 이상이면 "리스크 대비 수익이 좋다"로 통용.
월간 최대 예상 손실 (VaR 95%)
-44.6%
과거 기준, 월 단위로 이 수치보다 크게 떨어진 경우는 5%에 불과했습니다.
ℹ️ "앞으로도 95% 확률로 한 달에 이 정도 이상은 잃지 않는다"는 통계적 추정. 남은 5%는 금융위기·팬데믹급 충격 구간에 해당.
종합 투자 매력도
이 ETF는 어떤 목적에 잘 맞는지 — 강점·약점·투자자 프로필
단기 매매 전용 상품이에요 장기 투자 관점에서는 추천되지 않지만, 단기 트레이딩·헤지 목적에는 적합해요.
⚠️ 시장과 반대로 움직이는 단기 헤지 상품이에요. 장기 보유 시 시간 감쇄로 손실이 누적됩니다.
🎯 목적별 적합도
내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.
부적합
부적합
매우 적합
매우 낮음
이런 분에게 어울려요
단기 헤지·하락 베팅용
✅ 강점
- 💸저비용 — 연 0.95%
⚠️ 약점·주의사항
- 📈장기 수익률이 동종 대비 크게 낮아요
- 🎯벤치마크 대비 연 -85.0%p 부진
- 🔄인버스 — 오래 보유할수록 시간 감쇄 손실이 쌓여요
같은 카테고리 비교
카테고리: Equity - Leveraged / Inverse
같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 3/6위
카테고리: Equity - Leveraged / Inverse
ℹ️ 왜 비교해야 하나요?
같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 GDXD보다 유리, ▼ 표시는 GDXD보다 불리를 뜻해요.
| 티커 | ETF명 | 보수율 | AUM | 보유종목 | 배당률 | YTD | 1년 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| GDXD | MicroSectors Gold Miners -3X Inverse Leveraged ETNs | 0.95% | $125M | - | - | -46.20% | -92.05% |
| ProShares UltraPro Short QQQ -3x Shares | 0.95% | $2.0B ▲ | 20 | 11.59% | - | -63.47% ▲ | |
| Direxion Daily Semiconductor Bear 3X ETF | 1% ▼ | $1.7B ▲ | 13 | 71.02% | - | -97.50% ▼ | |
| ProShares Short S&P500 -1x Shares | 0.89% ▲ | $1.1B ▲ | 18 | 4.43% | - | -18.18% ▲ | |
| ProShares Short QQQ -1x Shares | 0.95% | $674M ▲ | 18 | 5.09% | - | -26.51% ▲ | |
| ProShares UltraPro Short S&P 500 | 0.9% ▲ | $440M ▲ | 19 | 7.52% | - | -47.37% ▲ |
AUM 내림차순 정렬 · ▲ GDXD보다 유리 · ▼ GDXD보다 불리
같은 테마 레버리지·커버드콜 ETF
같은 테마를 다른 전략으로 접근하는 ETF
GDXD과 같은 테마를 레버리지·커버드콜 방식으로 운용하는 ETF 7종 (레버리지 4 · 인버스 2 · 커버드콜 1)
GDXD의 직접 파생상품은 아니지만, 같은 테마를 다른 전략으로 다루는 ETF예요.
ℹ️ 어떤 ETF가 모인 건가요?
GDXD과 테마(카테고리·섹터)가 겹치는 ETF 중 특수 전략을 사용하는 것들이에요. 레버리지는 일일 등락의 2~3배, 인버스는 반대 방향 수익, 커버드콜은 옵션 프리미엄으로 월배당을 만들어요.
⚠️ 장기 보유 주의
레버리지·인버스 ETF는 일일 수익률만 추종해요. 변동성이 크면 오래 보유할수록 원본 지수와 수익률이 벌어지는 변동성 손실(volatility decay)이 누적돼, 단기 매매용 상품이에요.
레버리지 4 같은 테마를 2~3배로 증폭하는 ETF (변동성 큼)
인버스 2 같은 테마의 하락에 베팅하는 ETF
커버드콜·옵션 1 같은 테마에 옵션 매도로 월배당을 얹는 ETF
자주 묻는 질문
GDXD은 어떤 ETF인가요?
GDXD은 Equity - Leveraged / Inverse 카테고리의 ETF, MicroSectors이(가) 운용합니다.
GDXD은 몇 개 종목에 투자하나요?
GDXD은 AUM은 약 $125M입니다.
GDXD의 52주 최고가·최저가는 얼마인가요?
GDXD은 지난 52주간 최고 $685.94, 최저 $23.76를 기록했습니다.
면책조항: 본 리포트는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.