モナーク・ブルーチップ・エリート・インデックスに連動するETFです。この指数は、S&P 500に上場されている幅広い業種の知名度の高い大型企業のうち、市場におけるポジションが確立している銘柄を選別する方式で構成されています。

実績のある米国の大型優良株に選別的に分散投資しつつ、超過リターンを狙う投資家に適しています。

モナーク・ファンドが運営するアクティブ（積極運用）型のETFです。

S&P 500に組み入れられた大型企業のうち、競争力と市場におけるポジションが盤石と判断される優良株をルールに基づき選別して保有します。幅広い市場全体をそのまま複製するのではなく、優良株を中心に絞り込んで超過リターンを狙う戦略を掲げています。

• S&P 500内の優良株を選別・絞り込む方式
• 幅広い業種から大型株中心に構成

運用資産（AUM）は$190.6Mの規模であり、総経費比率（Expense Ratio）は年率1.01%です。

大型優良株中心の構成のため、米国の大型株市場全体の動向と概ね連動する傾向があります。短期的な成績は金利・決算シーズンや大型株への資集中の度合いによって変動性を持つ可能性があります。

比較的新興の商品であり、幅広いコアETFと比べて運用規模が大きくない傾向があり、優良株選別というテーマ需要次第で資金流出入が左右されやすくなります。市場環境によって大型株選好が強まれば、関心が高まることもあります。

実績のある大型優良株に絞り込んで分散投資できる点が強みであり、新興商品という特性と手数料負担がチェックポイントです。

MBCEは、運用規模の大きな直接的な代替商品があるというよりは、幅広い米国大型株のコアETFと比較検討するのが有効です。米国市場全体の低コストのコア商品としてはVOO・IVV・SPYが代表的であり、米国市場全体へのエクスポージャーを広げたい場合はVTIも検討できます。これらは手数料が低い幅広いパッシブ商品であるため、優良株選別戦略のMBCEとは性質が異なることから、コストと戦略の両面で比較することをおすすめします。

MBCEへの投資前に確認すべきポイントです。優良株選別というコンセプトは明確ですが、コストと新興商品という特性、そして大型株集中度は、投資前の事前確認が必要です。

新興商品という特性上、運用規模や流動性、指数との連動安定性が検証段階にあることが主なチェックポイントです。大型株集中と為替変動も短期的な変動性に影響を与える可能性があります。

実績のある米国の大型優良株に選別してエクスポージャーを得たい投資家にとって、コアを補完する手段となり得ます。ただし、コストを重視する場合は、VOO・IVVのような低コストのコア商品と戦略・コストを比較した上で判断することが望ましいでしょう。