QVAL 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

QVAL

Alpha Architect U.S. Quantitative Value ETF

7월 29일 3:24 PM ET (한국 7/30 04:24)

$59.09

+0.86 ▲ +1.48%

QVAL ETFは運用報酬・保有銘柄・セクター構成・配当・RSI・MACDなど10項目を分析します。

総経費比率

0.28%

年間運用コスト

純資産 (AUM)

$582M

약 7979억원

保有銘柄

51銘柄

配当利回り

1.40%

運用方式

Active

Category ⓘ	US Equities - Quant Strat	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	33.32%	Total Holdings ⓘ	51	Perf Week ⓘ	3.26%
ETF Type ⓘ	US Equities	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	19.82%	AUM ⓘ	$582M	Perf Month ⓘ	4.77%
Expense ⓘ	0.28%	NAV ⓘ	$58.24	Return% 5Y ⓘ	14.12%	52W High ⓘ	1.29%	Perf Quarter ⓘ	8.71%
Dividend TTM ⓘ	$0.83 (1.4%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	3.07% 6.13%	Return% 10Y ⓘ	11.83%	52W Low ⓘ	39.54%	Perf Half Y ⓘ	14.7%
Flows% 1M ⓘ	4.69%	Flows% YTD ⓘ	9.28%	Return% SI ⓘ	9.29%	Volatility(W/M) ⓘ	1.09% 0.91%	Perf YTD ⓘ	21.1%
SMA20 ⓘ	3.99%	SMA50 ⓘ	5.57%	SMA200 ⓘ	13.75%	RSI (14) ⓘ	70.87	Beta ⓘ	0.97
IPO ⓘ	2014/10/22	Prev Close ⓘ	$58.23	Perf Year ⓘ	33.14%	Avg Volume ⓘ	0.03M	Price ⓘ	$59.09

📊 Alpha Architect U.S. Quantitative Value ETF（QVAL）投資分析

ETF概要

Alpha Architect U.S. Quantitative Value ETF · US Equities - Quant Strat

가치주형 — 저평가된 가치주 중심 포트폴리오

2014년 상장, 12년 운영 중.

Alpha Architect U.S. Quantitative Value ETF는 장기적인 자본 증식을 목표로 합니다. 규칙 기반의 계량 방법론을 통해 내재 가치 대비 저평가된 약 50~100개의 미국 주식을 선별하여 투자하며, 시장의 과도한 비관론으로 인해 주가가 기업 가치 아래로 하락한 종목들을 발굴하는 액티브 운용 ETF입니다.

📘 QVAL ETF 자세히 알아보기 →

U.S.equityquantitativevalue

규모: $582M 약 7979억원
운용사: Alpha Architect
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2014년

コスト効率

年率運用報酬・カテゴリ内順位・長期コストへの影響

業界最低水準 — 年 0.28%

US Equities - Quant Stratカテゴリで상위 5%。1億円を投資した場合の年間コストは約280,000円。

実質年間運用報酬 (Net Expense Ratio)

상위 5%

0.28%

自分の位置上位5%

下位層平均上位層

投資金額別の実質コストシミュレーション

$100.0M

年間運用報酬

$280K

カテゴリ平均比で年 $510K の節約

カテゴリ中央値の年間費用

$790K

報酬率 0.79% 基準

10年累計運用報酬（市場が年7%上昇と仮定した長期シミュレーション）

$5.1M

手数料がなければ得られた利益の 5.3% が運用会社へ流出します

💡 運用報酬は毎年資産の一部を徴収するため、10年間の複利で積み上がると単純な合計（年間費用×10）より大きな損失になります。年7%リターンの仮定は S&P 500 の長期平均に基づいています。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. スライダーで金額を調整するとリアルタイムで反映されます。

