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PVAL
PVAL
Putnam Focused Large Cap Value ETF
7월 28일 2:23 PM ET (한국 7/29 03:23)
$52.57
+0.16 ▲ +0.31%

PVAL ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

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總費用率
0.55%
年度運作費用
淨資產 (AUM)
$13.0B
약 18조원
持有標的
48個
股息殖利率
0.91%
運作方式
Active
Category ⓘ US Equities - US StyleAsset Type ⓘ Equities (Stocks)Return% 1Y ⓘ 28.03%Total Holdings ⓘ 48Perf Week ⓘ 1.49%
ETF Type ⓘ US EquitiesActive/Passive ⓘ ActiveReturn% 3Y ⓘ 22.11%AUM ⓘ $13.0BPerf Month ⓘ 2.36%
Expense ⓘ 0.55%NAV ⓘ $52.33Return% 5Y ⓘ 17.34%52W High ⓘ 0.02%Perf Quarter ⓘ 7.97%
Dividend TTM ⓘ $0.48 (0.91%)Div Gr. 3/5Y ⓘ 46.17% -Return% 10Y ⓘ -52W Low ⓘ 32.38%Perf Half Y ⓘ 12.55%
Flows% 1M ⓘ 8.23%Flows% YTD ⓘ 63.83%Return% SI ⓘ 16.5%Volatility(W/M) ⓘ 0.84% 0.81%Perf YTD ⓘ 15.36%
SMA20 ⓘ 1.45%SMA50 ⓘ 2.74%SMA200 ⓘ 10.76%RSI (14) ⓘ 62.3Beta ⓘ 0.84
IPO ⓘ 2021/5/26Prev Close ⓘ $52.41Perf Year ⓘ 27.47%Avg Volume ⓘ 1.78MPrice ⓘ $52.57

📊 Putnam Focused Large Cap Value ETF (PVAL) 投資分析

ETF 概覽

Putnam Focused Large Cap Value ETF · US Equities - US Style

가치주형 — 저평가된 가치주 중심 포트폴리오
2021년 상장, 5년 운영 중.

Putnam Focused Large Cap Value ETF는 자본이득과 경상수익을 추구합니다. 이 ETF는 주로 미국 기업 보통주에 투자하며, 자본이득·경상수익 또는 둘 다의 잠재력을 제공하는 가치주에 집중합니다. 정상적인 상황에서 순자산의 최소 80%를 Russell 1000 Value Index 편입 기업과 유사한 규모의 대형주에 투자하며, 중형주에도 투자할 수 있습니다. 비분산형입니다.

📘 PVAL ETF 자세히 알아보기 →
U.S.equityvaluelarge-cap
규모
$13.0B 약 18조원
운용사
Putnam
운용 방식
액티브 (운용사 재량)
상장일
2021년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

平均水準的運作費用 — 年 0.55%
在US Equities - US Style類別中屬平均水準。
實質年化管理費 (Net Expense Ratio)
평균권
0.55%
我的位置中間
後段 平均 前段
依投資金額模擬實際費用
$100.0M
年度經理費
$550K
相較類別平均,每年多付 $130K
類別中位數年度費用
$420K
依費率 0.42% 計算
10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)
$9.9M
若無手續費可獲得的收益中，有 10.2% 被資產管理公司抽走
💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇
VUG
VUG
Vanguard Growth ETF
0.03%
每年 -0.52%p
VTV
VTV
Vanguard Value ETF
0.03%
每年 -0.52%p
SCHG
SCHG
Schwab U.S. Large-Cap Growth ETF
0.04%
每年 -0.51%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

