PYZ 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

Q: PYZ 有配息嗎？

PYZ 的配息殖利率約為 0.49%。

PYZ

Invesco Dorsey Wright Basic Materials Momentum ETF

7월 28일 4:00 PM ET (한국 7/29 05:00)

$120.41

-0.38 ▼ -0.31%

🌙 7월 28일 7:34 PM ET (한국 7/29 08:34)

$120.48

+0.13 ▲ +0.10%

PYZ ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.78%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$74M

약 1010억원

持有標的

43個

股息殖利率

0.49%

運作方式

Passive

Category ⓘ	US Equities - Industry Sector	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	20.96%	Total Holdings ⓘ	43	Perf Week ⓘ	-0.04%
ETF Type ⓘ	US Equities	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	12.35%	AUM ⓘ	$74M	Perf Month ⓘ	-4.63%
Expense ⓘ	0.78%	NAV ⓘ	$120.88	Return% 5Y ⓘ	9.62%	52W High ⓘ	-10.21%	Perf Quarter ⓘ	-6.53%
Dividend TTM ⓘ	$0.59 (0.49%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-5.39% 1.26%	Return% 10Y ⓘ	8.45%	52W Low ⓘ	27.91%	Perf Half Y ⓘ	-6.52%
Flows% 1M ⓘ	-4.68%	Flows% YTD ⓘ	-12.66%	Return% SI ⓘ	9.46%	Volatility(W/M) ⓘ	0.95% 0.93%	Perf YTD ⓘ	9.31%
SMA20 ⓘ	-0.42%	SMA50 ⓘ	-3.87%	SMA200 ⓘ	0.51%	RSI (14) ⓘ	43.23	Beta ⓘ	1.27
IPO ⓘ	2006/10/12	Prev Close ⓘ	$120.79	Perf Year ⓘ	19.84%	Avg Volume ⓘ	0.01M	Price ⓘ	$120.41

📊 Invesco Dorsey Wright Basic Materials Momentum ETF (PYZ) 投資分析

ETF 概覽

Invesco Dorsey Wright Basic Materials Momentum ETF · US Equities - Industry Sector

모멘텀형 — 최근 가격 추세 강한 종목 추종

2006년 상장, 20년 운영 중.

Invesco DWA Basic Materials Momentum ETF는 수수료 차감 전 기준으로 Dorsey Wright Basic Materials Technical Leaders Index(기초 지수)의 투자 성과를 추종합니다. 이 ETF는 일반적으로 총자산의 최소 90%를 기초 지수 구성 종목에 투자합니다. 기초 지수는 기초소재 섹터에서 강한 상대강도 또는 모멘텀 특성을 보이는 최소 30개 기업의 증권으로 구성됩니다.

📘 PYZ ETF 자세히 알아보기 →

U.S.equitymaterialsmomentum

규모: $74M 약 1010억원
운용사: Invesco
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2006년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

平均水準的運作費用 — 年 0.78%

在US Equities - Industry Sector類別中屬平均水準。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

평균권

0.78%

我的位置中間

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$780K

相較類別平均,每年多付 $280K

類別中位數年度費用

$500K

依費率 0.50% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$13.9M

若無手續費可獲得的收益中，有 14.3% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

State Street Technology Select Sector SPDR ETF

0.08%

每年 -0.70%p

XLF

State Street Financial Select Sector SPDR ETF

0.08%

每年 -0.70%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

收益接近平均水準

接近US Equities - Industry Sector中位數。一年期相對基準(SPY)超額報酬為 +3.2%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

若在 10 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$225.1M

→

累計報酬

+$125.1M

年化平均 +8.4%

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 +20.96%

평균권

年化領先基準指數 3.2%p

我的位置中間

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

年化平均 +12.35% 累計 +41.8%

평균권

年化落後基準指數 6.9%p

我的位置中間

後段平均前段

5年

2021.07 ~ 2026.07

年化平均 +9.62% 累計 +58.3%

평균권

年化落後基準指數 3.6%p

我的位置中間

後段平均前段

10年

2016.07 ~ 2026.07

年化平均 +8.45% 累計 +125.1%

평균권

年化落後基準指數 6.5%p

我的位置中間

後段平均前段

10年累計總報酬曲線

自 2016-07-29 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

PYZ · 僅股價 PYZ · 股價 + 累計配息 PYZ · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

