PAVE 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

PAVE

Global X U.S. Infrastructure Development ETF

7월 28일 2:50 PM ET (한국 7/29 03:50)

$57.48

-0.21 ▼ -0.36%

PAVE ETF 從管理費、持股類別、產業配置、股息、RSI、MACD 等 10 項指標進行分析。

總費用率

0.47%

年度運作費用

淨資產 (AUM)

$14.2B

약 19조원

持有標的

101個

股息殖利率

0.75%

運作方式

Passive

Category ⓘ	US Equities - Factor & Thematic	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	26.07%	Total Holdings ⓘ	101	Perf Week ⓘ	3.2%
ETF Type ⓘ	US Equities	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	22.43%	AUM ⓘ	$14.2B	Perf Month ⓘ	-4.18%
Expense ⓘ	0.47%	NAV ⓘ	$57.67	Return% 5Y ⓘ	18.82%	52W High ⓘ	-4.88%	Perf Quarter ⓘ	2.46%
Dividend TTM ⓘ	$0.43 (0.75%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	25.42% 36.63%	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	29.81%	Perf Half Y ⓘ	12.49%
Flows% 1M ⓘ	0.24%	Flows% YTD ⓘ	17.2%	Return% SI ⓘ	16.39%	Volatility(W/M) ⓘ	1.76% 1.77%	Perf YTD ⓘ	20.28%
SMA20 ⓘ	0.88%	SMA50 ⓘ	0.98%	SMA200 ⓘ	9.38%	RSI (14) ⓘ	53.3	Beta ⓘ	1.21
IPO ⓘ	2017/3/8	Prev Close ⓘ	$57.69	Perf Year ⓘ	22.66%	Avg Volume ⓘ	1.88M	Price ⓘ	$57.48

📊 Global X U.S. Infrastructure Development ETF (PAVE) 投資分析

ETF 概覽

Global X U.S. Infrastructure Development ETF · US Equities - Factor & Thematic

테마형 — AI·로봇·블록체인 등 비-GICS 테마 ETF

2017년 상장, 9년 운영 중.

Global X U.S. Infrastructure Development ETF는 Indxx U.S. Infrastructure Development 지수의 가격 및 수익률 성과와 대체로 일치하는 투자 성과를 목표로 합니다. 총자산의 최소 80%를 기초 지수 구성 증권에 투자합니다. 기초 지수는 건설·엔지니어링, 인프라 원자재·복합재·제품 생산, 산업 운송, 중장비 생산자·유통업자 등 국내 인프라 개발에 노출을 제공하는 미국 상장 기업의 성과를 측정하도록 설계되었습니다.

📘 PAVE ETF 자세히 알아보기 →

U.S.equityinfrastructurematerials

규모: $14.2B 약 19조원
운용사: Global X
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2017년

成本效益

年化管理費 · 同類別排名 · 長期成本影響

平均水準的運作費用 — 年 0.47%

在US Equities - Factor & Thematic類別中屬平均水準。

實質年化管理費 (Net Expense Ratio)

평균권

0.47%

我的位置中間

後段平均前段

依投資金額模擬實際費用

$100.0M

年度經理費

$470K

相較類別平均,每年多付 $70K

類別中位數年度費用

$400K

依費率 0.40% 計算

10年累計經理費 (假設市場每年上漲 7% 的長期模擬)

$8.5M

若無手續費可獲得的收益中，有 8.8% 被資產管理公司抽走

💡 管理費每年都會侵蝕一部分資產，經 10 年複利累積後，實際損失遠大於單純相加（年費用 × 10）。假設年化 7% 報酬是依據 S&P 500 的長期平均。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖動滑桿調整金額，結果即時更新。

