PSP 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

Q: PSP是否支付分红（分配）？

PSP的分红收益率约为 6.05%。

PSP

Invesco Global Listed Private Equity ETF

7월 28일 3:23 PM ET (한국 7/29 04:23)

$59.01

+0.49 ▲ +0.84%

PSP ETF将从管理费率、持仓成分、行业配置、分红、RSI、MACD等10项指标进行分析。

总费用比率

1.8%

年度运营费用

净资产规模 (AUM)

$227M

약 3117억원

持仓

77只

股息率

6.05%

运作方式

Passive

Category ⓘ	Other Asset Types - Multi-Asset / Other	Asset Type ⓘ	Private Equity	Return% 1Y ⓘ	-15.16%	Total Holdings ⓘ	77	Perf Week ⓘ	2.58%
ETF Type ⓘ	Global Private Equity	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	7.85%	AUM ⓘ	$227M	Perf Month ⓘ	7.55%
Expense ⓘ	1.8%	NAV ⓘ	$58.48	Return% 5Y ⓘ	0.61%	52W High ⓘ	-19.05%	Perf Quarter ⓘ	-2.7%
Dividend TTM ⓘ	$3.57 (6.05%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	42.6% 4.6%	Return% 10Y ⓘ	8.08%	52W Low ⓘ	9.04%	Perf Half Y ⓘ	-14.43%
Flows% 1M ⓘ	-11.77%	Flows% YTD ⓘ	-14.73%	Return% SI ⓘ	2.37%	Volatility(W/M) ⓘ	1.27% 1.4%	Perf YTD ⓘ	-12.02%
SMA20 ⓘ	2.53%	SMA50 ⓘ	1.26%	SMA200 ⓘ	-5.52%	RSI (14) ⓘ	57.72	Beta ⓘ	1.24
IPO ⓘ	2006/10/24	Prev Close ⓘ	$58.52	Perf Year ⓘ	-18.29%	Avg Volume ⓘ	0.05M	Price ⓘ	$59.01

📊 Invesco Global Listed Private Equity ETF (PSP) 投资分析

ETF 概览

Invesco Global Listed Private Equity ETF · Other Asset Types - Multi-Asset / Other

해외(선진국)형 — 미국 외 선진국 시장 노출

2006년 상장, 20년 운영 중.

Invesco Global Listed Private Equity ETF는 수수료 차감 전 기준으로 Red Rocks Global Listed Private Equity Index의 투자 성과를 추종합니다. 이 ETF는 일반적으로 총자산의 최소 90%를 기초 지수 구성 증권(ADR·GDR 포함)에 투자합니다. 기초 지수는 국제 공인 증시에 상장된 40~75개 사모펀드 기업의 증권으로 구성되며, 사업개발회사(BDC), 마스터합자회사(MLP), 대체자산 운용사 등을 포함합니다.

📘 PSP ETF 자세히 알아보기 →

Globalprivate-equityMLPBDC

규모: $227M 약 3117억원
운용사: Invesco
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2006년

费用效率

年化管理费 · 类别内排名 · 长期成本影响

费率偏高 — 年化 1.8%

管理费率高于Other Asset Types - Multi-Asset / Other中位数,建议与同类 ETF 比较。

实际年化管理费 (Net Expense Ratio)

하위 25%

1.8%

我的位置后 25%

低位区均值高位区

按投资金额的实际费用模拟

$100.0M

年度管理费

$1.8M

相比同类平均每年多支出 $1.1M

长期表现

1年 · 3年 · 5年 · 10年收益率 · 相对基准表现 · 抗跌能力

收益率略低于平均水平

相对Other Asset Types - Multi-Asset / Other的하위 25%。相对基准(SPY)的1年超额收益为 -33.0%p。

ℹ️ 下方 "1年·3年·5年·10年" 表示 从今天起回溯相应年限的年均复合收益率(CAGR)。例如："3年 +12%" 意味着最近3年每年以12%的复利增长。

若在 10 年前投资,如今...

