É um ETF ativo projetado para acompanhar a tendência de crescimento e a força relativa do mercado global de ações, utilizando ações e ativos alternativos em conjunto para responder às mudanças do cenário de mercado.

Adiciona uma rota de diversificação dentro de uma carteira tradicionalmente centrada em ações e é indicado para investidores que conseguem aceitar a volatilidade inerente aos derivativos.

Trata-se de um ETF gerido de forma ativa pela PlanRock.

Este produto examina a tendência e a força relativa do mercado para alocar taticamente entre ações globais, setores econômicos e fatores de investimento. Na estratégia alternativa, utiliza futuros geridos e instrumentos de hedge de volatilidade sobre ações para buscar resultados ajustados ao risco tanto em cenários de alta quanto de queda.

• Combina rotação tática de ações com estratégias alternativas
• Flexibilidade para considerar posições compradas e vendidas

O patrimônio sob gestão (AUM) é de $13.2M e a taxa de administração total (Expense Ratio) é de 1.49% ao ano.

Este produto pode ter uso de derivativos e estrutura estratégica mais complexos do que um ETF de ações típico. Por isso, é necessário verificar se as condições de negociação, custos, composição da carteira e a forma de gestão de risco estão alinhados aos seus objetivos de investimento.

O ETF PRAE pode se beneficiar da rotação tática quando a tendência das ações globais é bem definida, mas em períodos em que a tendência muda com frequência, os sinais de compra e venda podem divergir e a volatilidade dos resultados pode aumentar. O uso de ativos alternativos pode oferecer um caminho de reação diferente do mercado de ações, mas não elimina a possibilidade de prejuízo.

O fluxo de recursos pode ser influenciado por condições de mercado, como preferência por ações de crescimento, percepção de volatilidade e demanda pelo uso de derivativos. Antes de negociar, é importante verificar as condições de negociação e os spreads, além de acompanhar se a estratégia de fato proporciona a diversificação esperada.

Combina diversificação tática com estratégias alternativas, mas é um produto que exige assumir a complexidade dos derivativos e o risco de execução da estratégia.

Como as informações dos candidatos a comparação fornecidos são limitadas, não é viável apontar um ticker específico de produto listado com a mesma abordagem para fins de comparação. O ETF PRAE se diferencia de produtos simples de acompanhamento de índice por utilizar, em conjunto, rotação tática de ações, futuros geridos e hedge de volatilidade. Na comparação, é recomendável avaliar de forma central o grau de gestão ativa da estratégia, o uso de derivativos, as condições de negociação, a irregularidade do histórico de distribuições e a adequação ao objetivo de longo prazo.

Ao analisar o PlanRock Alternative Growth ETF, não se deve tratá-lo como um simples produto de ações: é preciso verificar inicialmente se o funcionamento da estratégia e o uso de derivativos estão alinhados ao seu nível de tolerância a risco. As condições de negociação e o histórico de distribuições também devem ser avaliados em conjunto.

Futuros geridos e hedge de volatilidade são utilizados com o objetivo de diversificar, mas em momentos de mudanças bruscas de mercado ou de reversão de sinais podem gerar resultados diferentes do esperado. Os derivativos podem ser afetados por mudanças de liquidez e descolamentos de preço, e a exposição a ativos internacionais traz riscos adicionais decorrentes de diferenças cambiais e institucionais.

O PlanRock Alternative Growth ETF é um produto de estratégia ativa que investidores que desejam complementar sua exposição tradicional a ações podem analisar. No entanto, é recomendável compreender sua estrutura distinta em relação aos produtos simples de acompanhamento de índice, avaliar os riscos de derivativos e as condições de negociação e, somente então, tomar uma decisão limitada dentro do seu plano de investimento de longo prazo.