MARB
First Trust Merger Arbitrage ETF
4월 29일 1:49 PM ET (한국 4/30 02:49)
$20.85
-0.01 ▼ -0.02%
🌙 4월 29일 5:05 PM ET (한국 4/30 06:05)
$20.86
+0.00 +0.00%
총보수비율
1.69%
연간 운용 비용
순자산 (AUM)
$25M
약 343억원
보유종목
25개
배당수익률
2.98%
운용 방식
Active
| Category | Other Asset Types - Multi-Asset / Other | Asset Type | Hedge Fund Replication | Return% 1Y | 7.51% | Total Holdings | 25 | Perf Week | - |
| ETF Type | Global Hedge Fund | Active/Passive | Active | Return% 3Y | 3.62% | AUM | $25M | Perf Month | 0.6% |
| Expense | 1.69% | NAV | $20.86 | Return% 5Y | 2.87% | 52W High | -6.61% | Perf Quarter | 0.75% |
| Dividend TTM | $0.62 (2.98%) | Div Gr. 3/5Y | 45.97% - | Return% 10Y | - | 52W Low | 6.35% | Perf Half Y | 2.84% |
| Flows% 1M | -38.38% | Flows% YTD | -31.4% | Return% SI | 2% | Volatility(W/M) | 0.28% 0.45% | Perf YTD | 1.04% |
| SMA20 | 0.22% | SMA50 | 0.52% | SMA200 | 1.03% | RSI (14) | 58.35 | Beta | 0.04 |
| IPO | 2020/2/5 | Prev Close | $20.86 | Perf Year | 3.96% | Avg Volume | 0.02M | Price | $20.85 |
First Trust Merger Arbitrage ETF (MARB) 투자 분석
ETF 개요
First Trust Merger Arbitrage ETF · Other Asset Types - Multi-Asset / Other
액티브 운용 — 펀드매니저가 종목을 선별해 초과수익 추구
2020년 상장, 6년 운영 중.
First Trust Merger Arbitrage ETF는 자본 증식을 목표로 합니다. 합병이나 인수 등 공식적으로 발표된 중대한 기업 이벤트가 진행 중인 기업들의 주식에 대해 롱(매수) 및 숏(매도) 포지션을 동시에 취하는 합병 차익거래 전략을 사용합니다. 미국 및 해외 기업의 보통주와 예탁증서(ADR)를 포함하며, 모든 시가총액 규모의 발행사에 투자할 수 있는 비분산형(Non-diversified) 펀드입니다.
U.S.equityM&Along-short
- 규모
- $0M 약 343억원
- 운용사
- First Trust
- 운용 방식
- 액티브 (운용사 재량)
- 상장일
- 2020년
비용 효율
연 운용보수 · 카테고리 내 순위 · 장기 비용 영향
비용이 다소 높은 편 — 연 1.69%
Other Asset Types - Multi-Asset / Other 중앙값 대비 높은 운용보수. 유사 ETF와 비교 권장.
실질 연간 운용보수 (Net Expense Ratio)
하위 25%1.69%
내 위치하위 25%
하위권 평균 상위권
투자 금액별 실제 비용 시뮬레이션
100,000,000원
연간 운용보수
1,690,000원
카테고리 평균 대비 연 1,000,000원 추가 부담
카테고리 중앙값 연간 비용
690,000원
보수율 0.69% 기준
10년 누적 운용보수 (시장이 연 7% 오른다고 가정한 장기 시뮬레이션)
28,952,157원
수수료가 없었다면 벌 수 있었던 돈의 29.9%가 운용사로 빠져나갑니다
운용보수는 매년 자산의 일부를 가져가므로, 10년간 복리로 쌓이면 단순 합산(연간 비용 × 10)보다 훨씬 큰 손실이 됩니다. 연 7% 수익 가정은 S&P 500의 장기 평균에 근거합니다.
한국 투자자 중산층 기준 1억원을 기본값으로 표시합니다. 슬라이더로 금액을 조정하면 실시간 반영됩니다.
같은 카테고리의 더 저렴한 대안
MSBT
Morgan Stanley Bitcoin Trust
0.14%
연 -1.55%p
BTC
Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF
0.15%
연 -1.54%p
ETH
Grayscale Ethereum Staking Mini ETF
0.15%
연 -1.54%p
* 보수가 낮다고 반드시 더 좋은 ETF는 아닙니다. 추종 지수·유동성·세제 등을 함께 검토하세요.
장기 성과
1년 · 3년 · 5년 · 10년 수익률 · 벤치마크 대비 · 하락장 방어력
평균 수준의 장기 수익률
Other Asset Types - Multi-Asset / Other 중앙값 근처. 벤치마크(SPY) 대비 1년 -23.2%p.
ℹ️ 아래 "1년·3년·5년·10년"은 오늘로부터 거슬러 올라간 기간의 연평균(CAGR)입니다. 예: "3년 +12%"는 최근 3년간 매년 12%씩 복리로 성장했다는 뜻.
