PBTP 주가 전망 및 ETF 분석 - 배당·운용보수·보유종목·NAV·RSI·MACD

PBTP

Invesco 0-5 Yr US TIPS ETF

7월 28일 3:52 PM ET (한국 7/29 04:52)

$25.64

+0.02 ▲ +0.04%

🌙 7월 28일 4:10 PM ET (한국 7/29 05:10)

$25.64

+0.00 +0.00%

El ETF PBTP se analiza en 10 indicadores, como comisiones de gestión, cartera holdings, composición por sectores, dividendos, RSI y MACD.

Ratio de gastos totales

0.07%

Coste operativo anual

Activos netos (AUM)

$105M

약 1445억원

Componentes

Rentabilidad por dividendo

4.81%

Estilo de gestión

Passive

Category ⓘ	Bonds - Inflation protected	Asset Type ⓘ	Bonds	Return% 1Y ⓘ	3.2%	Total Holdings ⓘ	27	Perf Week ⓘ	-0.16%
ETF Type ⓘ	US Bonds	Active/Passive ⓘ	Passive	Return% 3Y ⓘ	5.03%	AUM ⓘ	$105M	Perf Month ⓘ	-
Expense ⓘ	0.07%	NAV ⓘ	$25.61	Return% 5Y ⓘ	3.12%	52W High ⓘ	-3.23%	Perf Quarter ⓘ	-2.84%
Dividend TTM ⓘ	$1.23 (4.81%)	Div Gr. 3/5Y ⓘ	-8.51% 26.41%	Return% 10Y ⓘ	-	52W Low ⓘ	0.41%	Perf Half Y ⓘ	-1.31%
Flows% 1M ⓘ	11.08%	Flows% YTD ⓘ	58%	Return% SI ⓘ	3.31%	Volatility(W/M) ⓘ	0.1% 0.09%	Perf YTD ⓘ	-1.08%
SMA20 ⓘ	-0.11%	SMA50 ⓘ	-1.39%	SMA200 ⓘ	-1.83%	RSI (14) ⓘ	31.04	Beta ⓘ	0.13
IPO ⓘ	2017/9/22	Prev Close ⓘ	$25.62	Perf Year ⓘ	-1.56%	Avg Volume ⓘ	0.05M	Price ⓘ	$25.64

📊 Análisis de inversión de Invesco 0-5 Yr US TIPS ETF (PBTP)

Resumen del ETF

Invesco 0-5 Yr US TIPS ETF · Bonds - Inflation protected

채권형 — 채권 ETF (만기 미상)

2017년 상장, 9년 운영 중.

Invesco PureBeta 0-5 Yr US TIPS ETF는 운용 수수료 및 비용 차감 전 기준으로 ICE BofA 0-5 Year US Inflation-Linked Treasury Index(기초 지수)의 투자 성과 추종을 목표로 합니다. 통상적으로 총자산의 최소 80%를 기초 지수 구성 종목에 투자합니다. 이 지수는 잔존 만기 1개월 이상 5년 미만의 미국 재무부 인플레이션 보호 증권(TIPS)로 대표되는 단기 TIPS 시장 세그먼트 성과를 측정하도록 설계되었습니다.

📘 PBTP ETF 자세히 알아보기 →

U.S.fixed-incometreasuriesTIPS

규모: $105M 약 1445억원
운용사: Invesco
운용 방식: 패시브 (지수 추종)
상장일: 2017년

Eficiencia de costes

Comisión de gestión anual · Posición dentro de la categoría · Impacto en costes a largo plazo

ETF de bajo coste — 0.07% anual

상위 25% en Bonds - Inflation protected. Unos 70,000/año con 100 millones invertidos.

Comisión de gestión anual efectiva (Net Expense Ratio)

상위 25%

0.07%

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

Simulación del coste real según el importe invertido

$100.0M

Comisión de gestión anual

$70K

Ahorras $50K al año frente a la media de la categoría

Coste anual según la mediana de la categoría

$120K

Basado en una comisión del 0.12%

Comisiones acumuladas en 10 años (Simulación a largo plazo asumiendo un rendimiento anual del mercado del 7%)

$1.3M

El 1.3% del dinero que habrías ganado sin comisiones se va al gestor

💡 Las comisiones de gestión toman una parte de tus activos cada año, y al acumularse con interés compuesto durante 10 años, la pérdida es mucho mayor que la simple suma de los costos anuales (costo anual × 10). El supuesto de un rendimiento anual del 7% se basa en el promedio histórico del S&P 500.

Defaults shown against $100K baseline portfolio. Ajusta el monto con el control deslizante y se reflejará en tiempo real.