PYZ S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+19%

2017

-26%

2018

+19%

2019

+16%

2020

+34%

2021

-16%

2022

+10%

2023

+3%

2024

+28%

2025

+7%

2026 YTD

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

3 / 9年

表現不及基準 (33%)

+ 2026 YTD：落後 (6.9% vs 8.7%)

2017 ✗

2018 ✗

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✓

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✓

2026 ✗ YTD

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

⚠️ 120%

跌幅大於基準——空頭市場較為脆弱

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

中風險

波動約與市場平均相當，需留意大空頭時可能出現 -30～40% 的損失。

Beta (市場敏感度)

하위 25%

1.27

市場上漲 10% 時 +12.7%

市場下跌 10% 時 -12.7%

我的位置後 25%

後段平均前段

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

평균권

±0.93%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-52.5%

回撤持續期間: 27 個月

2018-01-11 → 2020-03-23

約 10 個月後回檔

2015-08-03 最差 -46% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

0.24

不佳 — 風險調整後報酬偏低

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

月度最大預估損失（VaR 95%）

-9.0%

根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。

ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

有配息但偏低 — 年化 0.49%

較接近成長與配息混合型。5 年配息成長率 +1.3%。

ℹ️ 配息屬於輔助性質，主要的預期報酬來自股價上漲。

배당수익률

0.49%

주당 배당

$0.59

연간 기준

5년 성장률

1.3%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2006~2026 (75건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.63 +3.4%

2016

$0.38 -40.6%

2017

$0.64 +69.4%

2018

$0.87 +35.9%

2019

$0.74 -14.3%

2020

$0.31 -58.2%

2021

$0.93 +201.0%

2022

$1.02 +9.0%

2023

$0.98 -3.6%

2024

$0.79 -19.4%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 75건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-23

