LEMB 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

LEMB

iShares J.P. Morgan EM Local Currency Bond ETF

7월 28일 1:06 PM ET (한국 7/29 02:06)

$42.28

+0.18 ▲ +0.45%

LEMB ETFは運用報酬・保有銘柄・セクター構成・配当・RSI・MACDなど10項目を分析します。

総経費比率

0.3%

年間運用コスト

純資産 (AUM)

$733M

약 1조원

保有銘柄

468銘柄

配当利回り

2.40%

運用方式

Passive

Category ⓘ	Bonds - Treasury & Government	Asset Type ⓘ	Bonds	Return% 1Y ⓘ	6.26%	Total Holdings ⓘ	468	Perf Week ⓘ	0.05%
ETF Type ⓘ	Global Ex. US Bonds	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	4.96%	AUM ⓘ	$733M	Perf Month ⓘ	0.06%
Expense ⓘ	0.3%	NAV ⓘ	$42.12	Return% 5Y ⓘ	1.13%	52W High ⓘ	-1.94%	Perf Quarter ⓘ	0.44%
Dividend TTM ⓘ	$1.01 (2.4%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	50.12% -	Return% 10Y ⓘ	0.92%	52W Low ⓘ	6.19%	Perf Half Y ⓘ	-0.04%
Flows% 1M ⓘ	2.38%	Flows% YTD ⓘ	12.31%	Return% SI ⓘ	0.44%	Volatility(W/M) ⓘ	0.35% 0.31%	Perf YTD ⓘ	1.72%
SMA20 ⓘ	-0.21%	SMA50 ⓘ	0.27%	SMA200 ⓘ	0.92%	RSI (14) ⓘ	50.09	Beta ⓘ	0.32
IPO ⓘ	2011/10/20	Prev Close ⓘ	$42.1	Perf Year ⓘ	4.56%	Avg Volume ⓘ	0.16M	Price ⓘ	$42.28

📊 iShares J.P. Morgan EM Local Currency Bond ETF（LEMB）投資分析

ETF概要

iShares J.P. Morgan EM Local Currency Bond ETF · Bonds - Treasury & Government

채권형 — 채권 ETF (만기 미상)

2011년 상장, 15년 운영 중.

iShares J.P. Morgan EM Local Currency Bond ETF는 현지 통화로 발행된 신흥 시장 국채로 구성된 J.P. Morgan GBI-EM Global Diversified 15% Cap 4.5% Floor 지수의 투자 결과를 추종하고자 합니다. 자산의 최소 80%를 지수 구성 종목에 투자하며, 최소 90%를 지수 추적에 도움이 되는 신흥 시장 현지 통화 표시 채권에 배분하는 비분산형(Non-diversified) 펀드입니다.

📘 LEMB ETF 자세히 알아보기 →

Emergingfixed-incomebondscurrency-bonds

규모: $733M 약 1조원
운용사: iShares (BlackRock)
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2011년

コスト効率

年率運用報酬・カテゴリ内順位・長期コストへの影響

やや高めのコスト — 年 0.3%

Bonds - Treasury & Governmentの中央値より高い運用経費です。類似ETFとの比較を推奨します。

実質年間運用報酬 (Net Expense Ratio)

하위 25%

0.3%

自分の位置下位25%

下位層平均上位層

投資金額別の実質コストシミュレーション

$100.0M

年間運用報酬

$300K

カテゴリ平均比で年 $150K の追加負担

カテゴリ中央値の年間費用

$150K

報酬率 0.15% 基準

10年累計運用報酬（市場が年7%上昇と仮定した長期シミュレーション）

$5.4M

手数料がなければ得られた利益の 5.6% が運用会社へ流出します

💡 運用報酬は毎年資産の一部を徴収するため、10年間の複利で積み上がると単純な合計（年間費用×10）より大きな損失になります。年7%リターンの仮定は S&P 500 の長期平均に基づいています。