5년 전 투자했다면 지금
100,000,000원
지금 자산
115,197,671원
→
누적 수익
+15,197,671원
연평균 +2.9%
1년
2025.04 ~ 2026.04
연평균 +7.51%
평균권벤치마크보다 연 23.2%p 뒤쳐졌습니다
내 위치평균권
하위권 평균 상위권
3년
2023.04 ~ 2026.04
연평균 +3.62% 누적 +11.3%
하위 25%벤치마크보다 연 17.9%p 뒤쳐졌습니다
내 위치하위 25%
하위권 평균 상위권
5년
2021.04 ~ 2026.04
연평균 +2.87% 누적 +15.2%
평균권벤치마크보다 연 10.0%p 뒤쳐졌습니다
내 위치평균권
하위권 평균 상위권
10년
2016.04 ~ 2026.04
2020년 2월 상장 — 10년 미만
6년 누적 총수익 곡선
2020-02-05 시작 1억 원 기준 — 곡선 값을 그대로 억 원 단위로 해석 (예: 308 → 3.08억). 이 ETF와 벤치마크 모두 같은 시작일에서 100으로 맞춰 비교됩니다.
MARB · 주가만 MARB · 주가 + 누적배당 MARB · 배당 재투자 S&P 500 (SPY)
50
100
150
200
250
ℹ️ 주가만: 배당 제외, 순수 주식 가격만 추종. 커버드콜·고배당 ETF는 이 선이 하락하거나 정체되는 경우가 많아 "원금 보존" 관점에서 유의미합니다. 주가 + 누적배당: 주식 수는 그대로 유지하고 받은 배당을 현금으로 쌓아둔 경우. 실제 계좌 체감 총자산과 유사. 배당 재투자: 받은 배당으로 즉시 추가 매수 (adjClose 기반, 업계 표준 총수익).
세 선이 크게 벌어질수록 배당 전략의 효과 파악이 쉬워집니다.
연도별 수익률 비교
달력 연도별 ETF vs S&P 500 (SPY)의 각 해 수익률
MARB S&P 500 (SPY)
+40%
0%
−40%
2020
2021
2022
2023
2024
2025
2026 YTD
ℹ️ 각 해 1월 1일부터 12월 31일까지의 수익률. 현재 연도(2026) 컬럼은 투명도 낮춰 YTD(미완성)임을 표시. 파란색이 회색보다 높으면 그 해는 이 ETF가 벤치마크를 이겼습니다.
S&P 500 (SPY) 대비 승률
1 / 6년
벤치마크 대비 열세 (17%)
+ 2026 YTD: 뒤짐 (1.2% vs 4.4%)
2020 ✗
2021 ✗
2022 ✓
2023 ✗
2024 ✗
2025 ✗
2026 ✗ YTD
ℹ️ 완성된 달력 연도(1/1~12/31)에서 S&P 500 (SPY) 대비 이긴 해의 수. 현재 연도(YTD)는 별도 참고.
하락장 추종도 (Downside Capture)
3%
하락장에서 벤치마크보다 덜 떨어짐 — 방어력 우수
<85% (방어) 85~110% (동조) >110% (취약)
ℹ️ S&P 500 (SPY)가 −1%일 때 이 ETF가 평균 몇 % 하락했는가. 지난 3년 일일 수익률 기준(벤치마크가 음수인 날만 집계).
리스크 성격
변동성 · Beta · 최대 낙폭 · Sharpe · 하락 회복 이력
종합 리스크 등급
저위험
시장 평균보다 덜 흔들리는 편이에요. 꾸준히 보유하기에 부담이 적어요.
Beta (시장 민감도)
상위 25%0.04
시장 +10% 상승 시 +0.4%
시장 -10% 하락 시 -0.4%
내 위치상위 25%
하위권 평균 상위권
ℹ️ Beta 1.0은 시장과 동일하게 움직임. 1보다 크면 시장보다 더 크게, 작으면 덜 움직입니다.
일평균 변동폭 (최근 1개월)
상위 25%±0.45%
S&P 500 보통 ±1.0~1.3% · 채권형 ±0.3% · 레버리지 ETF ±3% 이상
연간 변동성 추이 (과거 10년)
ℹ️ 이 ETF의 하루 평균 가격 변동폭. 1%면 "하루에 평균 ±1% 정도 움직인다"는 뜻. 아래 롤링 곡선은 연환산 변동성(장기 표준 지표)의 시간 추이입니다.
최대 낙폭 (Max Drawdown) · 과거 10년
-12.0%
2020-02-05 최악 -5% 2026-04-01
ℹ️ 최대 낙폭은 과거 고점에서 저점까지 가장 크게 떨어진 비율입니다. 장기 투자자가 심리적으로 버텨야 할 최악의 하락 경험치.
