테네트헬스 그룹(THC) 주가 전망 및 기업 분석 - PER·배당·실적·목표주가·RSI·MACD

THC

Tenet Healthcare Corp

7월 27일 2:44 PM ET (한국 7/28 03:44)

$233.20

+34.18 ▲ +17.17%

테네트헬스 그룹(THC) 為 Healthcare 類股企業，本頁從 PER、EPS、股息、RSI、MACD 等 14 項指標進行分析。

시가총액

$20.1B

미드캡

P/E

9.0

저평가 구간

배당수익률

없음

52주 위치

86%

저점 +59% · 고점 -6%

애널리스트

적극 매수

B-

基本面體質

相對 Medical Care Facilities

수익성

前 26%

성장

前 50%

밸류에이션

前 64%

재무 안정

前 33%

💰 現在這檔股票,比平常貴嗎?

與該公司自身近 5년 年的狀況比較(非與其他公司比較)

非常便宜

偏便宜

接近平均

偏貴

🔥 非常貴

簡單來說 —— 這家公司 一年賺 1 元 現在要花 8원 買進。過去 5년 年通常是 6원。目前是近 5년 年最貴的時候。

「貴」不代表「不好」,而是市場對它的期待已經反映在價格上

Index ⓘ	-	P/E ⓘ	8.99	EPS (ttm) ⓘ	25.93	Insider Own ⓘ	1.1%	Shs Outstand ⓘ	86.1M	Perf Week ⓘ	19.64%
Market Cap ⓘ	20.09B	Forward P/E ⓘ	13	EPS next Y ⓘ	-2.09%	Insider Trans ⓘ	-5.5%	Shs Float ⓘ	85.2M	Perf Month ⓘ	27.46%
Enterprise Value ⓘ	35.21B	PEG ⓘ	2.59	EPS next Q ⓘ	4.16	Inst Own ⓘ	96.29%	Short Float ⓘ	4.39%	Perf Quarter ⓘ	23.83%
Income ⓘ	2.24B	P/S ⓘ	0.92	EPS this Y ⓘ	9.16%	Inst Trans ⓘ	-3.04%	Short Ratio ⓘ	2.53	Perf Half Y ⓘ	23.09%
Sales ⓘ	21.81B	P/B ⓘ	4.17	EPS next 5Y ⓘ	5.03%	ROA ⓘ	7.55%	Short Interest ⓘ	3.74M	Perf YTD ⓘ	17.35%
Book/sh ⓘ	55.9	P/C ⓘ	9.26	EPS past 3/5Y ⓘ	60.9% 32.77%	ROE ⓘ	53.31%	52W High ⓘ	-5.67% ($247.21)	Perf Year ⓘ	57.16%
Cash/sh ⓘ	25.19	P/FCF ⓘ	6.64	Sales past 3/5Y ⓘ	3.58% 3.85%	ROIC ⓘ	12.63%	52W Low ⓘ	59.07% ($146.60)	Perf 3Y ⓘ	203.29%
Dividend Est. ⓘ	-	EV/EBITDA ⓘ	7.85	EPS Y/Y TTM ⓘ	27.14%	Gross Margin ⓘ	16.47%	Volatility(W/M) ⓘ	3.24% 3.64%	Perf 5Y ⓘ	225.56%
Dividend TTM ⓘ	-	EV/Sales ⓘ	1.61	Sales Y/Y TTM ⓘ	5.43%	Oper. Margin ⓘ	16.47%	ATR (14) ⓘ	10.42	Perf 10Y ⓘ	641.26%
Dividend Ex-Date ⓘ	-	Quick Ratio ⓘ	1.35	EPS Q/Q ⓘ	213.62%	Profit Margin ⓘ	10.27%	RSI (14) ⓘ	73.46	Recom ⓘ	1.48
Dividend Gr. 3/5Y ⓘ	-	Current Ratio ⓘ	1.41	Sales Q/Q ⓘ	6.77%	SMA20 ⓘ	17.37% ($198.69)	Beta ⓘ	1.25	Target Price ⓘ	$246.9
Payout ⓘ	-	Debt/Eq ⓘ	2.84	Earnings ⓘ	2026/7/23	SMA50 ⓘ	25.4% ($185.96)	Rel Volume ⓘ	3.14	Prev Close ⓘ	$199.02
Employees ⓘ	99000	LT Debt/Eq ⓘ	2.81	EPS/Sales Surpr. ⓘ	43.63% 3.62%	SMA200 ⓘ	17.22% ($198.94)	Avg Volume(3M) ⓘ	1.48M	Price ⓘ	$233.2
IPO ⓘ	1971/4/28	Option/Short ⓘ	Yes/Yes			Trades ⓘ	44760	Volume ⓘ	4,629,498	Change ⓘ	17.17%

