PHDG 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

PHDG

Invesco S&P 500 Downside Hedged ETF

7월 28일 4:00 PM ET (한국 7/29 05:00)

$40.52

-0.34 ▼ -0.83%

🌙 7월 28일 5:05 PM ET (한국 7/29 06:05)

$40.52

+0.00 +0.00%

El ETF PHDG se analiza en 10 indicadores, como comisiones de gestión, cartera holdings, composición por sectores, dividendos, RSI y MACD.

Ratio de gastos totales

0.39%

Coste operativo anual

Activos netos (AUM)

$61M

약 836억원

Componentes

508

Rentabilidad por dividendo

1.71%

Estilo de gestión

Active

Category ⓘ	US Equities - Quant Strat	Asset Type ⓘ	Equities (Stocks)	Return% 1Y ⓘ	15.6%	Total Holdings ⓘ	508	Perf Week ⓘ	-1.07%
ETF Type ⓘ	US Equities	Active/Passive ⓘ	Active	Return% 3Y ⓘ	8.6%	AUM ⓘ	$61M	Perf Month ⓘ	-0.16%
Expense ⓘ	0.39%	NAV ⓘ	$40.70	Return% 5Y ⓘ	4.68%	52W High ⓘ	-6.65%	Perf Quarter ⓘ	0.34%
Dividend TTM ⓘ	$0.69 (1.71%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	21.76% 30.37%	Return% 10Y ⓘ	7.2%	52W Low ⓘ	16.67%	Perf Half Y ⓘ	6.83%
Flows% 1M ⓘ	-16.71%	Flows% YTD ⓘ	-17.84%	Return% SI ⓘ	5.59%	Volatility(W/M) ⓘ	0.67% 0.72%	Perf YTD ⓘ	8.22%
SMA20 ⓘ	-1.13%	SMA50 ⓘ	-2.21%	SMA200 ⓘ	3.57%	RSI (14) ⓘ	41.53	Beta ⓘ	0.57
IPO ⓘ	2012/12/6	Prev Close ⓘ	$40.86	Perf Year ⓘ	12.84%	Avg Volume ⓘ	0.02M	Price ⓘ	$40.52

📊 Análisis de inversión de Invesco S&P 500 Downside Hedged ETF (PHDG)

Resumen del ETF

Invesco S&P 500 Downside Hedged ETF · US Equities - Quant Strat

광범위 지수형 — 시총 버킷 미상의 광범위 지수 추종

2012년 상장, 14년 운영 중.

Invesco S&P 500 Downside Hedged ETF는 광범위한 주식이나 채권 시장 성과와 직접적인 상관관계가 낮은 플러스(+) 총수익 달성을 목표로 합니다. S&P 500 지수(주식), VIX 단기 선물 지수(변동성 헤지), 현금 등 세 가지 자산군에 동적으로 배분하는 전략을 사용합니다.

📘 PHDG ETF 자세히 알아보기 →

U.S.equityfixed-incomefutures

규모: $61M 약 836억원
운용사: Invesco
운용 방식: 액티브 (운용사 재량)
상장일: 2012년

Eficiencia de costes

Comisión de gestión anual · Posición dentro de la categoría · Impacto en costes a largo plazo

ETF de bajo coste — 0.39% anual

상위 25% en US Equities - Quant Strat. Unos 390,000/año con 100 millones invertidos.

Comisión de gestión anual efectiva (Net Expense Ratio)

상위 25%

0.39%

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

Simulación del coste real según el importe invertido

$100.0M

Comisión de gestión anual

$390K

Ahorras $400K al año frente a la media de la categoría

Coste anual según la mediana de la categoría

$790K

Basado en una comisión del 0.79%

Comisiones acumuladas en 10 años (Simulación a largo plazo asumiendo un rendimiento anual del mercado del 7%)

$7.1M

El 7.3% del dinero que habrías ganado sin comisiones se va al gestor

💡 Las comisiones de gestión toman una parte de tus activos cada año, y al acumularse con interés compuesto durante 10 años, la pérdida es mucho mayor que la simple suma de los costos anuales (costo anual × 10). El supuesto de un rendimiento anual del 7% se basa en el promedio histórico del S&P 500.