同類別中更便宜的替代選擇

VOTE

TCW Transform 500 ETF

0.05%

每年 -0.42%p

USCA

Xtrackers MSCI USA Climate Action Equity ETF

0.07%

每年 -0.40%p

LRGF

iShares U.S. Equity Factor ETF

0.08%

每年 -0.39%p

* 較低的費用率並不必然代表更優質的 ETF，仍須綜合考量追蹤指數、流動性與稅務等因素。

長期績效

1年 · 3年 · 5年 · 10年報酬率 · 相對基準表現 · 下跌行情防禦力

同類別中表現最佳

優於US Equities - Factor & Thematic상위 5%。一年期相對基準(SPY)超額報酬為 +8.3%p。

ℹ️ 下方「1年·3年·5年·10年」為自今日回溯對應期間的年化複合成長率（CAGR）。例如：「3年 +12%」代表過去3年每年以12%複利成長。

若在 5 年前投資，現在價值為

$100.0M

目前資產

$236.8M

→

累計報酬

+$136.8M

年化平均 +18.8%

1年

2025.07 ~ 2026.07

年化平均 +26.07%

상위 25%

年化領先基準指數 8.3%p

我的位置前 25%

後段平均前段

3年

2023.07 ~ 2026.07

年化平均 +22.43% 累計 +83.5%

상위 25%

年化領先基準指數 3.4%p

我的位置前 25%

後段平均前段

5年

2021.07 ~ 2026.07

年化平均 +18.82% 累計 +136.8%

상위 5%

年化領先基準指數 5.9%p

我的位置前 5%

後段平均前段

10年

2016.07 ~ 2026.07

2017年3月上市 — 不足 10 年

9年累計總報酬曲線

自 2017-03-08 起以1億韓元為基準 — 曲線數值可直接以億韓元為單位解讀（例如：308 → 3.08億）。本 ETF 與基準皆以同一起始日的100為基準進行比較。

PAVE · 僅股價 PAVE · 股價 + 累計配息 PAVE · 配息再投資 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 僅股價：不計配息，僅追蹤純粹股價。對 Covered Call、高股息 ETF 而言，這條線常呈下跌或停滯，從「本金保全」角度觀察格外有意義。股價＋累計配息：持股張數不變，把領到的配息以現金保留。接近實際帳戶的總資產感受。配息再投資：以領到的配息立即加碼買進（依 adjClose 計算，業界標準的總報酬）。三條線差距越大，越容易看出配息策略的效果。

年度報酬率比較

曆年各年度 ETF vs S&P 500 (SPY) 的年度報酬率

PAVE S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+14%

2017

-20%

2018

+33%

2019

+20%

2020

+38%

2021

-6%

2022

+31%

2023

+19%

2024

+20%

2025

+18%

2026 YTD

ℹ️ 每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的報酬率。當年度 (2026) 欄位以較低透明度標示為 YTD（未完成）。藍色高於灰色，代表該年度該 ETF 勝出基準。

對 S&P 500 (SPY) 的勝率

6 / 9年

穩定優於基準 (67%)

+ 2026 YTD：領先 (17.7% vs 8.5%)

2017 ✗

2018 ✗

2019 ✓

2020 ✓

2021 ✓

2022 ✓

2023 ✓

2024 ✗

2025 ✓

2026 ✓ YTD

ℹ️ 在完整的曆年（1/1～12/31）中，相對於 S&P 500 (SPY) 勝出的年數。目前年度（YTD）另計。

下跌捕捉比 (Downside Capture)

⚖️ 109%

跌幅與基準相近——走勢同步

<85% (防禦) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 當 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 時，此 ETF 平均下跌多少 %。以過去 3 年的每日報酬計算（僅納入基準為負的日子）。

風險屬性

波動度 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌後回升紀錄

綜合風險等級

中風險

波動約與市場平均相當，需留意大空頭時可能出現 -30～40% 的損失。

Beta (市場敏感度)

하위 25%

1.21

市場上漲 10% 時 +12.1%

市場下跌 10% 時 -12.1%

我的位置後 25%

後段平均前段

ℹ️ Beta 1.0 表示與市場波動相同；大於 1 代表波動大於市場，小於 1 則波動小於市場。

日均波動幅度 (近 1 個月)

하위 25%

±1.77%

S&P 500 一般 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · 槓桿型 ETF ±3% 以上

年化波動率走勢（過去 10 年）

ℹ️ 本 ETF 的每日平均價格波動幅度。若為 1%，代表「平均每日波動約 ±1%」。下方滾動曲線為年化波動率（長期標準指標）的時間走勢。

最大回撤（Max Drawdown）· 過去 10 年

-44.1%

回撤持續期間: 2 個月

2020-01-17 → 2020-03-23

約 7 個月後回檔

2017-03-08 最差 -33% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指從過去高點到低點的最大跌幅比率，是長期投資人在心理上必須承受的最極端下跌經驗值。