$100.0M

当前资产

$217.5M

→

累计收益

+$117.5M

年化 +8.1%

ℹ️ 收益构成条形图阅读方法

各周期柱状图所显示的是该 ETF 收益来源的占比。

价格上涨价格下跌获得分红

以蓝色为主 (80%+)：成长型 — 收益大部分来自股价上涨
以橙色为主 (70%+)：收益型 — 收益大部分来自分红（注意税后税务负担）
红色 + 橙色：股价停滞/下跌型 — 以分红弥补亏损（在covered call·高股息股票中较为常见）

1 年

2025.07 ~ 2026.07

年化 -15.16%

평균권

价格 -18.29% + 分红 +3.13% = 总 -15.16%/年

年化跑输基准 33.0%p

我的位置中等

低位区均值高位区

3 年

2023.07 ~ 2026.07

年化 +7.85% 累计 +25.4%

평균권

价格 +2.13% + 分红 +5.72% = 总 +7.85%/年

年化跑输基准 11.2%p

我的位置中等

低位区均值高位区

5 年

2021.07 ~ 2026.07

年化 +0.61% 累计 +3.1%

하위 25%

价格 -5.85% + 分红 +6.46% = 总 +0.61%/年

年化跑输基准 12.3%p

我的位置后 25%

低位区均值高位区

10年

2016.07 ~ 2026.07

年化 +8.08% 累计 +117.5%

평균권

价格 +1.06% + 分红 +7.02% = 总 +8.08%/年

年化跑输基准 6.8%p

我的位置中等

低位区均值高位区

10年累计总收益曲线

2016-07-28 起始以1亿韩元为基准 — 曲线数值直接按亿韩元解读（例如：308 → 3.08亿）。该ETF与基准均以同一起始日归一化至100进行对比。

PSP · 仅股价 PSP · 股价 + 累计分红 PSP · 红利再投资 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 仅股价: 不含分红，仅追踪纯股价。对于备兑认购（Covered Call）或高股息 ETF,该线常出现下跌或停滞,从“本金保全”角度具有参考意义。股价 + 累计分红: 持股数量保持不变,所获分红以现金形式累积,接近账户实际体感总资产。红利再投资: 收到分红后立即按 adjClose 再买入(行业标准的总收益口径)。三条线之间的差距越大,越容易判断红利策略的实际效果。

年度收益率对比

按自然年度对比 ETF 与 S&P 500 (SPY) 的各年收益率

PSP S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+24%

2017

-16%

2018

+36%

2019

+12%

2020

+24%

2021

-37%

2022

+36%

2023

+20%

2024

+6%

2025

-13%

2026 YTD

ℹ️ 显示每年 1 月 1 日至 12 月 31 日的收益率。当年(2026)列透明度降低，表示为 YTD(年内至今、未完成)。若蓝色高于灰色，则表示该年度本 ETF 跑赢了基准。

相对 S&P 500 (SPY) 的胜率

3 / 9年

落后于基准 (33%)

+ 2026 YTD：落后 (-12.6% vs 8.5%)

2017 ✓

2018 ✗

2019 ✓

2020 ✗

2021 ✗

2022 ✗

2023 ✓

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

ℹ️ 在完整日历年(1/1~12/31)中跑赢 S&P 500 (SPY) 的年数。当年(YTD)另行参考。

下跌捕获比 (Downside Capture)

⚠️ 120%

跌幅大于基准——抗跌能力较弱

<85% (防御) 85~110% (同步) >110% (脆弱)