季度業績走勢 依 SEC 原始公告 · 單位美元

24.6

24.9

24.12*

25.3

25.6

25.9

25.12*

26.3

營收淨利 최근 분기: 매출 $5.4B (YoY +3%) · 순이익 $906M (YoY +46%)

* 第 4 季數值由年度公告 (10-K) 推算 · 虧損季度以紅色底線標示

📊 Tenet Healthcare Corp (THC) 投資分析

Tenet Healthcare Corp 是怎樣的公司？

테네트헬스 그룹(THC) 가치주

Healthcare · Medical Care Facilities

市值 615 — 中型股

美國大型醫院與醫療服務企業，經營綜合醫院、外科手術中心及醫療收入管理服務，廣泛提供住院與門診醫療服務，是美國具代表性的醫療設施營運公司。

進一步了解 Tenet Healthcare Corp →

市值

$20.1B

約 27.5 兆韓元

⚖️ 三星電子的 7%

市值排名615位

員工數99,000人

IPO1971/04/28

目前股價$233.20 ≈ 319,484원

NYSE · USA

重要事件

⏰ 即將公布的事件

🔔 財報公布

下一次公布日期尚未公告

🎯 除息日

目前沒有預定配息日程

📜 近期事件

🔔 財報公布 2026년 7월 24일 (금) · 장 시작 전 EPS +15.7% 매출 -0.5%

🔔 財報公布 2026년 7월 23일 (목) · 장 마감 후 EPS +43.6% 매출 +3.6%

🔔 財報公布 2026년 4월 30일 (목) · 장 시작 전 EPS +15.7% 매출 -0.5%

賺錢能力如何？

體質穩健 — 獲利與財務狀況皆佳

獲利能力強，財務狀況也十分穩健

獲利能力 — 賺錢效率如何

營業利益率

賣產品與服務後真正留下的利潤比率（越高越會賺）

16.5%

✓ 우수

我的位置前 25%

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 5.8% · 前 5%

💡 일반적으로 10% 이상이면 양호, 20% 이상이면 우수

淨利率

扣完稅金與利息後，最終實際留下的利潤比率

10.3%

✓ 우수

我的位置前 25%

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 2.5% · 前 10%

💡 일반적으로 8% 이상이면 양호, 15% 이상이면 우수

毛利率

只扣除原料成本後的利潤比率（反映產品本身的競爭力）

16.5%

✓ 평균

我的位置中間

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 19.2% · 後 37%

💡 제조업 30%, IT/소프트웨어 50% 이상이면 우수 (업종별 편차 큼)

ROE

用股東的錢一年能賺多少（15% 以上為優秀）

53.3%

✓ 우수

我的位置前 25%

後段平均前段

Healthcare 대형주 中位數 11.9% · 前 10%

💡 일반적으로 15% 이상이면 우수 (단, 부채 레버리지 효과 주의)

ROA

公司資產一年能創造多少利潤的比率

7.5%

✓ 양호

我的位置中間

後段平均前段

Healthcare 대형주 中位數 5.1% · 前 38%

💡 일반적으로 5% 이상이면 양호, 10% 이상이면 우수

ROIC

投入事業的資金能產生多少報酬

12.6%

✓ 양호

我的位置中間

後段平均前段

Healthcare 대형주 中位數 7.4% · 前 32%

💡 자본비용(보통 8~10%)보다 높으면 가치 창출, 15% 이상이면 우수

財務健全度 — 負債與流動性壓力是否可控

負債比 D/E

相對自有資本的負債比率（越低越健全）

2.84

✓ 負債偏高

我的位置後 25%

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 0.92

💡 일반적으로 1.0 이하면 건전, 1.5까지는 무난 (금융·유틸·REIT는 구조적으로 높음)