Defaults shown against $100K baseline portfolio. スライダーで金額を調整するとリアルタイムで反映されます。

同じカテゴリのより低コストな代替

VGIT

Vanguard Intermediate-Term Treasury ETF

0.03%

年 -0.27%p

VGSH

Vanguard Short-Term Treasury ETF

0.03%

年 -0.27%p

SCHR

Schwab Intermediate-Term U.S. Treasury ETF

0.03%

年 -0.27%p

* 低い expense ratio だからといって、必ずしも優れた ETF とは限りません。対象インデックス・流動性・税制なども併せてご確認ください。

長期パフォーマンス

1年・3年・5年・10年リターン・ベンチマーク比較・下落局面での抵抗力

平均水準の長期収益率

Bonds - Treasury & Government 中央値付近。ベンチマーク(SPY)対比 1年 -11.5%p。

ℹ️ 下記の「1年・3年・5年・10年」は今天から過去に遡った期間の年平均成長率(CAGR)です。例：「3年 +12%」は直近3年間、毎年12%ずつ複利で成長したことを意味します。

10年前に投資していたら今

$100.0M

現在の資産

$109.6M

→

累計収益

+$9.6M

年平均 +0.9%

ℹ️ リターン構成バーの見方

各期間の行に表示されるバーは、このETFのリターンがどこから得られたかを示す割合です。

価格上昇価格下落配当受取

青色が中心 (80%+): 成長型 — 株価上昇がリターンの大半を占める
オレンジが中心 (70%+): インカム型 — 配当がリターンの大半を占める（課税後の負担に注意）
赤色 + オレンジ: 株価横ばい・下落型 — 配当で損失を補填する構造（カバードコール・高配当銘柄で多い）

1年

2025.07 ~ 2026.07

年平均 +6.26%

상위 25%

価格 +4.56% + 配当 +1.70% = 合計 +6.26%/年

ベンチマークを年率 11.5%p 下回りました

自分の位置上位25%

下位層平均上位層

3年

2023.07 ~ 2026.07

年平均 +4.96% 累計 +15.6%

상위 25%

価格 +4.12% + 配当 +0.84% = 合計 +4.96%/年

ベンチマークを年率 14.0%p 下回りました

自分の位置上位25%

下位層平均上位層

5年

2021.07 ~ 2026.07

年平均 +1.13% 累計 +5.8%

평균권

価格 -0.42% + 配当 +1.55% = 合計 +1.13%/年

ベンチマークを年率 11.8%p 下回りました

自分の位置平均的

下位層平均上位層

10年

2016.07 ~ 2026.07

年平均 +0.92% 累計 +9.6%

평균권

価格 -0.56% + 配当 +1.48% = 合計 +0.92%/年

ベンチマークを年率 14.0%p 下回りました

自分の位置平均的

下位層平均上位層

10年累積総収益カーブ

2016-07-28 開始・1億円基準 — カーブの値をそのまま億円単位で解釈 (例: 308 → 3.08億円)。このETFとベンチマークはどちらも同じ開始日で100に揃えて比較されます。

LEMB · 株価のみ LEMB · 株価 + 累積配当 LEMB · 配当再投資 S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ 株価のみ: 配当を除き、純粋な株価のみを追跡。カバードコール・高配当ETFはこのラインが下落または停滞することが多く、「元本保全」の観点から重要です。株価 + 累積配当: 株数はそのまま、受け取った配当を現金で積み上げた場合。実際の口座で体感する総資産に近い値です。配当再投資: 受け取った配当で即座に追加購入(adjCloseベース、業界標準の総収益)。3本の差が大きいほど、配当戦略の効果が把握しやすくなります。

年別リターン比較

暦年ごとのETF vs S&P 500 (SPY)の年間リターン

LEMB S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+13%

2017

-5%

2018

+6%

2019

+3%

2020

-10%

2021

-11%

2022

+7%

2023

-1%

2024

+18%

2025

+2%

2026 YTD

💡 株式ベンチマーク（SPY）は資産種類が異なるため、直接比較は参考程度です。

ℹ️ 各年1月1日〜12月31日までのリターン。現在年(2026)の列は透明度を下げてYTD(未完成)であることを表示。青がグレーより高ければ、その年はETFがベンチマークを上回りました。

S&P 500 (SPY)に対する勝率

2 / 9年

ベンチマークに対し劣勢 (22%)

+ 2026 YTD: アンダーパフォーム (1.6% vs 8.5%)

2017 ✗

2018 ✓

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

💡 資産種類の異なるSPYとの勝率は参考程度です。

ℹ️ 暦年（1/1〜12/31）における S&P 500 (SPY) との比較で勝った年の数。現在の年（YTD）は別途ご参照ください。

下落相場追随度（ダウンサイド・キャプチャー）

🛡️ 21%

下落相場でベンチマークより下落幅が小さい — 防衛力が高い

<85% (防御) 85~110% (同調) >110% (脆弱)

