PHYL 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

PHYL

PGIM Active High Yield Bond ETF

7월 28일 12:35 PM ET (한국 7/29 01:35)

$34.69

+0.03 ▲ +0.10%

PHYL ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.39%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$1.3B

약 2조원

持有標的

808個

股息殖利率

7.00%

運作方式

Active

Category ⓘ	Bonds - Broad Market	Asset Type ⓘ	Bonds	Return% 1Y ⓘ	4.78%	Total Holdings ⓘ	808	Perf Week ⓘ	-0.59%
ETF Type ⓘ	US Bonds	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	8.24%	AUM ⓘ	$1.3B	Perf Month ⓘ	-1.13%
Expense ⓘ	0.39%	NAV ⓘ	$34.61	Return% 5Y ⓘ	3.86%	52W High ⓘ	-3.17%	Perf Quarter ⓘ	-1.85%
Dividend TTM ⓘ	$2.43 (7%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	4.39% 0.81%	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	0.65%	Perf Half Y ⓘ	-2.89%
Flows% 1M ⓘ	2.59%	Flows% YTD ⓘ	50.61%	Return% SI ⓘ	5.26%	Volatility(W/M) ⓘ	0.23% 0.21%	Perf YTD ⓘ	-2.21%
SMA20 ⓘ	-0.54%	SMA50 ⓘ	-0.77%	SMA200 ⓘ	-1.6%	RSI (14) ⓘ	37.19	Beta ⓘ	0.39
IPO ⓘ	2018/9/27	Prev Close ⓘ	$34.66	Perf Year ⓘ	-2.13%	Avg Volume ⓘ	0.17M	Price ⓘ	$34.69

📊 PGIM Active High Yield Bond ETF (PHYL) 投資分析

ETF 概覽

PGIM Active High Yield Bond ETF · Bonds - Broad Market

채권형 — 채권 ETF (만기 미상)

2018년 상장, 8년 운영 중.

PGIM Active High Yield Bond ETF는 경상 수익과 자본 증식의 조합을 통한 총수익 극대화를 목표로 합니다. 정상적인 시장 상황에서 순자산의 최소 80%를 투자 부적격 등급의 하이일드 채권 다각화 포트폴리오 및 유사한 경제적 특성을 가진 파생 상품에 투자하는 액티브 운용 ETF입니다.

📘 PHYL ETF 자세히 알아보기 →

U.S.fixed-incomebondshigh-yield

규모: $1.3B 약 2조원
운용사: PGIM
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2018년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

平均水準的運作費用 — 年 0.39%

在Bonds - Broad Market類別中屬平均水準。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

평균권

0.39%

我的位置中間

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$390K

相較類別平均,每年多付 $30K

類別中位數年度費用

$360K

依費率 0.36% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$7.1M

若無手續費可獲得的收益中，有 7.3% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

BND

Vanguard Total Bond Market ETF

0.03%

每年 -0.36%p

AGG

iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF

0.03%

每年 -0.36%p

BSV

Vanguard Short-Term Bond ETF

0.03%

每年 -0.36%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

同類別中的領先表現

於Bonds - Broad Market상위 25%。一年期相對基準(SPY)超額報酬為 -13.0%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

若在 5 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$120.8M

→

累計報酬

+$20.8M

年化平均 +3.9%

ℹ️ 報酬構成長條圖讀法

各期間資料列所顯示的長條代表此 ETF 收益來源的比例。

價格上漲價格下跌領取股利

以藍色為主 (80%+)：成長型 — 價格上漲為主要收益來源
以橘色為主 (70%+)：收益型 — 股利為主要收益來源（須留意稅後課稅負擔）
紅色 + 橘色：價格持平或下跌型 — 以股利彌補虧損的結構（常見於掩護性買權與高股息個股）

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 +4.78%

상위 25%

價格 -2.13% + 股利 +6.91% = 總計 +4.78%/年

年化落後基準指數 13.0%p

我的位置前 25%

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

年化平均 +8.24% 累計 +26.8%

상위 5%

價格 +0.53% + 股利 +7.71% = 總計 +8.24%/年

年化落後基準指數 10.8%p

我的位置前 5%

後段平均前段

5年

2021.07 ~ 2026.07

年化平均 +3.86% 累計 +20.8%

상위 25%

價格 -3.22% + 股利 +7.08% = 總計 +3.86%/年

年化落後基準指數 9.0%p

我的位置前 25%

後段平均前段

10年

2016.07 ~ 2026.07

2018年9月上市 — 不足 10 年

8年累計總報酬曲線

自 2018-09-27 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

PHYL · 僅股價 PHYL · 股價 + 累計配息 PHYL · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