Sharpe 비율 (리스크 조정 수익)
-0.18
부진 — 무위험 수익에도 못 미침
ℹ️ 연 수익률에서 무위험 수익(연 3%)을 뺀 값을 연간 변동성으로 나눔. 1.0 이상이면 "리스크 대비 수익이 좋다"로 통용.
월간 최대 예상 손실 (VaR 95%)
-1.9%
과거 기준, 월 단위로 이 수치보다 크게 떨어진 경우는 5%에 불과했습니다.
ℹ️ "앞으로도 95% 확률로 한 달에 이 정도 이상은 잃지 않는다"는 통계적 추정. 남은 5%는 금융위기·팬데믹급 충격 구간에 해당.
배당 분석
배당률 · 배당 이력 · 세후 수령액 계산
배당 지급형 ETF — 연 2.98%
꾸준한 배당 인컴을 제공하는 ETF.
배당수익률
0.00%
주당 배당
$0.00
연간 기준
5년 성장률
-
지급 주기
반기배당
9월 · 12월
연도별 배당 총액 추이
주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.
—
2021
$0.20
2022
$0.44 +121.5%
2023
$0.42 -5.0%
2024
$0.62 +47.7%
2025
$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소
최근 배당 이력 총 9건
아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.
배당락일
주당 금액
지급일
당시 수익률
2025-12-12
$0.133
—
3.97%
2025-09-25
$0.489
—
4.17%
2024-12-13
$0.194
—
2.88%
2024-09-26
$0.162
—
1.89%
2024-06-27
$0.065
—
2.36%
2023-12-22
$0.148
—
3.19%
2023-09-22
$0.249
—
2.46%
2023-06-27
$0.046
—
1.24%
2022-12-23
$0.200
—
1.00%
* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.
💰 내가 100,000,000원 투자한다면
연간 배당금 (세후) 2,515,683원
5년 누적 (세후) 12,578,417원
* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.
* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.
종합 투자 매력도
이 ETF는 어떤 목적에 잘 맞는지 — 강점·약점·투자자 프로필
강점과 약점이 공존해요 투자 목적에 맞는지 아래 적합도를 확인해 보세요.
🎯 목적별 적합도
내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.
보통
낮음
낮음
낮음
이런 분에게 어울려요
액티브 전략 신뢰 투자자
✅ 강점
- 🛡️변동성이 낮은 편이에요
⚠️ 약점·주의사항
- 💸운용보수가 다소 높아요 — 연 1.69%
- 🎯벤치마크 대비 연 -10.0%p 부진
포트폴리오 구성
이 ETF가 실제로 담고 있는 것들 — 섹터 비중과 상위 종목
상위 10종목이 79% 차지
소수 종목에 집중돼 개별 종목 변동에 크게 영향을 받을 수 있어요.
ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?
ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.
🔬 집중도 한눈에 보기
총 보유종목
24개
상위 10개 비중
78.6%
최대 단일 종목
42.66%
집중도(HHI)
2014
높음 (집중)
⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.
🥧 섹터 비중
Healthcare 6.5%
Communication Services 4.5%
Consumer Cyclical 4.1%
Technology 3.9%
Industrials 3.0%
Financial 0.6%
📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 78.6% 차지
티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)
#1 - Dreyfus Government Cash Management 42.66%
#3 - Confluent Inc 4.06%
#5 - Jamf Holding Corp 4.02%
#6 - Hillenbrand Inc 4.01%
#7 - Alexander & Baldwin Inc 3.98%
같은 카테고리 비교
카테고리: Other Asset Types - Multi-Asset / Other
같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 3/6위
카테고리: Other Asset Types - Multi-Asset / Other
ℹ️ 왜 비교해야 하나요?
같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 MARB보다 유리, ▼ 표시는 MARB보다 불리를 뜻해요.
| 티커 | ETF명 | 보수율 | AUM | 보유종목 | 배당률 | YTD | 1년 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| MARB | First Trust Merger Arbitrage ETF | 1.69% | $25M | 25 | 2.98% | +1.04% | +3.96% |
| iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF | 0.85% ▲ | $3.6B ▲ | 17 | 5.14% ▲ | - | +23.25% ▲ | |
| Virtus InfraCap U.S. Preferred Stock ETF | 2.11% ▼ | $2.3B ▲ | 199 | 9.61% ▲ | - | +2.21% ▼ | |
| Principal Spectrum Preferred Securities Active ETF | 0.55% ▲ | $1.5B ▲ | 152 | 5.03% ▲ | - | +2.48% ▼ | |
| InfraCap MLP ETF 1.25x Shares | 1.72% ▼ | $449M ▲ | 79 | 7.86% ▲ | - | +7.73% ▲ | |
| Saba Closed-End Funds ETF | 4.29% ▼ | $396M ▲ | 70 | 6.34% ▲ | - | +15.86% ▲ |
AUM 내림차순 정렬 · ▲ MARB보다 유리 · ▼ MARB보다 불리
면책조항: 본 리포트는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.