💡 債券は株価下落との負の相関が強いため、この指標の解釈には限界があります。

ℹ️ S&P 500 (SPY) が−1%の日において、このETFが平均で何%下落したかを示します。直近3年の日次リターンが対象（ベンチマークが下落した日のみを集計）。

リスクの性質

ボラティリティ · β(ベータ) · 最大ドローダウン · シャープレシオ · 下落からの回復履歴

総合リスク評価

債券基準

債券ETFは株式より値動きが小さいのが当然です。同じ債券ETF同士で比較しなければ意味がありません。金利上昇時に価格が下落する関係も併せて確認してください。

🏦 債券ETF — 低ボラティリティ·低β(ベータ)が本性

債券は株式と比べてボラティリティがはるかに低く、株式ベンチマークに対するβも低くなります。「安定」という評価は当然の結果であり、本格的な比較は債券指数（AGG/TLT等）を基準に行うのが有意義です。

ベータ（市場感応度）

평균권

0.32

市場 +10%上昇時 +3.2%

市場 -10%下落時 -3.2%

自分の位置平均的

下位層平均上位層

ℹ️ Beta 1.0は市場と同じ動き。1より大きいと市場より大きく、小さいと小さく動きます。

日次平均変動幅 (直近1ヶ月)

평균권

±0.31%

S&P 500 通常 ±1.0~1.3% · 債券型 ±0.3% · レバレッジETF ±3%以上

年間ボラティリティ推移 (過去10年)

ℹ️ このETFの1日あたりの平均価格変動幅です。1%なら「1日に平均±1%程度動く」という意味です。下記のローリング曲線は年率換算ボラティリティ(長期標準指標)の時系列推移です。

最大ドローダウン（Max Drawdown）・過去10年

-26.7%

ドローダウン期間: 22ヶ月

2021-01-06 → 2022-10-20

約3.2年で回復

2015-07-31 最悪 -26% 2026-07-01

ℹ️ 最大ドローダウンとは、過去の高値から安値まで最も大きく下落した割合です。長期投資家が心理的に耐えなければならない最悪の下落実績です。

シャープレシオ（リスク調整後リターン）

-0.13

不振 — 無リスク利回りにも満たない

ℹ️ 年率リターンから無リスクリターン（年率3%）を引いた値を、年率ボラティリティで割った指標です。1.0以上であれば「リスク対比でリターンが良好」とされています。

月間最大想定損失（VaR 95%）

-4.8%

過去のデータにおいて、月次でこれより大きく下落したのは5%の期間だけでした。

ℹ️ "今後1か月でこの金額以上を失う確率は95%以下"という統計的推計。残る5%は金融危機・パンデミック級の衝撃局面に該当します。

分配金分析

配当利回り · 配当実績 · 税引き後受取額の計算

債券分配 — 年2.40%

クーポン利息が主たる原資です。

ℹ️ 債券ETFの分配金は大半が利息収益（クーポン）です。金利が上昇すれば分配金は増えますが、価格が下落する関係も併せて見る必要があります。

배당수익률

2.40%

주당 배당

$1.01

연간 기준

5년 성장률

지급 주기

연배당

12월

📊 총 이력 2011~2025 (49건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$1.74 +344.5%

2012

$1.46 -15.9%

2013

$1.32 -9.9%

2014

$0.26 -80.3%

2015

$2.98 +1049.8%

2018

$1.93 -35.3%

2019

$1.53 -20.8%

2021

$0.30 -80.3%

2022

$0.49 +64.0%

2023

$1.01 +106.3%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 49건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2025-12-19

