USCI 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

USCI

United States Commodity Index Fund

7월 28일 12:30 PM ET (한국 7/29 01:30)

$100.02

-1.99 ▼ -1.95%

El ETF USCI se analiza en 10 indicadores, como comisiones de gestión, cartera holdings, composición por sectores, dividendos, RSI y MACD.

Ratio de gastos totales

1.05%

Coste operativo anual

Activos netos (AUM)

$372M

약 5100억원

Componentes

Rentabilidad por dividendo

Estilo de gestión

Passive

Category ⓘ	Commodities & Metals - Diversified Commodities	Asset Type ⓘ	Commodities & Metals	Return% 1Y ⓘ	34.69%	Total Holdings ⓘ	31	Perf Week ⓘ	-0.55%
ETF Type ⓘ	Global Commodities & Metals	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	21.68%	AUM ⓘ	$372M	Perf Month ⓘ	7.94%
Expense ⓘ	1.05%	NAV ⓘ	$102.00	Return% 5Y ⓘ	20.32%	52W High ⓘ	-3.22%	Perf Quarter ⓘ	2.06%
Dividend TTM ⓘ	-	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-	Return% 10Y ⓘ	8.97%	52W Low ⓘ	37.48%	Perf Half Y ⓘ	18.75%
Flows% 1M ⓘ	-1.22%	Flows% YTD ⓘ	1.4%	Return% SI ⓘ	4.55%	Volatility(W/M) ⓘ	0.55% 0.83%	Perf YTD ⓘ	28.88%
SMA20 ⓘ	2.46%	SMA50 ⓘ	2.88%	SMA200 ⓘ	13.45%	RSI (14) ⓘ	57.95	Beta ⓘ	0.12
IPO ⓘ	2010/8/10	Prev Close ⓘ	$102.01	Perf Year ⓘ	33.32%	Avg Volume ⓘ	0.02M	Price ⓘ	$100.02

📊 Análisis de inversión de United States Commodity Index Fund (USCI)

Resumen del ETF

United States Commodity Index Fund · Commodities & Metals - Diversified Commodities

일반 ETF — 카테고리 기반 분석만 제공됩니다

2010년 상장, 16년 운영 중.

United States Commodity Index Fund는 펀드 주식 순자산가치(NAV)의 일간 변동률이 USCI 비용 차감 후 SummerHaven Dynamic Commodity Index Total Return(SDCI)의 일간 변동률을 반영하도록 추구합니다. 이 펀드는 가능한 한 벤치마크 구성 선물계약에 투자하여 목표를 달성합니다. SDCI는 분산된 원자재 그룹의 성과를 반영하도록 설계되었습니다.

📘 USCI ETF 자세히 알아보기 →

commodityfutures

규모: $372M 약 5100억원
운용사: United
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2010년

Eficiencia de costes

Comisión de gestión anual · Posición dentro de la categoría · Impacto en costes a largo plazo

ETF de alto coste — 1.05% anual

Muy por encima del promedio de su categoría. Puede erosionar la rentabilidad a largo plazo.

Comisión de gestión anual efectiva (Net Expense Ratio)

하위 5%

1.05%

Mi posición5 % inferior

Rango inferior Media Rango superior

Simulación del coste real según el importe invertido

$100.0M

Comisión de gestión anual

$1.1M

Coste adicional de $400K al año frente a la media de la categoría

Coste anual según la mediana de la categoría

$650K

Basado en una comisión del 0.65%

Comisiones acumuladas en 10 años (Simulación a largo plazo asumiendo un rendimiento anual del mercado del 7%)

$18.5M

El 19.1% del dinero que habrías ganado sin comisiones se va al gestor

💡 Las comisiones de gestión toman una parte de tus activos cada año, y al acumularse con interés compuesto durante 10 años, la pérdida es mucho mayor que la simple suma de los costos anuales (costo anual × 10). El supuesto de un rendimiento anual del 7% se basa en el promedio histórico del S&P 500.

Defaults shown against $100K baseline portfolio. Ajusta el monto con el control deslizante y se reflejará en tiempo real.

Alternativas más económicas en la misma categoría

COMB

GraniteShares Bloomberg Commodity Broad Strategy No K-1 ETF

0.25%

-0.80% p.a.

BCI

abrdn Bloomberg All Commodity Strategy K-1 Free ETF

0.26%

-0.79% p.a.

CERY

State Street SPDR Bloomberg Enhanced Roll Yld Comdty Straty No K-1 ETF

0.28%

-0.77% p.a.

* Una comisión más baja no significa necesariamente un mejor ETF. Revisa también el índice que replica, la liquidez y el tratamiento fiscal.

Rendimiento a largo plazo

Rentabilidad a 1 año · 3 años · 5 años · 10 años · vs. índice de referencia · defensa en caídas

Rentabilidad alta dentro de su categoría

상위 25% en Commodities & Metals - Diversified Commodities.+16.9% p. en 1 año frente al índice de referencia (SPY).