$0.119

—

0.81%

2025-12-22

$0.155

—

0.92%

2025-09-22

$0.178

—

1.07%

2025-06-23

$0.227

—

1.33%

2025-03-24

$0.230

—

1.15%

2024-12-23

$0.255

—

1.12%

2024-09-23

$0.250

—

1.23%

2024-06-24

$0.264

—

1.24%

2024-03-18

$0.211

—

1.39%

2023-12-18

$0.420

—

1.48%

2023-09-18

$0.201

—

1.40%

2023-06-20

$0.213

—

1.46%

2023-03-20

$0.183

—

1.38%

2022-12-19

$0.223

—

1.35%

2022-09-19

$0.307

—

1.14%

2022-06-21

$0.269

—

0.83%

2022-03-21

$0.134

—

0.45%

2021-12-20

$0.131

—

0.53%

2021-09-20

$0.046

—

0.58%

2021-06-21

$0.057

—

0.79%

2021-03-22

$0.076

—

0.99%

2020-12-21

$0.153

—

1.44%

2020-09-21

$0.150

—

1.94%

2020-06-22

$0.246

—

2.45%

2020-03-23

$0.193

—

2.89%

2019-12-23

$0.274

—

1.74%

2019-09-23

$0.213

—

1.70%

2019-06-24

$0.319

—

1.34%

2019-03-18

$0.060

—

1.18%

2018-12-24

$0.225

—

1.27%

2018-09-24

$0.189

—

0.85%

2018-06-18

$0.195

—

0.75%

2018-03-19

$0.028

—

0.59%

2017-12-18

$0.183

—

0.54%

2017-09-18

$0.127

—

0.85%

2017-06-16

$0.066

—

1.06%

2016-12-16

$0.358

—

1.52%

2016-09-16

$0.087

—

1.34%

2016-06-17

$0.126

—

1.47%

2016-03-18

$0.062

—

1.36%

2015-12-18

$0.286

—

1.73%

2015-09-18

$0.173

—

1.32%

2015-06-19

$0.153

—

1.16%

2014-12-19

$0.212

—

1.39%

2014-09-19

$0.082

—

1.04%

2014-06-20

$0.191

—

1.27%

2014-03-21

$0.052

—

0.96%

2013-12-20

$0.194

—

1.72%

2013-09-20

$0.070

—

1.63%

2013-06-21

$0.197

—

1.61%

2013-03-15

$0.025

—

1.67%

2012-12-21

$0.371

—

1.78%

2012-09-21

$0.095

—

1.24%

2012-06-15

$0.159

—

1.71%

2012-03-16

$0.087

—

1.13%

2011-12-16

$0.143

—

3.40%

2011-09-16

$0.105

—

2.96%

2011-06-17

$0.093

—

2.56%

2010-12-17

$0.717

—

2.74%

2010-09-17

$0.066

—

1.00%

2010-06-18

$0.058

—

1.30%

2010-03-19

$0.005

—

1.12%

2009-12-18

$0.112

—

1.68%

2009-09-18

$0.064

—

1.70%

2009-06-19

$0.138

—

2.64%

2009-03-20

$0.011

—

2.63%

2008-12-19

$0.142

—

2.69%

2008-09-19

$0.102

—

1.37%

2008-06-20

$0.161

—

0.90%

2008-03-20

$0.006

—

0.74%

2007-12-21

$0.100

—

0.78%

2007-09-21

$0.072

—

0.97%

2007-06-15

$0.066

—

0.79%

2007-03-16

$0.039

—

0.67%

2006-12-15

$0.159

—

0.57%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $415

5년 누적 (세후) $2K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 1.26% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

優缺點並存 請查看下方的適合度，確認是否符合您的投資目標。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

보통

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

부적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

보통

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

낮음

👤

이런 분에게 어울려요

順勢操作的投資人

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

🎯年化落後基準 -3.6%p

投資組合配置

這檔 ETF 實際持有的標的 — 產業權重與成分股

45개 종목에 넓게 분산

개별 종목 리스크가 분산되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

45개

상위 10개 비중

41.5%

최대 단일 종목

6.45%

집중도(HHI)

318

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Basic Materials

75.2% +73%p

Industrials

13.7% +6%p

Financial

0.2% -13%p

S&P 500보다 많이 투자 (+3%p 이상) S&P 500보다 적게 투자 (-3%p 이상)

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 41.5% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 CRS Carpenter Technology Corp.

6.45%

CF CF Industries Holdings, Inc.

5.32%

ATI ATI Inc.

4.93%

AA Alcoa Corp.

3.92%

USAR USA Rare Earth, Inc.

3.83%

#6 - Invesco Private Prime Fund

3.73%

#7 STLD Steel Dynamics, Inc.

3.70%

#8 CTVA Corteva, Inc.

3.46%

HL Hecla Mining Co.

3.12%

#10

ALB Albemarle Corp.

3.03%

同類別比較

類別：US Equities - Industry Sector

같은 카테고리 6종 중 AUM 5/6위 · 보수율 6/6위

카테고리: US Equities - Industry Sector

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PYZ보다 유리, ▼ 표시는 PYZ보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
PYZ	Invesco Dorsey Wright Basic Materials Momentum ETF	0.78%	$74M	43	0.49%	+9.31%	+19.84%
PTF	Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF	0.6% ▲	$601M ▲	38	0.01% ▼	-	+30.01% ▲
PRN	Invesco Dorsey Wright Industrials Momentum ETF	0.6% ▲	$428M ▲	48	0.10% ▼	-	+27.63% ▲
PTH	Invesco Dorsey Wright Healthcare Momentum ETF	0.6% ▲	$231M ▲	55	2.63% ▲	-	+52.47% ▲
PSL	Invesco Dorsey Wright Consumer Staples Momentum ETF	0.6% ▲	$84M ▲	48	0.72% ▲	-	+7.44% ▼
SMOM	Symmetry Panoramic Sector Momentum ETF	0.63% ▲	$70M ▼	6	0.15% ▼	-	-