TECS
Direxion Technology Bear 3X ETF
7월 28일 4:00 PM ET (한국 7/29 05:00)
$82.99
+4.52 ▲ +5.76%
🌙 7월 28일 7:58 PM ET (한국 7/29 08:58)
$81.66
-1.33 ▼ -1.60%
TECS ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。
总费用比率
1.01%
年度运营费用
净资产规模 (AUM)
$73M
약 994억원
持仓
13只
股息率
6.63%
运作方式
Passive
| Category | Equity - Leveraged / Inverse | Asset Type | Equities (Stocks) | Return% 1Y | -66.74% | Total Holdings | 13 | Perf Week | 17.82% |
| ETF Type | US Equities | Active/Passive | Passive | Return% 3Y | -59.46% | AUM | $73M | Perf Month | 14.79% |
| Expense | 1.01% | NAV | $78.54 | Return% 5Y | -55.27% | 52W High | -68.15% | Perf Quarter | -27.96% |
| Dividend TTM | $5.5 (6.63%) | Div Gr. 3/5Y | - -40.08% | Return% 10Y | -61.1% | 52W Low | 40.66% | Perf Half Y | -49.89% |
| Flows% 1M | -73.81% | Flows% YTD | -66.17% | Return% SI | -57.34% | Volatility(W/M) | 6.65% 7.28% | Perf YTD | -52% |
| SMA20 | 15.87% | SMA50 | 15.49% | SMA200 | -42.59% | RSI (14) | 60.45 | Beta | -3.68 |
| IPO | 2008/12/17 | Prev Close | $78.47 | Perf Year | -65.06% | Avg Volume | 0.86M | Price | $82.99 |
Direxion Technology Bear 3X ETF (TECS) 投资分析
ETF 概览
Direxion Technology Bear 3X ETF · Equity - Leveraged / Inverse
인버스형 — 지수 하락에 베팅 (단기 헤지용 · 고위험)
2008년 상장, 18년 운영 중.
Direxion Daily Technology Bear 3X Shares는 수수료 차감 전 기준으로 Technology Select Sector Index 일간 성과의 인버스(반대 방향 추종) 300%에 해당하는 일간 투자 성과를 추구합니다. 이 ETF는 정상적인 상황에서 순자산(투자 목적 차입금 포함)의 최소 80%를 스왑 계약, 선물, 공매 포지션, 지수 또는 지수 추종 ETF에 대한 일간 인버스(숏) 익스포저를 제공하는 기타 금융상품에 투자합니다. 지수는 S&P Dow Jones Indices(지수 제공자)가 제공하며 기술 섹터 국내 기업을 포함합니다. 비분산형입니다.
📘 TECS ETF 자세히 알아보기 →U.S.equitytechnologyleverage
- 규모
- $73M 약 994억원
- 운용사
- Direxion
- 운용 방식
- 패시브 (지수 추종)
- 상장일
- 2008년
费用效率
年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响
费率处于平均水平 — 年化 1.01%
在Equity - Leveraged / Inverse类别中处于中等水平。
实际年化管理费 (Net Expense Ratio)
평균권1.01%
我的位置中等
低位区 均值 高位区
按投资金额的实际费用模拟
$100.0M
年度管理费
$1.0M
相比同类平均每年多支出 $40K
同类中位数年费用
$970K
按费率 0.97% 计算
10年累计管理费 (假设市场年化上涨7%的长期模拟)
$17.8M
若没有手续费，你本可赚取金额的 18.4% 会流入资管机构
管理费每年都会从资产中扣除一部分，按10年复利累计，损失远大于简单的「年费 × 10」相加。7%的年化收益假设基于 S&P 500 的长期平均水平。
Defaults shown against $100K baseline portfolio. 拖动滑块调整金额，结果实时更新。
同类中更便宜的替代品
TOPW
Roundhill Top WeeklyPay ETF
0.32%
每年 -0.69%p
FNGU
MicroSectors FANG+ 3X Leveraged ETNs
0.35%
每年 -0.66%p
SPDN
Direxion Daily S&P 500 Bear 1X ETF
0.48%
每年 -0.53%p
* 费率低未必代表 ETF 更优，请综合考虑跟踪指数、流动性、税务等因素。
长期表现
1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力
同类中表现靠后
长期收益率明显低于同类平均水平。相对基准(SPY)的1年超额收益为 -84.5%p。
ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。
↩️ 反向(Inverse)ETF —— 仅供短期对冲使用
该产品用于博弈指数下跌。收益数值为 "指数上涨、ETF下跌" 的反向结构，因此年均收益率显示为负也属正常。受每日重置机制影响，长期持有的复利衰减显著。除对冲或短线交易用途外，不建议长期持有。
若在 10 年前投资,如今...
