KSPI
Kaspi.kz JSC ADR
7월 27일 2:37 PM ET (한국 7/28 03:37)
$85.79
+0.79 ▲ +0.93%
카스피(KSPI) 為 Technology 類股企業，本頁從 PER、EPS、股息、RSI、MACD 等 14 項指標進行分析。
시가총액
$16.3B
미드캡
P/E
8.0
저평가 구간
배당수익률
8.20%
52주 위치
56%
저점 +25% · 고점 -14%
애널리스트
매수
C
基本面體質
相對 Software - Infrastructure 대형주
수익성 前 17%
성장 前 58%
밸류에이션 前 97%
재무 안정 前 69%
| Index | - | P/E | 7.96 | EPS (ttm) | 10.77 | Insider Own | 22.3% | Shs Outstand | 190.0M | Perf Week | -2.41% |
| Market Cap | 16.30B | Forward P/E | 6.1 | EPS next Y | 14.84% | Insider Trans | - | Shs Float | 147.6M | Perf Month | -0.01% |
| Enterprise Value | - | PEG | 0.55 | EPS next Q | 2.89 | Inst Own | 23.98% | Short Float | 1.03% | Perf Quarter | 0.73% |
| Income | 2.07B | P/S | 1.96 | EPS this Y | 2.63% | Inst Trans | 1.82% | Short Ratio | 3.46 | Perf Half Y | 9.75% |
| Sales | 8.32B | P/B | 2.9 | EPS next 5Y | 11.14% | ROA | 9.92% | Short Interest | 1.52M | Perf YTD | 9.8% |
| Book/sh | 29.61 | P/C | - | EPS past 3/5Y | 17.78% 26.88% | ROE | 45.85% | 52W High | -13.52% ($99.20) | Perf Year | 0.13% |
| Cash/sh | - | P/FCF | 7.16 | Sales past 3/5Y | 39.77% 38.04% | ROIC | 32.87% | 52W Low | 25.08% ($68.59) | Perf 3Y | 7.13% |
| Dividend Est. | $7.03 (8.2%) | EV/EBITDA | - | EPS Y/Y TTM | -6.92% | Gross Margin | - | Volatility(W/M) | 2.55% 3.01% | Perf 5Y | -12.71% |
| Dividend TTM | 3.53 | EV/Sales | - | Sales Y/Y TTM | 44.22% | Oper. Margin | 31.27% | ATR (14) | 2.64 | Perf 10Y | - |
| Dividend Ex-Date | 2026/6/12 | Quick Ratio | - | EPS Q/Q | 1.64% | Profit Margin | 24.85% | RSI (14) | 45.67 | Recom | 2.25 |
| Dividend Gr. 3/5Y | -21.15% -15.83% | Current Ratio | 0.96 | Sales Q/Q | 34.94% | SMA20 | -2.69% ($88.16) | Beta | 0.83 | Target Price | $95.43 |
| Payout | 16.39% | Debt/Eq | 0.12 | Earnings | 2026/8/10 | SMA50 | -1.43% ($87.03) | Rel Volume | 0.73 | Prev Close | $85 |