Defaults shown against $100K baseline portfolio. Ajusta el monto con el control deslizante y se reflejará en tiempo real.

Alternativas más económicas en la misma categoría

CBOX

Calamos Tax-Aware Collateral ETF

0.14%

-0.25% p.a.

XBOX

Roundhill Ultra Short Duration No Dividend Target ETF

0.14%

-0.25% p.a.

SELV

SEI QiM U.S. Large Cap Low Volatility Active ETF

0.15%

-0.24% p.a.

* Una comisión más baja no significa necesariamente un mejor ETF. Revisa también el índice que replica, la liquidez y el tratamiento fiscal.

Rendimiento a largo plazo

Rentabilidad a 1 año · 3 años · 5 años · 10 años · vs. índice de referencia · defensa en caídas

La rentabilidad se sitúa algo por debajo de la media

하위 25% frente a US Equities - Quant Strat.-2.2% p. en 1 año frente al índice de referencia (SPY).

ℹ️ Los valores "1 año · 3 años · 5 años · 10 años" mostrados abajo corresponden a la tasa de crecimiento anual compuesta (CAGR) desde hoy hacia atrás. Ejemplo: "3 años +12%" significa que, en los últimos 3 años, el valor ha crecido un 12% anual compuesto.

Si hubieras invertido hace 10 años

$100.0M

Patrimonio actual

$200.4M

→

Ganancia acumulada

+$100.4M

Promedio anual +7.2%

1 año

2025.07 ~ 2026.07

Promedio anual +15.60%

상위 25%

Quedó por detrás del benchmark por 2.2% p. a. al año

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

3 años

2023.07 ~ 2026.07

Promedio anual +8.60% Acumulado +28.1%

하위 25%

Quedó por detrás del benchmark por 10.7% p. a. al año

Mi posición25 % inferior

Rango inferior Media Rango superior

5 años

2021.07 ~ 2026.07

Promedio anual +4.68% Acumulado +25.7%

하위 25%

Quedó por detrás del benchmark por 8.5% p. a. al año

Mi posición25 % inferior

Rango inferior Media Rango superior

10 años

2016.07 ~ 2026.07

Promedio anual +7.20% Acumulado +100.4%

하위 25%

Quedó por detrás del benchmark por 7.7% p. a. al año

Mi posición25 % inferior

Rango inferior Media Rango superior

Curva de rentabilidad total acumulada en 10 años

Inversión inicial de 100 millones de KRW desde el 2016-07-29: interpreta el valor de la curva directamente en millones de KRW (ej.: 308 → 3,08 millones). Este ETF y el benchmark se alinean en 100 partiendo del mismo día de inicio para una comparación equitativa.

PHDG · Solo precio PHDG · Precio + dividendos acumulados PHDG · Reinversión de dividendos S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ Solo precio: excluye dividendos, sigue únicamente el precio de la acción. En los ETF de covered call o alto dividendo, esta línea suele caer o estancarse, lo cual es relevante desde la perspectiva de "preservación del capital". Precio + dividendos acumulados: mantiene el mismo número de acciones y acumula los dividendos en efectivo. Similar a los activos totales reales de la cuenta. Reinversión de dividendos: utiliza los dividendos recibidos para comprar más de inmediato (basado en adjClose, estándar del sector para retorno total). Cuanto mayor sea la separación entre las tres líneas, más fácil es evaluar el efecto de la estrategia de dividendos.

