2026年8月4日米国株式市場サマリー

ダウが1.71%高の54,085.88、S&P 500が1.79%高の7,736.52でそろって史上最高値引けです。ナスダックは2.59%高の26,584.99。前日に続き4日連続上昇です。きっかけは二つありました。一つ目は業績です。パランティアとキャタピラーが年間見通しをそろって引き上げ、AI需要への懐疑論を払拭しました(ロイター)。二つ目は中東です。ベッセント財務長官がホルムズ海峡を開放する合意が近いと明らかにしました(WSJ)。マクロ面では6月の求人・転職レポートが発表されました。求人数が減ったことで9月の利上げ確率が67.2%から56.9%へ低下しました(ロイター)。VIX(変動性指数)は逆に3.78%高の16.46です。恐怖・強欲指数(投資家心理の温度計)は58で「強欲」です。

資金が守備から攻撃へ移った一日でした。ローテーション(資金がセクター間を移動する流れ)の方向は明確で、11セクターのうち7セクターが上昇、下落した4セクターは不動産・ヘルスケア・エネルギー・公益でした。上昇側はAI決算が牽引し、下落側は原油急落や安全資産選好の後退が押し下げました。

> 翌取引日の主要スケジュールは自動的に表示されます。

> 「投資家からは懐疑的な気配は一切感じません。原油から金利、株式まで、全てそうです。」

> — ジャック・アブリン、クレシェット・キャピタル・マネジメント最高投資戦略責任者・創設パートナー

> 「ここ3取引日の株式市場が急騰しているのを見ていると、世の中に何か間違ったことがあるとは考えにくいでしょう。」

> — ティエリ・ウィズマン、マッコーリー・グループグローバル為替・金利戦略担当

> 「イランは海峡に対する支配権を得られなければ、いかなる合意にも応じないでしょう。そのため、当社は今回の合意が破談になる可能性が非常に高いと見ています。」

> — ライアン・マッケイ、TDセキュリティーズ商品戦略ディレクター

テクニカルシグナルは240件のうち強気と弱気が120件ずつでちょうど半々です。ただし強気シグナルであるMACDゴールデンクロス(短期のモメンタムが長期のモメンタムを上抜けるシグナル)にはエヌビディア・アルファベット・TSMCといったAI主導株が集まり、弱気シグナルであるRSI買われすぎ(過度に上昇したことで一服し得るというシグナル)にはマイクロソフト・パランティアなどこの日急騰した銘柄が集まりました。逆にボリンジャーバンド下限ブレイク(株価が通常の値動きの下限バンドを外れた状態)といった強気シグナルはイーライリリー・ユナイテッドヘルスなど出遅れたヘルスケア銘柄に集まりました(テクニカルシグナルレポートを見る)。本日は「AI決算さえ良ければ市場は再び活性化する」を確認した一日でしたので、明日は本日急騰した半導体がこの上昇分を保ち切れるかだけご覧になればよいでしょう。