| Employees | - | LT Debt/Eq | 0.12 | EPS/Sales Surpr. | 3.89% 5.2% | SMA200 | 8.03% ($79.41) | Avg Volume(3M) | 0.44M | Price | $85.79 |
| IPO | 2024/1/19 | Option/Short | Yes/Yes | Trades | 3772 | Volume | 321,944 | Change | 0.93% |
季度業績走勢 尚無季度業績資料 — 海外上市企業 (ADR) 在美國僅提交年度報告，而新上市公司可能尚未發布首份季度報告。
Kaspi.kz JSC ADR (KSPI) 投資分析
Kaspi.kz JSC ADR 是怎樣的公司？
카스피(KSPI) 초고성장주
Technology · Software - Infrastructure
市值 693 — 中型股
📲 橫跨支付、電子商務與金融科技的哈薩克超級應用程式企業。將支付平台、線上市集以及消費者與小型商家金融服務整合於單一應用程式中，並以高用戶滲透率為基礎。為新興市場數位金融與商務領域的代表性企業之一。
進一步了解 Kaspi.kz JSC ADR →市值
$16.3B
約 22.3 兆韓元
⚖️ 三星電子的 6%
市值排名693位
IPO2024/01/19
目前股價$85.79 ≈ 117,532원
重要事件
⏰ 即將公布的事件
🔔 財報公布 D-14
8월 10일 (월) · 장 시작 전
예상 EPS $2.89
🎯 除息日
目前沒有預定配息日程
📜 近期事件
🎯 除息 2026년 6월 12일 (금) 주당 $1.74266
🎯 除息 2026년 6월 10일 (수) 주당 $7.16
🔔 財報公布 2026년 5월 11일 (월) · 장 시작 전 EPS +4.0% 매출 +5.2%
🎯 除息 2026년 4월 16일 (목) 주당 $1.771359
🔔 財報公布 2026년 3월 2일 (월) · 장 시작 전 EPS -10.6% 매출 -3.8%
賺錢能力如何？
獲利能力良好
獲利能力 — 賺錢效率如何
營業利益率
賣產品與服務後真正留下的利潤比率（越高越會賺）
31.3%
✓ 우수
淨利率
扣完稅金與利息後，最終實際留下的利潤比率
24.9%
✓ 우수
ROE
用股東的錢一年能賺多少（15% 以上為優秀）
45.9%
✓ 우수
ROA
公司資產一年能創造多少利潤的比率
9.9%
✓ 양호
ROIC
投入事業的資金能產生多少報酬
32.9%
✓ 우수
財務健全度 — 負債與流動性壓力是否可控
負債比 D/E
相對自有資本的負債比率（越低越健全）
0.12
✓ 負債狀況良好
流動比率
一年內應還債務對應的現金性資產充裕度
0.96
✓ 부진
* 評級依據同產業、同規模同業群組中的相對位置，以及絕對門檻（虧損、風險臨界值）綜合判定。
未來展望如何？
正面展望
目標價、成長率與估值皆呈正面
애널리스트 목표가
$95.43
현재가 대비 +11.2%
💡 12개월 이내 도달을 전망하는 애널리스트 컨센서스 평균
예상 PER (Forward)
6.10배
💡 내년 예상 EPS 기준. 현재 PER과 비교해 이익 성장 반영 정도 확인
PEG (성장 반영 밸류)
0.55
저평가
💡 PEG < 1 — 성장 대비 저렴
내년 EPS 예상 성장률
+14.8%
💡 10% 이상이면 견조한 성장, 마이너스는 이익 감소 예상
5년 EPS 예상 연평균
+11.1%
💡 장기 성장 전망. 15% 이상이면 고성장 기업
⚠ 이 데이터는 애널리스트 추정치이며 실제 결과와 다를 수 있습니다. 투자 결정은 추가 검토와 함께 하세요.
業績是否符合預期？
盈餘表現平均
優於與低於預期交錯出現
1
예상 상회
0
예상 부합
1
예상 하회
50%
상회 비율
-3.3%
평균 서프라이즈
2026.05.11
상회
+4.0%
2026.03.02
하회
-10.6%
💡 예상보다 높은 실적을 자주 내는 기업은 실적 신뢰도가 높다고 평가됩니다. 단, 애널리스트 기대치가 낮게 설정되었을 수도 있으니 절대 수치도 함께 봐야 합니다.