Alternativas más económicas en la misma categoría

VTIP

Vanguard Short-Term Inflation-Protected Securities Index Fund

iShares 0-5 Year TIPS Bond ETF

0.03%

-0.04% p.a.

* Una comisión más baja no significa necesariamente un mejor ETF. Revisa también el índice que replica, la liquidez y el tratamiento fiscal.

Rendimiento a largo plazo

Rentabilidad a 1 año · 3 años · 5 años · 10 años · vs. índice de referencia · defensa en caídas

Rentabilidad alta dentro de su categoría

상위 25% en Bonds - Inflation protected.-14.6% p. en 1 año frente al índice de referencia (SPY).

ℹ️ Los valores "1 año · 3 años · 5 años · 10 años" mostrados abajo corresponden a la tasa de crecimiento anual compuesta (CAGR) desde hoy hacia atrás. Ejemplo: "3 años +12%" significa que, en los últimos 3 años, el valor ha crecido un 12% anual compuesto.

Si hubieras invertido hace 5 años

$100.0M

Patrimonio actual

$116.6M

→

Ganancia acumulada

+$16.6M

Promedio anual +3.1%

ℹ️ Cómo leer la barra de composición de retornos

La barra que aparece en cada fila de período representa la proporción de dónde provino el rendimiento de este ETF.

Subida de precio Caída de precio Dividendos recibidos

Predominantemente azul (80%+): De crecimiento — la subida del precio aporta la mayor parte del rendimiento
Predominantemente naranja (70%+): De ingresos — los dividendos aportan la mayor parte del rendimiento (atención a la carga fiscal tras impuestos)
Rojo + naranja: De precio estable o a la baja — los dividendos compensan las pérdidas (común en covered calls y acciones de alto dividendo)

1 año

2025.07 ~ 2026.07

Promedio anual +3.20%

상위 25%

Precio -1.56% + Dividendo +4.76% = Total +3.20%/año

Quedó por detrás del benchmark por 14.6% p. a. al año

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

3 años

2023.07 ~ 2026.07

Promedio anual +5.03% Acumulado +15.9%

상위 25%

Precio +1.48% + Dividendo +3.55% = Total +5.03%/año

Quedó por detrás del benchmark por 14.2% p. a. al año

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

5 años

2021.07 ~ 2026.07

Promedio anual +3.12% Acumulado +16.6%

상위 25%

Precio -0.92% + Dividendo +4.04% = Total +3.12%/año

Quedó por detrás del benchmark por 10.1% p. a. al año

Mi posición25 % superior

Rango inferior Media Rango superior

10 años

2016.07 ~ 2026.07

Listado en 9 de 2017 — menos de 10 años

Curva de rentabilidad total acumulada en 9 años

Inversión inicial de 100 millones de KRW desde el 2017-09-25: interpreta el valor de la curva directamente en millones de KRW (ej.: 308 → 3,08 millones). Este ETF y el benchmark se alinean en 100 partiendo del mismo día de inicio para una comparación equitativa.

PBTP · Solo precio PBTP · Precio + dividendos acumulados PBTP · Reinversión de dividendos S&P 500 (SPY)

150

250

350

ℹ️ Solo precio: excluye dividendos, sigue únicamente el precio de la acción. En los ETF de covered call o alto dividendo, esta línea suele caer o estancarse, lo cual es relevante desde la perspectiva de "preservación del capital". Precio + dividendos acumulados: mantiene el mismo número de acciones y acumula los dividendos en efectivo. Similar a los activos totales reales de la cuenta. Reinversión de dividendos: utiliza los dividendos recibidos para comprar más de inmediato (basado en adjClose, estándar del sector para retorno total). Cuanto mayor sea la separación entre las tres líneas, más fácil es evaluar el efecto de la estrategia de dividendos.

Comparación de rentabilidad anual

Rentabilidad anual del ETF vs S&P 500 (SPY) por año natural

PBTP S&P 500 (SPY)

+40%

−40%

+0%

2017

+0%

2018

+5%

2019

+5%

2020

+5%

2021

-3%

2022

+5%

2023

+5%

2024

+6%

2025

-1%

2026 YTD

💡 El benchmark de acciones (SPY) es de una clase de activo distinta, por lo que la comparación directa es solo de referencia.

ℹ️ Rentabilidad desde el 1 de enero al 31 de diciembre de cada año. La columna del año actual (2026) se muestra con menor opacidad para indicar que es YTD (incompleta). Si el azul es más alto que el gris, el ETF superó al benchmark ese año.

Tasa de acierto vs S&P 500 (SPY)

2 / 9 años

Por debajo del benchmark (22%)

+ YTD 2026: Por debajo (-0.9% vs 8.7%)

2017 ✗

2018 ✓

2019 ✗

2020 ✗

2021 ✗

2022 ✓

2023 ✗

2024 ✗

2025 ✗

2026 ✗ YTD

💡 La tasa de acierto frente a SPY es solo de referencia, ya que son clases de activos distintas.