Comparación de rentabilidad anual

Rentabilidad anual del ETF vs S&P 500 (SPY) por año natural

PHDG S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+15%

2017

-3%

2018

+9%

2019

+18%

2020

+16%

2021

-14%

2022

+9%

2023

+12%

2024

+2%

2025

+9%

2026 YTD

ℹ️ Rentabilidad desde el 1 de enero al 31 de diciembre de cada año. La columna del año actual (2026) se muestra con menor opacidad para indicar que es YTD (incompleta). Si el azul es más alto que el gris, el ETF superó al benchmark ese año.

Tasa de acierto vs S&P 500 (SPY)

3 / 9 años

Por debajo del benchmark (33%)

+ YTD 2026: Por encima (8.9% vs 8.7%)

2017 ✗

2018 ✓

2019 ✗

2020 ✓

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✓ YTD

ℹ️ Número de años ganados frente a S&P 500 (SPY) en años naturales completos (1/1–12/31). El año en curso (YTD) se consulta por separado.

Captura en caídas (Downside Capture)

🛡️ 52%

Cae menos que el benchmark en mercados bajistas — poder defensivo superior

<85% (Defensivo) 85~110% (En sincronía) >110% (Débil)

ℹ️ Caída media del ETF cuando S&P 500 (SPY) baja un −1%, según rentabilidades diarias de los últimos 3 años (solo días con benchmark negativo).

Perfil de riesgo

Volatilidad · Beta · Máxima caída · Sharpe · Historial de recuperación tras caídas

Calificación de riesgo general

Bajo riesgo

Su volatilidad es inferior a la media del mercado. Mantenerlo a largo plazo resulta poco exigente.

Beta (sensibilidad al mercado)

평균권

0.57

Si el mercado sube un +10% +5.7%

Mercado -10% caída -5.7%

Mi posiciónEn torno a la media

Rango inferior Media Rango superior

ℹ️ Beta 1.0 se mueve igual que el mercado. Por encima de 1 se mueve más que el mercado, por debajo de 1 se mueve menos.

Amplitud de variación diaria promedio (último 1 mes)

하위 25%

±0.72%

S&P 500 habitual ±1.0~1.3% · Renta fija ±0.3% · ETF apalancados ±3% o más

Tendencia de volatilidad anual (últimos 10 años)

ℹ️ Amplitud de variación promedio diaria del precio de este ETF. Un 1% significa "se mueve en promedio ±1% al día". La curva móvil de abajo muestra la evolución temporal de la volatilidad anualizada (indicador estándar de largo plazo).

Caída máxima (Max Drawdown) · últimos 10 años

-17.1%

Duración de la caída: 22 meses

2021-12-27 → 2023-10-05

Recuperación en aprox. 8 meses

2015-08-03 Peor -17% 2026-07-01

ℹ️ La caída máxima es la mayor pérdida porcentual desde un máximo anterior hasta un mínimo posterior. Es la peor experiencia de retroceso que un inversor a largo plazo debe soportar psicológicamente.

Ratio de Sharpe (rentabilidad ajustada al riesgo)

0.24

Débil — rentabilidad baja frente al riesgo

ℹ️ Rentabilidad anual menos la rentabilidad libre de riesgo (3% anual), dividida por la volatilidad anual. Por encima de 1,0 se considera generalmente una buena rentabilidad por unidad de riesgo.

Pérdida máxima mensual estimada (VaR 95%)

-4.6%

Históricamente, las caídas mensuales superiores a esta cifra han ocurrido solo en5%de los casos.

ℹ️ Estimación estadística: "con un 95% de probabilidad, no se perderá más que esto en un mes". El 5% restante corresponde a episodios de crisis financieras o shocks tipo pandemia.

Análisis de dividendos

Rendimiento por dividendo · Historial de dividendos · Cálculo del importe neto recibido

Reparte dividendos, pero bajos — 1.71% anual

Más cercano a una mezcla de crecimiento y dividendo.Crecimiento del dividendo a 5 años: +30.4%.