ℹ️ Los valores "1 año · 3 años · 5 años · 10 años" mostrados abajo corresponden a la tasa de crecimiento anual compuesta (CAGR) desde hoy hacia atrás. Ejemplo: "3 años +12%" significa que, en los últimos 3 años, el valor ha crecido un 12% anual compuesto.

Si hubieras invertido hace 10 años

$100.0M

Patrimonio actual

$236.1M

→

Ganancia acumulada

+$136.1M

Promedio anual +9.0%

1 año

2025.07 ~ 2026.07

Promedio anual +34.69%

평균권

Superó al benchmark por 16.9% p. a. al año

Mi posiciónEn torno a la media

Rango inferior Media Rango superior

3 años

2023.07 ~ 2026.07

Promedio anual +21.68% Acumulado +80.2%

상위 25%

Superó al benchmark por 2.7% p. a. al año

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

5 años

2021.07 ~ 2026.07

Promedio anual +20.32% Acumulado +152.2%

상위 25%

Superó al benchmark por 7.4% p. a. al año

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

10 años

2016.07 ~ 2026.07

Promedio anual +8.97% Acumulado +136.1%

평균권

Quedó por detrás del benchmark por 5.9% p. a. al año

Mi posiciónEn torno a la media

Rango inferior Media Rango superior

Curva de rentabilidad total acumulada en 10 años

Inversión inicial de 100 millones de KRW desde el 2016-07-28: interpreta el valor de la curva directamente en millones de KRW (ej.: 308 → 3,08 millones). Este ETF y el benchmark se alinean en 100 partiendo del mismo día de inicio para una comparación equitativa.

USCI · Solo precio USCI · Precio + dividendos acumulados USCI · Reinversión de dividendos S&P 500 (SPY)

150

250

350

450

ℹ️ Solo precio: excluye dividendos, sigue únicamente el precio de la acción. En los ETF de covered call o alto dividendo, esta línea suele caer o estancarse, lo cual es relevante desde la perspectiva de "preservación del capital". Precio + dividendos acumulados: mantiene el mismo número de acciones y acumula los dividendos en efectivo. Similar a los activos totales reales de la cuenta. Reinversión de dividendos: utiliza los dividendos recibidos para comprar más de inmediato (basado en adjClose, estándar del sector para retorno total). Cuanto mayor sea la separación entre las tres líneas, más fácil es evaluar el efecto de la estrategia de dividendos.

Comparación de rentabilidad anual

Rentabilidad anual del ETF vs S&P 500 (SPY) por año natural

USCI S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+7%

2017

-13%

2018

-1%

2019

-12%

2020

+32%

2021

+29%

2022

+2%

2023

+17%

2024

+17%

2025

+29%

2026 YTD

ℹ️ Rentabilidad desde el 1 de enero al 31 de diciembre de cada año. La columna del año actual (2026) se muestra con menor opacidad para indicar que es YTD (incompleta). Si el azul es más alto que el gris, el ETF superó al benchmark ese año.

Tasa de acierto vs S&P 500 (SPY)

2 / 9 años

Por debajo del benchmark (22%)

+ YTD 2026: Por encima (29.1% vs 8.5%)

2017 ✗

2018 ✗

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✓

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✓ YTD

ℹ️ Número de años ganados frente a S&P 500 (SPY) en años naturales completos (1/1–12/31). El año en curso (YTD) se consulta por separado.

Captura en caídas (Downside Capture)

🛡️ -6%

Cae menos que el benchmark en mercados bajistas — poder defensivo superior

<85% (Defensivo) 85~110% (En sincronía) >110% (Débil)

ℹ️ Caída media del ETF cuando S&P 500 (SPY) baja un −1%, según rentabilidades diarias de los últimos 3 años (solo días con benchmark negativo).

Perfil de riesgo

Volatilidad · Beta · Máxima caída · Sharpe · Historial de recuperación tras caídas

Calificación de riesgo general

Bajo riesgo

Su volatilidad es inferior a la media del mercado. Mantenerlo a largo plazo resulta poco exigente.

Beta (sensibilidad al mercado)

평균권

0.12

Si el mercado sube un +10% +1.2%

Mercado -10% caída -1.2%

Mi posiciónEn torno a la media

Rango inferior Media Rango superior

ℹ️ Beta 1.0 se mueve igual que el mercado. Por encima de 1 se mueve más que el mercado, por debajo de 1 se mueve menos.

Amplitud de variación diaria promedio (último 1 mes)

평균권

±0.83%

S&P 500 habitual ±1.0~1.3% · Renta fija ±0.3% · ETF apalancados ±3% o más

Tendencia de volatilidad anual (últimos 10 años)

ℹ️ Amplitud de variación promedio diaria del precio de este ETF. Un 1% significa "se mueve en promedio ±1% al día". La curva móvil de abajo muestra la evolución temporal de la volatilidad anualizada (indicador estándar de largo plazo).