同類別中表現最佳
優於US Equities - US Style상위 5%。一年期相對基準(SPY)超額報酬為 +10.2%p。
ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。
若在 5 年前投資，現在價值為
$100.0M
目前資產
$222.4M
→
累計報酬
+$122.4M
年化平均 +17.3%
1年
2025.07 ~ 2026.07
年化平均 +28.03%
상위 25%
年化領先基準指數 10.2%p
我的位置前 25%
後段 平均 前段
3年
2023.07 ~ 2026.07
年化平均 +22.11% 累計 +82.1%
상위 25%
年化領先基準指數 3.1%p
我的位置前 25%
後段 平均 前段
5年
2021.07 ~ 2026.07
年化平均 +17.34% 累計 +122.4%
상위 5%
年化領先基準指數 4.5%p
我的位置前 5%
後段 平均 前段
10年
2016.07 ~ 2026.07
2021年5月上市 — 不足 10 年
5年 累計總報酬曲線
自 2021-05-26 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。
PVAL · 僅股價 PVAL · 股價 + 累計配息 PVAL · 配息再投資 S&P 500 (SPY)
50
100
150
200
250
2021-05-26 • 起始值 100 • 2026-07-01
僅股價 203 股價＋配息 210 再投資 214 vs S&P 500 (SPY) 191
ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。
年度報酬率比較
曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率
PVAL S&P 500 (SPY)
+40%
0%
−40%
+11%
2021
-3%
2022
+19%
2023
+19%
2024
+25%
2025
+15%
2026 YTD
ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。
對 S&P 500 (SPY) 的勝率
2 / 5年
與基準互有領先 (40%)
+ 2026 YTD：領先 (14.6% vs 8.5%)
2021 ✗
2022 ✓
2023 ✗
2024 ✗
2025 ✓
2026 ✓ YTD
ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。
下跌捕捉比 (Downside Capture)
🛡️ 71%
空頭市場跌幅小於基準——防禦力優異
<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)
ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級
低風險
波動低於市場平均，長期持有的負擔較小。
Beta (市場敏感度)
평균권
0.84
市場上漲 10% 時 +8.4%
市場下跌 10% 時 -8.4%
我的位置中間
後段 平均 前段
ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。
日均波動幅度 (近 1 個月)
평균권
±0.81%
S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上
年化波動率走勢（過去 10 年）
最低 7% 目前 11% 最高 36%
ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。
最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年
-16.6%
回撤持續期間: 6 個月
2022-03-30 → 2022-09-30
約 4 個月後回檔
2021-05-26 最差 -14% 2026-07-01
ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。
夏普比率（風險調整後報酬）
0.89
平均 — 風險調整後報酬一般
ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。
月度最大預估損失（VaR 95%）
-4.9%
根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。
ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

有配息但偏低 — 年化 0.91%
較接近成長與配息混合型。
ℹ️ 配息屬於輔助性質，主要的預期報酬來自股價上漲。
배당수익률
0.91%
주당 배당
$0.48
연간 기준
5년 성장률
-
지급 주기
분기배당
4월 · 10월 · 12월
📊 총 이력 2021~2026 (15건)
연도별 배당 총액 추이
주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.
$0.13
2021
$0.16 +21.2%
2022
$0.42 +162.5%
2023
$0.50 +18.6%
2024
$0.46 -8.4%
2025
$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소
최근 배당 이력 총 15건
아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.
배당락일
주당 금액
지급일
당시 수익률
2026-04-07
$0.140
—
1.06%
2025-12-19
$0.112
—
1.00%
2025-10-06
$0.103
—
1.16%
2025-07-07
$0.140
—
1.27%
2025-04-04
$0.101
—
1.43%
2024-12-05
$0.155
—
1.81%
2024-09-06
$0.121
—
1.84%
2024-06-06
$0.111
—
1.52%
2024-03-06
$0.111
—
1.57%
2023-12-06
$0.212
—
1.94%
2023-09-07
$0.111
—
1.24%
2023-06-06
$0.097
—
0.92%
2022-12-27
$0.014
—
0.59%
2022-12-06
$0.146
—
1.02%
2021-12-06
$0.132
—
0.49%
* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.
💰 내가 $100K 투자한다면
연간 배당금 (세후) $772
5년 누적 (세후) $4K
* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.
* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

