MSCI 미국 Choice ESG Screened Index를 추종하며, 환경(E), 사회(S), 지배구조(G) 측면에서 긍정적인 평가를 받은 기업들을 중심으로 포트폴리오를 구성합니다.

단순한 ESG 투자를 넘어 화석 연료나 무기 제조 등 특정 산업을 철저히 배제하고 싶은 가치 기반 투자자에게 적합합니다.

블랙록(BlackRock)이 2020년 출시한 패시브(지수 추종) 운용 방식의 ETF입니다.

시총 상위 기업 중 ESG 등급이 낮은 기업과 화석 연료 extraction, 성인 오락, 도박 등 부적격 업종을 제외합니다. 이후 남은 종목들을 시가총액 가중 방식으로 배분하여 미국 시장 전반의 성과를 추종합니다.

• 기존 ESG ETF보다 한 단계 높은 수준의 산업 배제 기준
• 낮은 보수 수준으로 제공되는 정교한 ESG 전략

운용자산(AUM)은 $1.4B(약 2조원) 규모이며, 총보수비율(Expense Ratio)은 연 0.10%입니다.

유사한 ESG 상품들 대비 배제 기준이 더 엄격하여 순수하게 지속 가능한 기업들에 대한 노출을 극대화한 것이 특징입니다.

지속 가능 경영에 대한 시장의 관심이 높아짐에 따라 꾸준한 성과를 기록해 왔으며, 특히 빅테크 등 ESG 등급이 양호한 성장주 비중이 커 시장 상승기에 탄력적인 모습을 보였습니다.

기관 투자자들의 ESG 포트폴리오 편입 수요와 개인 투자자들의 가치 투자 확대로 인해 자산 규모가 견조하게 유지되고 있으며, 거래량 또한 안정적인 수준입니다.

지속 가능성 측면에서 우수한 포트폴리오를 갖췄으나, 특정 산업 배제로 인해 시장 전체 수익률과 괴리가 발생할 수 있습니다.

표에 보이는 ESGU·ESGV 등은 USXF보다 상대적으로 완만한 ESG 스크리닝을 적용하는 대안들입니다. 더 엄격한 사회적 책임을 원한다면 DSI 나 SUSA 를 검토할 수 있으며, 기후 변화 대응에 특화된 상품을 찾는다면 USCA 도 좋은 선택지가 됩니다. 만약 ESG 필터 없이 미국 시장 전체에 투자하고 싶다면 VOO 또는 VTI 를 고려하는 것이 합리적입니다.

USXF 투자 전 점검해야 할 포인트들입니다. 본인이 지향하는 ESG 가치와 펀드의 배제 기준이 일치하는지, 그리고 특정 섹터 부재에 따른 위험을 인지해야 합니다.

에너지 섹터가 강세를 보이는 시장 상황에서는 수익률이 저조할 가능성이 큽니다. 비다각화 펀드의 특성상 상위 종목에 대한 의존도가 높다는 점도 주의가 필요합니다.

재무적 성과와 사회적 가치를 동시에 추구하는 투자자에게 적합한 미국 대형주 솔루션입니다. 장기적인 지속 가능 투자를 위한 핵심 자산으로 활용하기 좋습니다.