流動比率

一年內應還債務對應的現金性資產充裕度

1.41

✓ 양호

我的位置中間

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 1.35

💡 1.5~3.0 적정, 1.0 미만이면 단기 유동성 주의

速動比率

扣除存貨後，可立即變現資產所占的比率

1.35

✓ 양호

我的位置中間

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 1.19

💡 1.0 이상이면 안전, 0.5 미만이면 주의

* 評級依據同產業、同規模同業群組中的相對位置，以及絕對門檻（虧損、風險臨界值）綜合判定。

未來展望如何？

負面展望

預期低於目標價或成長放緩

애널리스트 목표가

$246.90

현재가 대비 +5.9%

💡 12개월 이내 도달을 전망하는 애널리스트 컨센서스 평균

예상 PER (Forward)

13.00배

💡 내년 예상 EPS 기준. 현재 PER과 비교해 이익 성장 반영 정도 확인

PEG (성장 반영 밸류)

2.59

고평가

💡 PEG > 2 — 성장 대비 비싼 편

내년 EPS 예상 성장률

-2.1%

💡 10% 이상이면 견조한 성장, 마이너스는 이익 감소 예상

5년 EPS 예상 연평균

+5.0%

💡 장기 성장 전망. 15% 이상이면 고성장 기업

⚠ 이 데이터는 애널리스트 추정치이며 실제 결과와 다를 수 있습니다. 투자 결정은 추가 검토와 함께 하세요.

業績是否符合預期？

盈餘可信度高

近 3 季中有 3 次優於預期

예상 상회

예상 부합

예상 하회

100%

상회 비율

+25.0%

평균 서프라이즈

2026.07.24

상회

+15.7%

2026.07.23

상회

실적 $6.12 · 예상 $4.26 +43.5%

2026.04.30

상회

실적 $4.82 · 예상 $4.17 +15.7%

💡 예상보다 높은 실적을 자주 내는 기업은 실적 신뢰도가 높다고 평가됩니다. 단, 애널리스트 기대치가 낮게 설정되었을 수도 있으니 절대 수치도 함께 봐야 합니다.

是否持續成長？

成長持平

在產業中處於中間水準

🔮 未來將成長多少（分析師預測）

今年 EPS 預估

今年預估每股盈餘成長率

+9.2%

양호

我的位置中間

後段平均前段

가치주 대형주 中位數 8.8% · 前 48%

明年 EPS 預估

明年預估 EPS 成長率(分析師共識)

-2.1%

부진

我的位置後 25%

後段平均前段

가치주 대형주 中位數 8.5% · 後 11%

未來 5 年 EPS 年均預估

預估未來 5 年 EPS 年均成長率

+5.0%

평균

我的位置中間

後段平均前段

가치주 대형주 中位數 6.8% · 後 36%

📊 迄今成長多少（實際業績）

過去 3 年 EPS

過去 3 年實際 EPS 年均成長

+60.9%

우수

我的位置前 5%

後段平均前段

가치주 대형주 中位數 15.5% · 頂尖

過去 5 年 EPS

過去 5 年實際 EPS 年均成長

+32.8%

우수

我的位置前 25%

後段平均前段

가치주 대형주 中位數 21.1% · 前 18%

過去 5 年營收

過去 5 年營收成長幅度

+3.9%

부진

我的位置後 25%

後段平均前段

가치주 대형주 中位數 8.9% · 後 12%

⚡ 短期動能

營收 QoQ

較上一季的營收變化(短期動能)

+6.8%

양호

我的位置中間

後段平均前段

가치주 대형주 中位數 3.0% · 前 40%

* 未來數值為分析師共識預估值。評分根據其相對於相同成長風格與規模的同業群組之位置決定。

投資術語看不懂嗎？前往經濟辭典查詢 →

股價長期是否呈上升趨勢？

5 年間領先大盤 158% 個百分點

THC +225.6% · S&P 500 +68.0%

相對市場超額報酬（以股價計算，不含股息）

5年期間

vs S&P 500

+157.6%p

明顯優於市場

vs 健康照護類股 (XLV)