ℹ️ Número de años ganados frente a S&P 500 (SPY) en años naturales completos (1/1–12/31). El año en curso (YTD) se consulta por separado.

Captura en caídas (Downside Capture)

🛡️ 1%

Cae menos que el benchmark en mercados bajistas — poder defensivo superior

<85% (Defensivo) 85~110% (En sincronía) >110% (Débil)

💡 Los bonos suelen tener correlación negativa con las caídas bursátiles, por lo que la interpretación de este indicador es limitada.

ℹ️ Caída media del ETF cuando S&P 500 (SPY) baja un −1%, según rentabilidades diarias de los últimos 3 años (solo días con benchmark negativo).

Perfil de riesgo

Volatilidad · Beta · Máxima caída · Sharpe · Historial de recuperación tras caídas

Calificación de riesgo general

Referencia: bonos

Es natural que un ETF de bonos oscile menos que las acciones. Solo tiene sentido compararlo con otros ETF de bonos similares. También conviene tener en cuenta la relación inversa entre precios de bonos y subidas de tipos de interés.

🏦 ETF de bonos — baja volatilidad y bajo Beta por naturaleza

Los bonos tienen una volatilidad mucho menor que las acciones y un Beta más bajo frente a los índices bursátiles. La calificación de "estable" es un resultado esperable; para una comparación significativa conviene usar índices de bonos (AGG/TLT, etc.) como referencia.

Beta (sensibilidad al mercado)

평균권

0.13

Si el mercado sube un +10% +1.3%

Mercado -10% caída -1.3%

Mi posiciónEn torno a la media

Rango inferior Media Rango superior

ℹ️ Beta 1.0 se mueve igual que el mercado. Por encima de 1 se mueve más que el mercado, por debajo de 1 se mueve menos.

Amplitud de variación diaria promedio (último 1 mes)

상위 25%

±0.09%

S&P 500 habitual ±1.0~1.3% · Renta fija ±0.3% · ETF apalancados ±3% o más

Tendencia de volatilidad anual (últimos 10 años)

ℹ️ Amplitud de variación promedio diaria del precio de este ETF. Un 1% significa "se mueve en promedio ±1% al día". La curva móvil de abajo muestra la evolución temporal de la volatilidad anualizada (indicador estándar de largo plazo).

Caída máxima (Max Drawdown) · últimos 10 años

-5.4%

Duración de la caída: 7 meses

2022-03-11 → 2022-09-30

Recuperación en aprox. 1.2 años

2017-09-25 Peor -5% 2026-07-01

ℹ️ La caída máxima es la mayor pérdida porcentual desde un máximo anterior hasta un mínimo posterior. Es la peor experiencia de retroceso que un inversor a largo plazo debe soportar psicológicamente.

Ratio de Sharpe (rentabilidad ajustada al riesgo)

0.00

Débil — rentabilidad baja frente al riesgo

ℹ️ Rentabilidad anual menos la rentabilidad libre de riesgo (3% anual), dividida por la volatilidad anual. Por encima de 1,0 se considera generalmente una buena rentabilidad por unidad de riesgo.

Pérdida máxima mensual estimada (VaR 95%)

-0.9%

Históricamente, las caídas mensuales superiores a esta cifra han ocurrido solo en5%de los casos.

ℹ️ Estimación estadística: "con un 95% de probabilidad, no se perderá más que esto en un mes". El 5% restante corresponde a episodios de crisis financieras o shocks tipo pandemia.

Análisis de dividendos

Rendimiento por dividendo · Historial de dividendos · Cálculo del importe neto recibido

Distribución de bonos — 4.81% anual

Procede principalmente del cupón de intereses.Crecimiento del dividendo a 5 años: +26.4%.

ℹ️ Las distribuciones de los ETF de bonos provienen mayoritariamente del cupón de intereses. Cuando suben los tipos, las distribuciones aumentan, pero también cae el precio: hay que mirar ambos efectos juntos.

배당수익률

4.81%

주당 배당

$1.23

연간 기준

5년 성장률

26.4%

지급 주기

분기배당

3월 · 9월 · 12월

📊 총 이력 2017~2026 (31건)

연도별 배당 총액 추이

주당 배당금을 연 단위로 합산한 금액입니다. 막대가 우상향이면 매년 배당이 늘어나고 있다는 뜻입니다.

