🏢 Que tipo de empresa é a Seadrill?

A Seadrill (SDRL) é uma empresa global de perfuração marítima que oferece serviços de perfuração offshore. Com uma frota de sondas de perfuração em águas profundas, presta serviços de perfuração marítima a empresas de petróleo e gás, e seus resultados estão atrelados à diária de perfuração, à taxa de utilização e ao preço do petróleo.

Seu negócio central é a prestação de serviços de perfuração marítima a empresas de petróleo e gás por meio de uma frota de sondas de perfuração em águas profundas. Seus pontos fortes incluem uma frota moderna de sondas de perfuração em águas profundas, um backlog de contratos e uma forte alavancagem de receita em períodos de diária de perfuração elevada, configurando-se como uma empresa de perfuração marítima cujos resultados estão ligados à diária de perfuração e à taxa de utilização.

💰 Como a Seadrill ganha dinheiro?

A receita recente é formada principalmente pela receita da diária das sondas de perfuração em águas profundas, e a diária de perfuração, a taxa de utilização, o backlog de contratos e o preço do petróleo determinam os resultados. A frota moderna de sondas em águas profundas e o backlog de contratos proporcionam visibilidade da receita, e os lucros aumentam significativamente em períodos de diária de perfuração elevada. No entanto, a volatilidade do preço do petróleo e da demanda por perfuração é elevada, e a estrutura faz com que a diária de perfuração, a taxa de utilização e o backlog de contratos determinem o fluxo dos resultados.

📐 Valor de mercado e porte da Seadrill

O valor de mercado é de $2.8B e a empresa conta com 3,000명 funcionários.

Como empresa do setor de perfuração marítima, ocupa uma posição comparável à de RIG (Transocean), VAL (Valaris) e NE (Noble), entre outras. Seus pontos fortes incluem uma frota moderna de sondas de perfuração em águas profundas, backlog de contratos e alavancagem de receita em períodos de diária de perfuração elevada, dentro de uma estrutura em que os resultados estão atrelados à diária de perfuração e à taxa de utilização.

📈 Perspectivas e fluxo do preço das ações da Seadrill

Os motores principais no médio e longo prazo são a recuperação da demanda por perfuração em águas profundas, a diária de perfuração elevada, a expansão do backlog de contratos e o aumento da taxa de utilização. A frota moderna de sondas em águas profundas e o backlog de contratos proporcionam visibilidade da receita, e a alavancagem de resultados atua com força em períodos de diária de perfuração elevada. Por outro lado, no curto prazo, a desaceleração da demanda por perfuração devido à queda do preço do petróleo, a variação da diária de perfuração, a queda da taxa de utilização e o peso da dívida podem atuar como fatores de volatilidade.

• Recuperação da demanda por perfuração em águas profundas
• Diária de perfuração elevada
• Expansão do backlog de contratos

⚔️ Principais vantagens competitivas e riscos da Seadrill

Os pontos fortes são a frota moderna de sondas de perfuração em águas profundas, o backlog de contratos e a alavancagem de receita em períodos de diária de perfuração elevada. Os principais riscos são a desaceleração da demanda por perfuração devido à queda do preço do petróleo, a variação da diária de perfuração, a queda da taxa de utilização e o peso da dívida.

🔄 Concorrentes e ações correlatas (beneficiadas) da Seadrill

No segmento de perfuração marítima, as empresas diretamente comparáveis incluem RIG (Transocean), VAL (Valaris) e NE (Noble). Entre as ações correlatas, destacam-se também BORR (Borr Drilling) e HP (Helmerich & Payne), do segmento de perfuração marítima, que costumam ser agrupadas no mesmo tema de perfuração e compartilham a exposição ao preço do petróleo e à demanda por perfuração.

✅ Pontos de verificação para o investidor da Seadrill

A seguir, os pontos a serem acompanhados ao investir na Seadrill. A diária de perfuração em águas profundas, a taxa de utilização das sondas, o backlog de contratos, o fluxo do preço do petróleo e o peso da dívida são as principais variáveis no curto e no médio prazo.

A contração da demanda por perfuração em quedas do preço do petróleo é o principal risco. A variação da diária de perfuração, a queda da taxa de utilização das sondas e o peso da dívida e as variações de juros também podem atuar como fatores de oscilação dos resultados e do preço das ações.

A Seadrill é uma empresa global de perfuração marítima com uma frota moderna de sondas em águas profundas e backlog de contratos, e sua alavancagem de receita em períodos de diária de perfuração elevada é um diferencial. No entanto, dada a elevada volatilidade do preço do petróleo e da diária de perfuração e da taxa de utilização, recomenda-se compras parceladas e uma postura cautelosa.