+201.9%p

明顯優於類股平均

1年期間

vs S&P 500

+40.7%p

明顯優於市場

vs 健康照護類股 (XLV)

+37.4%p

明顯優於類股平均

52週區間內目前位置

最低 (-59.1%p) 最高 (-5.7%p)

目前股價較低點高59.1%，較高點低5.7%

近期風險（最近120個交易日）

最大回撤

-34.1%

年化波動率

50.2%

技術指標

布林通道 · MACD · RSI · 隨機指標 · 一目均衡表5條線 · 最近136個交易日時間序列

價格 · 布林通道 · 一目均衡表雲帶

close
BB Upper
BB Mid
BB Lower
Tenkan
Kijun
雲帶 (SpanA/B)

布林通道以收盤價的波動區間（20 日・2σ）勾勒出上下通道；觸及上軌為過熱、觸及下軌為超賣。一目均衡表雲帶則以填色區塊表示趨勢方向與強度：價格在雲之上為偏多、在雲之下為偏空。布林通道詳情 →

⚠️

目前診斷 · 2026-07-24

過熱區 — 短期回調可能性

目前股價 $233.20 突破上軌($220.03),買盤力道強於均值,但視為短期過熱訊號。位於一目均衡表雲層之上(偏多)。

MACD (12 · 26 · 9) 展開 ▼

由短期 EMA(12)與長期 EMA(26) 的差值判斷多空轉折時機。MACD 升破 Signal 為買進訊號(黃金交叉),跌破則為賣出訊號(死亡交叉)。 MACD 詳情 →

✨

目前診斷 · 2026-07-24

黃金交叉形成 — 轉多訊號

MACD(6.136) 向上突破 Signal(4.487),趨勢可能反轉向上,可解讀為買進進場時機。

RSI(14) · Stochastics %K(14) 展開 ▼

RSI 介於 0~100,反映短期買賣力道。30 以下 = 過賣(可能反彈),70 以上 = 過買(可能回檔)。Stoch %K 同樣用於觀察短期動能強弱。 RSI · 了解更多隨機指標 →

⚠️

目前診斷 · 2026-07-24

超買區間 — 短期可能回調

RSI 73.5（高於 70）。買盤力道過熱，獲利了結賣壓可能出籠。Stoch %K 也為 79.6。

※「目前診斷」為依標準門檻的自動判讀,僅供參考。實際交易請自行綜合判斷並自負盈虧。

目前投資吸引力如何？

相較同業公司處於偏低水準

以相對盈餘·相對現金流來看屬偏便宜, 以相對資產·相對營收來看屬平均水準

💡 閱讀方式 — 查看與同業公司相比，股價相對於「什麼」是便宜還是昂貴。例如：相對收益便宜 = 股價相對於賺取的收入較低；相對資產昂貴 = 股價相對於持有的資產較高。

💵 相對盈餘偏便宜

🏢 相對資產中間

🧾 相對營收中間

💧 相對現金流偏便宜

💵 相對盈餘

PER 本益比

股價相對盈餘的倍數——越低代表越便宜

8.99倍

✓ 非常便宜

我的位置前 25%

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 19.84倍 · 業界相對便宜的前 18%

💡 PER 15 이하 저평가, 25 이상이면 성장성 검증 필요 (적자 기업은 의미 없음)

💵 相對盈餘

Forward PER 預估本益比

以明年預估盈餘計算的 PER——已反映成長

13.00倍

✓ 偏便宜

我的位置中間

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 18.77倍 · 接近業界平均

💡 향후 12개월 예상 EPS 기준 PER. 현재 PER보다 낮으면 이익 성장 중

🏢 相對資產

PBR 股價淨值比

股價相對公司資產價值——低於 1 代表比資產便宜

4.17倍

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 2.69倍 · 接近業界平均

💡 PBR 1 미만이면 청산가치 이하 (금융·제조업에서 특히 의미, IT는 낮은 비중)

🧾 相對營收

PSR 股價營收比

市值相對營收——越低代表相對營收越便宜

0.92倍

✓ 平均

我的位置中間

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 0.92倍 · 接近業界平均

💡 PSR 2 이하 저평가, 10 초과면 고평가 (고성장 기업일 때만 정당화)