$100.0M
当前资产
$8K
→
累计亏损
$-99,992,066
年化 -61.1%
ℹ️ 收益构成条形图阅读方法
各周期柱状图所显示的是该 ETF 收益来源的占比。
价格上涨 价格下跌 获得分红
以蓝色为主 (80%+)：成长型 — 收益大部分来自股价上涨
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）
1 年
2025.07 ~ 2026.07
年化 -66.74%
하위 25%价格 -65.06% + 分红 -1.68% = 总 -66.74%/年
年化跑输基准 84.5%p
我的位置后 25%
低位区 均值 高位区
3 年
2023.07 ~ 2026.07
年化 -59.46% 累计 -93.3%
하위 25%价格 -59.88% + 分红 +0.42% = 总 -59.46%/年
年化跑输基准 78.7%p
我的位置后 25%
低位区 均值 高位区
5 年
2021.07 ~ 2026.07
年化 -55.27% 累计 -98.2%
하위 5%价格 -55.12% + 分红 -0.15% = 总 -55.27%/年
年化跑输基准 68.5%p
我的位置后 5%
低位区 均值 高位区
10年
2016.07 ~ 2026.07
年化 -61.10% 累计 -100.0%
하위 5%价格 -60.19% + 分红 -0.91% = 总 -61.10%/年
年化跑输基准 76.0%p
我的位置后 5%
低位区 均值 高位区
10年 累计总收益曲线
2016-07-29 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。
TECS · 仅股价 TECS · 股价 + 累计分红 TECS · 红利再投资 S&P 500 (SPY)
0
150
300
450
ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。
年度收益率对比
按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率
TECS S&P 500 (SPY)
+390%
0%
−390%
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
2025
2026 YTD
💡 反向ETF具有反向结构：基准下跌年份录得正收益，基准上涨年份录得亏损。
ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。
相对 S&P 500 (SPY) 的胜率
1 / 9年
落后于基准 (11%)
+ 2026 YTD：领先 (385.4% vs 8.7%)
2017 ✗
2018 ✗
2019 ✗
2020 ✗
2021 ✗
2022 ✓
2023 ✗
2024 ✗
2025 ✗
2026 ✓ YTD
💡 反向ETF仅在市场下跌的年份获胜,不适合作为长期持有的胜率指标。
ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。
下跌捕获比 (Downside Capture)
-480%
下跌行情中跌幅小于基准——防御能力出色
<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)
💡 反向ETF在基准下跌时上涨、在基准上涨时下跌,该指标的常规解读需反向适用。
ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。
风险特征
波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史
综合风险等级
高风险
与市场反向走势的产品。持有时间越久，亏损会不断累积，更适合短期对冲。
↩️ 反向 ETF — Beta 为负属正常
因走势与指数相反,Beta 为负或接近 −1 属正常。波动率与标的指数相近。该产品适用于短期对冲,不适合长期持有。
Beta（市场敏感度）
상위 5%-3.68
市场上涨 10% 时 -36.8%
市场下跌 10% 时 +36.8%
我的位置前 5%
低位区 均值 高位区
ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。
日均波动幅度（最近 1 个月）
평균권±7.28%
标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上
年化波动率走势 (过去 10 年)
ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。
最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年
-100.0%
2015-08-03 最大 -100% 2026-07-01
ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。
夏普比率（风险调整收益）
-0.18
不佳 — 收益低于无风险利率
ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。
月度最大预期亏损 (VaR 95%)
-31.0%
按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。
ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。
分红分析
派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算
反向 ETF 派息 —— 年化 6.63%
作为方向性对冲工具，与股息收益关联不大。5 年股息增长率 -40.1%。
反向 ETF 并非以股息收益为目的，即便存在派息，其结构性的价值损耗（decay）也可能抵消股息部分。
배당수익률
6.63%
주당 배당
$5.50
연간 기준
5년 성장률
-40.1%
지급 주기
분기배당
3월 · 9월 · 12월
연도별 배당 총액 추이
주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.
