ETF berbasis iman yang melacak saham large-cap global yang sesuai dengan nilai-nilai Alkitab. ETF ini mencakup secara luas saham large-cap AS dan negara maju internasional, namun mengecualikan industri tertentu berdasarkan skor dampak internal dan mempertahankan sisa saham dengan bobot setara.

Cocok untuk investor jangka panjang yang mengutamakan keselarasan nilai sekaligus ingin melakukan diversifikasi investasi pada saham large-cap global.

ETF ini dikelola secara pasif (melacak indeks) oleh Inspire Investing.

Setelah menyaring saham large-cap AS dan internasional yang memenuhi standar skor dampak internal, saham-saham tersebut dipertahankan dengan bobot setara untuk diversifikasi di seluruh saham large-cap global. Industri yang bertentangan dengan standar nilai seperti alkohol, perjudian, dan tembakau dikecualikan dari portofolio, dan karena karakteristik bobot setaranya, bobot terdistribusi merata antar saham, dengan rebalancing kuartalan untuk menyesuaikan bobot.

• Penyaringan dengan pengecualian industri berdasarkan standar nilai Alkitab
• Diversifikasi global dengan bobot setara yang mencakup AS dan internasional

Aset kelolaan (AUM) mencapai $165.9M, dengan total rasio biaya (Expense Ratio) tahunan sebesar 0.60%.

Diversifikasi cenderung merata melalui pembobotan setara dan penyaringan berbasis nilai, namun biaya pengelolaannya relatif lebih tinggi dibanding ETF global berbobot kapitalisasi pasar yang luas.

ETF ini bergerak mengikuti tren saham large-cap global secara keseluruhan, dan juga dipengaruhi oleh nilai tukar serta fluktuasi pasar internasional. Karena karakteristik bobot setaranya, kinerja jangka pendek dapat berbeda dari indeks berbobot kapitalisasi pasar, dan tren terkini bergantung pada kondisi ekonomi global dan selera risiko.

Permintaan investasi yang mengutamakan keselarasan nilai menjadi dasar arus dana, dan sebagai aset diversifikasi global, arus masuk dan keluar dana bervariasi tergantung pada kondisi pasar. Karena sifat temanya yang spesifik berupa investasi berbasis iman, skala dana cenderung lebih kecil dibanding ETF saham large-cap inti.

Penyaringan berbasis nilai dan diversifikasi global dengan bobot setara menjadi keunggulan, sementara biaya pengelolaan yang relatif tinggi dan skala dana yang kecil karena temanya yang spesifik menjadi kekurangan.

ETF FNDF dan GSIE yang terlihat pada tabel merupakan ETF saham internasional dengan biaya lebih rendah yang mendiversifikasi pada saham large-cap negara maju internasional dan menjadi pembanding global. Di sisi lain, IGF adalah alternatif sektor infrastruktur global, sementara GUNR dan GNR adalah alternatif sektor sumber daya alam global. Dalam tema berbasis iman yang sama, BIBL yang berfokus pada saham large-cap AS dapat dipertimbangkan secara langsung sebagai pengganti.

Berikut poin yang perlu diperiksa sebelum berinvestasi di BLES. Sebaiknya periksa terlebih dahulu biaya, skala, dan nilai tukar beserta sifat spesifik berupa penyaringan berbasis nilai. Perlu juga ditinjau pengaruh bobot setara dan diversifikasi global terhadap kinerja.

Sebagai ETF tema spesifik dengan skala dana yang kecil, likuiditas dapat terbatas, dan karena bobot internasional yang besar, nilai tukar dan fluktuasi pasar global menjadi faktor utama volatilitas jangka pendek. Karena karakteristik bobot setaranya, kinerja dapat berbeda dari indeks berbobot kapitalisasi pasar.

Pilihan yang cocok bagi investor yang mengutamakan keselarasan nilai dan ingin melakukan diversifikasi pada saham large-cap global. Jika biaya dan likuiditas menjadi prioritas, ETF internasional luas dengan biaya rendah dapat dipertimbangkan, sedangkan jika penyaringan nilai berbasis iman diutamakan, BLES dapat menjadi pilihan.