是否持續成長？
成長動能預期減弱
過去成長動能預計將放緩
健康同步成長 EPS 與營收皆穩健成長 — 結構具可持續性
🔮 未來將成長多少（分析師預測）
今年 EPS 預估
今年預估每股盈餘成長率
+2.6%
부진
明年 EPS 預估
明年預估 EPS 成長率(分析師共識)
+14.8%
부진
未來 5 年 EPS 年均預估
預估未來 5 年 EPS 年均成長率
+11.1%
매우 부진
📊 迄今成長多少（實際業績）
過去 3 年 EPS
過去 3 年實際 EPS 年均成長
+17.8%
양호
過去 5 年 EPS
過去 5 年實際 EPS 年均成長
+26.9%
양호
過去 5 年營收
過去 5 年營收成長幅度
+38.0%
양호
⚡ 短期動能
營收 QoQ
較上一季的營收變化(短期動能)
+34.9%
양호
* 未來數值為分析師共識預估值。評分根據其相對於相同成長風格與規模的同業群組之位置決定。
投資術語看不懂嗎？ 前往經濟辭典查詢 →
股價長期是否呈上升趨勢？
長期表現疲弱 — 落後大盤 -81% 個百分點
KSPI -12.7% · S&P 500 +68.0%
相對市場超額報酬 （以股價計算，不含股息）
5年期間
vs S&P 500
-80.7%p
大幅落後於市場
vs 科技類股 (XLK)
-140.4%p
大幅落後於類股平均
1年期間
vs S&P 500
-16.3%p
落後於 市場
vs 科技類股 (XLK)
-34.4%p
大幅落後於類股平均
相對同業排名
5年報酬率 中下位（後28%） 以22家公司為基準
1年報酬率 中上位（49%） 以26家公司為基準
52週區間內目前位置
最低 (-25.1%p) 最高 (-13.5%p)
目前股價較低點高25.1%，較高點低13.5%
近期風險 （最近120個交易日）
最大回撤
-16.2%
年化波動率
37.9%
技術指標
布林通道 · MACD · RSI · 隨機指標 · 一目均衡表5條線 · 最近136個交易日時間序列
價格 · 布林通道 · 一目均衡表 雲帶
- close
- BB Upper
- BB Mid
- BB Lower
- Tenkan
- Kijun
- 雲帶 (SpanA/B)
布林通道以收盤價的波動區間（20 日・2σ）勾勒出上下通道；觸及上軌為過熱、觸及下軌為超賣。一目均衡表雲帶則以填色區塊表示趨勢方向與強度：價格在雲之上為偏多、在雲之下為偏空。 布林通道詳情 →
目前診斷 · 2026-07-24
布林帶收斂 — 波動收窄,方向即將揭曉
帶狀寬度縮窄至 5.9%,可能正醞釀大幅波動。位於一目均衡表雲層之內(觀望)。
MACD (12 · 26 · 9) 展開 ▼
由短期 EMA(12)與長期 EMA(26) 的差值判斷多空轉折時機。MACD 升破 Signal 為買進訊號(黃金交叉),跌破則為賣出訊號(死亡交叉)。 MACD 詳情 →
目前診斷 · 2026-07-24
觀望區間 — 趨勢疲弱
MACD 0.182 · Signal 0.610 · Hist -0.429。方向性不明顯。
RSI(14) · Stochastics %K(14) 展開 ▼
RSI 介於 0~100,反映短期買賣力道。30 以下 = 過賣(可能反彈),70 以上 = 過買(可能回檔)。Stoch %K 同樣用於觀察短期動能強弱。 RSI · 了解更多隨機指標 →
目前診斷 · 2026-07-24
偏空區間
RSI 45.7（位於中軸 50 之下）。賣方占優，弱勢運行。Stoch %K 也為 17.0。
※「目前診斷」為依標準門檻的自動判讀,僅供參考。實際交易請自行綜合判斷並自負盈虧。
目前投資吸引力如何？
相較同業公司處於偏低水準
以相對盈餘·相對資產·相對營收·相對現金流來看屬偏便宜
💡 閱讀方式 — 查看與同業公司相比，股價相對於「什麼」是便宜還是昂貴。例如：相對收益便宜 = 股價相對於賺取的收入較低；相對資產昂貴 = 股價相對於持有的資產較高。
相對盈餘 偏便宜
相對資產 偏便宜
相對營收 偏便宜
相對現金流 偏便宜
💵 相對盈餘
PER 本益比
股價相對盈餘的倍數——越低代表越便宜
7.96倍
✓ 非常便宜
💵 相對盈餘
Forward PER 預估本益比
以明年預估盈餘計算的 PER——已反映成長
6.10倍
✓ 非常便宜
🏢 相對資產
PBR 股價淨值比
股價相對公司資產價值——低於 1 代表比資產便宜
2.90倍
✓ 非常便宜
🧾 相對營收
PSR 股價營收比
市值相對營收——越低代表相對營收越便宜
1.96倍
✓ 非常便宜
💧 相對現金流
P/FCF 股價自由現金流比
股價相對實際現金創造力——越低代表效率越高
7.16倍
✓ 非常便宜
分析師目標價 （參考）
$95.43 相對於現價 +11.2%
* 評估是根據同業與市值 peer 群組分布中的相對位置決定。即使估值具吸引力，也請搭配查看「盈利能力」與「成長性」版塊。