$198.00
2018
$172.00 -13.1%
2019
$13.00 -92.4%
2020
$7.44 -42.8%
2023
$2.50 -66.4%
2024
$1.01 -59.7%
2025
$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소
최근 배당 이력 총 22건
아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.
배당락일
주당 금액
지급일
당시 수익률
2026-03-24
$0.128
—
5.81%
2025-12-23
$0.189
—
8.93%
2025-09-23
$0.182
—
9.40%
2025-06-24
$0.168
—
8.81%
2025-03-25
$0.469
—
4.40%
2024-12-23
$0.472
—
5.64%
2024-09-24
$0.560
—
5.94%
2024-06-25
$0.860
—
7.27%
2024-03-19
$0.610
—
10.37%
2023-12-21
$1.23
—
7.48%
2023-09-19
$1.53
—
4.24%
2023-06-21
$1.97
—
3.15%
2023-03-21
$2.71
—
1.11%
2020-03-24
$13.00
—
2.00%
2019-12-23
$24.00
—
3.47%
2019-09-24
$39.00
—
2.60%
2019-06-25
$60.00
—
1.92%
2019-03-19
$49.00
—
1.56%
2018-12-27
$80.00
—
0.70%
2018-09-25
$63.00
—
0.64%
2018-06-19
$25.00
—
0.25%
2018-03-20
$30.00
—
0.11%
* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.
💰 내가 $100K 투자한다면
연간 배당금 (세후) $6K
5년 누적 (세후) $13K
* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 -40.08% 가정.
* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.
综合投资吸引力
该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像
仅供短线交易的产品 不建议长期持有,但适合短线交易与对冲用途。
⚠️ 这是与市场反向波动的短期对冲产品。长期持有会因时间损耗而累积亏损。
🎯 목적별 적합도
내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.
부적합
매우 낮음
매우 적합
매우 낮음
이런 분에게 어울려요
短线对冲·做空押注
✅ 강점
뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.
⚠️ 약점·주의사항
- 📈长期收益率明显低于同类产品
- 🎯年化跑输基准-68.5%p
- 🔄反向型 — 持有越久，时间损耗造成的亏损越多
组合构成
该 ETF 实际持有的成份——行业权重与重仓股
파생상품 기반 ETF
실제 보유 종목이 일반 ETF와 다르게 스왑·선물 중심이에요.
ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?
ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.
🔬 집중도 한눈에 보기
총 보유종목
24개
상위 10개 비중
200.5%
최대 단일 종목
67.39%
집중도(HHI)
8345
높음 (집중)
⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.
🥧 섹터 비중
Financial 14.7%
📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 200.5% 차지
티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)
同类 ETF 对比
分类：Equity - Leveraged / Inverse
같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 6/6위
카테고리: Equity - Leveraged / Inverse
ℹ️ 왜 비교해야 하나요?
같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 TECS보다 유리, ▼ 표시는 TECS보다 불리를 뜻해요.
| 티커 | ETF명 | 보수율 | AUM | 보유종목 | 배당률 | YTD | 1년 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| TECS | Direxion Technology Bear 3X ETF | 1.01% | $73M | 13 | 6.63% | -52.00% | -65.06% |
| ProShares UltraPro Short QQQ -3x Shares | 0.95% ▲ | $2.1B ▲ | 22 | 8.59% ▲ | - | -48.55% ▲ | |
| Direxion Daily Semiconductor Bear 3X ETF | 1% ▲ | $1.6B ▲ | 13 | 36.06% ▲ | - | -95.65% ▼ | |
| ProShares Short S&P500 -1x Shares | 0.89% ▲ | $930M ▲ | 18 | 4.16% ▼ | - | -13.67% ▲ | |
| ProShares Short QQQ -1x Shares | 0.95% ▲ | $791M ▲ | 18 | 4.18% ▼ | - | -16.85% ▲ | |
| ProShares UltraPro Short S&P 500 | 0.9% ▲ | $431M ▲ | 18 | 6.63% | - | -38.30% ▲ |
AUM 내림차순 정렬 · ▲ TECS보다 유리 · ▼ TECS보다 불리
同一主题的杠杆·备兑认购ETF
以不同策略切入同一主题的ETF
以与TECS相同主题、采用杠杆或备兑认购方式运作的ETF共24只(杠杆 8 · 反向 8 · 备兑看涨 8)
并非TECS的直接衍生品,而是同一主题下采用不同策略的ETF。
ℹ️ 汇集了哪些ETF?