整體具吸引力 主要指標表現良好，即使有部分弱點，整體仍是優點占優勢。
🎯 목적별 적합도
내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.
🌳
장기 보유
수년 이상 꾸준히 모아갈 때
매우 적합
💵
배당 인컴
매월·분기 현금흐름이 목적일 때
낮음
⚡
단기 트레이딩
며칠~몇 주 단기 방향성 매매
매우 낮음
🧩
포트폴리오 보조
자산 배분·헤지 용도
보통
👤
이런 분에게 어울려요
價值型投資人
✅ 강점
  • 📈長期績效 US Equities - US Style 前 5%
  • 🎯年化超額報酬 +4.5%p（對比基準）
⚠️ 약점·주의사항
특별한 약점이 보이지 않아요.

同類別比較

類別：US Equities - US Style

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 6/6위
카테고리: US Equities - US Style
ℹ️ 왜 비교해야 하나요?
같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PVAL보다 유리, ▼ 표시는 PVAL보다 불리를 뜻해요.
티커ETF명보수율AUM보유종목배당률YTD1년
PVAL PVAL
Putnam Focused Large Cap Value ETF0.55% $13.0B 480.91% +15.36% +27.47%
VTV VTV
Vanguard Value ETF0.03% ▲$188.3B ▲3251.84% ▲- +22.73% ▼
IWD IWD
iShares Russell 1000 Value ETF0.18% ▲$80.9B ▲8751.40% ▲- +25.45% ▼
IVE IVE
iShares S&P 500 Value ETF0.18% ▲$48.9B ▲4441.52% ▲- +15.86% ▼
VBR VBR
Vanguard Small Cap Value ETF0.05% ▲$37.2B ▲8441.76% ▲- +20.77% ▼
SPYV SPYV
State Street SPDR Portfolio S&P 500 Value ETF0.04% ▲$36.1B ▲4401.68% ▲- +15.77% ▼
AUM 내림차순 정렬 · ▲ PVAL보다 유리 · ▼ PVAL보다 불리
📊
即時儀表板讓你一眼掌握市場 在同一畫面查看盤前・盤中・盤後即時行情、選股器與熱力圖
→

相同主題的槓桿與覆蓋式買權 ETF

以不同策略詮釋相同主題的 ETF

以與 PVAL 相同主題，採用槓桿或覆蓋式買權操作的 ETF 共 1 檔 (槓桿型 1)
雖然並非 PVAL 的直接衍生性商品，但屬於以相同主題、不同策略操作的 ETF。
ℹ️ 這裡彙整了哪些 ETF？
在與 PVAL 主題（類別·產業）重疊的 ETF 中，有些採用特殊策略：槓桿型追蹤每日漲跌的 2~3 倍，反向型追求相反方向的報酬，掩護性買權則以選擇權權利金創造月配息。
⚠️ 長期持有提醒
槓桿與反向 ETF 僅 追蹤每日報酬。波動度大時，持有越久與原指數的報酬差距——也就是 波動率衰減（volatility decay）——會持續累積，因此屬於短線交易商品。
📈 槓桿型 1 將同一主題放大 2～3 倍的 ETF（波動較大）
IWDL
IWDL
ETRACS 2x Leveraged US Value Factor TR ETN
+1.02%
$7M
🧺
前往 ETF 中心深入分析 ETF 重複持倉 · 產業曝險 · X-Ray 分析工具全集
→

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常見問題

PVAL 是什麼類型的 ETF？

PVAL 屬於 US Equities - US Style 類別，由 Putnam 發行管理。

PVAL 投資了多少檔標的？

PVAL 總共持有 48 檔標的，AUM 約為 $13.0B。

PVAL 有配息嗎？

PVAL 的配息殖利率約為 0.91%。

PVAL 的 52 週最高價與最低價是多少？

PVAL 在過去 52 週最高為 $52.56，最低為 $39.71。

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면책조항: 본 콘텐츠는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.