截至：近期快照 · 比較對象：Software - Infrastructure 대형주
股東組成有哪些？
資金流向正面
機構淨買超 +1.8% · 放空壓力偏低 1.0%
📈 近期買賣流向（6 個月）
🧑💼 內部人（管理層・董事）
0.0%
內部人士 幾無變動
🏦 機構（基金・投資公司）
+1.8%
機構 淨買超
💡 最近 6 個月的淨變動，以百分比表示內部人與機構如何增持或減持股票。
👥 持股組成
🏦 機構 24.0%
機構參與度一般
🧑💼 內部人士 22.3%
創辦人與管理層為大股東（切身利益高度一致）
👤 散戶投資者（估計） 53.7%
扣除機構與內部人後的其餘部分
機構 內部人士 散戶（估算）
📉 放空指標
放空比率
1.0%
偏低 — 做空押注力量弱
近 90 日 幾乎無變動
放空回轉天數
3.5 天
以平均成交量平倉放空部位所需天數
🧮 股數
總發行股數 190.0M주
流通股（可交易） 147.6M주
* 內部人士與機構交易以近 6 個月的淨變動為準。趨勢以近 90 日累計為準。
KSPI 成分 ETF
依 ETF 持股權重排序 · 共顯示 10 檔
* 以官方季度報告為準。為近期資料，實際持股權重可能有所不同。
可獲得多少股息？
고배당주 — 연 8.2% 배당
股息殖利率
8.20%
產業平均 1.11%
每股股利
$7.03
以年度為基準
配息率
16%
淨利潤中配息所佔比重
5年成長率
-15.8%
股利年複合成長
연도별 배당 총액 추이
주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.
$7.31
2024
$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소
최근 배당 이력 총 5건
아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.
배당락일
주당 금액
지급일
당시 수익률
2026-04-16
$1.76
—
2.17%
2024-11-20
$1.71
—
6.88%
2024-08-22
$1.77
—
4.50%
2024-05-23
$1.92
—
3.14%
2024-04-12
$1.90
—
1.70%
* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.
💰 내가 100만원 투자한다면
연간 배당금 (세후) 7.0만원
5년 누적 (세후) 25.4만원
* 환율 1,370원, 세금 15% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 -15.83% 가정.
同產業企業比較
💡 相較產業平均 ▲ 有利 / ▼ 不利 (PER·PBR 越低越好，ROE·股息率越高越好)
依市值由大到小排序
| 股票 | 市值 | PER | PBR | ROE | 股息率 | 漲跌 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| KSPI 本檔 | $16.3B | 8.0 ▲ | 2.9 ▲ | 45.85% ▲ | 8.2% ▲ | +0.9% |
NVDA | $5.01T | 31.7 ▼ | 25.6 ▼ | 114.29% ▲ | 0.31% ▼ | -0.8% |
AAPL | $4.89T | 40.3 ▼ | 45.9 ▼ | 141.47% ▲ | 0.32% ▼ | +3.5% |
MSFT | $2.84T | 22.7 ▲ | 6.8 ▼ | 34.01% ▲ | 0.97% ▼ | +0.0% |
TSM | $2.09T | 29.1 ▲ | 11.3 ▼ | 40.06% ▲ | 1.01% ▼ | -2.9% |
AVGO | $1.82T | 63.6 ▼ | 20.7 ▼ | 37.28% ▲ | 0.69% ▼ | -2.7% |
| 產業平均 | - | 30.9 | 3.0 | 1.72% | 1.11% | - |
常見問題
카스피(KSPI) 是什麼樣的公司？
카스피(KSPI) 隸屬於 Technology 產業，屬於 Software - Infrastructure 類別的企業。
KSPI的市值是多少？
KSPI的市值約為$16.3B，在同類股中排名第693。
KSPI有發放股利嗎？
KSPI的股息殖利率約為8.20%，年股利為$7.03。
KSPI的本益比是多少？
KSPI的本益比約為8.0倍，可與Technology類股平均進行比較以判斷其估值。
KSPI 的 52 週最高價與最低價是多少？
KSPI 在過去 52 週最高為 $99.20，最低為 $68.59。
면책조항: 본 콘텐츠는 참고 자료이며 투자 권유가 아닙니다. 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.