同じカテゴリのより低コストな代替

CBOX

Calamos Tax-Aware Collateral ETF

0.14%

年 -0.14%p

XBOX

Roundhill Ultra Short Duration No Dividend Target ETF

0.14%

年 -0.14%p

SELV

SEI QiM U.S. Large Cap Low Volatility Active ETF

0.15%

年 -0.13%p

* 低い expense ratio だからといって、必ずしも優れた ETF とは限りません。対象インデックス・流動性・税制なども併せてご確認ください。

長期パフォーマンス

1年・3年・5年・10年リターン・ベンチマーク比較・下落局面での抵抗力

カテゴリ内トップの収益率

US Equities - Quant Strat 対比 상위 5%。ベンチマーク(SPY)対比 1年 +15.5%p。

ℹ️ 下記の「1年・3年・5年・10年」は今天から過去に遡った期間の年平均成長率(CAGR)です。例：「3年 +12%」は直近3年間、毎年12%ずつ複利で成長したことを意味します。

10年前に投資していたら今

$100.0M

現在の資産

$305.9M

→

累計収益

+$205.9M

年平均 +11.8%

1年

2025.07 ~ 2026.07

年平均 +33.32%

상위 5%

ベンチマークを年率 15.5%p 上回りました

自分の位置上位5%

下位層平均上位層

3年

2023.07 ~ 2026.07

年平均 +19.82% 累計 +72.0%

상위 5%

ベンチマークを年率 0.6%p 上回りました

自分の位置上位5%

下位層平均上位層

5年

2021.07 ~ 2026.07

年平均 +14.12% 累計 +93.6%

상위 5%

ベンチマークを年率 0.9%p 上回りました

自分の位置上位5%

下位層平均上位層

10年

2016.07 ~ 2026.07

年平均 +11.83% 累計 +205.9%

평균권

ベンチマークを年率 3.1%p 下回りました

自分の位置平均的

下位層平均上位層

10年累積総収益カーブ

2016-07-29 開始・1億円基準 — カーブの値をそのまま億円単位で解釈 (例: 308 → 3.08億円)。このETFとベンチマークはどちらも同じ開始日で100に揃えて比較されます。

QVAL · 株価のみ QVAL · 株価 + 累積配当 QVAL · 配当再投資 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 株価のみ: 配当を除き、純粋な株価のみを追跡。カバードコール・高配当ETFはこのラインが下落または停滞することが多く、「元本保全」の観点から重要です。株価 + 累積配当: 株数はそのまま、受け取った配当を現金で積み上げた場合。実際の口座で体感する総資産に近い値です。配当再投資: 受け取った配当で即座に追加購入(adjCloseベース、業界標準の総収益)。3本の差が大きいほど、配当戦略の効果が把握しやすくなります。

年別リターン比較

暦年ごとのETF vs S&P 500 (SPY)の年間リターン

QVAL S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+25%

2017

-19%

2018

+22%

2019

-6%

2020

+35%

2021

-11%

2022

+32%

2023

+12%

2024

+11%

2025

+20%

2026 YTD

ℹ️ 各年1月1日〜12月31日までのリターン。現在年(2026)の列は透明度を下げてYTD(未完成)であることを表示。青がグレーより高ければ、その年はETFがベンチマークを上回りました。

S&P 500 (SPY)に対する勝率

4 / 9年

ベンチマークと一進一退 (44%)

+ 2026 YTD: アウトパフォーム (20.5% vs 8.7%)

2017 ✓

2018 ✗

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✓

2022 ✓

2023 ✓

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✓ YTD

ℹ️ 暦年（1/1〜12/31）における S&P 500 (SPY) との比較で勝った年の数。現在の年（YTD）は別途ご参照ください。

下落相場追随度（ダウンサイド・キャプチャー）

🛡️ 74%

下落相場でベンチマークより下落幅が小さい — 防衛力が高い

<85% (防御) 85~110% (同調) >110% (脆弱)

ℹ️ S&P 500 (SPY) が−1%の日において、このETFが平均で何%下落したかを示します。直近3年の日次リターンが対象（ベンチマークが下落した日のみを集計）。