💧 相對現金流

EV/EBITDA 企業價值倍數

企業整體價值 ÷ 營業現金利潤——常用於 M&A 估值

7.85倍

✓ 非常便宜

我的位置前 25%

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 11.60倍 · 業界相對便宜的前 25%

💡 EV/EBITDA 10 이하 저평가, 20 이상이면 고평가 (M&A 밸류 기준)

💧 相對現金流

P/FCF 股價自由現金流比

股價相對實際現金創造力——越低代表效率越高

6.64倍

✓ 非常便宜

我的位置前 25%

後段平均前段

Medical Care Facilities 中位數 14.23倍 · 業界相對便宜的前 21%

💡 P/FCF 20 이하면 현금창출 대비 저평가 (실질 수익성 기준)

分析師目標價（參考）

$246.90 相對於現價 +5.9%

* 評估是根據同業與市值 peer 群組分布中的相對位置決定。即使估值具吸引力，也請搭配查看「盈利能力」與「成長性」版塊。

截至：近期快照 · 比較對象：Medical Care Facilities

股東組成有哪些？

資金流向環境不利

內部人小幅淨賣超 -5.5% · 機構淨賣超 -3.0% · 放空壓力偏低 4.4% · 放空近90日增加 +1.4%p

📈 近期買賣流向（6 個月）

🧑‍💼 內部人（管理層・董事）

-5.5%

內部人士淨賣超

🏦 機構（基金・投資公司）

-3.0%

機構淨賣超

💡 最近 6 個月的淨變動，以百分比表示內部人與機構如何增持或減持股票。

👥 持股組成

🏦 機構 96.3%

機構為主的穩定結構

Healthcare 대형주 中位數 91.9%

🧑‍💼 內部人士 1.1%

一般水準

Healthcare 대형주 中位數 0.8%

👤 散戶投資者（估計） 2.6%

扣除機構與內部人後的其餘部分

機構內部人士散戶（估算）

📉 放空指標

放空比率

4.4%

偏低 — 做空押注力量弱

Healthcare 대형주 中位數 3.6%

近 90 日 📈 增加 +1.4%p

放空回轉天數

2.5 天

以平均成交量平倉放空部位所需天數

🧮 股數

總發行股數 86.1M주

流通股（可交易） 85.2M주

* 內部人士與機構交易以近 6 個月的淨變動為準。趨勢以近 90 日累計為準。

THC 成分 ETF

依 ETF 持股權重排序 · 共顯示 10 檔

CTEF

Castellan Targeted Equity ETF

5.05%

$649M

CCFE

Concourse Capital Focused Equity ETF

Invesco Dorsey Wright Healthcare Momentum ETF

3.04%

$235M

IHF

iShares U.S. Healthcare Providers ETF

3.01%

$1.2B

* 以官方季度報告為準。為近期資料，實際持股權重可能有所不同。

可獲得多少股息？

該公司不發放股利

可能是一家將獲利再投入以專注成長的企業。建議您評估其成長股特性後再行投資。

同產業企業比較

💡 相較產業平均 ▲ 有利 / ▼ 不利 (PER·PBR 越低越好，ROE·股息率越高越好)

依市值由大到小排序

股票	市值	PER	PBR	ROE	股息率	漲跌
THC 本檔	$20.1B	9.0 ▲	4.2 ▼	53.31% ▲	-	+17.2%
LLY	$1.13T	43.0 ▼	36.2 ▼	107.64% ▲	0.58% ▼	+0.9%
JNJ	$634.1B	30.5 ▼	7.5 ▼	25.74% ▲	2.04% ▲	+1.6%
ABBV	$458.2B	127.9 ▼	-	15221.82% ▲	2.65% ▲	+0.9%
UNH	$382.1B	27.1 ▼	3.9 ▼	12.49% ▲	2.15% ▲	-0.7%
MRK	$323.7B	36.9 ▼	7.1 ▼	18.97% ▲	2.49% ▲	+0.5%
產業平均	-	25.8	2.7	-48.83%	1.25%	-