150

250

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

PHYL S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

-4%

2018

+17%

2019

+6%

2020

+6%

2021

-12%

2022

+11%

2023

+9%

2024

+9%

2025

+1%

2026 YTD

💡 股票基準指數(SPY)資產類別不同，直接比較僅供參考。

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

2 / 8年

表現不及基準 (25%)

+ 2026 YTD：落後 (0.6% vs 8.5%)

2018 ✓

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

💡 與 SPY 資產類別不同的標的，勝率僅供參考。

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

🛡️ 20%

空頭市場跌幅小於基準——防禦力優異

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

💡 債券與股票下跌常呈負相關，本指標的解讀因此較為有限。

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

以債券為基準

債券 ETF 本來就比股票波動小，比較時應以同類債券 ETF 為基準，並留意利率與價格呈反向變動的特性。

🏦 債券 ETF — 低波動·低 Beta 為常態

相較於股票，債券波動明顯較低；對照股票基準指數時，Beta 也偏低。「穩健」其實是理所當然的結果，若要進行有意義的比較，應以債券指數（如 AGG／TLT 等）為基準。

Beta (市場敏感度)

하위 25%

0.39

市場上漲 10% 時 +3.9%

市場下跌 10% 時 -3.9%

我的位置後 25%

後段平均前段

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

평균권

±0.21%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-22.1%

回撤持續期間: 1 個月

2020-02-12 → 2020-03-23

約 5 個月後回檔

2018-09-27 最差 -17% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

0.30

不佳 — 風險調整後報酬偏低

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

月度最大預估損失（VaR 95%）

-3.8%

根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。

ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

債券配息 — 年化 7.00%

主要來源為票息利息。5 年配息成長率 +0.8%。

ℹ️ 債券 ETF 的配息主要來自利息收入（票息）。當利率上升時配息會增加，但同時價格會下跌，須一併觀察兩者的關係。

배당수익률

7.00%

주당 배당

$2.43

연간 기준

5년 성장률

0.8%

지급 주기

불규칙

2월 · 3월 · 8월 · 9월 · 10월 · 11월 · 12월

📊 총 이력 2018~2026 (91건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.68

2018

$3.01 +342.1%

2019

$3.05 +1.2%

2020

$2.48 -18.4%

2021

$2.20 -11.4%

2022

$2.65 +20.4%

2023

$2.88 +8.5%

2024

$2.50 -12.9%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 91건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-31