在与 TECS 主题（类别·行业）有重合的 ETF 中，有一些采用特殊策略的产品：杠杆型每日涨跌幅度为 2~3 倍，反向型追求相反方向的收益，备兑认购权证（Covered Call）型则通过期权权利金创造每月分红。
⚠️ 长期持有需注意
杠杆与反向 ETF 仅跟踪每日收益率。当波动较大时，持有时间越长，与标的指数的收益偏差会不断累积，形成 波动率衰减（volatility decay），因此更适合作为短线交易工具。
杠杆 8 对同一主题进行 2~3 倍放大的 ETF(波动较大)
TECL
Direxion Daily Technology Bull 3X ETF
-5.54%
$5.0B
BULZ
MicroSectorsTM Solactive FANG Innovation 3X Leveraged ETNs
-7.66%
$2.5B
FNGU
MicroSectors FANG+ 3X Leveraged ETNs
-2.46%
$2.0B
ROM
ProShares Ultra Technology 2x Shares
-3.74%
$1.1B
FNGO
MicroSectors FANG+Index 2X Leveraged ETNs
-1.34%
$627M
LABU
Direxion Daily S&P Biotech Bull 3X ETF
-1.73%
$533M
BIB
ProShares Ultra Nasdaq Biotechnology 2X Shares
+1.90%
$83M
QQQU
Direxion Daily Magnificent 7 Bull 2X ETF
+1.10%
$64M
反向 8 押注同一主题下跌的 ETF
FNGD
MicroSectors FANG+ Index -3X Inverse Leveraged ETNs
+2.27%
$74M
LABD
Direxion Daily S&P Biotech Bear 3X ETF
+1.83%
$69M
AIQD
Microsectors -3x Short Artificial Intelligence
+5.01%
$38M
QQQD
Direxion Daily Magnificent 7 Bear 1X ETF
-0.52%
$36M
BERZ
MicroSectorsTM Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETNs
+7.58%
$10M
AIBD
Direxion Daily AI and Big Data Bear 2X ETF
+2.84%
$8M
REW
ProShares UltraShort Technology -2x Shares
+3.45%
$4M
BIS
ProShares UltraShort Nasdaq Biotechnology -2x Shares
-1.98%
$2M
备兑看涨·期权 8 在同一主题上叠加期权卖方策略以获取月息的ETF
FEPI
REX FANG & Innovation Equity Premium Income ETF
-1.77%
$653M
AIPI
REX AI Equity Premium Income ETF
-1.33%
$407M
YMAG
YieldMax Magnificent 7 Fund of Option Income ETFs
+0.55%
$278M
MAGY
Roundhill Magnificent Seven Covered Call ETF
+0.55%
$115M
MRNY
YieldMax MRNA Option Income Strategy ETF
+0.96%
$108M
GPTY
YieldMax AI & Tech Portfolio Option Income ETF
-1.56%
$101M
LFGY
YieldMax Crypto Industry & Tech Portfolio Option Income ETF
-1.60%
$94M
ULTI
REX IncomeMax Option Strategy ETF
-2.68%
$26M
常见问题
TECS 是什么 ETF？
TECS 是一只 Equity - Leveraged / Inverse 类 ETF，由 Direxion 运营。
TECS投资了多少只成分股？
TECS共持有 13 只成分股，AUM 约为 $73M。
TECS是否支付分红（分配）？
TECS的分红收益率约为 6.63%。
TECS 的 52 周最高价和最低价是多少？
TECS 过去 52 周最高 $260.60，最低 $59.00。
면책조항: 본 콘텐츠는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.