リスクの性質

ボラティリティ · β(ベータ) · 最大ドローダウン · シャープレシオ · 下落からの回復履歴

総合リスク評価

中リスク

市場平均程度に変動します。大幅な下落局面では-30~40%程度の下落も覚悟が必要です。

ベータ（市場感応度）

하위 25%

0.97

市場 +10%上昇時 +9.7%

市場 -10%下落時 -9.7%

自分の位置下位25%

下位層平均上位層

ℹ️ Beta 1.0は市場と同じ動き。1より大きいと市場より大きく、小さいと小さく動きます。

日次平均変動幅 (直近1ヶ月)

하위 25%

±0.91%

S&P 500 通常 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · レバレッジETF ±3%以上

年間ボラティリティ推移 (過去10年)

ℹ️ このETFの1日あたりの平均価格変動幅です。1%なら「1日に平均±1%程度動く」という意味です。下記のローリング曲線は年率換算ボラティリティ(長期標準指標)の時系列推移です。

最大ドローダウン（Max Drawdown）・過去10年

-51.5%

ドローダウン期間: 26ヶ月

2018-01-26 → 2020-03-23

約12か月で回復

2015-08-03 最悪 -47% 2026-07-01

ℹ️ 最大ドローダウンとは、過去の高値から安値まで最も大きく下落した割合です。長期投資家が心理的に耐えなければならない最悪の下落実績です。

シャープレシオ（リスク調整後リターン）

0.31

やや低い — リスク対比でリターンは低め

ℹ️ 年率リターンから無リスクリターン（年率3%）を引いた値を、年率ボラティリティで割った指標です。1.0以上であれば「リスク対比でリターンが良好」とされています。

月間最大想定損失（VaR 95%）

-6.8%

過去のデータにおいて、月次でこれより大きく下落したのは5%の期間だけでした。

ℹ️ "今後1か月でこの金額以上を失う確率は95%以下"という統計的推計。残る5%は金融危機・パンデミック級の衝撃局面に該当します。

分配金分析

配当利回り · 配当実績 · 税引き後受取額の計算

配当はあるものの少なめ — 年1.40%

成長・配当のブレンド型に近いETFです。5年配当成長率 +6.1%。

ℹ️ 配当は補助的な成果であり、主に期待される収益は株価上昇です。

배당수익률

1.40%

주당 배당

$0.83

연간 기준

5년 성장률

6.1%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2014~2026 (45건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.23 -24.7%

2016

$0.33 +44.1%

2017

$0.41 +24.5%

2018

$0.60 +47.2%

2019

$0.52 -13.7%

2020

$0.45 -12.8%

2021

$0.64 +41.1%

2022

$0.71 +10.7%

2023

$0.77 +8.2%

2024

$0.70 -8.6%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 45건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-30