$0.18

2017

$0.57 +216.1%

2018

$0.53 -7.0%

2019

$0.33 -38.6%

2020

$0.83 +154.2%

2021

$1.30 +57.4%

2022

$0.59 -54.8%

2023

$0.66 +12.1%

2024

$0.99 +50.4%

2025

$X.XX 그 해 총 배당금 +X% 전년 대비 증가 -X% 감소

최근 배당 이력 총 31건

아래로 스크롤하면 과거 배당 이력을 볼 수 있습니다.

배당락일

주당 금액

지급일

당시 수익률

2026-03-23

$0.036

—

3.94%

2025-12-22

$0.299

—

4.23%

2025-09-22

$0.220

—

3.40%

2025-06-23

$0.266

—

4.26%

2025-03-24

$0.206

—

3.24%

2024-12-23

$0.106

—

2.60%

2024-09-23

$0.092

—

2.67%

2024-06-24

$0.432

—

3.01%

2024-03-18

$0.029

—

2.47%

2023-12-18

$0.130

—

3.40%

2023-09-18

$0.159

—

5.00%

2023-06-20

$0.292

—

5.99%

2023-03-20

$0.007

—

5.28%

2022-12-19

$0.258

—

6.77%

2022-09-19

$0.510

—

7.02%

2022-06-21

$0.401

—

5.32%

2022-03-21

$0.131

—

3.61%

2021-12-20

$0.351

—

4.02%

2021-09-20

$0.348

—

2.97%

2021-06-21

$0.127

—

1.71%

2020-12-21

$0.232

—

1.71%

2020-09-21

$0.082

—

1.28%

2020-06-22

$0.010

—

2.12%

2020-03-23

$0.001

—

2.15%

2019-12-23

$0.118

—

2.44%

2019-09-23

$0.118

—

2.77%

2019-06-24

$0.293

—

2.29%

2018-12-24

$0.078

—

2.34%

2018-09-24

$0.200

—

2.74%

2018-06-18

$0.291

—

1.92%

2017-12-18

$0.180

—

0.72%

* "배당락일"은 배당받으려면 이 날 이전에 주식을 보유해야 하는 기준일입니다. 지급일·당시 수익률은 일부 종목에서 데이터가 없을 수 있습니다.

💰 내가 $100K 투자한다면

연간 배당금 (세후) $4K

5년 누적 (세후) $34K

* 환율 1,370 가정, 배당소득세 15.4% 반영. 5년 누적은 배당 성장률 연 26.41% 가정.

* 배당소득세 14% + 지방소득세 1.4% 기준. 종합과세 대상자는 달라질 수 있습니다.

Atractivo general de la inversión

Para qué objetivos encaja mejor este ETF — fortalezas · debilidades · perfil del inversor

Atractivo en términos generales Los indicadores principales son sólidos y las ventajas predominan, aunque existan algunas debilidades.

🎯 목적별 적합도

내가 이 ETF를 어떤 목적으로 활용할 수 있는지 확인하세요.

🌳

장기 보유

수년 이상 꾸준히 모아갈 때

적합

💵

배당 인컴

매월·분기 현금흐름이 목적일 때

적합

⚡

단기 트레이딩

며칠~몇 주 단기 방향성 매매

매우 낮음

🧩

포트폴리오 보조

자산 배분·헤지 용도

매우 적합

👤

이런 분에게 어울려요

Inversores que buscan estabilidad en su cartera

✅ 강점

💸Bajo costo — 0.07% anual
📈Rentabilidad a largo plazo en el tramo alto
🛡️Volatilidad relativamente baja

⚠️ 약점·주의사항

🎯Por debajo del benchmark en -10.1% p anual

Composición de la cartera

Qué contiene realmente este ETF — ponderación por sectores y principales posiciones

채권 포트폴리오

주식과 달리 "섹터 = 만기·신용등급"으로 해석해야 해요.

ℹ️ 왜 구성을 봐야 하나요?

ETF의 실제 성과는 담고 있는 종목과 섹터에서 나와요. 이름이 "S&P 500"이라도 기술주 비중이 유난히 높을 수 있고, "배당주 ETF"라도 몇몇 대형주에 쏠려 있을 수 있어요. 라벨보다 실제 구성을 확인하는 게 중요해요.

🔬 집중도 한눈에 보기

총 보유종목

25개

상위 10개 비중

47.3%

최대 단일 종목

5.01%

집중도(HHI)

428

낮음 (분산)

🥧 섹터 비중

Financial

0.4%

📋 상위 보유 종목 Top 10 Top 10이 전체의 47.3% 차지

티커 옆의 점 색상 = 섹터 구분 (섹터 차트와 동일 색상)

BNO U.S. Treasury Inflation - Indexed Bonds

5.01%

BNO U.S. Treasury Inflation - Indexed Bonds

4.99%

BNO U.S. Treasury Inflation - Indexed Bonds

4.77%