ℹ️ 当 S&P 500 (SPY) 下跌 1% 时,该 ETF 平均下跌多少 %。基于过去 3 年的日收益率(仅统计基准为负的日子)。

风险特征

波动率 · Beta · 最大回撤 · Sharpe · 下跌后恢复历史

综合风险等级

中风险

波动与市场平均水平相当，遇到大熊市需做好亏损-30%~40%的心理准备。

Beta（市场敏感度）

평균권

1.24

市场上涨 10% 时 +12.4%

市场下跌 10% 时 -12.4%

我的位置中等

低位区均值高位区

ℹ️ Beta 为 1.0 表示与市场同向同幅波动；大于 1 表示波动大于市场，小于 1 则波动小于市场。

日均波动幅度（最近 1 个月）

평균권

±1.40%

标普 500 约 ±1.0~1.3% · 债券型 ±0.3% · 杠杆 ETF ±3% 以上

年化波动率走势 (过去 10 年)

ℹ️ 该 ETF 的日均价格波动幅度。1% 意味着"平均每天波动约 ±1%"。下方滚动曲线为年化波动率（长期标准指标）随时间的变化走势。

最大回撤 (Max Drawdown) · 过去 10 年

-47.2%

回撤持续期: 11 个月

2021-11-05 → 2022-10-12

约 2.1 年回本

2015-07-31 最大 -45% 2026-07-01

ℹ️ 最大回撤是指从历史高点到低点跌幅最大的比率，代表长期投资者在心理上需承受的最差下跌幅度。

夏普比率（风险调整收益）

0.13

欠佳 — 风险调整后收益偏低

ℹ️ 用年化收益率减去无风险收益率（年化 3%）后，再除以年化波动率。一般认为高于 1.0 即代表“风险回报比良好”。

月度最大预期亏损 (VaR 95%)

-10.0%

按历史数据计算，月度跌幅超过此数值的概率仅为5%。

ℹ️ 统计学上的估计，意为“未来有 95% 的概率，单月亏损不会超过此幅度”。剩余的 5% 通常对应金融危机、疫情级别的极端冲击。

分红分析

派息率 · 派息历史 · 税后到账金额计算

派息型 ETF —— 年化 6.05%

提供稳定股息收益的 ETF。5 年股息增长率 +4.6%。

배당수익률

6.05%

주당 배당

$3.57

연간 기준

5년 성장률

4.6%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2006~2026 (67건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$2.29 -30.2%

2016

$6.34 +177.5%

2017

$3.41 -46.3%

2018

$3.75 +10.1%

2019

$3.14 -16.3%

2020

$5.80 +84.6%

2021

$1.35 -76.6%

2022

$2.46 +81.7%

2023

$5.75 +133.8%

2024

$3.94 -31.6%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 67건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-23