$0.210

—

1.60%

2025-12-23

$0.242

—

1.85%

2025-09-12

$0.192

—

1.77%

2025-06-13

$0.170

—

2.06%

2025-03-13

$0.099

—

2.09%

2024-12-24

$0.211

—

1.71%

2024-09-12

$0.148

—

2.04%

2024-06-20

$0.271

—

2.18%

2024-03-13

$0.139

—

1.97%

2023-12-20

$0.190

—

2.48%

2023-09-27

$0.137

—

2.18%

2023-06-28

$0.201

—

2.26%

2023-03-29

$0.183

—

2.31%

2022-12-29

$0.286

—

2.85%

2022-09-12

$0.096

—

2.04%

2022-06-13

$0.202

—

1.92%

2022-03-14

$0.058

—

1.45%

2021-12-30

$0.277

—

1.96%

2021-09-13

$0.044

—

1.43%

2021-06-14

$0.039

—

1.73%

2021-03-15

$0.095

—

1.92%

2020-12-30

$0.270

—

1.86%

2020-09-14

$0.055

—

2.55%

2020-06-15

$0.125

—

3.19%

2020-03-16

$0.072

—

3.71%

2019-12-30

$0.248

—

1.99%

2019-09-16

$0.126

—

2.16%

2019-06-17

$0.146

—

2.17%

2019-03-18

$0.085

—

1.73%

2018-12-27

$0.180

—

2.09%

2018-09-17

$0.080

—

1.32%

2018-06-18

$0.097

—

1.29%

2018-03-19

$0.054

—

1.24%

2017-12-27

$0.111

—

1.34%

2017-09-18

$0.072

—

1.47%

2017-06-19

$0.080

—

1.48%

2017-03-20

$0.067

—

1.18%

2016-12-28

$0.086

—

0.92%

2016-09-19

$0.084

—

1.39%

2016-06-20

$0.059

—

1.36%

2015-12-28

$0.098

—

1.54%

2015-09-28

$0.078

—

1.09%

2015-06-29

$0.060

—

0.64%

2015-03-30

$0.068

—

0.39%

2014-12-29

$0.040

—

0.15%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $1K

5년 누적 (세후) $6K

* 환율 155 가정, 배당소득세 20.315% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 6.13% 가정.

* 所得税 15.315% + 住民税 5%。申告分離課税を前提としています。

総合的な投資魅力度

このETFがどんな目的に合うか — 強み・弱み・投資家プロフィール

全体的に魅力的です 主要指標はおおむね良好で、一部の弱みよりも優位性が際立っています。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

보통

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

バリュー投資家

✅ 강점

💸運用コスト US Equities - Quant Strat 上位5% — 年率 0.28%
📈長期リターン US Equities - Quant Strat 上位5%

⚠️ 약점·주의사항

⚠️ボラティリティは平均より大きめです

ポートフォリオ構成

このETFが実際に保有しているもの — セクター比率と上位銘柄

51개 종목에 넓게 분산

개별 종목 리스크가 분산되어 있어요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

51개

상위 10개 비중

20.7%

최대 단일 종목

2.11%

집중도(HHI)

200

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Consumer Cyclical

30.2% +20%p

Technology

16.0% -14%p

Industrials

14.1% +6%p

Healthcare

9.9%

Basic Materials

8.0% +5%p

Consumer Defensive

7.9%

Energy

3.8%

Communication Services

1.9% -7%p

S&P 500보다 많이 투자 (+3%p 이상) S&P 500보다 적게 투자 (-3%p 이상)

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 20.7% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 CCL Carnival Corp

2.11%

#2 UAL United Airlines Holdings Inc

2.11%

FSLR First Solar Inc

2.09%

#4 AU Anglogold Ashanti Plc

2.08%

DECK Deckers Outdoor Corp

2.07%

SNX TD SYNNEX Corp

2.07%

EAT Brinker International Inc

2.06%

#8 DAL Delta Air Lines Inc

2.05%

URBN Urban Outfitters Inc

2.04%

#10

TOL Toll Brothers Inc

2.04%

同カテゴリー比較

カテゴリ: US Equities - Quant Strat

같은 카테고리 5종 중 AUM 1/5위 · 보수율 1/5위

카테고리: US Equities - Quant Strat

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 QVAL보다 유리, ▼ 표시는 QVAL보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
QVAL	Alpha Architect U.S. Quantitative Value ETF	0.28%	$582M	51	1.40%	+21.10%	+33.14%
ECML	Euclidean Fundamental Value ETF	0.95% ▼	$130M ▼	62	1.13% ▼	-	+29.04% ▼
DVAL	BrandywineGLOBAL - Dynamic US Large Cap Value ETF	0.49% ▼	$71M ▼	105	1.75% ▲	-	+13.98% ▼
MVPL	Miller Value Partners Leverage ETF	1.72% ▼	$24M ▼	2	0.70% ▼	-	+24.05% ▼
MVAL	VanEck Morningstar Wide Moat Value ETF	0.5% ▼	$2M ▼	46	1.65% ▲	-	+10.09% ▼