ℹ️ El dividendo es un rendimiento secundario; la principal fuente de retorno esperada es la subida del precio.

배당수익률

1.71%

주당 배당

$0.69

연간 기준

5년 성장률

30.4%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

🏆 4년 연속 배당 증가

📊 총 이력 2012~2026 (52건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.49 +19.4%

2016

$0.50 +2.7%

2017

$0.41 -17.8%

2018

$0.50 +22.7%

2019

$0.17 -67.2%

2020

$0.13 -24.2%

2021

$0.44 +248.8%

2022

$0.66 +51.6%

2023

$0.72 +9.4%

2024

$0.79 +8.9%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 52건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-23

$0.149

—

2.47%

2025-12-22

$0.165

—

2.55%

2025-09-22

$0.229

—

2.74%

2025-06-23

$0.248

—

2.77%

2025-03-24

$0.145

—

1.95%

2024-12-23

$0.167

—

1.91%

2024-09-23

$0.235

—

2.04%

2024-06-24

$0.167

—

1.79%

2024-03-18

$0.154

—

2.24%

2023-12-18

$0.214

—

2.60%

2023-09-18

$0.129

—

2.39%

2023-06-20

$0.136

—

2.12%

2023-03-20

$0.182

—

1.91%

2022-12-19

$0.222

—

1.45%

2022-09-19

$0.096

—

0.72%

2022-06-21

$0.069

—

0.57%

2022-03-21

$0.049

—

0.48%

2021-12-20

$0.032

—

0.45%

2021-06-21

$0.038

—

0.56%

2021-03-22

$0.055

—

0.66%

2020-12-21

$0.045

—

1.10%

2020-06-22

$0.058

—

1.69%

2020-03-23

$0.062

—

1.64%

2019-12-23

$0.197

—

2.32%

2019-09-23

$0.118

—

2.05%

2019-06-24

$0.097

—

1.57%

2019-03-18

$0.091

—

1.80%

2018-12-24

$0.145

—

1.56%

2018-09-24

$0.110

—

1.74%

2018-06-18

$0.095

—

2.07%

2018-03-19

$0.060

—

1.90%

2017-12-18

$0.251

—

1.82%

2017-09-18

$0.181

—

1.99%

2017-06-16

$0.067

—

2.17%

2016-12-16

$0.274

—

2.80%

2016-09-16

$0.095

—

1.99%

2016-06-17

$0.117

—

1.87%

2015-12-24

$0.044

—

6.62%

2015-12-18

$0.147

—

6.95%

2015-09-18

$0.071

—

6.69%

2015-06-19

$0.078

—

6.03%

2015-03-20

$0.067

—

5.80%

2014-12-24

$1.23

—

5.46%

2014-12-19

$0.104

—

1.99%

2014-09-19

$0.052

—

1.79%

2014-06-20

$0.063

—

1.92%

2014-03-21

$0.065

—

1.73%

2013-12-20

$0.292

—

1.86%

2013-09-20

$0.045

—

0.81%

2013-06-21

$0.083

—

0.65%

2013-03-15

$0.071

—

0.36%

2012-12-21

$0.023

—

0.09%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $1K

5년 누적 (세후) $13K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 30.37% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

Atractivo general de la inversión

Para qué objetivos encaja mejor este ETF — fortalezas · debilidades · perfil del inversor

Requiere un análisis cuidadoso Varios indicadores muestran señales de advertencia. Recomendamos compararlo con ETF similares.

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

낮음

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

보통

👤

이런 분에게 어울려요

Inversores diversificados con aportaciones periódicas a largo plazo

✅ 강점

💸Bajo costo — 0.39% anual

⚠️ 약점·주의사항

📈Rentabilidad a largo plazo por debajo del promedio
⚠️Volatilidad por encima del promedio
🎯Por debajo del benchmark en -8.5% p anual

Composición de la cartera

Qué contiene realmente este ETF — ponderación por sectores y principales posiciones

광범위 시장 분산

510개 종목에 고루 분산되어 있어 안정적인 편이에요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

510개

상위 10개 비중

51.4%

최대 단일 종목

24.04%

집중도(HHI)

692

보통

⚠️ 소수 종목·섹터에 집중되어 있어, 해당 종목/섹터가 흔들리면 ETF 전체가 크게 영향을 받아요.