夏普比率（風險調整後報酬）

0.55

平均 — 風險調整後報酬一般

ℹ️ 將年化報酬率減去無風險利率（年化 3%）後，再除以年化波動度。一般認為 1.0 以上代表「風險調整後報酬表現良好」。

月度最大預估損失（VaR 95%）

-8.2%

根據歷史資料，月度跌幅超過此數值的情況僅佔5%。

ℹ️ 「未來有 95% 機率在一個月內的損失不會超過此水準」的統計估計；其餘 5% 對應金融危機或疫情等級的衝擊情境。

股息分析

殖利率 · 配息紀錄 · 稅後實領金額試算

有配息但偏低 — 年化 0.75%

較接近成長與配息混合型。5 年配息成長率 +36.6%。

ℹ️ 配息屬於輔助性質，主要的預期報酬來自股價上漲。

배당수익률

0.75%

주당 배당

$0.43

연간 기준

5년 성장률

36.6%

지급 주기

연배당

12월

📊 총 이력 2017~2025 (16건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.05

2017

$0.10 +105.9%

2018

$0.12 +13.3%

2019

$0.09 -21.8%

2020

$0.14 +49.5%

2021

$0.22 +59.7%

2022

$0.24 +6.3%

2023

$0.22 -7.2%

2024

$0.44 +100.0%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 16건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2025-12-30

$0.328

—

1.19%

2025-06-27

$0.110

—

0.75%

2024-12-30

$0.139

—

0.54%

2024-06-27

$0.080

—

0.86%

2023-12-28

$0.156

—

1.09%

2023-06-29

$0.080

—

0.97%

2022-12-29

$0.141

—

1.20%

2022-06-29

$0.081

—

0.97%

2021-12-30

$0.099

—

0.68%

2021-06-29

$0.040

—

0.52%

2020-12-30

$0.055

—

0.44%

2020-06-29

$0.038

—

0.61%

2019-12-30

$0.054

—

0.67%

2019-06-27

$0.065

—

1.06%

2018-12-28

$0.105

—

1.17%

2017-12-28

$0.051

—

0.30%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $633

5년 누적 (세후) $6K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 36.63% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

綜合投資吸引力

這檔 ETF 適合哪些用途 — 強項、弱點與投資人輪廓

整體具吸引力 主要指標表現良好，即使有部分弱點，整體仍是優點占優勢。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

보통

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

부적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

보통

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

對特定產業・主題有堅定信念的投資人

✅ 강점

📈長期績效 US Equities - Factor & Thematic 前 5%
🎯年化超額報酬 +5.9%p（對比基準）

⚠️ 약점·주의사항

⚠️波動率高於平均

投資組合配置

這檔 ETF 實際持有的標的 — 產業權重與成分股

Industrials 집중 테마 ETF

한 섹터에 집중된 게 이 상품의 설계 자체예요. 해당 섹터 전망을 확신할 때 유용해요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

101개

상위 10개 비중

32.4%

최대 단일 종목

3.39%

집중도(HHI)

197

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Industrials

72.0%

Basic Materials

18.5%

Utilities

3.7%

Technology

2.4%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 32.4% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 HWM HOWMET AEROSPACE INC.

3.39%

#2 DE DEERE & COMPANY

3.39%

#3 PWR QUANTA SERVICES, INC.

3.37%

#4 CSX CSX Corporation

3.35%

#5 TT TRANE TECHNOLOGIES PLC

3.33%

#6 UNP UNION PACIFIC CORPORATION

3.22%

#7 ETN EATON CORPORATION PUBLIC LIMITED COMPANY

3.16%

#8 SRE SEMPRA

3.15%

#9 NSC NORFOLK SOUTHERN CORPORATION

3.06%

#10 PH PARKER-HANNIFIN CORPORATION

3.01%

同類別比較

類別：US Equities - Factor & Thematic

같은 카테고리 6종 중 AUM 1/6위 · 보수율 2/6위

카테고리: US Equities - Factor & Thematic

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PAVE보다 유리, ▼ 표시는 PAVE보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
PAVE	Global X U.S. Infrastructure Development ETF	0.47%	$14.2B	101	0.75%	+20.28%	+22.66%
IFRA	iShares U.S. Infrastructure ETF	0.3% ▲	$4.7B ▼	169	1.57% ▲	-	+19.99% ▼
MSOS	AdvisorShares Pure US Cannabis ETF	0.78% ▼	$873M ▼	26	-	-	+37.22% ▲
UFO	Procure Space ETF	0.75% ▼	$602M ▼	66	0.34% ▼	-	+42.92% ▲
FAI	First Trust Bloomberg Artificial Intelligence ETF	0.65% ▼	$153M ▼	54	-	-	+32.99% ▲
AIFD	TCW Artificial Intelligence ETF	0.75% ▼	$126M ▼	36	-	-	+52.70% ▲