$1.01

—

2.46%

2023-12-14

$0.492

—

2.17%

2022-12-15

$0.300

—

5.27%

2021-12-16

$1.53

—

3.94%

2019-12-19

$1.93

—

4.43%

2018-12-18

$1.49

—

7.00%

2018-12-03

$1.49

—

3.36%

2015-07-01

$0.016

—

2.33%

2015-06-01

$0.022

—

2.45%

2015-05-01

$0.030

—

2.57%

2015-04-01

$0.032

—

2.77%

2015-03-02

$0.069

—

2.98%

2015-02-02

$0.090

—

3.06%

2014-12-01

$0.168

—

3.24%

2014-11-03

$0.168

—

2.85%

2014-10-01

$0.150

—

3.04%

2014-09-02

$0.150

—

2.77%

2014-08-01

$0.035

—

2.67%

2014-07-01

$0.080

—

2.75%

2014-06-02

$0.084

—

2.84%

2014-05-01

$0.101

—

2.96%

2014-04-01

$0.100

—

2.99%

2014-03-03

$0.140

—

2.91%

2014-02-03

$0.140

—

3.04%

2013-12-26

$0.082

—

3.39%

2013-12-02

$0.140

—

3.27%

2013-11-01

$0.140

—

2.92%

2013-10-01

$0.126

—

2.89%

2013-09-03

$0.096

—

3.04%

2013-08-01

$0.094

—

3.09%

2013-07-01

$0.094

—

3.18%

2013-06-03

$0.109

—

2.92%

2013-05-01

$0.128

—

3.22%

2013-04-01

$0.106

—

3.43%

2013-03-01

$0.170

—

3.53%

2013-02-01

$0.176

—

3.17%

2012-12-26

$0.187

—

3.70%

2012-12-03

$0.032

—

3.41%

2012-10-01

$0.123

—

3.65%

2012-09-04

$0.137

—

3.48%

2012-08-01

$0.163

—

3.22%

2012-07-02

$0.153

—

2.96%

2012-06-01

$0.178

—

2.76%

2012-05-01

$0.195

—

2.25%

2012-04-02

$0.205

—

1.85%

2012-03-01

$0.159

—

1.45%

2012-02-01

$0.206

—

1.15%

2011-12-27

$0.241

—

0.79%

2011-12-01

$0.150

—

0.30%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $2K

5년 누적 (세후) $10K

* 환율 155 가정, 배당소득세 20.315% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 0% 가정.

* 所得税 15.315% + 住民税 5%。申告分離課税を前提としています。

総合的な投資魅力度

このETFがどんな目的に合うか — 強み・弱み・投資家プロフィール

強みと弱みが併存しています 投資目的に合うかは、以下の適合性をご確認ください。

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

보통

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

매우 적합

👤

이런 분에게 어울려요

ポートフォリオの安定性を求める投資家

✅ 강점

뚜렷한 강점이 드러나지 않아요.

⚠️ 약점·주의사항

💸運用コストはやや高めです — 年率 0.3%
🎯ベンチマークに対し年率 -11.8%p アンダーパフォーム

ポートフォリオ構成

このETFが実際に保有しているもの — セクター比率と上位銘柄

채권 포트폴리오

주식과 달리 "섹터 = 만기·신용등급"으로 해석해야 해요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

479개

상위 10개 비중

10.5%

최대 단일 종목

1.34%

집중도(HHI)

낮음 (분산)

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 10.5% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 - DOMINICAN REPUBLIC

1.34%

#2 - REPUBLICA ORIENT URUGUAY

1.34%

#3 - SERBIA TREASURY BONDS

1.32%

#4 - DOMINICAN REPUBLIC

1.09%

#5 - TURKIYE GOVERNMENT BOND

1.06%

#6 - REPUBLICA ORIENT URUGUAY

1.01%

#7 - SERBIA TREASURY BONDS

0.98%

#8 - SERBIA TREASURY BONDS

0.84%

#9 - TURKIYE GOVERNMENT BOND

0.77%

#10 - DOMINICAN REPUBLIC

0.75%

同カテゴリー比較

カテゴリ: Bonds - Treasury & Government

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 5/6위

카테고리: Bonds - Treasury & Government

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 LEMB보다 유리, ▼ 표시는 LEMB보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
LEMB	iShares J.P. Morgan EM Local Currency Bond ETF	0.3%	$733M	468	2.40%	+1.72%	+4.56%
GOVT	iShares U.S. Treasury Bond ETF	0.05% ▲	$43.6B ▲	216	3.61% ▲	-	-1.16% ▼
SHV	iShares 0-1 Year Treasury Bond ETF	0.15% ▲	$20.8B ▲	65	3.78% ▲	-	-0.07% ▼
EMB	iShares J.P. Morgan USD Emerging Markets Bond ETF	0.39% ▼	$14.7B ▲	617	5.13% ▲	-	+2.42% ▼
BOXX	Alpha Architect 1-3 Month Box ETF	0.19% ▲	$13.2B ▲	9	-	-	+4.10% ▼
GBIL	Goldman Sachs Access Treasury 0-1 Year ETF	0.12% ▲	$7.6B ▲	40	3.71% ▲	-	+0.00% ▼