$0.218

—

7.88%

2026-03-02

$0.185

—

7.70%

2026-02-02

$0.206

—

7.64%

2025-12-30

$0.152

—

7.05%

2025-12-01

$0.190

—

8.08%

2025-11-03

$0.195

—

7.56%

2025-10-01

$0.218

—

8.19%

2025-09-02

$0.225

—

8.31%

2025-08-01

$0.217

—

8.43%

2025-07-01

$0.224

—

8.47%

2025-06-02

$0.229

—

8.68%

2025-05-01

$0.235

—

8.79%

2025-04-01

$0.236

—

8.76%

2025-03-03

$0.208

—

7.96%

2025-02-03

$0.175

—

8.04%

2024-12-27

$0.281

—

8.28%

2024-12-02

$0.222

—

8.19%

2024-11-01

$0.226

—

8.25%

2024-10-01

$0.217

—

8.70%

2024-09-03

$0.250

—

8.23%

2024-08-01

$0.253

—

8.20%

2024-07-01

$0.235

—

8.74%

2024-06-03

$0.248

—

8.04%

2024-05-01

$0.239

—

8.04%

2024-04-01

$0.248

—

8.40%

2024-03-01

$0.223

—

7.68%

2024-02-01

$0.234

—

8.30%

2023-12-27

$0.296

—

8.25%

2023-12-01

$0.216

—

8.24%

2023-11-01

$0.194

—

8.51%

2023-10-02

$0.242

—

8.45%

2023-09-01

$0.219

—

8.08%

2023-08-01

$0.213

—

7.97%

2023-07-03

$0.187

—

7.38%

2023-06-01

$0.228

—

7.94%

2023-05-01

$0.228

—

7.65%

2023-04-03

$0.179

—

6.95%

2023-03-01

$0.225

—

7.49%

2023-02-01

$0.224

—

7.00%

2022-12-28

$0.233

—

8.22%

2022-12-01

$0.216

—

7.82%

2022-11-01

$0.202

—

7.95%

2022-10-03

$0.188

—

7.42%

2022-09-01

$0.207

—

7.63%

2022-08-01

$0.181

—

7.17%

2022-07-01

$0.191

—

7.49%

2022-06-01

$0.170

—

6.95%

2022-05-02

$0.157

—

7.07%

2022-04-01

$0.161

—

6.82%

2022-03-01

$0.157

—

6.67%

2022-02-01

$0.139

—

6.65%

2021-12-29

$0.545

—

8.20%

2021-12-01

$0.170

—

7.34%

2021-11-01

$0.185

—

7.29%

2021-10-01

$0.172

—

7.23%

2021-09-01

$0.177

—

7.27%

2021-08-02

$0.162

—

7.33%

2021-07-01

$0.165

—

7.39%

2021-06-01

$0.176

—

7.55%

2021-05-03

$0.190

—

7.12%

2021-04-01

$0.193

—

7.74%

2021-03-01

$0.156

—

7.74%

2021-02-01

$0.194

—

7.95%

2020-12-29

$0.838

—

7.53%

2020-12-01

$0.179

—

7.45%

2020-11-02

$0.193

—

7.23%

2020-10-01

$0.185

—

7.26%

2020-09-01

$0.186

—

7.86%

2020-08-03

$0.200

—

7.44%

2020-07-01

$0.199

—

7.80%

2020-06-01

$0.207

—

8.49%

2020-05-01

$0.211

—

8.30%

2020-04-01

$0.220

—

8.89%

2020-03-02

$0.199

—

7.50%

2020-02-03

$0.230

—

7.40%

2019-12-27

$0.623

—

7.81%

2019-12-02

$0.202

—

6.92%

2019-11-01

$0.215

—

6.94%

2019-10-01

$0.241

—

6.49%

2019-09-03

$0.220

—

5.91%

2019-08-01

$0.223

—

5.36%

2019-07-01

$0.219

—

4.80%

2019-06-03

$0.221

—

4.37%

2019-05-01

$0.217

—

3.76%

2019-04-01

$0.222

—

3.25%

2019-03-01

$0.191

—

2.72%

2019-02-01

$0.217

—

2.27%

2018-12-27

$0.217

—

1.78%

2018-12-03

$0.218

—

1.17%

2018-11-01

$0.211

—

0.62%

2018-10-01

$0.035

—

0.09%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $6K

5년 누적 (세후) $30K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0.81% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

優缺點並存 請查看下方的適合度，確認是否符合您的投資目標。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

매우 적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

매우 적합

👤

이런 분에게 어울려요

希望提升投資組合穩定度的投資人

✅ 강점

📈長期績效名列前茅

⚠️ 약점·주의사항

🎯年化落後基準 -9.0%p

投資組合配置

這檔 ETF 實際持有的標的 — 產業權重與成分股

채권 포트폴리오

주식과 달리 "섹터 = 만기·신용등급"으로 해석해야 해요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

774개

상위 10개 비중

9.8%

최대 단일 종목

2.34%

집중도(HHI)

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Consumer Cyclical

5.3%

Industrials

3.6%

Energy

3.2%

Financial

3.0%

Healthcare

2.7%

Basic Materials

2.7%

Real Estate

2.5%

Utilities

1.9%

Technology

1.8%

Consumer Defensive

1.8%

Communication Services

0.8%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 9.8% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 - (PIPA070) PGIM Core Government Money Market Fund

2.34%

PAAA PGIM ETF Trust

1.13%

#3 TDG TransDigm, Inc.

0.98%

#4 ICE INTERCONTINENTAL EXCHANGE, INC.

0.97%

SBAC SBA Communications Corp.

0.80%

#6 - RADIATE HOLDCO LLC

0.76%

#7 CVNA Carvana Co

0.74%

#8 - VISTAJET MALTA FINANCE PLC

0.71%

USLM United States Treasury Notes

0.69%

#10

DVA Davita Inc

0.66%

同類別比較

類別：Bonds - Broad Market

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 4/6위

카테고리: Bonds - Broad Market

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PHYL보다 유리, ▼ 표시는 PHYL보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
PHYL	PGIM Active High Yield Bond ETF	0.39%	$1.3B	808	7.00%	-2.21%	-2.13%
BNDX	Vanguard Total International Bond ETF	0.07% ▲	$82.4B ▲	6833	4.52% ▼	-	-2.70% ▼
IUSB	iShares Core Universal USD Bond ETF	0.06% ▲	$43.0B ▲	18030	4.28% ▼	-	-0.85% ▲
BINC	iShares Flexible Income Active ETF	0.4% ▼	$16.1B ▲	4787	5.60% ▼	-	-1.36% ▲
PYLD	PIMCO Multisector Bond Active ETF	0.64% ▼	$15.0B ▲	2427	5.94% ▼	-	-0.62% ▲
JCPB	JPMorgan Core Plus Bond ETF	0.38% ▲	$13.9B ▲	2743	4.95% ▼	-	-0.89% ▲