🥧 섹터 비중

Technology

25.7% -4%p

Communication Services

7.9%

Financial

7.0% -6%p

Consumer Cyclical

7.0% -3%p

Industrials

5.6%

Healthcare

5.2% -6%p

Consumer Defensive

2.7% -3%p

Utilities

1.7%

Energy

1.5%

Real Estate

1.4%

Basic Materials

1.2%

S&P 500보다 많이 투자 (+3%p 이상) S&P 500보다 적게 투자 (-3%p 이상)

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 51.4% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

#1 - Invesco Premier U.S. Government Money Portfolio

24.04%

#2 NVDA NVIDIA Corp.

5.75%

#3 AAPL Apple Inc.

4.72%

#4 MSFT Microsoft Corp.

3.59%

#5 AMZN Amazon.com, Inc.

3.07%

#6 GOOGL Alphabet Inc.

2.66%

#7 AVGO Broadcom Inc.

2.35%

#8 GOOGL Alphabet Inc.

2.12%

#9 META Meta Platforms, Inc.

1.59%

#10 - N/A

1.48%

Comparación por categoría

Categoría: US Equities - Quant Strat

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 1/6위

카테고리: US Equities - Quant Strat

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 PHDG보다 유리, ▼ 표시는 PHDG보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
PHDG	Invesco S&P 500 Downside Hedged ETF	0.39%	$61M	508	1.71%	+8.22%	+12.84%
VXX	iPath Series B S&P 500 VIX Short-Term FuturesTM ETN	0.89% ▼	$503M ▲	2	-	-	-46.46% ▼
QQQY	Defiance Nasdaq 100 Weekly Distribution ETF	1.01% ▼	$180M ▲	4	36.30% ▲	-	-17.17% ▼
QGRD	Horizon Nasdaq-100 Defined Risk ETF	0.85% ▼	$100M ▲	9	-	-	+14.48% ▲
QXQ	SGI Enhanced Nasdaq-100 ETF	0.98% ▼	$89M ▲	50	1.07% ▼	-	+18.86% ▲
WDTE	Defiance S&P 500 Weekly Distribution ETF	1.03% ▼	$66M ▲	4	32.40% ▲	-	-15.57% ▼

AUM 내림차순 정렬 · ▲ PHDG보다 유리 · ▼ PHDG보다 불리

ETFs de apalancamiento y covered call del mismo sector

ETFs que abordan el mismo sector con diferentes estrategias

9 ETFs (Apalancado 2 · Inverso 3 · Call cubierta 4) que operan el mismo sector que PHDG mediante apalancamiento y covered call

No es un derivado directo de PHDG, pero es un ETF que cubre el mismo tema con una estrategia diferente.

ℹ️ ¿Qué ETF se han agrupado?

Entre los ETF cuyo tema (categoría o sector) se solapa con PHDG, algunos aplican estrategias especiales. El apalancamiento multiplica por 2 o 3 la variación diaria, el inverso busca rentabilidad en dirección opuesta, y el covered call genera dividendos mensuales con la prima de opciones.

⚠️ Precaución en el largo plazo

Los ETF de apalancamiento e inversos solo siguen la rentabilidad diaria. Con alta volatilidad, cuanto más tiempo se mantienen, mayor es la acumulación de pérdida por volatilidad (volatility decay), que aleja la rentabilidad del índice original: son productos diseñados para operaciones a corto plazo.

📈 Apalancado 2 ETFs que amplifican el mismo tema entre 2 y 3 veces (alta volatilidad)