$0.153

—

7.33%

2025-12-22

$1.47

—

7.62%

2025-09-22

$0.836

—

5.84%

2025-06-23

$1.41

—

10.51%

2025-03-24

$0.222

—

8.12%

2024-12-23

$1.19

—

8.69%

2024-09-23

$0.511

—

7.81%

2024-06-24

$3.52

—

8.75%

2024-03-18

$0.538

—

4.71%

2023-12-18

$0.747

—

4.04%

2023-09-18

$0.600

—

3.86%

2023-06-20

$1.11

—

3.75%

2022-09-19

$0.335

—

8.37%

2022-06-21

$0.520

—

12.87%

2022-03-21

$0.500

—

9.81%

2021-12-20

$2.65

—

9.15%

2021-06-21

$2.71

—

6.91%

2021-03-22

$0.440

—

4.90%

2020-12-21

$0.910

—

7.57%

2020-09-21

$0.585

—

9.65%

2020-06-22

$0.640

—

10.45%

2020-03-23

$1.00

—

14.05%

2019-12-23

$1.82

—

5.94%

2019-09-23

$1.10

—

5.45%

2019-06-24

$0.825

—

3.70%

2018-09-24

$1.37

—

8.29%

2018-06-18

$0.515

—

9.85%

2018-03-19

$1.52

—

11.82%

2017-12-18

$1.80

—

10.33%

2017-09-18

$2.21

—

8.13%

2017-06-16

$1.75

—

6.55%

2017-03-17

$0.585

—

4.85%

2016-12-16

$0.525

—

4.54%

2016-09-16

$1.02

—

3.71%

2016-06-17

$0.180

—

5.92%

2016-03-18

$0.560

—

7.51%

2015-12-18

$0.225

—

8.85%

2015-06-19

$2.06

—

8.56%

2015-03-20

$0.985

—

6.49%

2014-12-19

$1.30

—

10.57%

2014-09-19

$0.605

—

12.83%

2014-06-20

$0.090

—

13.67%

2014-03-21

$0.715

—

13.96%

2013-12-20

$3.12

—

15.54%

2013-09-20

$2.84

—

11.34%

2013-06-21

$1.67

—

6.79%

2013-03-15

$0.530

—

3.46%

2012-12-21

$0.975

—

2.91%

2012-09-21

$0.480

—

0.99%

2011-09-16

$0.255

—

12.28%

2011-06-17

$2.89

—

10.85%

2010-12-17

$1.91

—

6.66%

2010-09-17

$0.230

—

4.42%

2010-06-18

$0.580

—

4.46%

2009-12-18

$0.775

—

6.66%

2009-09-18

$0.475

—

8.55%

2009-06-19

$0.150

—

12.12%

2009-03-20

$0.115

—

23.00%

2008-12-19

$1.45

—

23.57%

2008-09-19

$1.86

—

7.91%

2008-06-20

$0.940

—

5.80%

2008-03-20

$1.19

—

5.72%

2007-12-21

$2.71

—

4.14%

2007-09-21

$0.565

—

1.65%

2007-06-15

$1.09

—

1.08%

2007-03-16

$0.360

—

0.33%

2006-12-15

$0.070

—

0.05%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $5K

5년 누적 (세후) $28K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 4.6% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

综合投资吸引力

该 ETF 适合哪些用途——优势、劣势与适配的投资者画像

需谨慎评估 多项指标出现预警信号,建议与同类 ETF 对比后再做决定。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

보통

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

全球分散投资者

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

💸管理费偏高 — 年费率1.8%
📈长期收益率低于平均水平
🎯年化跑输基准-12.3%p

组合构成

该 ETF 实际持有的成份——行业权重与重仓股

65개 종목으로 구성

상위 섹터는 Financial (33%)

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

65개

상위 10개 비중

69.2%

최대 단일 종목

23.07%

집중도(HHI)

907

보통

⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.

🥧 섹터 비중

Financial

33.3%

Industrials

1.9%

Consumer Defensive

1.8%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 69.2% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 - Invesco Private Prime Fund

23.07%

#2 - Invesco Private Government Fund

8.82%

#3 KKR KKR & Co. Inc.

5.21%

#4 BX Blackstone Inc.

5.19%

#5 - EQT AB

4.79%

#6 - Partners Group Holding AG

4.71%

TPG TPG Inc.

4.62%

#8 - CVC Capital Partners PLC

4.56%

#9 - 3i Group PLC

4.14%

#10 - HAL Trust

4.13%

同类 ETF 对比

分类：Other Asset Types - Multi-Asset / Other

같은 카테고리 4종 중 AUM 1/4위 · 보수율 3/4위

카테고리: Other Asset Types - Multi-Asset / Other

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PSP보다 유리, ▼ 표시는 PSP보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
PSP	Invesco Global Listed Private Equity ETF	1.8%	$227M	77	6.05%	-12.02%	-18.29%
HFGM	Unlimited HFGM Global Macro ETF	1.01% ▲	$155M ▼	33	5.65% ▼	-	+16.81% ▲
GTPE	Goldman Sachs MSCI World Private Equity Return Tracker ETF	0.5% ▲	$30M ▼	1568	-	-	-
PEX	ProShares Global Listed Private Equity ETF	2.95% ▼	$11M ▼	31	8.64% ▲	-	-21.81% ▼