Caída máxima (Max Drawdown) · últimos 10 años

-45.8%

Duración de la caída: 22 meses

2018-05-21 → 2020-03-18

Recuperación en aprox. 1.8 años

2015-07-31 Peor -44% 2026-07-01

ℹ️ La caída máxima es la mayor pérdida porcentual desde un máximo anterior hasta un mínimo posterior. Es la peor experiencia de retroceso que un inversor a largo plazo debe soportar psicológicamente.

Ratio de Sharpe (rentabilidad ajustada al riesgo)

0.31

Débil — rentabilidad baja frente al riesgo

ℹ️ Rentabilidad anual menos la rentabilidad libre de riesgo (3% anual), dividida por la volatilidad anual. Por encima de 1,0 se considera generalmente una buena rentabilidad por unidad de riesgo.

Pérdida máxima mensual estimada (VaR 95%)

-5.5%

Históricamente, las caídas mensuales superiores a esta cifra han ocurrido solo en5%de los casos.

ℹ️ Estimación estadística: "con un 95% de probabilidad, no se perderá más que esto en un mes". El 5% restante corresponde a episodios de crisis financieras o shocks tipo pandemia.

Atractivo general de la inversión

Para qué objetivos encaja mejor este ETF — fortalezas · debilidades · perfil del inversor

Atractivo en términos generales Los indicadores principales son sólidos y las ventajas predominan, aunque existan algunas debilidades.

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

매우 낮음

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

낮음

👤

이런 분에게 어울려요

Inversores a largo plazo con aportaciones periódicas

✅ 강점

📈Rentabilidad a largo plazo en el tramo alto
🎯Excede al benchmark en +7.4% p anual

⚠️ 약점·주의사항

💸Comisiones de gestión muy altas — 1.05% anual

Comparación por categoría

Categoría: Commodities & Metals - Diversified Commodities

같은 카테고리 6종 중 AUM 6/6위 · 보수율 6/6위

카테고리: Commodities & Metals - Diversified Commodities

ℹ️ 왜 비교해야 하나요?

같은 카테고리 ETF끼리는 보수율·규모(AUM)·배당률을 비교해 볼 가치가 있어요. 보수율은 낮을수록 장기 수익에 유리하고, AUM이 크면 운용 안정성이 높아요. ▲ 표시는 USCI보다 유리, ▼ 표시는 USCI보다 불리를 뜻해요.

티커	ETF명	보수율	AUM	보유종목	배당률	YTD	1년
USCI	United States Commodity Index Fund	1.05%	$372M	31	-	+28.88%	+33.32%
HGER	Harbor Commodity All-Weather Strategy ETF	0.68% ▲	$3.8B ▲	50	5.51%	-	+29.68% ▼
DBC	Invesco DB Commodity Index Tracking Fund	0.84% ▲	$1.7B ▲	32	-	-	+35.26% ▲
COMT	iShares GSCI Commodity Dynamic Roll Strategy ETF	0.48% ▲	$1.2B ▲	174	5.92%	-	+24.17% ▼
CERY	State Street SPDR Bloomberg Enhanced Roll Yld Comdty Straty No K-1 ETF	0.28% ▲	$1.0B ▲	11	3.98%	-	+28.53% ▼
DJP	iPath Bloomberg Commodity Total Return ETN	0.7% ▲	$959M ▲	25	-	-	+35.96% ▲

AUM 내림차순 정렬 · ▲ USCI보다 유리 · ▼ USCI보다 불리

ETFs de apalancamiento y covered call del mismo sector

ETFs que abordan el mismo sector con diferentes estrategias

21 ETFs (Apalancado 8 · Inverso 6 · Call cubierta 7) que operan el mismo sector que USCI mediante apalancamiento y covered call

No es un derivado directo de USCI, pero es un ETF que cubre el mismo tema con una estrategia diferente.

ℹ️ ¿Qué ETF se han agrupado?

Entre los ETF cuyo tema (categoría o sector) se solapa con USCI, algunos aplican estrategias especiales. El apalancamiento multiplica por 2 o 3 la variación diaria, el inverso busca rentabilidad en dirección opuesta, y el covered call genera dividendos mensuales con la prima de opciones.

⚠️ Precaución en el largo plazo

Los ETF de apalancamiento e inversos solo siguen la rentabilidad diaria. Con alta volatilidad, cuanto más tiempo se mantienen, mayor es la acumulación de pérdida por volatilidad (volatility decay), que aleja la rentabilidad del índice original: son productos diseñados para operaciones a corto plazo.

📈 Apalancado 8 ETFs que amplifican el mismo tema entre 2 y 3 veces (alta volatilidad)